On Holding AG (ONON)财务
NYSE · Consumer Cyclical · Apparel - Footwear & Accessories · 员工3,963人 · CEO David Allemann
- 股价
- $34.85 -7.5%
- 市值
- $114亿
- 企业价值
- CHF 88.7亿 数据截至 2026-11-11
- 最近财报
- Q3 '26 2026-11-10提交
- 下次财报
- 2027-03-02
营收(TTM)CHF 33.8亿+17.4% 对比去年同期最近4个季度;柱状图=各季度
营业利润率(TTM)15.3%+3.2 百分点 对比去年同期营业利润 CHF 5.17亿
净利润(TTM)CHF 4.43亿+97.3% 对比去年同期税后,含营业外收益
自由现金流(TTM)CHF 4.08亿+18.2% 对比去年同期资本支出 CHF 1.06亿
稀释EPS(TTM)CHF 1.36+103.0% 对比去年同期最近4个季度之和
净现金CHF 6.06亿+16.4% 对比去年同期现金 + 短期投资 - 债务
估值与关键数据
- 市值
- $114亿 1h 前更新
- 营收
- CHF 33.8亿 过去12个月
- 营收增速
- +18% FY2026年一致预期
- 净利润率
- 13.1% 净利润 / 营收,TTM
- P/E
- 20.9×
- P/S
- 2.8× 股价 / 营收,TTM
- EV / EBITDA
- 13.1× TTM
- 自由现金流
- CHF 4.08亿 过去12个月
- 净利润
- CHF 4.43亿 过去12个月
- 营收预期
- CHF 35.6亿 FY2026年一致预期
- 盈利
- 2027-03-02 营收预估 $11亿 · 1h 前更新
- 股息
- – 无股息
核心要点
根据披露数据计算,每条结论都附有其依据的数字。
- 营收增长放缓:同比17.2%Q3 '26营收CHF 9.31亿,此前四个季度的平均值为19.5%。
- 营业利润率15.3%(TTM),较去年同期+3.2 百分点营收增长17.4%,营业利润增长48.7%。
- 资本支出占营收的3.1%(去年为2.4%)最近4个季度投入CHF 1.06亿(同比+52.2%)。自由现金流CHF 4.08亿,相当于净利润的92.3%。
- 稀释股数一年内减少8.1%Q3 '26稀释股数3.07亿,一年前为3.34亿。
- 净现金 CHF 6.06亿现金 + 短期投资 CHF 13.4亿,含租赁债务 CHF 7.33亿;一年前净现金 CHF 5.21亿。
上一季度:Q3 '26
截至2026-09-30的季度。与去年同期及财报发布前的分析师一致预期对比。
本季度与去年同期
| Q3 '26 | 去年同期 | 变化 | |
|---|---|---|---|
| 营收 | CHF 9.31亿 | CHF 7.94亿 | +17.2% |
| 毛利率 | 72.6% | 65.7% | +6.8 百分点 |
| 营业利润 | CHF 1.95亿 | CHF 1.25亿 | +56.4% |
| 营业利润率 | 20.9% | 15.7% | +5.2 百分点 |
| 净利润 | CHF 1.63亿 | CHF 1.19亿 | +36.9% |
| 稀释EPS | CHF 0.53 | CHF 0.36 | +47.2% |
| 经营现金流 | CHF 1.58亿 | CHF 1.57亿 | +0.6% |
| 资本支出 | CHF 3740万 | CHF 2050万 | +82.4% |
| 自由现金流 | CHF 1.21亿 | CHF 1.37亿 | -11.6% |
| R&D | CHF 0 | CHF 0 | – |
| 股权激励费用 | CHF 1950万 | CHF 2450万 | -20.4% |
营收
收入从何而来,按业务线和地区逐季展示。
营收、营业利润与增速
季度利润率与成本结构
每一单位营收在各层级还剩多少,成本又花在哪里。
利润率
季度成本占营收比例
季度现金流与资本配置
创造了多少现金,用在何处,又有多少回到股东手中。
经营现金流、资本支出、自由现金流
季度现金用途与经营现金流
财年最近4个季度
现金流量表- 经营现金流
- CHF 5.14亿
- 资本支出
- -CHF 1.06亿
- 股票回购
- CHF 0
- 股息
- CHF 0
- 收购
- CHF 0
- 债务净发行
- -CHF 4560万
- 股权激励费用
- CHF 3170万
- 自由现金流
- CHF 4.08亿
- 股东回报 / FCF
- -0.0%
股数与EPS
季度,稀释资产负债表
各季度末的流动性、投资和债务。
现金、投资与债务
季度末估值与回报
当前估值倍数与公司自身过去五个财年对比;分析师目标价与评级。
估值倍数与回报
TTM与过去5个财年| 当前 | 5年均值 | 当前处于5年区间的位置 | |
|---|---|---|---|
| P/E(TTM) | 20.9× | 77.1× 5年中的4年 | 59.5× – 90.7× |
| EV / EBITDA | 13.1× | 35.0× 5年中的4年 | 28.9× – 40.7× |
| EV / 营收 | 2.6× | 6.6× | 3.9× – 14.2× |
| 股价 / FCF | 23.2× | 41.8× 5年中的3年 | 37.8× – 48.0× |
| 股价 / 净资产 | 4.0× | 8.8× | 5.2× – 12.7× |
| FCF收益率 | 4.3% | 0.2% | -6.2% – 2.6% |
| 投入资本回报率 | 14.7% | 6.5% | -13.5% – 16.6% |
| 净资产收益率 | 23.6% | 4.6% | -20.1% – 17.4% |
分析师
一致目标价 $43.43 (+25.2%)
区间 $20.00 – $82.00 · 评级 Buy
强烈买入0
买入20
持有6
卖出1
强烈卖出0
展望
分析师对未来财年的一致预期,以及按当前股价意味着什么。
一致预期
| 财年 | 营收 | 增速 | EPS | 增速 | 按当前股价的P/E | 分析师(EPS) |
|---|---|---|---|---|---|---|
| FY2026 | CHF 35.6亿 | +18.2% | CHF 1.46 | +138.7% | – | 16 |
| FY2027 | CHF 42.4亿 | +18.9% | CHF 1.72 | +18.5% | – | 16 |
| FY2028 | CHF 50亿 | +18.0% | CHF 2.15 | +24.8% | – | 13 |
| FY2029 | CHF 58.2亿 | +16.4% | CHF 2.64 | +22.9% | – | 10 |
财务报表
利润表、资产负债表和现金流量表的每一项,含12个季度和10个财年,以金额、占营收比例或增速展示。
数据来源
报表、分部营收、指标和预期均根据公司文件标准化。
数据截至 2026-11-11 · 金额按披露币种CHF列示;股价和市值以USD计。