Ulta Beauty, Inc. (ULTA) Finanzzahlen
NASDAQ · Consumer Cyclical · Specialty Retail · 65.000 Mitarbeiter · CEO Kecia L. Steelman
- Kurs
- 644,76 $ -0,78 %
- Marktkapitalisierung
- 27,6 Mrd. $
- Unternehmenswert
- 29,9 Mrd. $
- Letzter Bericht
- Q2 '26 eingereicht 2026-08-27
- Nächster Bericht
- 2026-12-03 EPS-Schätzung 5,63 $
Umsatz (TTM)13 Mrd. $+11,2 % ggü. VorjahrLetzte 4 Quartale; Balken = je Quartal
Operative Marge (TTM)12,6 %-1,1 Pp. ggü. VorjahrOperatives Ergebnis 1,63 Mrd. $
Nettogewinn (TTM)1,21 Mrd. $+0,7 % ggü. VorjahrNach Steuern, inkl. neutraler Gewinne
Freier Cashflow (TTM)1,07 Mrd. $+12,1 % ggü. VorjahrCapex 506 Mio. $
Verwässertes EPS (TTM)27,47 $+5,3 % ggü. VorjahrSumme der letzten 4 Quartale
Nettoliquidität-2,31 Mrd. $-13,0 % ggü. VorjahrCash + kurzfristige Anlagen - Schulden
Bewertung & Kennzahlen
- Marktkapitalisierung
- 27,6 Mrd. $ EV 29,9 Mrd. $
- Umsatz
- 13 Mrd. $ Letzte 12 Monate
- Umsatzwachstum
- +7 % Konsens FY2027
- Gewinnmarge
- 9,3 % Nettogewinn / Umsatz, TTM
- P/E
- 23,4× Erwartet 22,2× (FY2027)
- P/S
- 2,1× Kurs / Umsatz, TTM
- EV / EBITDA
- 15,4× TTM
- Freier Cashflow
- 1,07 Mrd. $ Letzte 12 Monate
- Nettogewinn
- 1,21 Mrd. $ Letzte 12 Monate
- Umsatzschätzung
- 13,3 Mrd. $ Konsens FY2027
- Gewinn
- 2026-12-03 Umsatzschätzung 2,99 Mrd. $
- Dividende
- – Keine Dividende
Kernaussagen
Berechnet aus den berichteten Zahlen - jede Aussage nennt die Zahl, auf der sie beruht.
- Letzter Bericht (2026-08-27): Umsatz 1,6 % über Erwartung, EPS 5,3 % über ErwartungUmsatz 3,04 Mrd. $ vs. 2,99 Mrd. $ erwartet (+1,6 %); EPS 6,55 $ vs. 6,22 $ (+5,3 %).
- Umsatzwachstum verlangsamt sich: 8,9 % gegenüber VorjahrUmsatz Q2 '26: 3,04 Mrd. $, gegenüber durchschnittlich 11,3 % in den vier Quartalen davor.
- Operative Marge 12,6 % (TTM), -1,1 Pp. ggü. VorjahrDas operative Ergebnis wuchs um 2,0 %, der Umsatz um 11,2 %.
- Capex 3,9 % vom Umsatz (Vorjahr 3,0 %)506 Mio. $ in den letzten 4 Quartalen investiert (+46,9 % ggü. Vorjahr). Freier Cashflow 1,07 Mrd. $ = 88,2 % des Nettogewinns.
- 1,41 Mrd. $ an Aktionäre zurückgegeben = 132,4 % des freien CashflowsRückkäufe 1,41 Mrd. $ (Vorjahr 994 Mio. $), Dividenden 0 $, aktienbasierte Vergütung 48,1 Mio. $ (TTM). Mehr als der freie Cashflow: aus Cash oder Schulden bezahlt.
- Verwässerte Aktienzahl in einem Jahr um 3,5 % gesunken43,5 Mio. verwässerte Aktien in Q2 '26, 45,1 Mio. ein Jahr zuvor.
- Nettoverschuldung 2,31 Mrd. $Cash + kurzfristige Anlagen 213 Mio. $, Schulden inkl. Leasing 2,52 Mrd. $; vor einem Jahr Nettoverschuldung 2,05 Mrd. $.
Letztes Quartal: Q2 '26
Quartal zum 2026-08-01. Verglichen mit dem Vorjahresquartal und dem Analystenkonsens vor dem Bericht.
Quartal ggü. Vorjahr
| Q2 '26 | Vorjahr | Änderung | |
|---|---|---|---|
| Umsatz | 3,04 Mrd. $ | 2,79 Mrd. $ | +8,9 % |
| Bruttomarge | 39,1 % | 39,2 % | -0,1 Pp. |
| Operatives Ergebnis | 384 Mio. $ | 350 Mio. $ | +9,8 % |
| Operative Marge | 12,7 % | 12,6 % | +0,1 Pp. |
| Nettogewinn | 282 Mio. $ | 261 Mio. $ | +8,1 % |
| Verwässertes EPS | 6,57 $ | 5,78 $ | +13,7 % |
| Operativer Cashflow | 120 Mio. $ | 96,5 Mio. $ | +24,0 % |
| Capex | 81,3 Mio. $ | 77 Mio. $ | +5,6 % |
| Freier Cashflow | 38,4 Mio. $ | 19,6 Mio. $ | +96,5 % |
| R&D | 0 $ | 0 $ | – |
| Aktienbasierte Vergütung | 10,6 Mio. $ | 8,92 Mio. $ | +18,5 % |
Gemeldet vs. Konsens
2026-08-27| Ist | Konsens | vs. Konsens | |
|---|---|---|---|
| Umsatz | 3,04 Mrd. $ | 2,99 Mrd. $ | +1,6 % |
| EPS (Analystenbasis) | 6,55 $ | 6,22 $ | +5,3 % |
Aus dem Bericht vom 2026-08-27 für Q2 '26: Umsatz und das von Analysten geschätzte EPS (oft bereinigt) – es kann daher vom EPS der Abschlüsse oben abweichen.
EPS vs. Konsens
letzte 8 BerichteUmsatz
Woher das Geld kommt - nach Geschäftsbereich und Region, Quartal für Quartal.
Umsatz, operatives Ergebnis und Wachstum
quartalsweiseMargen & Kostenstruktur
Wie viel von jeder Umsatzeinheit auf jeder Ebene übrig bleibt - und wohin die Kosten fließen.
Margen
quartalsweiseKosten in % vom Umsatz
quartalsweiseCashflow & Kapitalverwendung
Erwirtschaftetes Cash, wofür es ausgegeben wird und was bei den Aktionären ankommt.
Operativer Cashflow, Capex, freier Cashflow
quartalsweiseMittelverwendung vs. operativer Cashflow
GeschäftsjahreLetzte 4 Quartale
Kapitalflussrechnung- Operativer Cashflow
- 1,57 Mrd. $
- Capex
- -506 Mio. $
- Rückkäufe
- -1,41 Mrd. $
- Dividenden
- 0 $
- Übernahmen
- -20.000 $
- Netto aufgenommene Schulden
- 541 Mio. $
- Aktienbasierte Vergütung
- 48,1 Mio. $
- Freier Cashflow
- 1,07 Mrd. $
- An Aktionäre zurückgegeben / FCF
- 132,4 %
Aktienzahl und EPS
quartalsweise, verwässertBilanz
Liquidität, Anlagen und Schulden zu jedem Quartalsende.
Cash, Anlagen und Schulden
QuartalsendenBewertung & Renditen
Heutige Multiplikatoren im Vergleich zu den eigenen letzten fünf Geschäftsjahren; Kursziele und Ratings der Analysten.
Multiplikatoren und Renditen
TTM vs. 5 Geschäftsjahre| Jetzt | 5-J-Schnitt | Position heute in der 5-Jahres-Spanne | |
|---|---|---|---|
| P/E (TTM) | 23,4× | 20,3× | 16,2× – 25,2× |
| EV / EBITDA | 15,4× | 13,8× | 11,2× – 16,8× |
| EV / Umsatz | 2,3× | 2,3× | 1,8× – 2,7× |
| Kurs / FCF | 25,8× | 23,1× | 20,2× – 27,2× |
| Kurs / Buchwert | 10,6× | 11,0× | 7,8× – 13,3× |
| FCF-Rendite | 3,9 % | 4,4 % | 3,7 % – 5,0 % |
| Rendite auf das investierte Kapital | 23,1 % | 27,5 % | 22,8 % – 31,4 % |
| Eigenkapitalrendite | 45,4 % | 54,7 % | 41,1 % – 64,2 % |
Analysten
Konsens-Kursziel 630,27 $ (-2,2 %)
Spanne 525,00 $ – 731,00 $ · Rating Buy
Starker Kauf1
Kaufen27
Halten19
Verkaufen0
Starker Verkauf0
Ausblick
Analystenkonsens für die kommenden Geschäftsjahre und was er beim heutigen Kurs bedeutet.
Konsensschätzungen
| Geschäftsjahr | Umsatz | Wachstum | EPS | Wachstum | P/E zum heutigen Kurs | Analysten (EPS) |
|---|---|---|---|---|---|---|
| FY2027 | 13,3 Mrd. $ | +7,2 % | 29,02 $ | +13,2 % | 22,2× | 16 |
| FY2028 | 14 Mrd. $ | +5,1 % | 32,19 $ | +10,9 % | 20,0× | 16 |
| FY2029 | 14,7 Mrd. $ | +5,1 % | 35,56 $ | +10,5 % | 18,1× | 9 |
| FY2030 | 15,5 Mrd. $ | +5,9 % | 39,79 $ | +11,9 % | 16,2× | 3 |
| FY2031 | 16,4 Mrd. $ | +5,3 % | 44,40 $ | +11,6 % | 14,5× | 4 |
Jahres- und Quartalsabschlüsse
Jede Zeile von Gewinn- und Verlustrechnung, Bilanz und Kapitalflussrechnung - 12 Quartale und 10 Geschäftsjahre, als Werte, in % vom Umsatz oder als Wachstum.
Jede berichtete Zeile
Alle 203 Zahlen, die Ulta Beauty, Inc. in den jüngsten 10-Q / 10-K getaggt hat, mit offizieller SEC-Bezeichnung und Definition - inklusive Anhang (Leasing, Steuern, Rückkäufe, Mitarbeiter, ...).
| Zeile (SEC-Bezeichnung) | Letztes Quartal | Vorjahr | J/J | Letztes GJ | Vor-GJ | J/J |
|---|---|---|---|---|---|---|
| Accounts Payable, Current | 646 Mio. $ | 709 Mio. $ | -8,8 % | 686 Mio. $ | 564 Mio. $ | +21,7 % |
| Accounts Receivable, after Allowance for Credit Loss, Current | 296 Mio. $2026-01-31 | 223 Mio. $ | +32,6 % | 296 Mio. $ | 223 Mio. $ | +32,6 % |
| Accounts Receivable, Allowance for Credit Loss, Current | 637.000 $2026-01-31 | 1,4 Mio. $ | -54,6 % | 637.000 $ | 1,4 Mio. $ | -54,6 % |
| Accrual for Taxes Other than Income Taxes, Current | 75,1 Mio. $2026-01-31 | 60,7 Mio. $ | +23,6 % | 75,1 Mio. $ | 60,7 Mio. $ | +23,6 % |
| Accrued Advertising, Current | 53,5 Mio. $2026-01-31 | 46,6 Mio. $ | +14,9 % | 53,5 Mio. $ | 46,6 Mio. $ | +14,9 % |
| Accrued Income Taxes, Current | 133 Mio. $2026-05-02 | 131 Mio. $ | +1,4 % | 35,7 Mio. $ | 46,8 Mio. $ | -23,6 % |
| Accrued Liabilities, Current | 440 Mio. $ | 460 Mio. $ | -4,3 % | 551 Mio. $ | 380 Mio. $ | +45,0 % |
| Accumulated Depreciation, Depletion and Amortization, Property, Plant, and Equipment | 2,41 Mrd. $2026-01-31 | 2,15 Mrd. $ | +12,0 % | 2,41 Mrd. $ | 2,15 Mrd. $ | +12,0 % |
| Accumulated Other Comprehensive Income (Loss), Net of Tax | -2,88 Mio. $ | – | – | 3,76 Mio. $ | – | – |
| Additional Paid in Capital, Common Stock | 1,21 Mrd. $ | 1,15 Mrd. $ | +5,0 % | 1,18 Mrd. $ | 1,12 Mrd. $ | +5,5 % |
| Advertising Expense | 97,6 Mio. $ | 80,6 Mio. $ | +21,0 % | 491 Mio. $ | 431 Mio. $ | +13,8 % |
| Amortization of Intangible Assets | – | – | – | 204.000 $ | 306.000 $ | -33,3 % |
| Antidilutive Securities Excluded from Computation of Earnings Per Share, Amount | 362.000 | 217.000 | +66,8 % | 164.000 | 197.000 | -16,8 % |
| APIC, Share-based Payment Arrangement, Increase for Cost Recognition | 10,6 Mio. $ | 8,92 Mio. $ | +18,5 % | 37,4 Mio. $ | 42,8 Mio. $ | -12,5 % |
| Assets | 6,96 Mrd. $ | 6,63 Mrd. $ | +5,0 % | 7 Mrd. $ | 6 Mrd. $ | +16,6 % |
| Assets, Current | 3,07 Mrd. $ | 3,07 Mrd. $ | 0,0 % | 3,14 Mrd. $ | 3,03 Mrd. $ | +3,8 % |
| Capital Expenditures Incurred but Not yet Paid | -1,62 Mio. $ | 34,3 Mio. $ | -104,7 % | 34,7 Mio. $ | 22,6 Mio. $ | +53,6 % |
| Capitalized Computer Software, Amortization | – | – | – | 155 Mio. $ | 126 Mio. $ | +23,2 % |
| Cash | 311 Mio. $2026-01-31 | 611 Mio. $ | -49,1 % | 311 Mio. $ | 611 Mio. $ | -49,1 % |
| Cash and Cash Equivalents, at Carrying Value | 158 Mio. $ | 243 Mio. $ | -34,7 % | 424 Mio. $ | 703 Mio. $ | -39,7 % |
| Cash, Cash Equivalents, Restricted Cash and Restricted Cash Equivalents | 158 Mio. $ | 243 Mio. $ | -34,7 % | 424 Mio. $ | 703 Mio. $ | -39,7 % |
| Cash, Cash Equivalents, Restricted Cash and Restricted Cash Equivalents, Period Increase (Decrease), Including Exchange Rate Effect | -7,85 Mio. $ | -212 Mio. $ | +96,3 % | -279 Mio. $ | -63,4 Mio. $ | -340,0 % |
| Common Stock, Par or Stated Value Per Share | 0,01 $ | 0,01 $ | 0,0 % | 0,01 $ | 0,01 $ | 0,0 % |
| Common Stock, Shares Authorized | 400 Mio. | 400 Mio. | 0,0 % | 400 Mio. | 400 Mio. | 0,0 % |
| Common Stock, Shares, Issued | 43,7 Mio. | 45,8 Mio. | -4,5 % | 45 Mio. | 46,8 Mio. | -3,8 % |
| Common Stock, Shares, Outstanding | 42,8 Mio. | 44,9 Mio. | -4,6 % | 44,2 Mio. | 46 Mio. | -3,9 % |
| Common Stock, Value, Issued | 437.000 $ | 458.000 $ | -4,6 % | 450.000 $ | 468.000 $ | -3,8 % |
| Comprehensive Income (Loss), Net of Tax, Attributable to Parent | 279 Mio. $ | 261 Mio. $ | +7,0 % | 1,16 Mrd. $ | 1,2 Mrd. $ | -3,7 % |
| Contract with Customer, Liability | 533 Mio. $ | 452 Mio. $ | +17,9 % | 574 Mio. $ | 493 Mio. $ | +16,5 % |
| Contract with Customer, Liability, Current | 542 Mio. $ | 460 Mio. $ | +17,9 % | 582 Mio. $ | 501 Mio. $ | +16,3 % |
| Contract with Customer, Liability, Revenue Recognized | 156 Mio. $ | 127 Mio. $ | +22,5 % | 333 Mio. $ | 298 Mio. $ | +11,6 % |
| Contractual Obligation | 12 Mio. $2026-01-31 | 16,8 Mio. $ | -28,6 % | 12 Mio. $ | 16,8 Mio. $ | -28,6 % |
| Cost of Revenue | 1,85 Mrd. $ | 1,7 Mrd. $ | +9,0 % | 7,55 Mrd. $ | 6,91 Mrd. $ | +9,3 % |
| Credit and Debit Card Receivables, at Carrying Value | 98,1 Mio. $2026-01-31 | 91,9 Mio. $ | +6,6 % | 98,1 Mio. $ | 91,9 Mio. $ | +6,6 % |
| Current Federal Tax Expense (Benefit) | – | – | – | 300 Mio. $ | 348 Mio. $ | -14,0 % |
| Current Foreign Tax Expense (Benefit) | – | – | – | 3,9 Mio. $ | – | – |
| Current Income Tax Expense (Benefit) | – | – | – | 376 Mio. $ | 422 Mio. $ | -11,1 % |
| Current State and Local Tax Expense (Benefit) | – | – | – | 72,1 Mio. $ | 73,8 Mio. $ | -2,4 % |
| Debt, Weighted Average Interest Rate | 6,4 %2025-11-01 | 7,2 % | -10,2 % | – | – | – |
| Deferred Compensation Cash-based Arrangements, Liability, Classified, Noncurrent | 42,5 Mio. $2026-01-31 | 43,1 Mio. $ | -1,5 % | 42,5 Mio. $ | 43,1 Mio. $ | -1,5 % |
| Deferred Compensation Plan Assets | 56,8 Mio. $ | 50,6 Mio. $ | +12,4 % | 53,4 Mio. $ | 48 Mio. $ | +11,3 % |
| Deferred Federal Income Tax Expense (Benefit) | – | – | – | 2,14 Mio. $ | -31,4 Mio. $ | +106,8 % |
| Deferred Foreign Income Tax Expense (Benefit) | – | – | – | 508.000 $ | – | – |
| Deferred Income Tax Expense (Benefit) | – | – | – | -1,64 Mio. $ | -43,3 Mio. $ | +96,2 % |
| Deferred Income Tax Liabilities, Net | 99,4 Mio. $ | 49,2 Mio. $ | +102,2 % | 98,8 Mio. $ | 42,6 Mio. $ | +131,9 % |
| Deferred Revenue | 9,44 Mio. $ | 8,22 Mio. $ | +14,8 % | 8,34 Mio. $ | 7,68 Mio. $ | +8,7 % |
| Deferred State and Local Income Tax Expense (Benefit) | – | – | – | -4,28 Mio. $ | -11,9 Mio. $ | +64,1 % |
| Deferred Tax Assets, Gross | 683 Mio. $2026-01-31 | 631 Mio. $ | +8,4 % | 683 Mio. $ | 631 Mio. $ | +8,4 % |
| Deferred Tax Assets, Inventory | 12,1 Mio. $2026-01-31 | 4,17 Mio. $ | +190,9 % | 12,1 Mio. $ | 4,17 Mio. $ | +190,9 % |
| Deferred Tax Assets, Net of Valuation Allowance | 680 Mio. $2026-01-31 | 631 Mio. $ | +7,9 % | 680 Mio. $ | 631 Mio. $ | +7,9 % |
| Deferred Tax Assets, Operating Loss Carryforwards | 164.000 $2026-01-31 | 197.000 $ | -16,8 % | 164.000 $ | 197.000 $ | -16,8 % |
| Deferred Tax Assets, Other | 1,8 Mio. $2026-01-31 | – | – | 1,8 Mio. $ | – | – |
| Deferred Tax Assets, Tax Credit Carryforwards | 648.000 $2026-01-31 | 390.000 $ | +66,2 % | 648.000 $ | 390.000 $ | +66,2 % |
| Deferred Tax Assets, Tax Deferred Expense, Compensation and Benefits, Employee Benefits | 33,3 Mio. $2026-01-31 | 33,1 Mio. $ | +0,5 % | 33,3 Mio. $ | 33,1 Mio. $ | +0,5 % |
| Deferred Tax Assets, Tax Deferred Expense, Reserves and Accruals, Accrued Liabilities | 62,5 Mio. $2026-01-31 | 49,6 Mio. $ | +26,0 % | 62,5 Mio. $ | 49,6 Mio. $ | +26,0 % |
| Deferred Tax Assets, Tax Deferred Expense, Reserves and Accruals, Reserves | 56,3 Mio. $2026-01-31 | 50,4 Mio. $ | +11,8 % | 56,3 Mio. $ | 50,4 Mio. $ | +11,8 % |
| Deferred Tax Assets, Valuation Allowance | 3,01 Mio. $2026-01-31 | – | – | 3,01 Mio. $ | – | – |
| Deferred Tax Liabilities, Gross | 779 Mio. $2026-01-31 | 673 Mio. $ | +15,7 % | 779 Mio. $ | 673 Mio. $ | +15,7 % |
| Deferred Tax Liabilities, Intangible Assets | 50,3 Mio. $2026-01-31 | – | – | 50,3 Mio. $ | – | – |
| Deferred Tax Liabilities, Net | 98,8 Mio. $2026-01-31 | 42,6 Mio. $ | +131,9 % | 98,8 Mio. $ | 42,6 Mio. $ | +131,9 % |
Quelle: SEC companyfacts (XBRL jedes 10-Q / 10-K). Cashflow-Quartale werden aus den kumulierten Jahreswerten abgeleitet, die das 10-Q taggt. Segmentaufteilungen sind mit Dimensionen getaggt und stehen stattdessen im Segmentabschnitt.
Quellen
Abschlüsse, Segmentumsatz, Kennzahlen und Schätzungen werden aus den Einreichungen des Unternehmens standardisiert. Segmentgewinne und jede berichtete Zeile: SEC EDGAR (XBRL). Gelesene Einreichungen: 10-Q 2026-08-01, 10-Q 2026-05-02, 10-K 2026-01-31, 10-Q 2025-11-01, 10-Q 2025-08-02, 10-Q 2025-05-03, 10-K 2025-02-01, 10-Q 2024-11-02, 10-Q 2024-08-03
Daten vom 2026-11-09