PerpEquities

Финансы Fluence Energy, Inc. (FLNC)

NASDAQ · Utilities · Renewable Utilities · Сотрудников: 1 670 · CEO: Julian Jose Nebreda Marquez

Цена
5,72 $ -6,08 %
Капитализация
1,15 млрд $
Стоимость предприятия
1,2 млрд $
Последний отчёт
Q3 '26 подан 2026-08-05
Следующий отчёт
2026-11-23 Прогноз EPS: -0,54 $
Выручка (TTM)2,63 млрд $+7,5 % к прошлому годуПоследние 4 квартала; столбцы - каждый квартал
Операционная маржа (TTM)-4,1 %-2,9 п.п. к прошлому годуОперационная прибыль: -107 млн $
Чистая прибыль (TTM)-80,9 млн $-339,1 % к прошлому годуПосле налогов, включая внеоперационную прибыль
Свободный денежный поток (TTM)-132 млн $+69,1 % к прошлому годуCapex: 31,1 млн $
Разводнённая EPS (TTM)-0,60 $-110,7 % к прошлому годуСумма последних 4 кварталов
Чистые деньги-52,8 млн $-214,9 % к прошлому годуДеньги + краткосрочные инвестиции - долг

Оценка и ключевые показатели

Капитализация
1,15 млрд $
EV 1,2 млрд $
Выручка
2,63 млрд $
Последние 12 месяцев
Рост выручки
–
Следующий финансовый год
Чистая маржа
-3,1 %
Чистая прибыль / выручка, TTM
P/E
-9,5×
P/S
0,4×
Цена / выручка, TTM
EV / EBITDA
-22,9×
TTM
Свободный денежный поток
-132 млн $
Последние 12 месяцев
Чистая прибыль
-80,9 млн $
Последние 12 месяцев
Прогноз выручки
–
Следующий финансовый год
Прибыль
2026-11-23
Прогноз выручки: 812 млн $
Дивиденд
–
Без дивидендов

Главные выводы

Рассчитано по отчётным данным - у каждого вывода указана цифра, на которой он основан.

  • Последний отчёт (2026-08-05): выручка ниже на 20,6 %, EPS ниже на 6 006,9 %Выручка 650 млн $ при ожидании 819 млн $ (-20,6 %); EPS -0,24 $ при ожидании -0,00 $ (-6 006,9 %).
  • Рост выручки замедляется: г/г 7,9 %Выручка за Q3 '26: 650 млн $, среднее за предыдущие четыре квартала: 42,9 %.
  • Операционная маржа -4,1 % (TTM), к прошлому году: -2,9 п.п.Операционная прибыль: рост -292,7 %, выручка: рост 7,5 %.
  • Capex: 1,2 % выручки (год назад 1,0 %)Инвестировано 31,1 млн $ за последние 4 квартала (+21,5 % к прошлому году). Свободный денежный поток: -132 млн $.
  • Число разводнённых акций за год снизилось: 24,8 %Разводнённых акций в Q3 '26: 138 млн, год назад: 184 млн.
  • Чистый долг: 52,8 млн $Деньги + краткосрочные инвестиции: 339 млн $, долг с арендой: 392 млн $; год назад чистые деньги: 46 млн $.

Последний квартал: Q3 '26

Квартал, закончившийся 2026-06-30. В сравнении с тем же кварталом год назад и с консенсусом аналитиков до отчёта.

Квартал к прошлому году

Q3 '26Год назадИзменение
Выручка650 млн $603 млн $+7,9 %
Валовая маржа5,1 %14,8 %-9,7 п.п.
Операционная прибыль-53,5 млн $4,04 млн $-1 426,7 %
Операционная маржа-8,2 %0,7 %-8,9 п.п.
Чистая прибыль-32,8 млн $6,25 млн $-624,9 %
Разводнённая EPS-0,24 $0,02 $-1 668,6 %
Операционный денежный поток-17,2 млн $-154 млн $+88,8 %
Capex5,23 млн $7,29 млн $-28,3 %
Свободный денежный поток-22,4 млн $-161 млн $+86,1 %
R&D23,7 млн $26 млн $-8,7 %
Выплаты на основе акций8,83 млн $6,37 млн $+38,7 %

Факт vs консенсус

2026-08-05
ФактКонсенсуск консенсусу
Выручка650 млн $819 млн $-20,6 %
EPS (база консенсуса)-0,24 $-0,00 $-6 006,9 %

Из отчёта от 2026-08-05 за Q3 '26: выручка и EPS в оценке аналитиков (часто скорректированный), поэтому он может отличаться от EPS в отчётности выше.

EPS к консенсусу

последние 8 отчётов

Выручка

Откуда приходят деньги - по направлениям бизнеса и регионам, квартал за кварталом.

Выручка, операционная прибыль и рост

поквартально

Выручка по направлениям бизнеса

с накоплением, поквартально
СегментQ3 '26г/гДоляTTMTTM г/г12 кварталов
Product627 млн $+7,4 %96,9 %2,53 млрд $-10,4 %
Service20,1 млн $+18,8 %3,1 %90,9 млн $-6,3 %

Выручка по регионам

доля от итога
СегментQ3 '26г/гДоляTTMTTM г/г12 кварталов
Americas322 млн $+17,1 %49,6 %1,6 млрд $+33,6 %
Asia Pacific250 млн $+167,9 %38,5 %620 млн $+16,3 %
EMEA77,3 млн $-66,9 %11,9 %414 млн $-42,5 %

Маржа и структура расходов

Какая доля каждой единицы выручки остаётся на каждом уровне - и на что уходят расходы.

Маржа

поквартально

Расходы в % от выручки

поквартально

Денежный поток и распределение капитала

Сколько денег генерируется, на что они тратятся и что доходит до акционеров.

Операционный денежный поток, capex, свободный денежный поток

поквартально

Использование денег и операционный денежный поток

финансовые годы

Последние 4 квартала

отчёт о движении денежных средств
Операционный денежный поток
-101 млн $
Capex
-31,1 млн $
Выкуп акций
-263 тыс. $
Дивиденды
0 $
Приобретения
0 $
Чистое привлечение долга
-6,09 млн $
Выплаты на основе акций
18,2 млн $
Свободный денежный поток
-132 млн $
Возвращено акционерам / FCF
-0,2 %

Число акций и EPS

поквартально, разводнённая

Баланс

Ликвидность, инвестиции и долг на конец каждого квартала.

Деньги, инвестиции и долг

концы кварталов

Оценка и доходность

Сегодняшние мультипликаторы в сравнении с последними пятью финансовыми годами компании; цели и рейтинги аналитиков.

Мультипликаторы и доходность

TTM и 5 финансовых лет
СейчасСреднее за 5 летПоложение сегодня в 5-летнем диапазоне
P/E (TTM)-9,5×126,2× 1 из 5 лет126,2× – 126,2×
EV / EBITDA-22,9×87,7× 1 из 5 лет87,7× – 87,7×
EV / выручка0,5×1,9×0,7× – 4,0×
Цена / FCF-8,7×47,2× 1 из 5 лет47,2× – 47,2×
Цена / балансовая2,1×5,0× 4 из 5 лет3,3× – 6,7×
Доходность FCF-11,5 %-9,3 %-17,3 % – 2,1 %
Рентабельность инвестированного капитала-12,1 %-81,2 %-343,1 % – 3,0 %
Рентабельность капитала-20,7 %48,1 %-24,0 % – 288,3 %

Аналитики

Консенсус-цель 9,93 $ (+73,6 %)
диапазон 4,00 $ – 19,00 $ · рейтинг Hold

Активно покупать0
Покупать8
Держать17
Продавать5
Активно продавать0

Финансовая отчётность

Все строки отчёта о прибылях и убытках, баланса и отчёта о движении денежных средств - 12 кварталов и 10 финансовых лет: значения, % выручки или рост.

Отчёт о прибылях и убыткахВыручка, расходы, операционная прибыль, чистая прибыль и EPSОткрытьБалансДеньги, инвестиции, активы, долг, обязательства и капиталОткрытьДвижение денежных средствОперационный денежный поток, capex, свободный денежный поток, выкуп акций и дивидендыОткрыть

Все показатели отчёта

Все показатели (258), которые Fluence Energy, Inc. отметила в последних отчётах 10-Q / 10-K, с официальным названием и определением SEC - включая примечания (аренда, налоги, выкуп акций, сотрудники, ...).

Показатель (название SEC)Последний кварталГод назадг/гПосл. FYПред. FYг/г
70,8 млн $2026-03-31–––––
53,7 млн $–––––
64,2 млн $–––––
118 млн $–––––
Accounts Payable, Current295 млн $256 млн $+15,4 %321 млн $437 млн $-26,5 %
Accounts Receivable from Securitization0 $2025-09-3030,9 млн $-100,0 %0 $30,9 млн $-100,0 %
Accounts Receivable, after Allowance for Credit Loss, Current350 млн $153 млн $+129,5 %273 млн $216 млн $+26,0 %
Accounts Receivable, Allowance for Credit Loss700 тыс. $2025-09-302,9 млн $-75,9 %700 тыс. $2,9 млн $-75,9 %
Accrued Liabilities275 млн $222 млн $+24,1 %185 млн $2022-09-30186 млн $-0,9 %
Accrued Liabilities, Current275 млн $222 млн $+24,1 %246 млн $338 млн $-27,2 %
Accumulated Other Comprehensive Income (Loss), Net of Tax14,4 млн $11,8 млн $+21,8 %11,6 млн $-1,84 млн $+731,1 %
Additional Paid in Capital670 млн $623 млн $+7,6 %628 млн $635 млн $-1,1 %
Advances on Inventory Purchases226 млн $214 млн $+5,8 %127 млн $175 млн $-27,4 %
Advertising Expense–––4,3 млн $3,3 млн $+30,3 %
Amortization of Debt Issuance Costs1,41 млн $1,13 млн $+25,3 %4,22 млн $3,09 млн $+36,4 %
Amortization of Intangible Assets3,4 млн $3,8 млн $-10,5 %12,7 млн $9,1 млн $+39,6 %
APIC, Share-based Payment Arrangement, Increase for Cost Recognition4,89 млн $6,37 млн $-23,2 %19,5 млн $23,9 млн $-18,1 %
Assets2,62 млрд $2,08 млрд $+26,0 %2,36 млрд $1,9 млрд $+23,9 %
Assets, Current2,32 млрд $1,85 млрд $+25,7 %2,06 млрд $1,68 млрд $+22,8 %
Assets, Noncurrent291 млн $225 млн $+29,1 %293 млн $222 млн $+32,0 %
Capitalized Computer Software, Accumulated Amortization3,24 млн $–––––
Capitalized Computer Software, Amortization2,3 млн $2026-03-311,3 млн $+76,9 %6,2 млн $2,9 млн $+113,8 %
Capitalized Computer Software, Gross14,5 млн $–––––
Capitalized Computer Software, Net11,2 млн $–––––
Cash and Cash Equivalents, at Carrying Value339 млн $436 млн $-22,2 %691 млн $449 млн $+54,0 %
Cash, Cash Equivalents, Restricted Cash and Restricted Cash Equivalents365 млн $460 млн $-20,6 %715 млн $519 млн $+37,8 %
Cash, Cash Equivalents, Restricted Cash and Restricted Cash Equivalents, Period Increase (Decrease), Including Exchange Rate Effect-47,9 млн $-150 млн $+68,1 %196 млн $56 млн $+250,0 %
Common Stock, Shares, Issued51,5 млн2025-09-30–––––
Common Stock, Shares, Outstanding51,5 млн2025-09-30–––––
Comprehensive Income (Loss), Net of Tax, Attributable to Noncontrolling Interest-8,46 млн $2,91 млн $-391,3 %-14,4 млн $5,61 млн $-355,9 %
Comprehensive Income (Loss), Net of Tax, Attributable to Parent-24,5 млн $12 млн $-304,3 %-34,9 млн $17,7 млн $-297,2 %
Comprehensive Income (Loss), Net of Tax, Including Portion Attributable to Noncontrolling Interest-32,9 млн $14,9 млн $-321,3 %-49,2 млн $23,3 млн $-311,4 %
Contract with Customer, Asset, after Allowance for Credit Loss, Current328 млн $151 млн $+116,8 %240 млн $172 млн $+39,2 %
Contract with Customer, Liability, Cumulative Catch-up Adjustment to Revenue, Change in Estimate of Transaction Price–––78,4 млн $2024-09-3084,1 млн $-6,8 %
Contract with Customer, Performance Obligation Satisfied in Previous Period–––5,5 млн $11 млн $-50,0 %
Contractual Obligation6,91 млрд $4,57 млрд $+51,2 %5,84 млрд $3,73 млрд $+56,7 %
Convertible Notes Payable, Noncurrent392 млн $390 млн $+0,5 %391 млн $0 $–
Cost of Goods and Services Sold617 млн $513 млн $+20,1 %1,97 млрд $2,36 млрд $-16,6 %
Current Federal Tax Expense (Benefit)–––165 тыс. $1,95 млн $-91,5 %
Current Foreign Tax Expense (Benefit)–––14,3 млн $13,7 млн $+4,7 %
Deferred Federal Income Tax Expense (Benefit)–––0 $0 $–
Deferred Foreign Income Tax Expense (Benefit)–––6,29 млн $-6,72 млн $+193,7 %
Deferred Income Tax Assets, Net2,88 млн $2,53 млн $+14,0 %4,05 млн $8,88 млн $-54,4 %
Deferred Income Tax Expense (Benefit)28 тыс. $5,37 млн $-99,5 %6,35 млн $-6,72 млн $+194,5 %
Deferred Income Tax Liabilities, Net9,1 млн $7,51 млн $+21,2 %9,53 млн $7,11 млн $+34,0 %
Deferred Tax Assets, Deferred Income35,8 млн $2025-09-3027,4 млн $+30,8 %35,8 млн $27,4 млн $+30,8 %
Deferred Tax Assets, Gross576 млн $2025-09-30549 млн $+4,8 %576 млн $549 млн $+4,8 %
Deferred Tax Assets, Inventory147 млн $2025-09-30129 млн $+14,0 %147 млн $129 млн $+14,0 %
Deferred Tax Assets, Investments312 млн $2025-09-30333 млн $-6,5 %312 млн $333 млн $-6,5 %
Deferred Tax Assets, Net–––1,77 млн $2024-09-30––
Deferred Tax Assets, Net of Valuation Allowance208 млн $2025-09-30172 млн $+21,1 %208 млн $172 млн $+21,1 %
Deferred Tax Assets, Operating Loss Carryforwards66,6 млн $2025-09-3047,8 млн $+39,5 %66,6 млн $47,8 млн $+39,5 %
Deferred Tax Assets, Other4,96 млн $2025-09-302,05 млн $+142,2 %4,96 млн $2,05 млн $+142,2 %
Deferred Tax Assets, Tax Deferred Expense, Compensation and Benefits, Share-based Compensation Cost3,45 млн $2025-09-303,84 млн $-10,2 %3,45 млн $3,84 млн $-10,2 %
Deferred Tax Assets, Unrealized Currency Losses5,3 млн $2025-09-305,27 млн $+0,6 %5,3 млн $5,27 млн $+0,6 %
Deferred Tax Assets, Valuation Allowance367 млн $2025-09-30377 млн $-2,6 %367 млн $377 млн $-2,6 %
Deferred Tax Liabilities, Deferred Expense, Reserves and Accruals193 млн $2025-09-30140 млн $+37,5 %193 млн $140 млн $+37,5 %
Deferred Tax Liabilities, Gross214 млн $2025-09-30170 млн $+25,6 %214 млн $170 млн $+25,6 %
Deferred Tax Liabilities, Intangible Assets3,68 млн $2025-09-303,7 млн $-0,6 %3,68 млн $3,7 млн $-0,6 %
Deferred Tax Liabilities, Net5,48 млн $2025-09-30––5,48 млн $––

Источник: SEC companyfacts (XBRL каждого 10-Q / 10-K). Квартальные денежные потоки рассчитаны из данных нарастающим итогом с начала года, которые указаны в 10-Q. Разбивка по сегментам отмечена измерениями и показана в разделе о сегментах.

Источники

Отчётность, выручка по сегментам, показатели и прогнозы стандартизированы по отчётам компании. Прибыль сегментов и все отчётные показатели: SEC EDGAR (XBRL). Изученные отчёты: 10-Q 2026-06-30, 10-Q 2026-03-31, 10-Q 2025-12-31, 10-K 2025-09-30, 10-Q 2025-06-30, 10-Q 2025-03-31, 10-Q 2024-12-31, 10-K 2024-09-30, 10-Q 2024-06-30

Данные на 2026-11-02