Tài chính Duolingo, Inc. (DUOL)
NASDAQ · Technology · Software - Application · 900 nhân viên · CEO Luis Alfonso von Ahn Arellano
- Giá
- 131,59 $ -3,52%
- Vốn hóa
- 6,13 T $
- Giá trị doanh nghiệp
- 5,04 T $
- Báo cáo gần nhất
- Q2 '26 nộp ngày 2026-08-06
- Báo cáo kế tiếp
- 2026-11-03 EPS dự kiến 0,57 $
Doanh thu (TTM)1,15 T $+29,4% so với năm trước4 quý gần nhất; cột = từng quý
Biên lợi nhuận hoạt động (TTM)14,2%+4,5 điểm % so với năm trướcLợi nhuận hoạt động 162 Tr $
Lợi nhuận ròng (TTM)411 Tr $+250,5% so với năm trướcSau thuế, gồm lãi ngoài hoạt động
Dòng tiền tự do (TTM)405 Tr $+23,4% so với năm trướcCapex 25,4 Tr $
EPS pha loãng (TTM)8,34 $+247,5% so với năm trướcTổng 4 quý gần nhất
Tiền ròng1,23 T $+22,6% so với năm trướcTiền + đầu tư ngắn hạn - nợ
Định giá & chỉ số chính
- Vốn hóa
- 6,13 T $ EV 5,04 T $
- Doanh thu
- 1,15 T $ 12 tháng gần nhất
- Tăng trưởng doanh thu
- +16% Đồng thuận FY2026
- Biên lợi nhuận ròng
- 35,9% Lợi nhuận ròng / doanh thu, TTM
- P/E
- 14,8× Dự phóng 47,9× (FY2026)
- P/S
- 5,4× Giá / doanh thu, TTM
- EV / EBITDA
- 24,4× TTM
- Dòng tiền tự do
- 405 Tr $ 12 tháng gần nhất
- Lợi nhuận ròng
- 411 Tr $ 12 tháng gần nhất
- Doanh thu dự kiến
- 1,21 T $ Đồng thuận FY2026
- Lợi nhuận
- 2026-11-03 Doanh thu dự kiến 303 Tr $
- Cổ tức
- – Không có cổ tức
Điểm chính
Tính từ số liệu đã báo cáo - mỗi nhận định đều kèm con số làm căn cứ.
- Báo cáo gần nhất (2026-08-05): doanh thu vượt 1,0%, EPS vượt 9,3%Doanh thu 298 Tr $ so với kỳ vọng 296 Tr $ (+1,0%); EPS 0,66 $ so với 0,60 $ (+9,3%).
- Tăng trưởng doanh thu chậm lại: 18,3% so với cùng kỳ năm trướcDoanh thu Q2 '26 đạt 298 Tr $, so với mức trung bình 36,0% của bốn quý trước đó.
- Biên lợi nhuận hoạt động 14,2% (TTM), +4,5 điểm % so với năm trướcLợi nhuận hoạt động tăng 89,1% trong khi doanh thu tăng 29,4%.
- 19,6% lợi nhuận trước thuế đến từ ngoài hoạt độngLợi nhuận trước thuế 202 Tr $ so với lợi nhuận hoạt động 162 Tr $ (TTM). Lãi từ khoản đầu tư vốn và các khoản bất thường khác làm tăng lợi nhuận ròng và EPS - lợi nhuận hoạt động phản ánh doanh nghiệp rõ hơn.
- Capex chiếm 2,2% doanh thu (năm trước 0,9%)Đã đầu tư 25,4 Tr $ trong 4 quý gần nhất (+231,6% so với năm trước). Dòng tiền tự do 405 Tr $ = 98,6% lợi nhuận ròng.
- Hoàn trả 69,6 Tr $ cho cổ đông = 17,2% dòng tiền tự doMua lại cổ phiếu 69,6 Tr $ (năm trước 0 $), cổ tức 0 $, thù lao bằng cổ phiếu 145 Tr $ (TTM).
- Số cổ phiếu pha loãng tăng 2,1% trong một năm50 Tr cổ phiếu pha loãng trong Q2 '26, năm trước là 49 Tr.
- Tiền ròng 1,23 T $Tiền + đầu tư ngắn hạn 1,31 T $, nợ gồm thuê tài sản 86,1 Tr $; năm trước tiền ròng 1 T $.
Quý gần nhất: Q2 '26
Quý kết thúc ngày 2026-06-30. So với cùng quý năm trước và với đồng thuận của giới phân tích trước báo cáo.
Quý này so với năm trước
| Q2 '26 | Năm trước | Thay đổi | |
|---|---|---|---|
| Doanh thu | 298 Tr $ | 252 Tr $ | +18,3% |
| Biên lợi nhuận gộp | 72,6% | 71,8% | +0,8 điểm % |
| Lợi nhuận hoạt động | 33,9 Tr $ | 34,1 Tr $ | -0,3% |
| Biên lợi nhuận hoạt động | 11,4% | 13,5% | -2,1 điểm % |
| Lợi nhuận ròng | 33,2 Tr $ | 44,8 Tr $ | -26,0% |
| EPS pha loãng | 0,66 $ | 0,91 $ | -27,5% |
| Dòng tiền hoạt động | 88,3 Tr $ | 90,7 Tr $ | -2,7% |
| Capex | 9,63 Tr $ | 1,2 Tr $ | +703,8% |
| Dòng tiền tự do | 78,6 Tr $ | 89,5 Tr $ | -12,1% |
| R&D | 92,2 Tr $ | 72,8 Tr $ | +26,6% |
| Thù lao bằng cổ phiếu | 38,2 Tr $ | 34,6 Tr $ | +10,5% |
Công bố so với đồng thuận
2026-08-05| Thực tế | Đồng thuận | so với đồng thuận | |
|---|---|---|---|
| Doanh thu | 298 Tr $ | 296 Tr $ | +1,0% |
| EPS (theo dự báo) | 0,66 $ | 0,60 $ | +9,3% |
Từ báo cáo ngày 2026-08-05 cho Q2 '26: doanh thu và EPS theo ước tính của nhà phân tích (thường đã điều chỉnh), nên có thể khác EPS trong báo cáo tài chính ở trên.
EPS so với đồng thuận
8 báo cáo gần nhấtDoanh thu
Tiền đến từ đâu - theo mảng kinh doanh và theo khu vực, từng quý.
Doanh thu, lợi nhuận hoạt động và tăng trưởng
theo quýDoanh thu theo mảng kinh doanh
xếp chồng, theo quý| Phân khúc | Q2 '26 | YoY | Tỷ trọng | TTM | TTM YoY | 12 quý |
|---|---|---|---|---|---|---|
| License and Service | 258 Tr $ | +22,5% | 86,8% | 981 Tr $ | +33,7% | |
| Advertising | 21,1 Tr $ | +2,2% | 7,1% | 82,9 Tr $ | +23,4% | |
| English Test | 10,1 Tr $ | +0,2% | 3,4% | 41,4 Tr $ | -6,6% | |
| In-App Purchases | 8 Tr $ | -23,0% | 2,7% | – | – | |
| Product And Service, Other Miscellaneous | – | – | – | – | – |
Biên lợi nhuận & cơ cấu chi phí
Mỗi đơn vị doanh thu còn lại bao nhiêu ở từng cấp - và chi phí đi đâu.
Biên lợi nhuận
theo quýChi phí theo % doanh thu
theo quýDòng tiền & phân bổ vốn
Tiền tạo ra, được chi vào đâu và bao nhiêu đến tay cổ đông.
Dòng tiền hoạt động, capex, dòng tiền tự do
theo quýSử dụng tiền so với dòng tiền hoạt động
năm tài chính4 quý gần nhất
báo cáo lưu chuyển tiền tệ- Dòng tiền hoạt động
- 431 Tr $
- Capex
- -25,4 Tr $
- Mua lại cổ phiếu
- -69,6 Tr $
- Cổ tức
- 0 $
- Mua lại doanh nghiệp
- -33,1 Tr $
- Nợ phát hành ròng
- 0 $
- Thù lao bằng cổ phiếu
- 145 Tr $
- Dòng tiền tự do
- 405 Tr $
- Hoàn trả cổ đông / FCF
- 17,2%
Số cổ phiếu và EPS
theo quý, pha loãngBảng cân đối kế toán
Thanh khoản, đầu tư và nợ tại mỗi cuối quý.
Tiền, đầu tư và nợ
cuối quýĐịnh giá & lợi suất
Các hệ số hiện tại so với năm năm tài chính gần nhất của chính công ty; giá mục tiêu và xếp hạng của giới phân tích.
Hệ số và lợi suất
TTM so với 5 năm tài chính| Hiện tại | TB 5 năm | Vị trí hiện tại trong khoảng 5 năm | |
|---|---|---|---|
| P/E (TTM) | 14,8× | 275,5× 3/5 năm | 19,4× – 648,1× |
| EV / EBITDA | 24,4× | 183,2× 3/5 năm | 36,0× – 395,3× |
| EV / Doanh thu | 4,4× | 12,7× | 6,0× – 18,5× |
| Giá / FCF | 15,1× | 185,8× | 21,7× – 727,3× |
| Giá / Giá trị sổ sách | 4,4× | 10,5× | 5,2× – 17,1× |
| Tỷ suất FCF | 6,6% | 2,0% | 0,1% – 4,6% |
| Lợi nhuận trên vốn đầu tư | 10,8% | -1,5% | -11,3% – 9,8% |
| Lợi nhuận trên vốn chủ sở hữu | 30,1% | 4,2% | -11,7% – 30,7% |
Giới phân tích
Giá mục tiêu đồng thuận 141,67 $ (+7,7%)
khoảng 80,00 $ – 210,00 $ · xếp hạng Hold
Mua mạnh0
Mua9
Nắm giữ13
Bán2
Bán mạnh0
Triển vọng
Đồng thuận của giới phân tích cho các năm tài chính tới và ý nghĩa của nó ở mức giá hiện tại.
Ước tính đồng thuận
| Năm tài chính | Doanh thu | Tăng trưởng | EPS | Tăng trưởng | P/E theo giá hiện tại | Giới phân tích (EPS) |
|---|---|---|---|---|---|---|
| FY2026 | 1,21 T $ | +16,4% | 2,75 $ | -68,0% | 47,9× | 10 |
| FY2027 | 1,37 T $ | +13,5% | 3,38 $ | +23,1% | 38,9× | 10 |
| FY2028 | 1,56 T $ | +13,8% | 4,24 $ | +25,5% | 31,0× | 12 |
Báo cáo tài chính
Mọi dòng của báo cáo kết quả kinh doanh, bảng cân đối kế toán và báo cáo lưu chuyển tiền tệ - 12 quý và 10 năm tài chính, theo giá trị, % doanh thu hoặc tăng trưởng.
Mọi chỉ tiêu đã báo cáo
Toàn bộ 214 số liệu mà Duolingo, Inc. gắn thẻ trong các hồ sơ 10-Q / 10-K gần đây, kèm nhãn và định nghĩa chính thức của SEC - gồm cả thuyết minh (thuê tài sản, thuế, mua lại cổ phiếu, nhân sự, ...).
| Chỉ tiêu (nhãn SEC) | Quý gần nhất | Năm trước | YoY | NTC gần nhất | NTC trước | YoY |
|---|---|---|---|---|---|---|
| 400 N $2026-02-26 | – | – | – | – | – | |
| Accounts Payable, Current | 16,2 Tr $ | 7,73 Tr $ | +109,5% | 8 Tr $ | 6,38 Tr $ | +25,3% |
| Accounts Receivable, after Allowance for Credit Loss, Current | 131 Tr $ | 113 Tr $ | +16,0% | 163 Tr $ | 129 Tr $ | +26,3% |
| Accounts Receivable, Allowance for Credit Loss | 0 $ | – | – | – | – | – |
| Accretion (Amortization) of Discounts and Premiums, Investments | 321 N $ | 467 N $ | -31,3% | 1,85 Tr $ | 551 N $ | +235,9% |
| Accrued Income Taxes, Current | 1,11 Tr $ | 24 N $ | +4.508,3% | 1,26 Tr $ | 6,59 Tr $ | -80,9% |
| Accrued Liabilities, Current | 55,4 Tr $ | 32,5 Tr $ | +70,8% | 45,7 Tr $ | 36,4 Tr $ | +25,6% |
| Accumulated Depreciation, Depletion and Amortization, Property, Plant, and Equipment | 24,2 Tr $ | 19 Tr $ | +27,6% | 21,6 Tr $ | 16,4 Tr $ | +31,5% |
| Additional Paid in Capital | 1,05 T $ | 1,02 T $ | +2,3% | 1,06 T $ | 950 Tr $ | +11,4% |
| Advertising Expense | 28,2 Tr $ | 19,6 Tr $ | +43,5% | 86,9 Tr $ | 62,4 Tr $ | +39,3% |
| Amortization of Intangible Assets | 2,89 Tr $ | 2,1 Tr $ | +37,3% | – | – | – |
| APIC, Share-based Payment Arrangement, Increase for Cost Recognition | 38,2 Tr $ | 34,6 Tr $ | +10,5% | 137 Tr $ | 110 Tr $ | +24,4% |
| Asset Impairment Charges | 0 $2026-03-31 | 0 $ | – | 0 $ | 0 $ | – |
| Assets | 2,07 T $ | 1,54 T $ | +34,4% | 1,99 T $ | 1,3 T $ | +53,0% |
| Assets, Current | 1,57 T $ | 1,32 T $ | +18,7% | 1,44 T $ | 1,1 T $ | +30,4% |
| Assets, Fair Value Disclosure | 1,42 T $ | 1,17 T $ | +20,7% | 1,28 T $ | 975 Tr $ | +30,8% |
| Business Combination, Provisional Information, Initial Accounting Incomplete, Adjustments Related to Previous Period | – | – | – | 0 $2024-12-31 | – | – |
| Capital Expenditures Incurred but Not yet Paid | 119 N $ | 665 N $ | -82,1% | 4,45 Tr $ | 0 $ | – |
| Capitalized Computer Software, Additions | 2,85 Tr $2026-03-31 | 1,31 Tr $ | +117,8% | 9,17 Tr $ | 9,02 Tr $ | +1,6% |
| Capitalized Computer Software, Amortization | 2,84 Tr $2026-03-31 | 2,34 Tr $ | +21,3% | 9,2 Tr $ | 5,89 Tr $ | +56,2% |
| Capitalized Computer Software, Gross | 47,7 Tr $2026-03-31 | – | – | 44,8 Tr $ | 35,7 Tr $ | +25,7% |
| Capitalized Computer Software, Impairments | – | – | – | 238 N $2024-12-31 | 0 $ | – |
| Capitalized Contract Cost, Net, Current | 103 Tr $ | 93,8 Tr $ | +9,5% | 103 Tr $ | 80,2 Tr $ | +28,1% |
| Cash | 185 Tr $ | 90,5 Tr $ | +104,3% | 156 Tr $ | 73,4 Tr $ | +112,5% |
| Cash Acquired from Acquisition | 0 $2025-12-31 | 0 $ | – | 0 $ | 5 N $ | -100,0% |
| Cash and Cash Equivalents, at Carrying Value | 1,18 T $ | 976 Tr $ | +21,0% | 1,04 T $ | 786 Tr $ | +31,9% |
| Cash, Cash Equivalents, Restricted Cash and Restricted Cash Equivalents | 1,18 T $ | 979 Tr $ | +20,9% | 1,04 T $ | 789 Tr $ | +31,8% |
| Cash, Cash Equivalents, Restricted Cash and Restricted Cash Equivalents, Period Increase (Decrease), Including Exchange Rate Effect | 42,3 Tr $ | 92,2 Tr $ | -54,1% | 251 Tr $ | 38,2 Tr $ | +556,3% |
| Common Stock, Value, Issued | 5 N $ | 4 N $ | +25,0% | 5 N $ | 4 N $ | +25,0% |
| Comprehensive Income (Loss), Net of Tax, Attributable to Parent | 33,2 Tr $ | 44,8 Tr $ | -26,0% | 414 Tr $ | 88,6 Tr $ | +367,5% |
| Contract with Customer, Liability, Current | 505 Tr $ | 431 Tr $ | +17,1% | 496 Tr $ | 373 Tr $ | +33,1% |
| Contract with Customer, Liability, Revenue Recognized | 151 Tr $ | 112 Tr $ | +33,9% | 372 Tr $ | 249 Tr $ | +49,8% |
| Cost of Revenue | 81,7 Tr $ | 69,7 Tr $ | +17,3% | 288 Tr $ | 204 Tr $ | +41,5% |
| Current Federal Tax Expense (Benefit) | – | – | – | -6,24 Tr $ | 10,7 Tr $ | -158,6% |
| Current Foreign Tax Expense (Benefit) | – | – | – | 1,63 Tr $ | 284 N $ | +473,9% |
| Current Income Tax Expense (Benefit) | – | – | – | -4,93 Tr $ | 13,6 Tr $ | -136,3% |
| Current State and Local Tax Expense (Benefit) | – | – | – | -313 N $ | 2,64 Tr $ | -111,9% |
| Debt Securities, Held-to-Maturity, Accrued Interest, after Allowance for Credit Loss | 2,09 Tr $ | 2,02 Tr $ | +3,8% | 2,1 Tr $ | 1,49 Tr $ | +41,2% |
| Debt Securities, Held-to-maturity, Accumulated Unrecognized Gain | 21 N $ | 161 N $ | -87,0% | 435 N $ | 21 N $ | +1.971,4% |
| Debt Securities, Held-to-maturity, Accumulated Unrecognized Loss | 655 N $ | 136 N $ | +381,6% | 19 N $ | 571 N $ | -96,7% |
| DebtSecuritiesHeldToMaturityAmortizedCostAfterAllowanceForCreditLossCurrent | 133 Tr $ | 122 Tr $ | +9,3% | 104 Tr $ | 91,9 Tr $ | +13,3% |
| DebtSecuritiesHeldToMaturityExcludingAccruedInterestCreditLossExpenseReversal | 0 $ | 0 $ | – | 0 $ | 0 $ | – |
| Deferred Federal Income Tax Expense (Benefit) | – | – | – | -208 Tr $ | 0 $ | – |
| Deferred Foreign Income Tax Expense (Benefit) | – | – | – | -1,59 Tr $ | 157 N $ | -1.110,2% |
| Deferred Income Tax Assets, Net | 206 Tr $ | 675 N $ | +30.424,3% | 227 Tr $ | 675 N $ | +33.579,9% |
| Deferred Income Tax Expense (Benefit) | 12,8 Tr $2025-12-31 | 157 N $ | +8.025,5% | -227 Tr $ | 157 N $ | -144.513,4% |
| Deferred Income Tax Liabilities, Net | 242 N $ | 302 N $ | -19,9% | 249 N $ | 291 N $ | -14,4% |
| Deferred Income Taxes and Tax Credits | 11,8 Tr $ | 0 $ | – | -225 Tr $ | 0 $ | – |
| Deferred State and Local Income Tax Expense (Benefit) | – | – | – | -17,6 Tr $ | 0 $ | – |
| Deferred Tax Assets, in Process Research and Development | 118 Tr $2025-12-31 | 191 Tr $ | -38,1% | 118 Tr $ | 191 Tr $ | -38,1% |
| Deferred Tax Assets, Net | 227 Tr $2025-12-31 | 384 N $ | +59.038,0% | 227 Tr $ | 384 N $ | +59.038,0% |
| Deferred Tax Assets, Net of Valuation Allowance | 252 Tr $2025-12-31 | 18,8 Tr $ | +1.241,6% | 252 Tr $ | 18,8 Tr $ | +1.241,6% |
| Deferred Tax Assets, Operating Loss Carryforwards | 27,5 Tr $2025-12-31 | 4,49 Tr $ | +513,2% | 27,5 Tr $ | 4,49 Tr $ | +513,2% |
| Deferred Tax Assets, Operating Loss Carryforwards, Domestic | 111 Tr $2025-12-31 | – | – | 111 Tr $ | – | – |
| Deferred Tax Assets, Operating Loss Carryforwards, State and Local | 72,4 Tr $2025-12-31 | – | – | 72,4 Tr $ | – | – |
| Deferred Tax Assets, Other | 516 N $2025-12-31 | 70 N $ | +637,1% | 516 N $ | 70 N $ | +637,1% |
| Deferred Tax Assets, Tax Credit Carryforwards, General Business | 76,4 Tr $2025-12-31 | – | – | 76,4 Tr $ | – | – |
| Deferred Tax Assets, Tax Credit Carryforwards, Research | 74,9 Tr $2025-12-31 | 61,2 Tr $ | +22,5% | 74,9 Tr $ | 61,2 Tr $ | +22,5% |
| Deferred Tax Assets, Tax Deferred Expense | 1,12 Tr $2025-12-31 | 674 N $ | +66,8% | 1,12 Tr $ | 674 N $ | +66,8% |
| Deferred Tax Assets, Tax Deferred Expense, Compensation and Benefits, Share-based Compensation Cost | 6,88 Tr $2025-12-31 | 4,76 Tr $ | +44,7% | 6,88 Tr $ | 4,76 Tr $ | +44,7% |
Nguồn: SEC companyfacts (XBRL của mọi 10-Q / 10-K). Các quý của lưu chuyển tiền tệ được suy ra từ số lũy kế từ đầu năm mà 10-Q gắn thẻ. Phân tách phân khúc được gắn thẻ theo chiều dữ liệu và hiển thị ở mục phân khúc.
Nguồn
Báo cáo tài chính, doanh thu phân khúc, chỉ số và ước tính được chuẩn hóa từ hồ sơ của công ty. Lợi nhuận phân khúc và mọi chỉ tiêu đã báo cáo: SEC EDGAR (XBRL). Hồ sơ đã đọc: 10-Q 2026-06-30, 10-Q 2026-03-31, 10-K 2025-12-31, 10-Q 2025-09-30, 10-Q 2025-06-30, 10-Q 2025-03-31, 10-K 2024-12-31, 10-Q 2024-09-30, 10-Q 2024-06-30
Dữ liệu tính đến 2026-11-02