Финансы Ingenic Semiconductor Co., Ltd. (JUNZHENG)

SHZ · Technology · Semiconductors · Сотрудников: 1 243 · CEO: Qiang Liu

Цена: 113,00 CN¥ +3,09 %
Капитализация: 54,7 млрд CN¥
Стоимость предприятия: 47,5 млрд CN¥
Последний отчёт: Q3 '26 подан 2026-09-30
Следующий отчёт: 2027-04-01 Прогноз EPS: 1,52 CN¥

Выручка (TTM)8,4 млрд CN¥+88,8 % к прошлому годуПоследние 4 квартала; столбцы - каждый квартал

Операционная маржа (TTM)33,8 %+25,8 п.п. к прошлому годуОперационная прибыль: 2,84 млрд CN¥

Чистая прибыль (TTM)2,74 млрд CN¥+761,9 % к прошлому годуПосле налогов, включая внеоперационную прибыль

Свободный денежный поток (TTM)1,75 млрд CN¥+194,4 % к прошлому годуCapex: 278 млн CN¥

Разводнённая EPS (TTM)5,61 CN¥+750,0 % к прошлому годуСумма последних 4 кварталов

Чистые деньги8,64 млрд CN¥+72,8 % к прошлому годуДеньги + краткосрочные инвестиции - долг

Оценка и ключевые показатели

Капитализация: 54,7 млрд CN¥
Выручка: 8,4 млрд CN¥
Рост выручки: +101 %
Чистая маржа: 32,6 %
P/E: 20,1×
P/S: 6,5×
EV / EBITDA: 15,6×
Свободный денежный поток: 1,75 млрд CN¥
Чистая прибыль: 2,74 млрд CN¥
Прогноз выручки: 9,5 млрд CN¥
Прибыль: 2027-04-01
Дивиденд: 0,15 CN¥

Главные выводы

Рассчитано по отчётным данным - у каждого вывода указана цифра, на которой он основан.

Последний отчёт (2026-10-27): выручка выше на 24,6 %, EPS в рамках ожиданийВыручка 3,12 млрд CN¥ при ожидании 2,5 млрд CN¥ (+24,6 %); EPS 1,52 CN¥ при ожидании 1,52 CN¥ (0,0 %).
Рост выручки ускоряется: г/г 164,8 %Выручка за Q3 '26: 3,14 млрд CN¥, среднее за предыдущие четыре квартала: 46,4 %.
Операционная маржа 33,8 % (TTM), к прошлому году: +25,8 п.п.Операционная прибыль: рост 697,2 %, выручка: рост 88,8 %.
Capex: 3,3 % выручки (год назад 1,8 %)Инвестировано 278 млн CN¥ за последние 4 квартала (+239,3 % к прошлому году). Свободный денежный поток: 1,75 млрд CN¥ = 63,9 % чистой прибыли.
Акционерам возвращено 72,5 млн CN¥ = 4,1 % свободного денежного потокаВыкуп акций: 0 CN¥ (год назад 0 CN¥), дивиденды: 72,5 млн CN¥, выплаты акциями: 0 CN¥ (TTM).
Число разводнённых акций за год выросло: 2,0 %Разводнённых акций в Q3 '26: 492 млн, год назад: 483 млн.
Чистые деньги: 8,64 млрд CN¥Деньги + краткосрочные инвестиции: 8,65 млрд CN¥, долг с арендой: 13,5 млн CN¥; год назад чистые деньги: 5 млрд CN¥.

Последний квартал: Q3 '26

Квартал, закончившийся 2026-09-30. В сравнении с тем же кварталом год назад и с консенсусом аналитиков до отчёта.

Квартал к прошлому году

	Q3 '26	Год назад	Изменение
Выручка	3,14 млрд CN¥	1,19 млрд CN¥	+164,8 %
Валовая маржа	65,9 %	31,6 %	+34,3 п.п.
Операционная прибыль	1,55 млрд CN¥	57,3 млн CN¥	+2 611,9 %
Операционная маржа	49,4 %	4,8 %	+44,6 п.п.
Чистая прибыль	1,42 млрд CN¥	52,6 млн CN¥	+2 595,5 %
Разводнённая EPS	2,88 CN¥	0,11 CN¥	+2 518,2 %
Операционный денежный поток	945 млн CN¥	86,5 млн CN¥	+993,3 %
Capex	158 млн CN¥	17,4 млн CN¥	+808,0 %
Свободный денежный поток	788 млн CN¥	69,1 млн CN¥	+1 039,8 %
R&D	244 млн CN¥	0 CN¥	–
Выплаты на основе акций	0 CN¥	0 CN¥	–

Факт vs консенсус

2026-10-27

	Факт	Консенсус	к консенсусу
Выручка	3,12 млрд CN¥	2,5 млрд CN¥	+24,6 %
EPS (база консенсуса)	1,52 CN¥	1,52 CN¥	0,0 %

Из отчёта от 2026-10-27 за Q3 '26: выручка и EPS в оценке аналитиков (часто скорректированный), поэтому он может отличаться от EPS в отчётности выше.

EPS к консенсусу

последние 8 отчётов

Выручка

Откуда приходят деньги - по направлениям бизнеса и регионам, квартал за кварталом.

Выручка, операционная прибыль и рост

поквартально

Маржа и структура расходов

Какая доля каждой единицы выручки остаётся на каждом уровне - и на что уходят расходы.

Маржа

поквартально

Расходы в % от выручки

поквартально

Денежный поток и распределение капитала

Сколько денег генерируется, на что они тратятся и что доходит до акционеров.

Операционный денежный поток, capex, свободный денежный поток

поквартально

Использование денег и операционный денежный поток

финансовые годы

Последние 4 квартала

отчёт о движении денежных средств

Операционный денежный поток: 2,03 млрд CN¥
Capex: -278 млн CN¥
Выкуп акций: 0 CN¥
Дивиденды: -72,5 млн CN¥
Приобретения: 39,9 млн CN¥
Чистое привлечение долга: 0 CN¥
Выплаты на основе акций: 0 CN¥
Свободный денежный поток: 1,75 млрд CN¥
Возвращено акционерам / FCF: 4,1 %

Число акций и EPS

поквартально, разводнённая

Баланс

Ликвидность, инвестиции и долг на конец каждого квартала.

Деньги, инвестиции и долг

концы кварталов

Оценка и доходность

Сегодняшние мультипликаторы в сравнении с последними пятью финансовыми годами компании; цели и рейтинги аналитиков.

Мультипликаторы и доходность

TTM и 5 финансовых лет

	Сейчас	Среднее за 5 лет	Положение сегодня в 5-летнем диапазоне
P/E (TTM)	20,1×	78,9×	43,0× – 135,9×
EV / EBITDA	15,6×	53,7×	32,1× – 78,3×
EV / выручка	5,7×	8,0×	5,6× – 11,4×
Цена / FCF	31,2×	91,0× 4 из 5 лет	68,6× – 131,2×
Цена / балансовая	3,2×	3,7×	2,6× – 6,1×
Доходность FCF	3,2 %	0,8 %	-0,6 % – 1,5 %
Рентабельность инвестированного капитала	14,8 %	4,9 %	1,7 % – 8,8 %
Рентабельность капитала	19,5 %	5,3 %	3,0 % – 9,0 %

Прогноз

Консенсус аналитиков на ближайшие финансовые годы и что он означает при сегодняшней цене.

Консенсус-прогнозы

Финансовый год	Выручка	Рост	EPS	Рост	P/E по сегодняшней цене	Аналитики (EPS)
FY2026	9,5 млрд CN¥	+100,6 %	6,30 CN¥	+708,2 %	17,9×	1
FY2027	13,2 млрд CN¥	+39,2 %	8,59 CN¥	+36,3 %	13,1×	2
FY2028	17,9 млрд CN¥	+35,3 %	13,09 CN¥	+52,3 %	8,6×	1

Финансовая отчётность

Все строки отчёта о прибылях и убытках, баланса и отчёта о движении денежных средств - 12 кварталов и 10 финансовых лет: значения, % выручки или рост.

Отчёт о прибылях и убыткахВыручка, расходы, операционная прибыль, чистая прибыль и EPSОткрыть БалансДеньги, инвестиции, активы, долг, обязательства и капиталОткрытьДвижение денежных средствОперационный денежный поток, capex, свободный денежный поток, выкуп акций и дивидендыОткрыть

Источники

Отчётность, выручка по сегментам, показатели и прогнозы стандартизированы по отчётам компании.

Данные на 2026-11-02