Freedom Holding Corp. (FRHC)财务
NASDAQ · Financial Services · Financial - Conglomerates · 员工12,100人 · CEO Timur Ruslanovich Turlov
- 股价
- $165.36 -1.1%
- 市值
- $104亿
- 企业价值
- $119亿 数据截至 2026-11-12
- 最近财报
- Q1 '27 2026-08-10提交
- 下次财报
- 2027-02-15
营收(TTM)$23.3亿+13.6% 对比去年同期最近4个季度;柱状图=各季度
营业利润率(TTM)30.7%+1.4 百分点 对比去年同期营业利润 $7.16亿
净利润(TTM)$1.55亿+91.7% 对比去年同期税后,含营业外收益
自由现金流(TTM)-$8.15亿-167.6% 对比去年同期资本支出 $2.47亿
稀释EPS(TTM)$2.53+88.8% 对比去年同期最近4个季度之和
净现金$27.5亿+195.7% 对比去年同期现金 + 短期投资 - 债务
估值与关键数据
- 市值
- $104亿 55m 前更新
- 营收
- $23.3亿 过去12个月
- 营收增速
- -66% FY2028年一致预期
- 净利润率
- 6.6% 净利润 / 营收,TTM
- P/E
- 63.7× 预期 26.3×(FY2028)
- P/S
- 4.5× 股价 / 营收,TTM
- EV / EBITDA
- 14.5× TTM
- 自由现金流
- -$8.15亿 过去12个月
- 净利润
- $1.55亿 过去12个月
- 营收预期
- $7.51亿 FY2028年一致预期
- 盈利
- 2027-02-15 营收预估 $1.24亿 · 55m 前更新
- 股息
- $1.33 每次派息 · 2002-09-03
核心要点
根据披露数据计算,每条结论都附有其依据的数字。
- 最近财报(2026-08-10):营收超预期480.7%,EPS 低于预期40.2%营收$7.21亿,预期$1.24亿(+480.7%);EPS $0.52,预期$0.87(-40.2%)。
- 营收增长加速:同比37.3%Q1 '27营收$7.21亿,此前四个季度的平均值为8.9%。
- 营业利润率30.7%(TTM),较去年同期+1.4 百分点营收增长13.6%,营业利润增长19.0%。
- 税前利润的216.3%被营业外亏损吞噬税前利润$2.26亿,营业利润$7.16亿(TTM)。股权投资亏损等一次性项目压低了净利润和EPS,营业利润更能反映业务本身。
- 资本支出占营收的10.6%(去年为5.0%)最近4个季度投入$2.47亿(同比+142.4%)。自由现金流-$8.15亿,相当于净利润的-527.3%。
- 稀释股数一年内增加0.4%Q1 '27稀释股数6130万,一年前为6110万。
- 净现金 $27.5亿现金 + 短期投资 $55.3亿,含租赁债务 $27.9亿;一年前净现金 $9.29亿。
上一季度:Q1 '27
截至2026-06-30的季度。与去年同期及财报发布前的分析师一致预期对比。
本季度与去年同期
| Q1 '27 | 去年同期 | 变化 | |
|---|---|---|---|
| 营收 | $7.21亿 | $5.25亿 | +37.3% |
| 毛利率 | 51.3% | 48.1% | +3.1 百分点 |
| 营业利润 | $2.07亿 | $1.45亿 | +42.2% |
| 营业利润率 | 28.7% | 27.7% | +1.0 百分点 |
| 净利润 | $3170万 | $3040万 | +4.2% |
| 稀释EPS | $0.52 | $0.50 | +4.0% |
| 经营现金流 | -$3.42亿 | $4.81亿 | -171.0% |
| 资本支出 | $7910万 | $3080万 | +157.1% |
| 自由现金流 | -$4.21亿 | $4.5亿 | -193.5% |
| R&D | $0 | $0 | – |
| 股权激励费用 | $2320万 | $2310万 | +0.8% |
实际 vs 一致预期
2026-08-10| 实际 | 一致预期 | 对比预期 | |
|---|---|---|---|
| 营收 | $7.21亿 | $1.24亿 | +480.7% |
| EPS(一致预期口径) | $0.52 | $0.87 | -40.2% |
来自2026-08-10发布的Q1 '27财报：营收及分析师预期口径的EPS（通常为调整后），可能与上方报表中的EPS不同。
EPS与一致预期
最近8次财报营收
收入从何而来,按业务线和地区逐季展示。
营收、营业利润与增速
季度按业务线划分的营收
堆叠,季度| 分部 | Q1 '27 | 同比 | 占所列项目比例 | TTM | TTM同比 | 12个季度 |
|---|---|---|---|---|---|---|
| Brokerage Segment | $2.83亿 | +60.3% | 38.6% | $9.38亿 | +30.5% | |
| Banking Segment | $2.25亿 | +54.0% | 30.7% | $7.68亿 | +36.9% | |
| Insurance Segment | $1.51亿 | -13.3% | 20.6% | $4.75亿 | -33.1% | |
| Other Segment | $7390万 | +100.2% | 10.1% | $2.1亿 | +46.1% |
按地区划分的营收
占所列地区比例| 分部 | Q1 '27 | 同比 | 占所列项目比例 | TTM | TTM同比 | 12个季度 |
|---|---|---|---|---|---|---|
| KAZAKHSTAN | $6.12亿 | +32.6% | 83.6% | $19.9亿 | – | |
| ARMENIA | $6520万 | +49.2% | 8.9% | $2.03亿 | – | |
| CYPRUS | $4790万 | +134.1% | 6.5% | $1.82亿 | – | |
| United States | $234万 | -59.6% | 0.3% | $973万 | – | |
| Other Countries | $498万 | +154.2% | 0.7% | $1700万 | – |
利润率与成本结构
每一单位营收在各层级还剩多少,成本又花在哪里。
利润率
季度成本占营收比例
季度现金流与资本配置
创造了多少现金,用在何处,又有多少回到股东手中。
经营现金流、资本支出、自由现金流
季度现金用途与经营现金流
财年最近4个季度
现金流量表- 经营现金流
- -$5.68亿
- 资本支出
- -$2.47亿
- 股票回购
- $0
- 股息
- $0
- 收购
- -$2360万
- 债务净发行
- $15.5亿
- 股权激励费用
- $1.84亿
- 自由现金流
- -$8.15亿
- 股东回报 / FCF
- 0.0%
股数与EPS
季度,稀释资产负债表
各季度末的流动性、投资和债务。
现金、投资与债务
季度末估值与回报
当前估值倍数与公司自身过去五个财年对比;分析师目标价与评级。
估值倍数与回报
TTM与过去5个财年| 当前 | 5年均值 | 当前处于5年区间的位置 | |
|---|---|---|---|
| P/E(TTM) | 63.7× | 39.2× | 11.0× – 92.4× |
| EV / EBITDA | 14.5× | 11.0× | 7.0× – 13.5× |
| EV / 营收 | 5.1× | 5.1× | 4.0× – 6.6× |
| 股价 / FCF | -12.8× | 5.0× 5年中的1年 | 5.0× – 5.0× |
| 股价 / 净资产 | 6.5× | 5.5× | 3.5× – 6.5× |
| FCF收益率 | -7.8% | -8.4% | -26.8% – 20.2% |
| 投入资本回报率 | 11.4% | 14.9% | 9.6% – 25.4% |
| 净资产收益率 | 11.0% | 23.4% | 7.0% – 41.1% |
分析师
一致目标价 $180.00 (+9.9%)
区间 $180.00 – $180.00
强烈买入0
买入0
持有0
卖出0
强烈卖出0
展望
分析师对未来财年的一致预期,以及按当前股价意味着什么。
一致预期
| 财年 | 营收 | 增速 | EPS | 增速 | 按当前股价的P/E | 分析师(EPS) |
|---|---|---|---|---|---|---|
| FY2028 | $7.51亿 | -65.7% | $6.29 | +150.6% | 26.3× | 1 |
| FY2029 | $6.44亿 | -14.2% | $4.35 | -30.8% | 38.0× | 1 |
| FY2030 | $6.5亿 | +0.9% | $4.50 | +3.4% | 36.7× | 1 |
财务报表
利润表、资产负债表和现金流量表的每一项,含12个季度和10个财年,以金额、占营收比例或增速展示。
全部披露项目
Freedom Holding Corp.在近期10-Q / 10-K文件中标记的全部269项数据,附SEC官方标签和定义,包括附注(租赁、税务、回购、员工等)。
| 项目(SEC标签) | 最近季度 | 去年同期 | 同比 | 最近财年 | 上一财年 | 同比 |
|---|---|---|---|---|---|---|
| $1万 | – | – | $18.7万 | -$32.8万 | +157.0% | |
| – | – | – | $416万 | $475万 | -12.3% | |
| – | – | – | $211万 | $2500万 | -91.6% | |
| – | – | – | $7920万 | $2890万 | +173.8% | |
| $4.04亿 | – | – | $3.33亿 | $2.16亿 | +54.2% | |
| -$219万 | – | – | -$187万 | $88.8万 | -310.8% | |
| -$968万 | – | – | $2860万 | $1870万 | +53.1% | |
| $4790万 | – | – | $2420万 | $979万 | +146.9% | |
| $7630万 | – | – | $1.31亿 | $1.3亿 | +1.1% | |
| $549万 | – | – | $499万 | $479万 | +4.1% | |
| -$41万 | – | – | -$37.7万 | $14.9万 | -353.0% | |
| $65.9万 | – | – | $55.8万 | $44.9万 | +24.3% | |
| $7420万 | – | – | $1.3亿 | $1.29亿 | +0.2% | |
| $7380万 | – | – | $1.3亿 | $1.29亿 | +0.7% | |
| Accounts Receivable, Allowance for Credit Loss | $2080万 | $1690万 | +22.9% | $2000万 | $1930万 | +3.7% |
| Accrued Employee Benefits | $2080万2026-03-31 | $1730万 | +20.0% | $2080万 | $1730万 | +20.0% |
| 物业、厂房及设备累计折旧 | $5960万2026-03-31 | $2520万 | +136.2% | $5960万 | $2520万 | +136.2% |
| 累计其他综合收益(亏损) | -$6610万 | -$1.57亿 | +57.8% | -$5690万 | -$1亿 | +43.3% |
| Additional Paid in Capital | $3.38亿 | $2.7亿 | +25.4% | $3.15亿 | $2.47亿 | +27.6% |
| Amortization of Acquisition Costs | $226万 | $7000万 | -96.8% | $1.28亿 | $2.1亿 | -39.1% |
| 无形资产摊销 | – | – | – | $819万 | $502万 | +63.2% |
| 总资产 | $140亿 | $96.9亿 | +45.0% | $132亿 | $99.2亿 | +32.7% |
| Banking Regulation, Total Capital, Actual | $32.7亿 | $17亿 | +93.2% | $32.1亿 | $16.2亿 | +97.4% |
| Banking Regulation, Total Risk-Based Capital, Capital Adequacy, Minimum | $5.42亿 | $4.51亿 | +20.0% | $5.18亿 | $4.41亿 | +17.5% |
| Banking Regulation, Total Risk-Based Capital, Excess, Actual | $27.3亿 | $12.4亿 | +119.7% | $26.9亿 | $11.8亿 | +127.3% |
| Brokerage Commissions Revenue | $885万 | $593万 | +49.2% | $2280万 | $2870万 | -20.7% |
| Cash Acquired from Acquisition | $244万 | $768万 | -68.2% | $763万 | $9.3万 | +8,105.4% |
| 现金及现金等价物 | $13.5亿 | $5.68亿 | +137.9% | $9.66亿 | $8.37亿 | +15.4% |
| Cash Divested from Deconsolidation | $0 | $5.5万 | -100.0% | – | – | – |
| 现金、现金等价物及受限现金 | $28.2亿 | $16.7亿 | +69.2% | $22.1亿 | $16.4亿 | +34.5% |
| Cash, Cash Equivalents, Restricted Cash and Restricted Cash Equivalents, Period Increase (Decrease), Including Exchange Rate Effect | $6.12亿 | $2410万 | +2,439.1% | $5.68亿 | $6.37亿 | -10.9% |
| Commitments and Contingencies | $0 | $0 | – | $0 | $0 | – |
| Common Stock, Par or Stated Value Per Share | $0.00 | $0.00 | 0.0% | $0.00 | $0.00 | 0.0% |
| 法定普通股 | 5亿 | 5亿 | 0.0% | 5亿 | 5亿 | 0.0% |
| 已发行普通股 | 6140万 | 6120万 | +0.4% | 6130万 | 6100万 | +0.5% |
| 流通在外普通股 | 6140万 | 6120万 | +0.4% | 6130万 | 6100万 | +0.5% |
| 普通股面值 | $6.1万 | $6.1万 | 0.0% | $6.1万 | $6.1万 | 0.0% |
| Comprehensive Income (Loss), Net of Tax, Attributable to Noncontrolling Interest | $0 | $0 | – | $0 | -$12.9万 | +100.0% |
| 综合收益(亏损) | $2250万 | -$212万 | +1,160.8% | $1.97亿 | -$1600万 | +1,332.8% |
| Comprehensive Income (Loss), Net of Tax, Including Portion Attributable to Noncontrolling Interest | $2250万 | -$212万 | +1,160.8% | $1.97亿 | -$1610万 | +1,322.9% |
| Contract with Customer, Liability | $70.5亿 | $44.5亿 | +58.5% | $71亿 | $43亿 | +65.0% |
| 销售成本 | $3520万 | $1390万 | +153.5% | $7960万 | $3130万 | +154.6% |
| Costs and Expenses | $6.92亿 | $4.77亿 | +45.2% | $19.7亿 | $19亿 | +3.5% |
| Current Federal Tax Expense (Benefit) | – | – | – | $92.2万 | $405万 | -77.3% |
| Current Foreign Tax Expense (Benefit) | – | – | – | $8410万 | $4430万 | +89.7% |
| Current Income Tax Expense (Benefit) | – | – | – | $8500万 | $4840万 | +75.7% |
| Current Year Claims and Claims Adjustment Expense | $2180万 | $4920万 | -55.8% | $8010万 | $8050万 | -0.5% |
| Debt Securities | $41.8亿 | $28亿 | +49.6% | $33.4亿 | $28.1亿 | +18.8% |
| Debt Securities, Available-for-sale | $6.87亿 | $4.92亿 | +39.6% | $5.74亿 | $4.74亿 | +21.2% |
| Debt Securities, Available-for-sale, Allowance for Credit Loss | $49.5万 | $36万 | +37.5% | $37.6万 | $40.6万 | -7.4% |
| Debt Securities, Available-for-sale, Amortized Cost | $6.86亿 | $4.97亿 | +38.0% | $5.71亿 | $4.77亿 | +19.6% |
| Debt Securities, Available-for-Sale, Fair Value, Maturity, Allocated and Single Maturity Date, after Year 10 | $678万 | $1290万 | -47.5% | $665万 | $2480万 | -73.2% |
| Debt Securities, Available-for-Sale, Fair Value, Maturity, Allocated and Single Maturity Date, after Year 5 Through 10 | $2.23亿 | $3910万 | +471.5% | $2.4亿 | $3840万 | +523.9% |
| Debt Securities, Available-for-Sale, Fair Value, Maturity, Allocated and Single Maturity Date, after Year One Through Five | $3.53亿 | $2.99亿 | +18.2% | $2.84亿 | $2.58亿 | +10.0% |
| Debt Securities, Available-for-Sale, Fair Value, Maturity, Allocated and Single Maturity Date, Year One | $1.04亿 | $1.41亿 | -26.6% | $4310万 | $1.52亿 | -71.6% |
| Debt Securities, Available-for-sale, Realized Gain (Loss) | $23.8万 | -$17.4万 | +236.8% | $494万 | -$68.1万 | +825.0% |
| Debt Securities, Held-to-maturity, Accumulated Unrecognized Gain | $1490万 | $507万 | +194.6% | $2640万 | $33.2万 | +7,858.7% |
| Debt Securities, Held-to-maturity, Accumulated Unrecognized Loss | $446万 | $60.6万 | +636.3% | $618万 | $124万 | +398.5% |
| Debt Securities, Held-to-maturity, Allowance for Credit Loss | $28.5万 | – | – | – | – | – |
| Debt Securities, Held-to-Maturity, Amortized Cost, Maturity, Allocated and Single Maturity Date, after Year 10 | $1.76亿 | $6870万 | +155.5% | $9550万 | $5390万 | +77.1% |
来源:SEC companyfacts(每份10-Q / 10-K的XBRL)。现金流量表的季度数据由10-Q标记的年初至今累计数推算。分部拆分带有维度标记,在分部章节中单独展示。
数据来源
报表、分部营收、指标和预期均根据公司文件标准化。分部利润及全部披露项目:SEC EDGAR(XBRL)。 已读取的文件: 10-Q 2026-06-30, 10-K 2026-03-31, 10-Q 2025-12-31, 10-Q 2025-09-30, 10-Q 2025-06-30, 10-K 2025-03-31, 10-Q 2024-12-31, 10-Q 2024-09-30, 10-Q 2024-06-30
数据截至 2026-11-12