Финансы Rocket Companies, Inc. (RKT)
NYSE · Financial Services · Financial - Mortgages · Сотрудников: 23 500 · CEO: Varun Krishna
- Цена
- 12,80 $ +7,38 %
- Капитализация
- 36,1 млрд $
- Стоимость предприятия
- 58,4 млрд $
- Последний отчёт
- Q3 '26 подан 2026-10-30
- Следующий отчёт
- 2027-02-25
Выручка (TTM)11,2 млрд $+80,6 % к прошлому годуПоследние 4 квартала; столбцы - каждый квартал
Операционная маржа (TTM)28,9 %+20,5 п.п. к прошлому годуОперационная прибыль: 3,23 млрд $
Чистая прибыль (TTM)1,3 млрд $+1 376,5 % к прошлому годуПосле налогов, включая внеоперационную прибыль
Свободный денежный поток (TTM)1,16 млрд $+207,9 % к прошлому годуCapex: 160 млн $
Разводнённая EPS (TTM)0,45 $+1 041,6 % к прошлому годуСумма последних 4 кварталов
Чистые деньги-22,2 млрд $-35,2 % к прошлому годуДеньги + краткосрочные инвестиции - долг
Оценка и ключевые показатели
- Капитализация
- 36,1 млрд $ EV 58,4 млрд $
- Выручка
- 11,2 млрд $ Последние 12 месяцев
- Рост выручки
- +61 % Консенсус на FY2026
- Чистая маржа
- 11,7 % Чистая прибыль / выручка, TTM
- P/E
- 27,5× Прогнозный 22,7× (FY2026)
- P/S
- 3,2× Цена / выручка, TTM
- EV / EBITDA
- 15,3× TTM
- Свободный денежный поток
- 1,16 млрд $ Последние 12 месяцев
- Чистая прибыль
- 1,3 млрд $ Последние 12 месяцев
- Прогноз выручки
- 11,1 млрд $ Консенсус на FY2026
- Прибыль
- 2027-02-25
- Дивиденд
- – Без дивидендов
Главные выводы
Рассчитано по отчётным данным - у каждого вывода указана цифра, на которой он основан.
- Рост выручки замедляется: г/г 83,5 %Выручка за Q3 '26: 3,28 млрд $, среднее за предыдущие четыре квартала: 101,4 %.
- Операционная маржа 28,9 % (TTM), к прошлому году: +20,5 п.п.Операционная прибыль: рост 520,3 %, выручка: рост 80,6 %.
- Внеоперационные убытки съедают 78,4 % прибыли до налоговПрибыль до налогов 1,81 млрд $, операционная прибыль 3,23 млрд $ (TTM). Убытки по долям в капитале и прочие разовые статьи снижают чистую прибыль и EPS - операционная прибыль точнее отражает бизнес.
- Capex: 1,4 % выручки (год назад 3,6 %)Инвестировано 160 млн $ за последние 4 квартала (-27,7 % к прошлому году). Свободный денежный поток: 1,16 млрд $ = 89,0 % чистой прибыли.
- Акционерам возвращено 2 млн $ = 0,2 % свободного денежного потокаВыкуп акций: 0 $ (год назад 0 $), дивиденды: 2 млн $, выплаты акциями: 572 млн $ (TTM).
- Число разводнённых акций за год выросло: 35,1 %Разводнённых акций в Q3 '26: 2,85 млрд, год назад: 2,11 млрд.
- Чистый долг: 22,2 млрд $Деньги + краткосрочные инвестиции: 2,7 млрд $, долг с арендой: 24,9 млрд $; год назад чистый долг: 16,4 млрд $.
Последний квартал: Q3 '26
Квартал, закончившийся 2026-09-30. В сравнении с тем же кварталом год назад и с консенсусом аналитиков до отчёта.
Квартал к прошлому году
| Q3 '26 | Год назад | Изменение | |
|---|---|---|---|
| Выручка | 3,28 млрд $ | 1,79 млрд $ | +83,5 % |
| Валовая маржа | 100,0 % | 95,6 % | +4,4 п.п. |
| Операционная прибыль | 1,32 млрд $ | 43,8 млн $ | +2 908,4 % |
| Операционная маржа | 40,1 % | 2,4 % | +37,7 п.п. |
| Чистая прибыль | 709 млн $ | -124 млн $ | +672,4 % |
| Разводнённая EPS | 0,25 $ | -0,06 $ | +525,2 % |
| Операционный денежный поток | 1,91 млрд $ | -50,3 млн $ | +3 889,5 % |
| Capex | 43 млн $ | 21,5 млн $ | +99,9 % |
| Свободный денежный поток | 1,86 млрд $ | -71,8 млн $ | +2 694,1 % |
| R&D | 0 $ | 0 $ | – |
| Выплаты на основе акций | 82 млн $ | 71,6 млн $ | +14,6 % |
Выручка
Откуда приходят деньги - по направлениям бизнеса и регионам, квартал за кварталом.
Выручка, операционная прибыль и рост
поквартальноВыручка по направлениям бизнеса
с накоплением, поквартально| Сегмент | Q1 '26 | г/г | Доля | TTM | TTM г/г | 12 кварталов |
|---|---|---|---|---|---|---|
| Direct To Customer Segment | 2,23 млрд $ | +119,1 % | 88,1 % | 6 млрд $ | +57,3 % | |
| Partner Network Segment | 300 млн $ | +163,9 % | 11,9 % | 854 млн $ | +39,3 % |
Маржа и структура расходов
Какая доля каждой единицы выручки остаётся на каждом уровне - и на что уходят расходы.
Маржа
поквартальноРасходы в % от выручки
поквартальноДенежный поток и распределение капитала
Сколько денег генерируется, на что они тратятся и что доходит до акционеров.
Операционный денежный поток, capex, свободный денежный поток
поквартальноИспользование денег и операционный денежный поток
финансовые годыПоследние 4 квартала
отчёт о движении денежных средств- Операционный денежный поток
- 1,32 млрд $
- Capex
- -160 млн $
- Выкуп акций
- 0 $
- Дивиденды
- -2 млн $
- Приобретения
- -2,24 млрд $
- Чистое привлечение долга
- -4,2 млрд $
- Выплаты на основе акций
- 572 млн $
- Свободный денежный поток
- 1,16 млрд $
- Возвращено акционерам / FCF
- 0,2 %
Число акций и EPS
поквартально, разводнённаяБаланс
Ликвидность, инвестиции и долг на конец каждого квартала.
Деньги, инвестиции и долг
концы кварталовОценка и доходность
Сегодняшние мультипликаторы в сравнении с последними пятью финансовыми годами компании; цели и рейтинги аналитиков.
Мультипликаторы и доходность
TTM и 5 финансовых лет| Сейчас | Среднее за 5 лет | Положение сегодня в 5-летнем диапазоне | |
|---|---|---|---|
| P/E (TTM) | 27,5× | 25,8× 3 из 5 лет | 5,9× – 53,6× |
| EV / EBITDA | 15,3× | 26,0× 4 из 5 лет | 3,4× – 68,9× |
| EV / выручка | 5,2× | 3,6× | 1,6× – 8,9× |
| Цена / FCF | 31,2× | 12,5× 3 из 5 лет | 0,1× – 37,3× |
| Цена / балансовая | 1,5× | 2,3× | 1,5× – 3,0× |
| Доходность FCF | 3,2 % | 290,9 % | -216,3 % – 1 269,6 % |
| Рентабельность инвестированного капитала | 4,3 % | 5,2 % | -2,0 % – 18,7 % |
| Рентабельность капитала | 5,5 % | 11,2 % | -2,5 % – 46,3 % |
Аналитики
Консенсус-цель 15,00 $ (+17,2 %)
диапазон 13,00 $ – 16,00 $ · рейтинг Hold
Активно покупать0
Покупать10
Держать15
Продавать3
Активно продавать0
Прогноз
Консенсус аналитиков на ближайшие финансовые годы и что он означает при сегодняшней цене.
Консенсус-прогнозы
| Финансовый год | Выручка | Рост | EPS | Рост | P/E по сегодняшней цене | Аналитики (EPS) |
|---|---|---|---|---|---|---|
| FY2026 | 11,1 млрд $ | +61,3 % | 0,56 $ | +2 148,5 % | 22,7× | 7 |
| FY2027 | 10,6 млрд $ | -4,6 % | 0,67 $ | +18,3 % | 19,2× | 9 |
| FY2028 | 11,5 млрд $ | +9,1 % | 0,83 $ | +24,8 % | 15,4× | 5 |
Финансовая отчётность
Все строки отчёта о прибылях и убытках, баланса и отчёта о движении денежных средств - 12 кварталов и 10 финансовых лет: значения, % выручки или рост.
Все показатели отчёта
Все показатели (236), которые Rocket Companies, Inc. отметила в последних отчётах 10-Q / 10-K, с официальным названием и определением SEC - включая примечания (аренда, налоги, выкуп акций, сотрудники, ...).
| Показатель (название SEC) | Последний квартал | Год назад | г/г | Посл. FY | Пред. FY | г/г |
|---|---|---|---|---|---|---|
| Accounts Payable | 285 млн $2025-12-31 | 182 млн $ | +56,6 % | 285 млн $ | 182 млн $ | +56,6 % |
| Accounts Payable and Accrued Liabilities | 4,67 млрд $ | – | – | – | – | – |
| Accumulated Depreciation, Depletion and Amortization, Property, Plant, and Equipment | 788 млн $ | 669 млн $ | +17,8 % | 695 млн $ | 620 млн $ | +12,1 % |
| Accumulated Other Comprehensive Income (Loss), Net of Tax | -1,72 млн $2025-09-30 | 60 тыс. $ | -2 965,0 % | -48 тыс. $2024-12-31 | 52 тыс. $ | -192,3 % |
| Additional Paid in Capital | 23 млрд $ | 8,8 млрд $ | +160,9 % | 22,8 млрд $ | 389 млн $ | +5 754,5 % |
| Adjustments to Reconcile Net Income (Loss) to Cash Provided by (Used in) Operating Activities | 1,2 млрд $ | 75 млн $ | +1 494,7 % | -3,69 млрд $ | -3,27 млрд $ | -13,1 % |
| Amortization of Intangible Assets | – | – | – | 186 млн $ | 24 млн $ | +675,0 % |
| APIC, Share-based Payment Arrangement, Increase for Cost Recognition | 89 млн $ | 65 млн $ | +36,9 % | 331 млн $ | 140 млн $ | +136,4 % |
| Assets | 60,2 млрд $ | 33,6 млрд $ | +79,2 % | 60,7 млрд $ | 24,5 млрд $ | +147,6 % |
| Assets, Fair Value Disclosure | 35,2 млрд $ | – | – | 35,9 млрд $ | 17,3 млрд $ | +108,2 % |
| Cash and Cash Equivalents, at Carrying Value | 2,7 млрд $ | 5,84 млрд $ | -53,8 % | 2,7 млрд $ | 1,27 млрд $ | +111,8 % |
| Cash, Cash Equivalents, Restricted Cash and Restricted Cash Equivalents | 2,94 млрд $ | 5,86 млрд $ | -49,8 % | 2,93 млрд $ | 1,29 млрд $ | +127,6 % |
| Cash, Cash Equivalents, Restricted Cash and Restricted Cash Equivalents, Period Increase (Decrease), Including Exchange Rate Effect | -457 млн $ | 744 млн $ | -161,4 % | 1,65 млрд $ | 152 млн $ | +982,2 % |
| Comprehensive Income (Loss), Net of Tax, Attributable to Noncontrolling Interest | 0 $ | 0 $ | – | -165 млн $ | 606 млн $ | -127,2 % |
| Comprehensive Income (Loss), Net of Tax, Attributable to Parent | 702 млн $ | -125 млн $ | +661,6 % | -68 млн $ | 29 млн $ | -334,5 % |
| Comprehensive Income (Loss), Net of Tax, Including Portion Attributable to Noncontrolling Interest | 702 млн $ | -125 млн $ | +661,6 % | -233 млн $ | 635 млн $ | -136,7 % |
| Contractually Specified Servicing Fees, Amount | 1,03 млрд $ | 413 млн $ | +149,9 % | 2,32 млрд $ | 1,46 млрд $ | +58,5 % |
| Costs and Expenses | 2,33 млрд $ | 1,88 млрд $ | +23,7 % | 6,91 млрд $ | 4,43 млрд $ | +55,9 % |
| Current Federal Tax Expense (Benefit) | – | – | – | 5 млн $ | 3 млн $ | +66,7 % |
| Current Income Tax Expense (Benefit) | – | – | – | 8 млн $ | 3 млн $ | +166,7 % |
| Current State and Local Tax Expense (Benefit) | – | – | – | 3 млн $ | 0 $ | – |
| Deferred Federal Income Tax Expense (Benefit) | – | – | – | 23 млн $ | 7 млн $ | +228,6 % |
| Deferred Income Tax Assets, Net | 12 млн $2025-12-31 | 522 млн $ | -97,7 % | 12 млн $ | 522 млн $ | -97,7 % |
| Deferred Income Tax Expense (Benefit) | – | – | – | 12 млн $ | 29 млн $ | -58,6 % |
| Deferred Income Tax Liabilities, Net | 850 млн $2025-12-31 | 18 млн $ | +4 622,2 % | 850 млн $ | 18 млн $ | +4 622,2 % |
| Deferred Income Taxes and Tax Credits | 231 млн $ | -63 млн $ | +466,7 % | 12 млн $ | 29 млн $ | -58,6 % |
| Deferred State and Local Income Tax Expense (Benefit) | – | – | – | -11 млн $ | 22 млн $ | -150,0 % |
| Deferred Tax Assets, Gross | 82 млн $2025-12-31 | 680 млн $ | -87,9 % | 82 млн $ | 680 млн $ | -87,9 % |
| Deferred Tax Assets, Investment in Subsidiaries | – | – | – | 464 млн $2024-12-31 | 485 млн $ | -4,2 % |
| Deferred Tax Assets, Net | – | – | – | 504 млн $2024-12-31 | 535 млн $ | -5,7 % |
| Deferred Tax Assets, Valuation Allowance | 74 млн $2025-12-31 | 158 млн $ | -53,2 % | 74 млн $ | 158 млн $ | -53,2 % |
| Deferred Tax Liabilities, Gross | 850 млн $2025-12-31 | 18 млн $ | +4 622,2 % | 850 млн $ | 18 млн $ | +4 622,2 % |
| Deferred Tax Liabilities, Investments | 1,35 млрд $2025-12-31 | – | – | 1,35 млрд $ | – | – |
| Deferred Tax Liabilities, Net | 838 млн $2025-12-31 | – | – | 838 млн $ | – | – |
| Deferred Tax Liabilities, Other | -20 млн $2025-12-31 | 13 млн $ | -253,8 % | -20 млн $ | 13 млн $ | -253,8 % |
| Defined Contribution Plan, Employer Discretionary Contribution Amount | – | – | – | 33 млн $ | 25 млн $ | +32,0 % |
| Defined Contribution Plan, Employer Matching Contribution, Percent of Match | – | – | – | 50,0 % | 50,0 % | 0,0 % |
| Depreciation, Depletion and Amortization | – | – | – | 104 млн $ | 89 млн $ | +16,9 % |
| Depreciation, Depletion and Amortization, Nonproduction | 147 млн $ | 79 млн $ | +86,1 % | 290 млн $ | 113 млн $ | +156,6 % |
| Derivative Instruments Not Designated as Hedging Instruments, Asset, at Fair Value | 981 млн $ | 330 млн $ | +197,7 % | 360 млн $ | 192 млн $ | +87,5 % |
| Derivative Instruments Not Designated as Hedging Instruments, Liability, at Fair Value | 798 млн $ | 65,2 млн $ | +1 123,7 % | 145 млн $ | 11 млн $ | +1 218,2 % |
| Derivative, Collateral, Obligation to Return Cash | 262 млн $ | 8,47 млн $ | +2 991,8 % | 30 млн $ | 63 млн $ | -52,4 % |
| Derivative, Collateral, Right to Reclaim Cash | 442 млн $ | 48,5 млн $ | +810,9 % | 238 млн $ | 0 $ | – |
| Dilutive Securities, Effect on Basic Earnings Per Share, Dilutive Convertible Securities | 0 $2026-03-31 | -157 млн $ | +100,0 % | 0 $ | 0 $ | – |
| Dilutive Securities, Effect on Basic Earnings Per Share, Options and Restrictive Stock Units | 0 $2026-03-31 | -1 млн $ | +100,0 % | 0 $2024-12-31 | -457 тыс. $ | +100,0 % |
| Earnings Per Share, Basic | 0,25 $ | -0,06 $ | +516,7 % | -0,05 $ | 0,21 $ | -123,8 % |
| Earnings Per Share, Diluted | 0,25 $ | -0,06 $ | +516,7 % | -0,05 $ | 0,21 $ | -123,8 % |
| Effect of Exchange Rate on Cash, Cash Equivalents, Restricted Cash and Restricted Cash Equivalents | -9 млн $ | -1 млн $ | -800,0 % | 1 млн $ | -1 млн $ | +200,0 % |
| Effective Income Tax Rate Reconciliation at Federal Statutory Income Tax Rate, Amount | – | – | – | -45 млн $ | – | – |
| Effective Income Tax Rate Reconciliation, at Federal Statutory Income Tax Rate, Percent | – | – | – | 21,0 % | 21,0 % | 0,0 % |
| Effective Income Tax Rate Reconciliation, Change in Deferred Tax Assets Valuation Allowance, Percent | – | – | – | 1,7 %2024-12-31 | -5,0 % | +133,7 % |
| Effective Income Tax Rate Reconciliation, Change in Enacted Tax Rate, Amount | – | – | – | 24 млн $ | – | – |
| Effective Income Tax Rate Reconciliation, Change in Enacted Tax Rate, Percent | – | – | – | -11,4 % | – | – |
| Effective Income Tax Rate Reconciliation, Foreign Income Tax Rate Differential, Amount | – | – | – | -2 млн $ | – | – |
| Effective Income Tax Rate Reconciliation, Foreign Income Tax Rate Differential, Percent | – | – | – | 0,9 % | – | – |
| Effective Income Tax Rate Reconciliation, Noncontrolling Interest Income (Loss), Amount | – | – | – | -26 млн $ | – | – |
| Effective Income Tax Rate Reconciliation, Noncontrolling Interest Income (Loss), Percent | – | – | – | 12,1 % | 20,3 % | -40,4 % |
| Effective Income Tax Rate Reconciliation, Nondeductible Expense, Other, Amount | – | – | – | 9 млн $ | – | – |
| Effective Income Tax Rate Reconciliation, Nondeductible Expense, Other, Percent | – | – | – | -4,2 % | – | – |
| Effective Income Tax Rate Reconciliation, Nondeductible Expense, Percent | – | – | – | 1,2 %2024-12-31 | -1,9 % | +162,6 % |
Источник: SEC companyfacts (XBRL каждого 10-Q / 10-K). Квартальные денежные потоки рассчитаны из данных нарастающим итогом с начала года, которые указаны в 10-Q. Разбивка по сегментам отмечена измерениями и показана в разделе о сегментах.
Источники
Отчётность, выручка по сегментам, показатели и прогнозы стандартизированы по отчётам компании. Прибыль сегментов и все отчётные показатели: SEC EDGAR (XBRL). Изученные отчёты: 10-Q 2026-09-30, 10-Q 2026-06-30, 10-Q 2026-03-31, 10-K 2025-12-31, 10-Q 2025-09-30, 10-Q 2025-06-30, 10-Q 2025-03-31, 10-K 2024-12-31, 10-Q 2024-09-30
Данные на 2026-11-02