Финансы Lumentum Holdings Inc. (LITE)
NASDAQ · Technology · Communication Equipment · Сотрудников: 13 757 · CEO: Michael E. Hurlston
- Цена
- 840,70 $ -8,57 %
- Капитализация
- 76,2 млрд $
- Стоимость предприятия
- 75,8 млрд $
- Последний отчёт
- Q4 '26 подан 2026-08-17
- Следующий отчёт
- 2026-11-05 Прогноз EPS: 4,22 $
Выручка (TTM)3,01 млрд $+83,2 % к прошлому годуПоследние 4 квартала; столбцы - каждый квартал
Операционная маржа (TTM)17,4 %+29,7 п.п. к прошлому годуОперационная прибыль: 525 млн $
Чистая прибыль (TTM)-6,94 млрд $-26 876,4 % к прошлому годуПосле налогов, включая внеоперационную прибыль
Свободный денежный поток (TTM)551 млн $+625,8 % к прошлому годуCapex: 201 млн $
Разводнённая EPS (TTM)-92,96 $-40 517,4 % к прошлому годуСумма последних 4 кварталов
Чистые деньги1,07 млрд $+161,6 % к прошлому годуДеньги + краткосрочные инвестиции - долг
Оценка и ключевые показатели
- Капитализация
- 76,2 млрд $ EV 75,8 млрд $
- Выручка
- 3,01 млрд $ Последние 12 месяцев
- Рост выручки
- +110 % Консенсус на FY2027
- Чистая маржа
- -230,1 % Чистая прибыль / выручка, TTM
- P/E
- -9,0× Прогнозный 38,5× (FY2027)
- P/S
- 25,3× Цена / выручка, TTM
- EV / EBITDA
- -11,0× TTM
- Свободный денежный поток
- 551 млн $ Последние 12 месяцев
- Чистая прибыль
- -6,94 млрд $ Последние 12 месяцев
- Прогноз выручки
- 6,33 млрд $ Консенсус на FY2027
- Прибыль
- 2026-11-05 Прогноз выручки: 1,25 млрд $
- Дивиденд
- – Без дивидендов
Главные выводы
Рассчитано по отчётным данным - у каждого вывода указана цифра, на которой он основан.
- Последний отчёт (2026-08-11): выручка выше на 1,9 %, EPS выше на 8,8 %Выручка 1,01 млрд $ при ожидании 988 млн $ (+1,9 %); EPS 3,23 $ при ожидании 2,97 $ (+8,8 %).
- Рост выручки ускоряется: г/г 109,3 %Выручка за Q4 '26: 1,01 млрд $, среднее за предыдущие четыре квартала: 67,5 %.
- Операционная маржа 17,4 % (TTM), к прошлому году: +29,7 п.п.Операционная прибыль: рост 359,9 %, выручка: рост 83,2 %.
- Capex: 6,7 % выручки (год назад 14,0 %)Инвестировано 201 млн $ за последние 4 квартала (-13,0 % к прошлому году). Свободный денежный поток: 551 млн $.
- Число разводнённых акций за год выросло: 3,6 %Разводнённых акций в Q4 '26: 74,6 млн, год назад: 72 млн.
- Чистые деньги: 1,07 млрд $Деньги + краткосрочные инвестиции: 2,74 млрд $, долг с арендой: 1,67 млрд $; год назад чистый долг: 1,73 млрд $.
Последний квартал: Q4 '26
Квартал, закончившийся 2026-06-27. В сравнении с тем же кварталом год назад и с консенсусом аналитиков до отчёта.
Квартал к прошлому году
| Q4 '26 | Год назад | Изменение | |
|---|---|---|---|
| Выручка | 1,01 млрд $ | 481 млн $ | +109,3 % |
| Валовая маржа | 47,4 % | 33,3 % | +14,2 п.п. |
| Операционная прибыль | 270 млн $ | -3,2 млн $ | +8 546,9 % |
| Операционная маржа | 26,9 % | -0,7 % | +27,5 п.п. |
| Чистая прибыль | -7,16 млрд $ | 213 млн $ | -3 457,6 % |
| Разводнённая EPS | -95,40 $ | 2,96 $ | -3 323,0 % |
| Операционный денежный поток | 363 млн $ | 64 млн $ | +467,2 % |
| Capex | 76,2 млн $ | 53,9 млн $ | +41,4 % |
| Свободный денежный поток | 287 млн $ | 10,1 млн $ | +2 739,6 % |
| R&D | 104 млн $ | 79,5 млн $ | +31,3 % |
| Выплаты на основе акций | 40,8 млн $ | 40 млн $ | +2,0 % |
Факт vs консенсус
2026-08-11| Факт | Консенсус | к консенсусу | |
|---|---|---|---|
| Выручка | 1,01 млрд $ | 988 млн $ | +1,9 % |
| EPS (база консенсуса) | 3,23 $ | 2,97 $ | +8,8 % |
Из отчёта от 2026-08-11 за Q4 '26: выручка и EPS в оценке аналитиков (часто скорректированный), поэтому он может отличаться от EPS в отчётности выше.
EPS к консенсусу
последние 8 отчётовВыручка
Откуда приходят деньги - по направлениям бизнеса и регионам, квартал за кварталом.
Выручка, операционная прибыль и рост
поквартальноВыручка по направлениям бизнеса
с накоплением, поквартально| Сегмент | Q4 '26 | г/г | Доля | TTM | TTM г/г | 12 кварталов |
|---|---|---|---|---|---|---|
| Systems | 1,35 млрд $ | – | 100,0 % | 2,01 млрд $ | – | |
| Components | 0 $ | – | 0,0 % | 1,36 млрд $ | – |
Выручка по регионам
доля от итога| Сегмент | Q4 '26 | г/г | Доля | TTM | TTM г/г | 12 кварталов |
|---|---|---|---|---|---|---|
| Asia Pacific | 590 млн $ | +105,3 % | 26,0 % | 1,75 млрд $ | +75,1 % | |
| THAILAND | 518 млн $ | – | 22,9 % | – | – | |
| Americas | 369 млн $ | +156,4 % | 16,3 % | 1,08 млрд $ | +125,6 % | |
| United States | 204 млн $ | – | 9,0 % | 628 млн $ | – | |
| Hong Kong | 172 млн $ | – | 7,6 % | 519 млн $ | – | |
| MEXICO | 164 млн $ | – | 7,2 % | 444 млн $ | – | |
| CHINA | 111 млн $ | – | 4,9 % | 285 млн $ | – | |
| EMEA | 48,1 млн $ | -3,4 % | 2,1 % | 177 млн $ | +8,3 % | |
| Other Asia Pacific Not Individually Identified | 59 млн $ | – | 2,6 % | 217 млн $ | – | |
| JAPAN | 30,6 млн $ | – | 1,4 % | 105 млн $ | – | |
| Americas Excluding United States And Mexico | 1 млн $ | – | 0,0 % | 13,2 млн $ | – |
Маржа и структура расходов
Какая доля каждой единицы выручки остаётся на каждом уровне - и на что уходят расходы.
Маржа
поквартальноРасходы в % от выручки
поквартальноДенежный поток и распределение капитала
Сколько денег генерируется, на что они тратятся и что доходит до акционеров.
Операционный денежный поток, capex, свободный денежный поток
поквартальноИспользование денег и операционный денежный поток
финансовые годыПоследние 4 квартала
отчёт о движении денежных средств- Операционный денежный поток
- 751 млн $
- Capex
- -201 млн $
- Выкуп акций
- 796 млн $
- Дивиденды
- 0 $
- Приобретения
- 1,5 млн $
- Чистое привлечение долга
- 337 млн $
- Выплаты на основе акций
- 170 млн $
- Свободный денежный поток
- 551 млн $
- Возвращено акционерам / FCF
- -144,5 %
Число акций и EPS
поквартально, разводнённаяБаланс
Ликвидность, инвестиции и долг на конец каждого квартала.
Деньги, инвестиции и долг
концы кварталовОценка и доходность
Сегодняшние мультипликаторы в сравнении с последними пятью финансовыми годами компании; цели и рейтинги аналитиков.
Мультипликаторы и доходность
TTM и 5 финансовых лет| Сейчас | Среднее за 5 лет | Положение сегодня в 5-летнем диапазоне | |
|---|---|---|---|
| P/E (TTM) | -9,0× | 138,6× 2 из 5 лет | 27,9× – 249,3× |
| EV / EBITDA | -11,0× | 41,6× 3 из 5 лет | 12,8× – 80,8× |
| EV / выручка | 25,1× | 7,3× | 3,3× – 20,1× |
| Цена / FCF | 138,3× | 97,9× 3 из 5 лет | 15,1× – 203,1× |
| Цена / балансовая | 13,5× | 5,7× | 2,9× – 13,1× |
| Доходность FCF | 0,7 % | 0,7 % | -3,2 % – 6,6 % |
| Рентабельность инвестированного капитала | 7,9 % | 0,7 % | -9,8 % – 7,9 % |
| Рентабельность капитала | -300,1 % | -40,6 % | -149,3 % – 10,6 % |
Аналитики
Консенсус-цель 1 103,17 $ (+31,2 %)
диапазон 820,00 $ – 1 250,00 $ · рейтинг Buy
Активно покупать1
Покупать17
Держать7
Продавать0
Активно продавать0
Прогноз
Консенсус аналитиков на ближайшие финансовые годы и что он означает при сегодняшней цене.
Консенсус-прогнозы
| Финансовый год | Выручка | Рост | EPS | Рост | P/E по сегодняшней цене | Аналитики (EPS) |
|---|---|---|---|---|---|---|
| FY2027 | 6,33 млрд $ | +110,0 % | 21,81 $ | +123,5 % | 38,5× | 16 |
| FY2028 | 10 млрд $ | +58,0 % | 35,23 $ | +61,5 % | 23,9× | 13 |
| FY2029 | 14 млрд $ | +40,5 % | 49,00 $ | +39,1 % | 17,2× | 5 |
| FY2030 | 20,7 млрд $ | +47,1 % | 63,53 $ | +29,7 % | 13,2× | 1 |
Финансовая отчётность
Все строки отчёта о прибылях и убытках, баланса и отчёта о движении денежных средств - 12 кварталов и 10 финансовых лет: значения, % выручки или рост.
Все показатели отчёта
Все показатели (304), которые Lumentum Holdings Inc. отметила в последних отчётах 10-Q / 10-K, с официальным названием и определением SEC - включая примечания (аренда, налоги, выкуп акций, сотрудники, ...).
| Показатель (название SEC) | Последний квартал | Год назад | г/г | Посл. FY | Пред. FY | г/г |
|---|---|---|---|---|---|---|
| – | – | – | -23 млн $ | – | – | |
| – | – | – | 0,3 % | – | – | |
| – | – | – | -1,4 % | – | – | |
| – | – | – | 12,3 млн $ | – | – | |
| – | – | – | 1,2 млн $ | – | – | |
| Accounts Payable, Current | 567 млн $ | 225 млн $ | +152,0 % | 567 млн $ | 225 млн $ | +152,0 % |
| Accounts Receivable, Allowance for Credit Loss | 3,5 млн $ | 3,5 млн $ | 0,0 % | 3,5 млн $ | 3,5 млн $ | 0,0 % |
| Accounts Receivable, Credit Loss Expense (Reversal) | 200 тыс. $ | 0 $ | – | 100 тыс. $ | 3,4 млн $ | -97,1 % |
| Accrued Income Taxes, Noncurrent | 7,1 млн $2026-03-28 | 7 млн $ | +1,4 % | 8,2 млн $2023-07-01 | 4,6 млн $ | +78,3 % |
| Accrued Liabilities, Current | 64,9 млн $ | 34,6 млн $ | +87,6 % | 64,9 млн $ | 34,6 млн $ | +87,6 % |
| Accumulated Depreciation, Depletion and Amortization, Property, Plant, and Equipment | 856 млн $ | 753 млн $ | +13,6 % | 856 млн $ | 753 млн $ | +13,6 % |
| Accumulated Other Comprehensive Income (Loss), Net of Tax | 10 млн $ | 9 млн $ | +11,1 % | 10 млн $ | 9 млн $ | +11,1 % |
| Additional Paid in Capital | 12,4 млрд $ | 1,99 млрд $ | +525,6 % | 12,4 млрд $ | 1,99 млрд $ | +525,6 % |
| Adjustments to Additional Paid in Capital, Equity Component of Convertible Debt | – | – | – | -700 тыс. $ | – | – |
| Amortization of Debt Discount (Premium) | 800 тыс. $ | 700 тыс. $ | +14,3 % | 3,8 млн $ | 3 млн $ | +26,7 % |
| Amortization of Intangible Assets | 33,5 млн $ | 34,6 млн $ | -3,2 % | 136 млн $ | 150 млн $ | -9,4 % |
| Antidilutive Securities Excluded from Computation of Earnings Per Share, Amount | 16,4 млн | – | – | 16,4 млн | 5,8 млн | +182,8 % |
| APIC, Share-based Payment Arrangement, Increase for Cost Recognition | 41,3 млн $2026-03-28 | 62,7 млн $ | -34,1 % | 165 млн $ | 177 млн $ | -6,9 % |
| Asset Impairment Charges | – | – | – | 14,6 млн $2025-06-28 | – | – |
| Asset Retirement Obligations, Noncurrent | 9 млн $ | 7,1 млн $ | +26,8 % | 9 млн $ | 7,1 млн $ | +26,8 % |
| Assets | 7,31 млрд $ | 4,22 млрд $ | +73,2 % | 7,31 млрд $ | 4,22 млрд $ | +73,2 % |
| Assets, Current | 4,16 млрд $ | 1,72 млрд $ | +142,4 % | 4,16 млрд $ | 1,72 млрд $ | +142,4 % |
| Assets, Fair Value Disclosure | 2,1 млрд $ | 528 млн $ | +298,5 % | 2,1 млрд $ | 528 млн $ | +298,5 % |
| Business Combination, Consideration Transferred, Liabilities Incurred | – | – | – | 0 $2025-06-28 | 0 $ | – |
| Business Combination, Provisional Information, Initial Accounting Incomplete, Adjustment, Inventory | – | – | – | 0 $ | 0 $ | – |
| Business Exit Costs | – | – | – | 6,7 млн $2024-06-29 | – | – |
| Cash | 636 млн $ | 350 млн $ | +81,9 % | 636 млн $ | 350 млн $ | +81,9 % |
| Cash and Cash Equivalents, at Carrying Value | 2,04 млрд $ | 521 млн $ | +292,5 % | 2,04 млрд $ | 521 млн $ | +292,5 % |
| Cash, Cash Equivalents, Restricted Cash and Restricted Cash Equivalents | 2,04 млрд $ | 521 млн $ | +292,5 % | 2,04 млрд $ | 521 млн $ | +292,5 % |
| Cash, Cash Equivalents, Restricted Cash and Restricted Cash Equivalents, Period Increase (Decrease), Including Exchange Rate Effect | -574 млн $ | 4,3 млн $ | -13 455,8 % | 1,52 млрд $ | 84 млн $ | +1 712,9 % |
| Common Stock, Par or Stated Value Per Share | 0,00 $ | 0,00 $ | 0,0 % | 0,00 $ | 0,00 $ | 0,0 % |
| Common Stock, Shares Authorized | 990 млн | 990 млн | 0,0 % | 990 млн | 990 млн | 0,0 % |
| Common Stock, Shares, Issued | 88,6 млн | 69,8 млн | +26,9 % | 88,6 млн | 69,8 млн | +26,9 % |
| Common Stock, Shares, Outstanding | 88,6 млн | 69,8 млн | +26,9 % | 88,6 млн | 69,8 млн | +26,9 % |
| Common Stock, Value, Issued | 100 тыс. $ | 100 тыс. $ | 0,0 % | 100 тыс. $ | 100 тыс. $ | 0,0 % |
| Comprehensive Income (Loss), Net of Tax, Attributable to Parent | -7,16 млрд $ | 211 млн $ | -3 489,5 % | -6,93 млрд $ | 25,6 млн $ | -27 186,3 % |
| Contract with Customer, Asset, after Allowance for Credit Loss | 520 млн $ | 250 млн $ | +108,1 % | 520 млн $ | 250 млн $ | +108,1 % |
| Contract with Customer, Liability | 16,8 млн $ | 700 тыс. $ | +2 300,0 % | 16,8 млн $ | 700 тыс. $ | +2 300,0 % |
| Contract with Customer, Liability, Current | 15,4 млн $ | 700 тыс. $ | +2 100,0 % | 15,4 млн $ | 700 тыс. $ | +2 100,0 % |
| Contract with Customer, Liability, Noncurrent | 1,4 млн $ | 0 $ | – | 1,4 млн $ | 0 $ | – |
| Contract with Customer, Liability, Revenue Recognized | – | – | – | 200 тыс. $ | 100 тыс. $ | +100,0 % |
| Cost of Goods and Service, Excluding Depreciation, Depletion, and Amortization | 510 млн $ | 302 млн $ | +69,1 % | 1,68 млрд $ | 1,1 млрд $ | +52,4 % |
| Cost, Amortization | 19,2 млн $ | 19,3 млн $ | -0,5 % | 77,6 млн $ | 82,2 млн $ | -5,6 % |
| Current Federal Tax Expense (Benefit) | – | – | – | 200 тыс. $ | -8,4 млн $ | +102,4 % |
| Current Foreign Tax Expense (Benefit) | – | – | – | 55,5 млн $ | 55,5 млн $ | 0,0 % |
| Current State and Local Tax Expense (Benefit) | – | – | – | 1,4 млн $ | 1,8 млн $ | -22,2 % |
| Debt Instrument, Face Amount | 1,55 млрд $ | 2,51 млрд $ | -38,2 % | 1,55 млрд $ | 2,51 млрд $ | -38,2 % |
| Debt Issuance Costs Incurred During Noncash or Partial Noncash Transaction | – | – | – | 0 $2025-06-28 | 0 $ | – |
| Debt Securities, Available-for-sale | 695 млн $ | 356 млн $ | +95,0 % | 695 млн $ | 356 млн $ | +95,0 % |
| Debt Securities, Available-for-sale, Accumulated Gross Unrealized Gain, before Tax | 100 тыс. $ | 500 тыс. $ | -80,0 % | 100 тыс. $ | 500 тыс. $ | -80,0 % |
| Debt Securities, Available-for-sale, Accumulated Gross Unrealized Loss, before Tax | 2 млн $ | 100 тыс. $ | +1 900,0 % | 2 млн $ | 100 тыс. $ | +1 900,0 % |
| Debt Securities, Available-for-sale, Amortized Cost | 697 млн $ | 356 млн $ | +95,7 % | 697 млн $ | 356 млн $ | +95,7 % |
| Debt Securities, Available-for-Sale, Amortized Cost, Maturity, Allocated and Single Maturity Date, after Year One Through Five | 449 млн $ | 216 млн $ | +107,7 % | 449 млн $ | 216 млн $ | +107,7 % |
| Debt Securities, Available-for-Sale, Amortized Cost, Maturity, Allocated and Single Maturity Date, Year One | 248 млн $ | 140 млн $ | +77,2 % | 248 млн $ | 140 млн $ | +77,2 % |
| Debt Securities, Available-for-sale, Continuous Unrealized Loss Position, 12 Months or Longer | 0 $2026-03-28 | 4,3 млн $ | -100,0 % | 0 $2025-06-28 | 268 млн $ | -100,0 % |
| Debt Securities, Available-for-sale, Continuous Unrealized Loss Position, 12 Months or Longer, Accumulated Loss | 0 $2026-03-28 | 0 $ | – | 0 $2025-06-28 | 1,2 млн $ | -100,0 % |
| Debt Securities, Available-for-sale, Continuous Unrealized Loss Position, Less than 12 Months | 582 млн $ | 139 млн $ | +319,5 % | 582 млн $ | 139 млн $ | +319,5 % |
| Debt Securities, Available-for-sale, Continuous Unrealized Loss Position, Less than 12 Months, Accumulated Loss | 2 млн $ | 100 тыс. $ | +1 900,0 % | 2 млн $ | 100 тыс. $ | +1 900,0 % |
| Debt Securities, Available-for-Sale, Fair Value, Maturity, Allocated and Single Maturity Date, after Year One Through Five | 447 млн $ | 216 млн $ | +106,6 % | 447 млн $ | 216 млн $ | +106,6 % |
| Debt Securities, Available-for-Sale, Fair Value, Maturity, Allocated and Single Maturity Date, Year One | 248 млн $ | 140 млн $ | +77,0 % | 248 млн $ | 140 млн $ | +77,0 % |
Источник: SEC companyfacts (XBRL каждого 10-Q / 10-K). Квартальные денежные потоки рассчитаны из данных нарастающим итогом с начала года, которые указаны в 10-Q. Разбивка по сегментам отмечена измерениями и показана в разделе о сегментах.
Источники
Отчётность, выручка по сегментам, показатели, прогнозы: Financial Modeling Prep. Прибыль сегментов и все отчётные показатели: SEC EDGAR (XBRL). Изученные отчёты: 10-K 2026-06-27, 10-Q 2026-03-28, 10-Q 2025-12-27, 10-Q 2025-09-27, 10-K 2025-06-28, 10-Q 2025-03-29, 10-Q 2024-12-28, 10-Q 2024-09-28, 10-K 2024-06-29
Данные на 2026-11-01