Tài chính Aehr Test Systems (AEHR)
NASDAQ · Technology · Semiconductors · 138 nhân viên · CEO Gayn Erickson
- Giá
- 54,89 $ -10,33%
- Vốn hóa
- 1,79 T $
- Giá trị doanh nghiệp
- 1,69 T $
- Báo cáo gần nhất
- Q4 '26 nộp ngày 2026-07-27
- Báo cáo kế tiếp
- 2026-11-02
Doanh thu (TTM)50,9 Tr $-13,7% so với năm trước4 quý gần nhất; cột = từng quý
Biên lợi nhuận hoạt động (TTM)-27,8%-19,6 điểm % so với năm trướcLợi nhuận hoạt động -14,2 Tr $
Lợi nhuận ròng (TTM)-7,13 Tr $-82,3% so với năm trướcSau thuế, gồm lãi ngoài hoạt động
Dòng tiền tự do (TTM)-5,38 Tr $+56,6% so với năm trướcCapex 2,07 Tr $
EPS pha loãng (TTM)-0,23 $-75,3% so với năm trướcTổng 4 quý gần nhất
Tiền ròng106 Tr $+639,5% so với năm trướcTiền + đầu tư ngắn hạn - nợ
Định giá & chỉ số chính
- Vốn hóa
- 1,79 T $ EV 1,69 T $
- Doanh thu
- 50,9 Tr $ 12 tháng gần nhất
- Tăng trưởng doanh thu
- +170% Đồng thuận FY2027
- Biên lợi nhuận ròng
- -14,0% Lợi nhuận ròng / doanh thu, TTM
- P/E
- -238,7× Dự phóng 72,4× (FY2027)
- P/S
- 35,2× Giá / doanh thu, TTM
- EV / EBITDA
- -205,5× TTM
- Dòng tiền tự do
- -5,38 Tr $ 12 tháng gần nhất
- Lợi nhuận ròng
- -7,13 Tr $ 12 tháng gần nhất
- Doanh thu dự kiến
- 135 Tr $ Đồng thuận FY2027
- Lợi nhuận
- 2026-11-02
- Cổ tức
- – Không có cổ tức
Điểm chính
Tính từ số liệu đã báo cáo - mỗi nhận định đều kèm con số làm căn cứ.
- Tăng trưởng doanh thu tăng tốc: 40,2% so với cùng kỳ năm trướcDoanh thu Q4 '26 đạt 19,8 Tr $, so với mức trung bình -25,4% của bốn quý trước đó.
- Biên lợi nhuận hoạt động -27,8% (TTM), -19,6 điểm % so với năm trướcLợi nhuận hoạt động tăng -194,1% trong khi doanh thu tăng -13,7%.
- Capex chiếm 4,1% doanh thu (năm trước 8,5%)Đã đầu tư 2,07 Tr $ trong 4 quý gần nhất (-58,6% so với năm trước). Dòng tiền tự do -5,38 Tr $.
- Số cổ phiếu pha loãng tăng 2,8% trong một năm30,7 Tr cổ phiếu pha loãng trong Q4 '26, năm trước là 29,8 Tr.
- Tiền ròng 106 Tr $Tiền + đầu tư ngắn hạn 116 Tr $, nợ gồm thuê tài sản 9,88 Tr $; năm trước tiền ròng 14,4 Tr $.
Quý gần nhất: Q4 '26
Quý kết thúc ngày 2026-05-29. So với cùng quý năm trước và với đồng thuận của giới phân tích trước báo cáo.
Quý này so với năm trước
| Q4 '26 | Năm trước | Thay đổi | |
|---|---|---|---|
| Doanh thu | 19,8 Tr $ | 14,1 Tr $ | +40,2% |
| Biên lợi nhuận gộp | 40,6% | 30,3% | +10,3 điểm % |
| Lợi nhuận hoạt động | -993 N $ | -2,34 Tr $ | +57,6% |
| Biên lợi nhuận hoạt động | -5,0% | -16,6% | +11,6 điểm % |
| Lợi nhuận ròng | 1,39 Tr $ | -2,9 Tr $ | +148,0% |
| EPS pha loãng | 0,05 $ | -0,10 $ | +151,0% |
| Dòng tiền hoạt động | 1,21 Tr $ | -2,3 Tr $ | +152,6% |
| Capex | 134 N $ | 2,82 Tr $ | -95,2% |
| Dòng tiền tự do | 1,08 Tr $ | -5,12 Tr $ | +121,0% |
| R&D | 3,65 Tr $ | 2,69 Tr $ | +35,7% |
| Thù lao bằng cổ phiếu | 1,87 Tr $ | 1,42 Tr $ | +31,2% |
Doanh thu
Tiền đến từ đâu - theo mảng kinh doanh và theo khu vực, từng quý.
Doanh thu, lợi nhuận hoạt động và tăng trưởng
theo quýDoanh thu theo mảng kinh doanh
xếp chồng, theo quý| Phân khúc | Q1 '26 | YoY | Tỷ trọng | TTM | TTM YoY | 12 quý |
|---|---|---|---|---|---|---|
| Contactors | 2,61 Tr $ | -78,4% | 23,8% | – | – | |
| Systems | 6,76 Tr $ | +11.173,3% | 61,7% | – | – | |
| Products | – | – | – | – | – | |
| Services | 1,59 Tr $ | +65,0% | 14,5% | – | – |
Doanh thu theo khu vực
tỷ trọng trong tổng| Phân khúc | Q1 '26 | YoY | Tỷ trọng | TTM | TTM YoY | 12 quý |
|---|---|---|---|---|---|---|
| Asia | 2,48 Tr $ | -80,3% | 22,6% | – | – | |
| United States | 4,81 Tr $ | +820,1% | 43,9% | – | – | |
| Europe | 3,68 Tr $ | +20.350,0% | 33,6% | – | – |
Biên lợi nhuận & cơ cấu chi phí
Mỗi đơn vị doanh thu còn lại bao nhiêu ở từng cấp - và chi phí đi đâu.
Biên lợi nhuận
theo quýChi phí theo % doanh thu
theo quýDòng tiền & phân bổ vốn
Tiền tạo ra, được chi vào đâu và bao nhiêu đến tay cổ đông.
Dòng tiền hoạt động, capex, dòng tiền tự do
theo quýSử dụng tiền so với dòng tiền hoạt động
năm tài chính4 quý gần nhất
báo cáo lưu chuyển tiền tệ- Dòng tiền hoạt động
- -3,31 Tr $
- Capex
- -2,07 Tr $
- Mua lại cổ phiếu
- -2,36 Tr $
- Cổ tức
- 0 $
- Mua lại doanh nghiệp
- -1,8 Tr $
- Nợ phát hành ròng
- 0 $
- Thù lao bằng cổ phiếu
- 6,76 Tr $
- Dòng tiền tự do
- -5,38 Tr $
- Hoàn trả cổ đông / FCF
- -44,0%
Số cổ phiếu và EPS
theo quý, pha loãngBảng cân đối kế toán
Thanh khoản, đầu tư và nợ tại mỗi cuối quý.
Tiền, đầu tư và nợ
cuối quýĐịnh giá & lợi suất
Các hệ số hiện tại so với năm năm tài chính gần nhất của chính công ty; giá mục tiêu và xếp hạng của giới phân tích.
Hệ số và lợi suất
TTM so với 5 năm tài chính| Hiện tại | TB 5 năm | Vị trí hiện tại trong khoảng 5 năm | |
|---|---|---|---|
| P/E (TTM) | -238,7× | 32,3× 3/5 năm | 10,0× – 63,5× |
| EV / EBITDA | -205,5× | 33,1× 3/5 năm | 19,0× – 59,3× |
| EV / Doanh thu | 33,1× | 16,2× | 3,7× – 54,5× |
| Giá / FCF | -333,5× | 211,7× 3/5 năm | 106,1× – 329,4× |
| Giá / Giá trị sổ sách | 7,7× | 6,9× | 2,3× – 12,9× |
| Tỷ suất FCF | -0,3% | -0,6% | -4,4% – 0,9% |
| Lợi nhuận trên vốn đầu tư | -3,7% | 6,6% | -3,7% – 16,2% |
| Lợi nhuận trên vốn chủ sở hữu | -4,7% | 12,2% | -3,2% – 29,7% |
Giới phân tích
Giá mục tiêu đồng thuận 132,50 $ (+141,4%)
khoảng 110,00 $ – 175,00 $ · xếp hạng Hold
Mua mạnh0
Mua1
Nắm giữ2
Bán0
Bán mạnh0
Triển vọng
Đồng thuận của giới phân tích cho các năm tài chính tới và ý nghĩa của nó ở mức giá hiện tại.
Ước tính đồng thuận
| Năm tài chính | Doanh thu | Tăng trưởng | EPS | Tăng trưởng | P/E theo giá hiện tại | Giới phân tích (EPS) |
|---|---|---|---|---|---|---|
| FY2027 | 135 Tr $ | +170,3% | 0,76 $ | +429,6% | 72,4× | 2 |
| FY2028 | 137 Tr $ | +1,6% | 0,71 $ | -7,0% | 77,9× | 2 |
| FY2029 | 217 Tr $ | +57,7% | 1,32 $ | +87,2% | 41,6× | 1 |
| FY2030 | 247 Tr $ | +14,2% | 0,91 $ | -31,1% | 60,3× | 1 |
| FY2031 | 288 Tr $ | +16,5% | 1,65 $ | +81,3% | 33,3× | 1 |
Báo cáo tài chính
Mọi dòng của báo cáo kết quả kinh doanh, bảng cân đối kế toán và báo cáo lưu chuyển tiền tệ - 12 quý và 10 năm tài chính, theo giá trị, % doanh thu hoặc tăng trưởng.
Mọi chỉ tiêu đã báo cáo
Toàn bộ 217 số liệu mà Aehr Test Systems gắn thẻ trong các hồ sơ 10-Q / 10-K gần đây, kèm nhãn và định nghĩa chính thức của SEC - gồm cả thuyết minh (thuê tài sản, thuế, mua lại cổ phiếu, nhân sự, ...).
| Chỉ tiêu (nhãn SEC) | Quý gần nhất | Năm trước | YoY | NTC gần nhất | NTC trước | YoY |
|---|---|---|---|---|---|---|
| – | – | – | 1 N $ | – | – | |
| – | – | – | 0,0% | – | – | |
| Accounts Payable, Current | 6,75 Tr $ | 6,73 Tr $ | +0,4% | 6,75 Tr $ | 6,73 Tr $ | +0,4% |
| Accounts Receivable, after Allowance for Credit Loss | 17,5 Tr $ | 14,2 Tr $ | +23,1% | 17,5 Tr $ | 14,2 Tr $ | +23,1% |
| Accretion (Amortization) of Discounts and Premiums, Investments | – | – | – | 0 $ | 0 $ | – |
| Accrued Professional Fees, Current | 576 N $ | 436 N $ | +32,1% | 576 N $ | 436 N $ | +32,1% |
| Accumulated Depreciation, Depletion and Amortization, Property, Plant, and Equipment | 6,98 Tr $ | 5,47 Tr $ | +27,6% | 6,98 Tr $ | 5,47 Tr $ | +27,6% |
| Accumulated Other Comprehensive Income (Loss), Net of Tax | -105 N $ | -126 N $ | +16,7% | -105 N $ | -126 N $ | +16,7% |
| Additional Paid in Capital | 249 Tr $ | 146 Tr $ | +71,2% | 249 Tr $ | 146 Tr $ | +71,2% |
| Adjustments to Additional Paid in Capital, Fair Value | – | – | – | 700 N $2025-05-30 | – | – |
| Amortization of Intangible Assets | 300 N $ | 300 N $ | 0,0% | 1,2 Tr $ | 1,2 Tr $ | 0,0% |
| Antidilutive Securities Excluded from Computation of Earnings Per Share, Amount | -82 N | 135 N | -160,7% | 1,77 Tr | 1,78 Tr | -0,9% |
| APIC, Share-based Payment Arrangement, Increase for Cost Recognition | 1,88 Tr $ | 1,25 Tr $ | +50,0% | 6,83 Tr $ | 5,15 Tr $ | +32,6% |
| Asset Impairment Charges | – | – | – | 0 $ | 584 N $ | -100,0% |
| AssetAcquisitionConsiderationTransferred | – | – | – | 22,2 Tr $2025-05-30 | – | – |
| Assets | 247 Tr $ | 149 Tr $ | +66,1% | 247 Tr $ | 149 Tr $ | +66,1% |
| Assets, Current | 184 Tr $ | 88,8 Tr $ | +107,8% | 184 Tr $ | 88,8 Tr $ | +107,8% |
| Business Combination, Acquisition Related Costs | – | – | – | 500 N $2025-05-30 | – | – |
| Capitalized Costs, Asset Retirement Costs | 400 N $2025-08-29 | 400 N $ | 0,0% | – | – | – |
| Cash and Cash Equivalents, at Carrying Value | 116 Tr $ | 24,5 Tr $ | +374,4% | 116 Tr $ | 24,5 Tr $ | +374,4% |
| Cash, Cash Equivalents, Restricted Cash and Restricted Cash Equivalents | 117 Tr $ | 26,5 Tr $ | +340,0% | 117 Tr $ | 26,5 Tr $ | +340,0% |
| Cash, Cash Equivalents, Restricted Cash and Restricted Cash Equivalents, Period Increase (Decrease), Including Exchange Rate Effect | 79,4 Tr $ | -4,88 Tr $ | +1.727,7% | 90 Tr $ | -22,8 Tr $ | +494,4% |
| Common Stock, Par or Stated Value Per Share | 0,01 $ | 0,01 $ | 0,0% | 0,01 $ | 0,01 $ | 0,0% |
| Common Stock, Shares Authorized | 75 Tr | 75 Tr | 0,0% | 75 Tr | 75 Tr | 0,0% |
| Common Stock, Shares, Issued | 32,5 Tr | 29,9 Tr | +8,7% | 32,5 Tr | 29,9 Tr | +8,7% |
| Common Stock, Shares, Outstanding | 32,5 Tr | 29,9 Tr | +8,7% | 32,5 Tr | 29,9 Tr | +8,7% |
| Common Stock, Value, Issued | 325 N $ | 299 N $ | +8,7% | 325 N $ | 299 N $ | +8,7% |
| Comprehensive Income (Loss), Net of Tax, Attributable to Parent | 1,37 Tr $ | -2,84 Tr $ | +148,2% | -7,11 Tr $ | -3,88 Tr $ | -83,2% |
| Construction in Progress, Gross | 405 N $ | 362 N $ | +11,9% | 405 N $ | 362 N $ | +11,9% |
| Contract with Customer, Asset, after Allowance for Credit Loss | 1,9 Tr $ | 3,6 Tr $ | -47,2% | 1,9 Tr $ | 3,6 Tr $ | -47,2% |
| Contract with Customer, Liability | 5,2 Tr $ | 2 Tr $ | +160,0% | 5,2 Tr $ | 2 Tr $ | +160,0% |
| Contract with Customer, Liability, Revenue Recognized | 100 N $ | 100 N $ | 0,0% | 1,9 Tr $ | 1,3 Tr $ | +46,2% |
| Cost of Revenue | 10,8 Tr $ | 9,82 Tr $ | +10,2% | 32,4 Tr $ | 35 Tr $ | -7,7% |
| Current Federal Tax Expense (Benefit) | – | – | – | 0 $ | 0 $ | – |
| Current Foreign Tax Expense (Benefit) | – | – | – | 105 N $ | 33 N $ | +218,2% |
| Current State and Local Tax Expense (Benefit) | – | – | – | 0 $ | 7 N $ | -100,0% |
| Customer Deposits, Current | 1,72 Tr $2026-02-27 | – | – | 1,25 Tr $2024-05-31 | 2,69 Tr $ | -53,6% |
| Deferred Federal Income Tax Expense (Benefit) | – | – | – | -4,17 Tr $ | -409 N $ | -919,6% |
| Deferred Foreign Income Tax Expense (Benefit) | – | – | – | 0 $ | 0 $ | – |
| Deferred Income Tax Assets, Net | 23,8 Tr $ | 19,1 Tr $ | +24,7% | 23,8 Tr $ | 19,1 Tr $ | +24,7% |
| Deferred Income Taxes and Tax Credits | -1,95 Tr $ | -128 N $ | -1.420,3% | -4,72 Tr $ | -421 N $ | -1.020,0% |
| Deferred Revenue | 638 N $ | 179 N $ | +256,4% | 638 N $ | 179 N $ | +256,4% |
| Deferred Revenue, Current | 5,19 Tr $ | 1,98 Tr $ | +162,1% | 5,19 Tr $ | 1,98 Tr $ | +162,1% |
| Deferred Revenue, Noncurrent | 34 N $ | 36 N $ | -5,6% | 34 N $ | 36 N $ | -5,6% |
| Deferred State and Local Income Tax Expense (Benefit) | – | – | – | -545 N $ | -12 N $ | -4.441,7% |
| Deferred Tax Assets, Gross | 28,8 Tr $ | 24,3 Tr $ | +18,6% | 28,8 Tr $ | 24,3 Tr $ | +18,6% |
| Deferred Tax Assets, Inventory | 1,15 Tr $ | 1,07 Tr $ | +7,8% | 1,15 Tr $ | 1,07 Tr $ | +7,8% |
| Deferred Tax Assets, Net | 23,8 Tr $ | 19,1 Tr $ | +24,7% | 23,8 Tr $ | 19,1 Tr $ | +24,7% |
| Deferred Tax Assets, Operating Loss Carryforwards | 13,3 Tr $ | 7,95 Tr $ | +67,5% | 13,3 Tr $ | 7,95 Tr $ | +67,5% |
| Deferred Tax Assets, Other | 45 N $ | 28 N $ | +60,7% | 45 N $ | 28 N $ | +60,7% |
| Deferred Tax Assets, Tax Credit Carryforwards | 6,62 Tr $ | 6,68 Tr $ | -0,9% | 6,62 Tr $ | 6,68 Tr $ | -0,9% |
| Deferred Tax Assets, Tax Deferred Expense, Reserves and Accruals, Reserves | 1,57 Tr $ | 1,37 Tr $ | +14,8% | 1,57 Tr $ | 1,37 Tr $ | +14,8% |
| Deferred Tax Assets, Valuation Allowance | 0 $ | 0 $ | – | 0 $ | 0 $ | – |
| Deferred Tax Liabilities, Deferred Expense, Capitalized Research and Development Costs | 3,16 Tr $ | 4,29 Tr $ | -26,5% | 3,16 Tr $ | 4,29 Tr $ | -26,5% |
| Deferred Tax Liabilities, Intangible Assets | 2,22 Tr $ | 2,29 Tr $ | -2,7% | 2,22 Tr $ | 2,29 Tr $ | -2,7% |
| Deferred Tax Liabilities, Leasing Arrangements | 2,07 Tr $ | 2,04 Tr $ | +1,9% | 2,07 Tr $ | 2,04 Tr $ | +1,9% |
| Deferred Tax Liabilities, Other Finite-Lived Assets | 686 N $ | 860 N $ | -20,2% | 686 N $ | 860 N $ | -20,2% |
| Depreciation | 400 N $ | 400 N $ | 0,0% | 1,5 Tr $ | 1 Tr $ | +50,0% |
| Depreciation, Depletion and Amortization, Nonproduction | 689 N $ | 739 N $ | -6,8% | 2,8 Tr $ | 2,31 Tr $ | +21,1% |
| Earnings Per Share, Basic | 0,05 $ | -0,10 $ | +150,0% | -0,23 $ | -0,13 $ | -76,9% |
Nguồn: SEC companyfacts (XBRL của mọi 10-Q / 10-K). Các quý của lưu chuyển tiền tệ được suy ra từ số lũy kế từ đầu năm mà 10-Q gắn thẻ. Phân tách phân khúc được gắn thẻ theo chiều dữ liệu và hiển thị ở mục phân khúc.
Nguồn
Báo cáo tài chính, doanh thu phân khúc, chỉ số và ước tính được chuẩn hóa từ hồ sơ của công ty. Lợi nhuận phân khúc và mọi chỉ tiêu đã báo cáo: SEC EDGAR (XBRL). Hồ sơ đã đọc: 10-K 2026-05-29, 10-Q 2026-02-27, 10-Q 2025-11-28, 10-Q 2025-08-29, 10-K 2025-05-30, 10-Q 2025-02-28, 10-Q 2024-11-29, 10-Q 2024-08-30, 10-K 2024-05-31
Dữ liệu tính đến 2026-11-02