PerpEquities

Финансы Twilio Inc. (TWLO)

NYSE · Technology · Software - Infrastructure · Сотрудников: 5 587 · CEO: Khozema Z. Shipchandler

Цена
205,03 $ -15,24 %
Капитализация
31,5 млрд $
Стоимость предприятия
31,5 млрд $
Последний отчёт
Q3 '26 подан 2026-10-30
Следующий отчёт
2027-02-11 Прогноз EPS: 1,54 $
Выручка (TTM)5,83 млрд $+19,1 % к прошлому годуПоследние 4 квартала; столбцы - каждый квартал
Операционная маржа (TTM)7,1 %+4,8 п.п. к прошлому годуОперационная прибыль: 415 млн $
Чистая прибыль (TTM)1,27 млрд $+1 793,3 % к прошлому годуПосле налогов, включая внеоперационную прибыль
Свободный денежный поток (TTM)1,23 млрд $+57,3 % к прошлому годуCapex: -9,77 млн $
Разводнённая EPS (TTM)7,95 $+1 839,0 % к прошлому годуСумма последних 4 кварталов
Чистые деньги1,83 млрд $+34,5 % к прошлому годуДеньги + краткосрочные инвестиции - долг

Оценка и ключевые показатели

Капитализация
31,5 млрд $
EV 31,5 млрд $
Выручка
5,83 млрд $
Последние 12 месяцев
Рост выручки
+20 %
Консенсус на FY2026
Чистая маржа
21,8 %
Чистая прибыль / выручка, TTM
P/E
24,6×
Прогнозный 33,5× (FY2026)
P/S
5,4×
Цена / выручка, TTM
EV / EBITDA
74,9×
TTM
Свободный денежный поток
1,23 млрд $
Последние 12 месяцев
Чистая прибыль
1,27 млрд $
Последние 12 месяцев
Прогноз выручки
6,06 млрд $
Консенсус на FY2026
Прибыль
2027-02-11
Прогноз выручки: 1,6 млрд $
Дивиденд
–
Без дивидендов

Главные выводы

Рассчитано по отчётным данным - у каждого вывода указана цифра, на которой он основан.

  • Последний отчёт (2026-10-29): выручка выше на 2,9 %, EPS выше на 12,2 %Выручка 1,56 млрд $ при ожидании 1,52 млрд $ (+2,9 %); EPS 1,65 $ при ожидании 1,47 $ (+12,2 %).
  • Рост выручки ускоряется: г/г 19,9 %Выручка за Q3 '26: 1,56 млрд $, среднее за предыдущие четыре квартала: 17,8 %.
  • Операционная маржа 7,1 % (TTM), к прошлому году: +4,8 п.п.Операционная прибыль: рост 261,4 %, выручка: рост 19,1 %.
  • Внеоперационные убытки съедают 48,5 % прибыли до налоговПрибыль до налогов 279 млн $, операционная прибыль 415 млн $ (TTM). Убытки по долям в капитале и прочие разовые статьи снижают чистую прибыль и EPS - операционная прибыль точнее отражает бизнес.
  • Capex: 0,2 % выручки (год назад 1,2 %)Инвестировано 9,77 млн $ за последние 4 квартала (-83,0 % к прошлому году). Свободный денежный поток: 1,23 млрд $ = 96,8 % чистой прибыли.
  • Акционерам возвращено 647 млн $ = 52,5 % свободного денежного потокаВыкуп акций: 647 млн $ (год назад 1,09 млрд $), дивиденды: 0 $, выплаты акциями: 586 млн $ (TTM).
  • Число разводнённых акций за год выросло: 1,6 %Разводнённых акций в Q3 '26: 162 млн, год назад: 159 млн.
  • Чистые деньги: 1,83 млрд $Деньги + краткосрочные инвестиции: 2,89 млрд $, долг с арендой: 1,06 млрд $; год назад чистые деньги: 1,36 млрд $.

Последний квартал: Q3 '26

Квартал, закончившийся 2026-09-30. В сравнении с тем же кварталом год назад и с консенсусом аналитиков до отчёта.

Квартал к прошлому году

Q3 '26Год назадИзменение
Выручка1,56 млрд $1,3 млрд $+19,9 %
Валовая маржа48,8 %48,6 %+0,2 п.п.
Операционная прибыль149 млн $40,9 млн $+263,0 %
Операционная маржа9,5 %3,1 %+6,4 п.п.
Чистая прибыль161 млн $37,2 млн $+332,7 %
Разводнённая EPS1,00 $0,23 $+334,8 %
Операционный денежный поток389 млн $264 млн $+47,7 %
Capex19,5 млн $16 млн $+21,7 %
Свободный денежный поток370 млн $248 млн $+49,3 %
R&D280 млн $262 млн $+6,9 %
Выплаты на основе акций154 млн $158 млн $-2,7 %

Факт vs консенсус

2026-10-29
ФактКонсенсуск консенсусу
Выручка1,56 млрд $1,52 млрд $+2,9 %
EPS (база консенсуса)1,65 $1,47 $+12,2 %

Из отчёта от 2026-10-29 за Q3 '26: выручка и EPS в оценке аналитиков (часто скорректированный), поэтому он может отличаться от EPS в отчётности выше.

EPS к консенсусу

последние 8 отчётов

Выручка

Откуда приходят деньги - по направлениям бизнеса и регионам, квартал за кварталом.

Выручка, операционная прибыль и рост

поквартально

Выручка по направлениям бизнеса

с накоплением, поквартально
СегментQ2 '25г/гДоляTTMTTM г/г12 кварталов
Communications Segment1,15 млрд $+14,5 %100,0 %4,43 млрд $–

Выручка по регионам

доля от итога
СегментQ2 '25г/гДоляTTMTTM г/г12 кварталов
United States997 млн $+20,1 %64,0 %3,74 млрд $+19,1 %
Non-US562 млн $+19,7 %36,0 %2,09 млрд $+19,1 %

Прибыль сегментов

Операционная прибыль по сегментам отчётности из примечания о сегментах каждого 10-Q / 10-K (разбивку прибыли большинство источников данных не дают).

Сегменты в Q3 '24

СегментВыручкаг/гОперационная прибыльг/гМаржаМаржа год назадОперационная прибыль TTM
Communications Segment––268 млн $––––
Twilio Segment––-15,8 млн $––––
Corporate (unallocated)––-69,6 млн $––––
Material Reconciling Items––182 млн $––––

Операционная прибыль по сегментам

поквартально

Операционная маржа сегментов

поквартально

Маржа и структура расходов

Какая доля каждой единицы выручки остаётся на каждом уровне - и на что уходят расходы.

Маржа

поквартально

Расходы в % от выручки

поквартально

Денежный поток и распределение капитала

Сколько денег генерируется, на что они тратятся и что доходит до акционеров.

Операционный денежный поток, capex, свободный денежный поток

поквартально

Использование денег и операционный денежный поток

финансовые годы

Последние 4 квартала

отчёт о движении денежных средств
Операционный денежный поток
1,22 млрд $
Capex
9,77 млн $
Выкуп акций
-647 млн $
Дивиденды
0 $
Приобретения
-62,2 млн $
Чистое привлечение долга
-35,8 млн $
Выплаты на основе акций
586 млн $
Свободный денежный поток
1,23 млрд $
Возвращено акционерам / FCF
52,5 %

Число акций и EPS

поквартально, разводнённая

Баланс

Ликвидность, инвестиции и долг на конец каждого квартала.

Деньги, инвестиции и долг

концы кварталов

Оценка и доходность

Сегодняшние мультипликаторы в сравнении с последними пятью финансовыми годами компании; цели и рейтинги аналитиков.

Мультипликаторы и доходность

TTM и 5 финансовых лет
СейчасСреднее за 5 летПоложение сегодня в 5-летнем диапазоне
P/E (TTM)24,6×646,5× 1 из 5 лет646,5× – 646,5×
EV / EBITDA74,9×120,0× 2 из 5 лет81,3× – 158,7×
EV / выручка5,4×6,1×2,5× – 16,1×
Цена / FCF25,6×28,9× 3 из 5 лет21,1× – 38,3×
Цена / балансовая3,5×2,3×0,8× – 4,2×
Доходность FCF3,9 %1,4 %-3,7 % – 4,7 %
Рентабельность инвестированного капитала4,0 %-3,8 %-8,7 % – 1,2 %
Рентабельность капитала15,1 %-6,4 %-11,9 % – 0,4 %

Аналитики

Консенсус-цель 271,80 $ (+32,6 %)
диапазон 211,00 $ – 330,00 $ · рейтинг Buy

Активно покупать0
Покупать40
Держать10
Продавать2
Активно продавать0

Прогноз

Консенсус аналитиков на ближайшие финансовые годы и что он означает при сегодняшней цене.

Консенсус-прогнозы

Финансовый годВыручкаРостEPSРостP/E по сегодняшней ценеАналитики (EPS)
FY20266,06 млрд $+19,6 %6,12 $+2 815,1 %33,5×15
FY20276,77 млрд $+11,7 %6,81 $+11,3 %30,1×17
FY20287,48 млрд $+10,6 %7,73 $+13,6 %26,5×9
FY20297,82 млрд $+4,5 %7,89 $+2,0 %26,0×3
FY20308,33 млрд $+6,5 %8,49 $+7,6 %24,1×3

Финансовая отчётность

Все строки отчёта о прибылях и убытках, баланса и отчёта о движении денежных средств - 12 кварталов и 10 финансовых лет: значения, % выручки или рост.

Отчёт о прибылях и убыткахВыручка, расходы, операционная прибыль, чистая прибыль и EPSОткрытьБалансДеньги, инвестиции, активы, долг, обязательства и капиталОткрытьДвижение денежных средствОперационный денежный поток, capex, свободный денежный поток, выкуп акций и дивидендыОткрыть

Все показатели отчёта

Все показатели (253), которые Twilio Inc. отметила в последних отчётах 10-Q / 10-K, с официальным названием и определением SEC - включая примечания (аренда, налоги, выкуп акций, сотрудники, ...).

Показатель (название SEC)Последний кварталГод назадг/гПосл. FYПред. FYг/г
Accounts Payable, Current61,6 млн $40,3 млн $+52,8 %85,1 млн $100 млн $-15,1 %
Accounts Receivable, after Allowance for Credit Loss, Current755 млн $613 млн $+23,1 %637 млн $589 млн $+8,2 %
Accounts Receivable, Allowance for Credit Loss, Current25,6 млн $21,5 млн $+19,1 %21,5 млн $27,5 млн $-21,8 %
Accounts Receivable, Credit Loss Expense (Reversal)4,34 млн $2,68 млн $+62,2 %8,23 млн $35,4 млн $-76,7 %
Accretion (Amortization) of Discounts and Premiums, Investments1,82 млн $3,29 млн $-44,8 %14,1 млн $22,9 млн $-38,4 %
Accrued Bonuses, Current15,7 млн $16,7 млн $-5,9 %21,9 млн $21,6 млн $+1,6 %
Accumulated Other Comprehensive Income (Loss), Net of Tax-16,5 млн $22,6 млн $-173,1 %15,7 млн $-1,3 млн $+1 304,3 %
Additional Paid in Capital, Common Stock16,7 млрд $16 млрд $+4,3 %16,1 млрд $15,5 млрд $+4,3 %
Advertising Expense–––39,8 млн $48,7 млн $-18,3 %
Amortization of Intangible Assets8,8 млн $26,9 млн $-67,3 %108 млн $112 млн $-3,3 %
Antidilutive Securities Excluded from Computation of Earnings Per Share, Amount464 тыс.4,22 млн-89,0 %1,16 млн20,3 млн-94,3 %
APIC, Share-based Payment Arrangement, Increase for Cost Recognition160 млн $164 млн $-2,5 %619 млн $634 млн $-2,3 %
Asset Impairment Charges0 $0 $–0 $0 $–
Assets11,1 млрд $9,71 млрд $+14,4 %9,77 млрд $9,87 млрд $-1,0 %
Assets, Current3,99 млрд $3,48 млрд $+14,6 %3,58 млрд $3,45 млрд $+3,8 %
Assets, Fair Value Disclosure2,6 млрд $2,24 млрд $+15,8 %2,28 млрд $2,19 млрд $+4,2 %
Capitalized Computer Software, Additions23,3 млн $2026-03-3116,2 млн $+43,8 %72,5 млн $72,5 млн $0,0 %
Capitalized Contract Cost, Amortization15,4 млн $18,5 млн $-17,0 %74,5 млн $76,3 млн $-2,4 %
Capitalized Contract Cost, Net148 млн $2025-12-31166 млн $-11,0 %148 млн $166 млн $-11,0 %
Cash and Cash Equivalents, at Carrying Value1,06 млрд $735 млн $+44,5 %682 млн $421 млн $+62,0 %
Cash and Cash Equivalents, Fair Value Disclosure767 млн $520 млн $+47,7 %492 млн $225 млн $+118,6 %
Cash, Cash Equivalents, Restricted Cash and Restricted Cash Equivalents1,06 млрд $735 млн $+44,5 %683 млн $431 млн $+58,2 %
Cash, Cash Equivalents, Restricted Cash and Restricted Cash Equivalents, Period Increase (Decrease), Including Exchange Rate Effect238 млн $-246 млн $+196,9 %251 млн $-224 млн $+211,9 %
Common Stock, Capital Shares Reserved for Future Issuance34,1 млн56,2 млн-39,3 %54,2 млн53,1 млн+2,2 %
Common Stock, Par or Stated Value Per Share0,00 $2025-12-310,00 $0,0 %0,00 $0,00 $0,0 %
Common Stock, Shares Authorized1 млрд2025-12-311 млрд0,0 %1 млрд1 млрд0,0 %
Common Stock, Shares, Issued152 млн2025-12-31153 млн-0,1 %152 млн153 млн-0,1 %
Common Stock, Shares, Outstanding152 млн2025-12-31153 млн-0,1 %152 млн153 млн-0,1 %
Common Stock, Value, Issued155 тыс. $152 тыс. $+2,0 %152 тыс. $153 тыс. $-0,7 %
Comprehensive Income (Loss), Net of Tax, Attributable to Parent150 млн $35,1 млн $+326,6 %50,8 млн $-111 млн $+145,6 %
Contract with Customer, Liability157 млн $159 млн $-1,4 %159 млн $156 млн $+1,9 %
Contract with Customer, Liability, Current157 млн $159 млн $-1,3 %159 млн $156 млн $+1,9 %
Contract with Customer, Liability, Revenue Recognized20,3 млн $20,6 млн $-1,5 %134 млн $121 млн $+11,1 %
Conversion of Stock, Amount Converted–––0 $2023-12-31––
Cost of Revenue799 млн $668 млн $+19,6 %2,59 млрд $2,18 млрд $+18,7 %
Current Federal Tax Expense (Benefit)–––341 тыс. $5,62 млн $-93,9 %
Current Foreign Tax Expense (Benefit)–––20,7 млн $14,9 млн $+39,3 %
Current Income Tax Expense (Benefit)–––22,5 млн $22,8 млн $-1,0 %
Current State and Local Tax Expense (Benefit)–––1,52 млн $2,31 млн $-34,3 %
Debt Securities, Available-for-sale1,83 млрд $1,72 млрд $+6,3 %1,78 млрд $1,96 млрд $-9,0 %
Debt Securities, Available-for-sale, Accumulated Gross Unrealized Gain, before Tax266 тыс. $11,2 млн $-97,6 %10,6 млн $7,69 млн $+37,3 %
Debt Securities, Available-for-sale, Amortized Cost1,85 млрд $1,71 млрд $+8,1 %1,77 млрд $1,95 млрд $-9,3 %
Debt Securities, Available-for-sale, Continuous Unrealized Loss Position, 12 Months or Longer, Accumulated Loss32 тыс. $5 тыс. $+540,0 %1 тыс. $612 тыс. $-99,8 %
Debt Securities, Available-for-sale, Continuous Unrealized Loss Position, Less than 12 Months, Accumulated Loss19,4 млн $75 тыс. $+25 756,0 %93 тыс. $1,89 млн $-95,1 %
Debt Securities, Available-for-sale, Current1,83 млрд $1,72 млрд $+6,1 %1,79 млрд $1,96 млрд $-8,9 %
Debt Securities, Available-for-sale, Maturity, Allocated and Single Maturity Date, Rolling within One Year, Amortized Cost695 млн $589 млн $+18,0 %588 млн $684 млн $-14,1 %
Debt Securities, Available-for-sale, Maturity, Allocated and Single Maturity Date, Rolling within One Year, Fair Value694 млн $591 млн $+17,3 %591 млн $685 млн $-13,7 %
Deferred Federal Income Tax Expense (Benefit)–––95 тыс. $196 тыс. $-51,5 %
Deferred Foreign Income Tax Expense (Benefit)–––-1,36 млн $-2,33 млн $+41,7 %
Deferred Income Tax Assets, Net1,06 млрд $–––––
Deferred Income Tax Expense (Benefit)–––-1,29 млн $-1,98 млн $+35,0 %
Deferred State and Local Income Tax Expense (Benefit)–––-27 тыс. $149 тыс. $-118,1 %
Deferred Tax Assets, Goodwill and Intangible Assets136 млн $2025-12-31136 млн $0,0 %136 млн $136 млн $0,0 %
Deferred Tax Assets, Gross1,69 млрд $2025-12-311,65 млрд $+2,3 %1,69 млрд $1,65 млрд $+2,3 %
Deferred Tax Assets, in Process Research and Development230 млн $2025-12-31299 млн $-23,0 %230 млн $299 млн $-23,0 %
Deferred Tax Assets, Investments126 млн $2025-12-3181,2 млн $+55,5 %126 млн $81,2 млн $+55,5 %
Deferred Tax Assets, Net16,9 млн $2025-12-3114,1 млн $+19,9 %16,9 млн $14,1 млн $+19,9 %
Deferred Tax Assets, Net of Valuation Allowance136 млн $2025-12-31164 млн $-17,4 %136 млн $164 млн $-17,4 %
Deferred Tax Assets, Operating Loss Carryforwards818 млн $2025-12-31810 млн $+1,0 %818 млн $810 млн $+1,0 %
Deferred Tax Assets, Other8,99 млн $2025-12-3118,1 млн $-50,4 %8,99 млн $18,1 млн $-50,4 %

Источник: SEC companyfacts (XBRL каждого 10-Q / 10-K). Квартальные денежные потоки рассчитаны из данных нарастающим итогом с начала года, которые указаны в 10-Q. Разбивка по сегментам отмечена измерениями и показана в разделе о сегментах.

Источники

Отчётность, выручка по сегментам, показатели и прогнозы стандартизированы по отчётам компании. Прибыль сегментов и все отчётные показатели: SEC EDGAR (XBRL). Изученные отчёты: 10-Q 2026-09-30, 10-Q 2026-06-30, 10-Q 2026-03-31, 10-K 2025-12-31, 10-Q 2025-09-30, 10-Q 2025-06-30, 10-Q 2025-03-31, 10-K 2024-12-31, 10-Q 2024-09-30

Данные на 2026-11-02