Finanse Oracle Corporation (ORCL)
NYSE · Technology · Software - Infrastructure · Pracownicy: 141 000 · CEO: Michael D. Sicilia
- Cena
- 130,68 $ -6,36%
- Kapitalizacja
- 395 mld $
- Wartość przedsiębiorstwa
- 515 mld $
- Ostatni raport
- Q1 '27 złożony 2026-09-11
- Następny raport
- 2026-12-14 Prognoza EPS: 1,88 $
Przychody (TTM)71,8 mld $+21,6% rok do rokuOstatnie 4 kwartały; słupki = poszczególne kwartały
Marża operacyjna (TTM)32,4%+1,9 pkt proc. rok do rokuZysk operacyjny: 23,2 mld $
Zysk netto (TTM)18,9 mld $+52,1% rok do rokuPo opodatkowaniu, wraz z zyskami nieoperacyjnymi
Wolne przepływy pieniężne (TTM)-28,7 mld $-388,4% rok do rokuCapex: 75,7 mld $
Rozwodniony EPS (TTM)6,38 $+47,7% rok do rokuSuma ostatnich 4 kwartałów
Gotówka netto-119 mld $-25,9% rok do rokuGotówka + inwestycje krótkoterminowe - dług
Wycena i kluczowe wskaźniki
- Kapitalizacja
- 395 mld $ EV 515 mld $
- Przychody
- 71,8 mld $ Ostatnie 12 miesięcy
- Wzrost przychodów
- +34% Konsensus na FY2027
- Marża netto
- 26,4% Zysk netto / przychody, TTM
- P/E
- 20,2× Prognozowany 16,1× (FY2027)
- P/S
- 5,5× Cena / przychody, TTM
- EV / EBITDA
- 13,6× TTM
- Wolne przepływy pieniężne
- -28,7 mld $ Ostatnie 12 miesięcy
- Zysk netto
- 18,9 mld $ Ostatnie 12 miesięcy
- Prognoza przychodów
- 90,4 mld $ Konsensus na FY2027
- Zysk
- 2026-12-14 Prognoza przychodów: 21,3 mld $
- Dywidenda
- 2,00 $ Na akcję, ostatnie 12 miesięcy
Najważniejsze wnioski
Wyliczone z raportowanych liczb - każde stwierdzenie podaje wartość, na której się opiera.
- Ostatni raport (2026-09-10): przychody powyżej o 1,1%, EPS powyżej o 10,3%Przychody 19,3 mld $ wobec oczekiwanych 19,1 mld $ (+1,1%); EPS 1,92 $ wobec 1,74 $ (+10,3%).
- Wzrost przychodów przyspiesza: r/r 29,6%Przychody za Q1 '27: 19,3 mld $, średnia z czterech poprzednich kwartałów: 17,2%.
- Marża operacyjna 32,4% (TTM), zmiana r/r: +1,9 pkt proc.Zysk operacyjny: wzrost 29,3%, przychody: wzrost 21,6%.
- Capex: 105,4% przychodów (rok temu 46,5%)Zainwestowano 75,7 mld $ w ostatnich 4 kwartałach (+176,0% r/r). Wolne przepływy pieniężne: -28,7 mld $ = -151,8% zysku netto.
- Liczba akcji rozwodnionych w ciągu roku wzrosła: 3,1%Akcji rozwodnionych w Q1 '27: 3 mld, rok wcześniej: 2,91 mld.
- Dług netto: 119 mld $Gotówka + inwestycje krótkoterminowe: 37,1 mld $, dług z leasingiem: 156 mld $; rok temu dług netto: 94,4 mld $.
Ostatni kwartał: Q1 '27
Kwartał zakończony 2026-08-31. W porównaniu z tym samym kwartałem rok wcześniej i z konsensusem analityków sprzed raportu.
Kwartał na tle roku wcześniej
| Q1 '27 | Rok temu | Zmiana | |
|---|---|---|---|
| Przychody | 19,3 mld $ | 14,9 mld $ | +29,6% |
| Marża brutto | 60,0% | 67,3% | -7,3 pkt proc. |
| Zysk operacyjny | 6,73 mld $ | 4,28 mld $ | +57,3% |
| Marża operacyjna | 34,8% | 28,7% | +6,1 pkt proc. |
| Zysk netto | 4,76 mld $ | 2,93 mld $ | +62,6% |
| Rozwodniony EPS | 1,56 $ | 1,01 $ | +54,5% |
| Przepływy operacyjne | 23,1 mld $ | 8,14 mld $ | +183,8% |
| Capex | 28,5 mld $ | 8,5 mld $ | +235,2% |
| Wolne przepływy pieniężne | -5,4 mld $ | -362 mln $ | -1390,6% |
| R&D | 2,4 mld $ | 2,49 mld $ | -3,6% |
| Wynagrodzenie w akcjach | 1,13 mld $ | 1,12 mld $ | +0,3% |
Raport vs konsensus
2026-09-10| Wynik | Konsensus | vs konsensus | |
|---|---|---|---|
| Przychody | 19,3 mld $ | 19,1 mld $ | +1,1% |
| EPS (baza konsensusu) | 1,92 $ | 1,74 $ | +10,3% |
Z raportu z 2026-09-10 za Q1 '27: przychody i EPS szacowany przez analityków (często skorygowany), więc może różnić się od EPS ze sprawozdań powyżej.
EPS vs konsensus
ostatnie 8 raportówPrzychody
Skąd pochodzą pieniądze - według linii biznesowych i regionów, kwartał po kwartale.
Przychody, zysk operacyjny i wzrost
kwartalniePrzychody według linii biznesowych
skumulowane, kwartalnie| Segment | Q1 '27 | r/r | Udział | TTM | TTM r/r | 12 kwartałów |
|---|---|---|---|---|---|---|
| Cloud | 11,6 mld $ | +61,5% | 60,0% | 38,4 mld $ | +47,3% | |
| Software | 5,55 mld $ | -3,0% | 28,7% | 24,4 mld $ | -1,3% | |
| Services | 1,41 mld $ | +4,8% | 7,3% | 5,81 mld $ | +9,2% | |
| Hardware | 774 mln $ | +15,5% | 4,0% | 3,19 mld $ | +8,0% |
Przychody według regionów
udział w sumie| Segment | Q1 '27 | r/r | Udział | TTM | TTM r/r | 12 kwartałów |
|---|---|---|---|---|---|---|
| Americas | 13,7 mld $ | +41,9% | 70,9% | – | – | |
| E M E A | 3,73 mld $ | +7,0% | 19,3% | – | – | |
| Asia Pacific | 1,91 mld $ | +7,0% | 9,9% | – | – |
Zyski segmentów
Zysk operacyjny według segmentów sprawozdawczych, odczytany z noty o segmentach w każdym 10-Q / 10-K (podziału zysku brakuje w większości źródeł danych).
Segmenty w Q1 '27
| Segment | Przychody | r/r | Zysk operacyjny | r/r | Marża | Marża rok temu | Zysk operacyjny TTM |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Cloud And License Business | – | – | – | – | – | – | – |
| Hardware Business | – | – | 452 mln $ | +1,1% | – | – | 2,02 mld $ |
| Services Business | – | – | 445 mln $ | +34,0% | – | – | 1,65 mld $ |
| Cloud And Software Business | – | – | 9,36 mld $ | +21,7% | – | – | 36,1 mld $ |
Zysk operacyjny według segmentów
kwartalnieMarża operacyjna segmentów
kwartalnieCzwarte kwartały są wyliczone: 10-K podaje cały rok, od którego odejmuje się trzy kwartały z 10-Q.
Marże i struktura kosztów
Ile z każdej złotówki przychodów zostaje na kolejnych poziomach - i na co idą koszty.
Marże
kwartalnieKoszty jako % przychodów
kwartalniePrzepływy pieniężne i alokacja kapitału
Wygenerowana gotówka, na co jest wydawana i co trafia do akcjonariuszy.
Przepływy operacyjne, capex, wolne przepływy pieniężne
kwartalnieWykorzystanie gotówki a przepływy operacyjne
lata obrotoweOstatnie 4 kwartały
rachunek przepływów pieniężnych- Przepływy operacyjne
- 46,9 mld $
- Capex
- -75,7 mld $
- Skup akcji
- -94 mln $
- Dywidendy
- -5,94 mld $
- Przejęcia
- 0 $
- Dług netto zaciągnięty
- 37,2 mld $
- Wynagrodzenie w akcjach
- 5,97 mld $
- Wolne przepływy pieniężne
- -28,7 mld $
- Zwrócone akcjonariuszom / FCF
- -21,0%
Liczba akcji i EPS
kwartalnie, rozwodnionyBilans
Płynność, inwestycje i dług na koniec każdego kwartału.
Gotówka, inwestycje i dług
końce kwartałówWycena i zwroty
Dzisiejsze wskaźniki na tle ostatnich pięciu lat obrotowych spółki; cele i rekomendacje analityków.
Wskaźniki i zwroty
TTM vs 5 lat obrotowych| Teraz | Średnia 5 lat | Gdzie dziś jest wskaźnik w zakresie 5-letnim | |
|---|---|---|---|
| P/E (TTM) | 20,2× | 34,4× | 28,9× – 41,8× |
| EV / EBITDA | 13,6× | 21,0× | 18,4× – 25,1× |
| EV / przychody | 7,2× | 8,6× | 5,9× – 12,5× |
| Cena / FCF | -13,8× | 33,2× 3 z 5 lat | 27,2× – 38,6× |
| Cena / wartość księgowa | 5,8× | 85,6× 4 z 5 lat | 16,8× – 266,2× |
| Rentowność FCF | -7,3% | 1,2% | -3,3% – 3,7% |
| Zwrot z zainwestowanego kapitału | 7,7% | 10,2% | 8,0% – 11,3% |
| Zwrot z kapitału własnego | 42,6% | 181,2% | -108,0% – 792,5% |
Analitycy
Cel konsensusu 230,88 $ (+76,7%)
zakres 95,00 $ – 325,00 $ · rekomendacja Buy
Zdecydowanie kupuj0
Kupuj58
Trzymaj25
Sprzedaj4
Zdecydowanie sprzedaj0
Perspektywy
Konsensus analityków na najbliższe lata obrotowe i co oznacza przy dzisiejszej cenie.
Prognozy konsensusu
| Rok obrotowy | Przychody | Wzrost | EPS | Wzrost | P/E przy dzisiejszej cenie | Analitycy (EPS) |
|---|---|---|---|---|---|---|
| FY2027 | 90,4 mld $ | +34,3% | 8,14 $ | +39,6% | 16,1× | 23 |
| FY2028 | 131 mld $ | +45,2% | 11,07 $ | +36,0% | 11,8× | 24 |
| FY2029 | 181 mld $ | +37,8% | 15,71 $ | +42,0% | 8,3× | 14 |
| FY2030 | 219 mld $ | +21,3% | 20,25 $ | +28,9% | 6,5× | 11 |
| FY2031 | 272 mld $ | +24,1% | 28,01 $ | +38,3% | 4,7× | 7 |
Sprawozdania finansowe
Każda pozycja rachunku zysków i strat, bilansu i rachunku przepływów pieniężnych - 12 kwartałów i 10 lat obrotowych, jako wartości, % przychodów lub wzrost.
Wszystkie pozycje raportu
Wszystkie pozycje (315), które Oracle Corporation oznaczyła w ostatnich raportach 10-Q / 10-K, z oficjalną nazwą i definicją SEC - w tym noty (leasing, podatki, skup akcji, pracownicy, ...).
| Pozycja (nazwa SEC) | Ostatni kwartał | Rok temu | r/r | Ost. FY | Popr. FY | r/r |
|---|---|---|---|---|---|---|
| – | – | – | 2,46 mld $ | – | – | |
| – | – | – | 249 mln $ | – | – | |
| Accounts Payable, Current | 11,1 mld $ | 8,2 mld $ | +34,9% | 11 mld $ | 5,11 mld $ | +114,7% |
| Accounts Receivable, after Allowance for Credit Loss, Current | 11,4 mld $ | 8,84 mld $ | +28,8% | 10,4 mld $ | 8,56 mld $ | +21,3% |
| Accounts Receivable, Allowance for Credit Loss, Current | 536 mln $ | 526 mln $ | +1,9% | 542 mln $ | 557 mln $ | -2,7% |
| Accrued Income Taxes, Noncurrent | 12,1 mld $ | 10,6 mld $ | +14,0% | 11,8 mld $ | 10,3 mld $ | +14,6% |
| Accumulated Depreciation, Depletion and Amortization, Property, Plant, and Equipment | 25,8 mld $ | – | – | 22,7 mld $ | 16 mld $ | +41,6% |
| Accumulated Other Comprehensive (Income) Loss, Defined Benefit Plan, after Tax | -150 mln $2026-05-31 | -105 mln $ | -42,9% | -150 mln $ | -105 mln $ | -42,9% |
| Accumulated Other Comprehensive Income (Loss), Foreign Currency Translation Adjustment, Net of Tax | -1,57 mld $2026-05-31 | -1,33 mld $ | -17,4% | -1,57 mld $ | -1,33 mld $ | -17,4% |
| Accumulated Other Comprehensive Income (Loss), Net of Tax | -1,39 mld $ | -1,17 mld $ | -18,5% | -1,38 mld $ | -1,18 mld $ | -17,4% |
| Amortization of Intangible Assets | 202 mln $ | 420 mln $ | -51,9% | 1,67 mld $ | 2,31 mld $ | -27,6% |
| Antidilutive Securities Excluded from Computation of Earnings Per Share, Amount | 64 mln | 2 mln | +3100,0% | 31 mln | 23 mln | +34,8% |
| AOCI, Cash Flow Hedge, Cumulative Gain (Loss), after Tax | 36 mln $2026-05-31 | 54 mln $ | -33,3% | 36 mln $ | 54 mln $ | -33,3% |
| APIC, Share-based Payment Arrangement, Increase for Cost Recognition | – | – | – | 4,81 mld $ | 4,67 mld $ | +2,9% |
| Assets | 303 mld $ | 180 mld $ | +68,1% | 262 mld $ | 168 mld $ | +55,5% |
| Assets, Current | 55,6 mld $ | 24,6 mld $ | +125,8% | 46,6 mld $ | 24,6 mld $ | +89,5% |
| Assets, Noncurrent | 248 mld $ | 156 mld $ | +58,9% | 215 mld $ | 144 mld $ | +49,7% |
| Buildings and Improvements, Gross | 25,5 mld $ | – | – | 21,3 mld $ | 10,9 mld $ | +95,4% |
| Business Combination, Acquisition Related Costs | 20 mln $2026-02-28 | 28 mln $ | -28,6% | 75 mln $2025-05-31 | 314 mln $ | -76,1% |
| Capital Expenditures Incurred but Not yet Paid | 6,25 mld $ | 4,01 mld $ | +55,8% | 5,28 mld $ | 2,97 mld $ | +77,7% |
| Cash and Cash Equivalents, at Carrying Value | 36,4 mld $ | 10,4 mld $ | +248,2% | 31,3 mld $ | 10,8 mld $ | +190,1% |
| Cash Equivalents, at Carrying Value | 23,5 mld $2026-05-31 | 2,39 mld $ | +885,0% | 23,5 mld $ | 2,39 mld $ | +885,0% |
| Cash, Cash Equivalents, Restricted Cash and Restricted Cash Equivalents, Including Disposal Group and Discontinued Operations | 38,9 mld $ | 10,4 mld $ | +272,8% | 31,3 mld $ | 10,8 mld $ | +190,1% |
| Cash, Cash Equivalents, Restricted Cash and Restricted Cash Equivalents, Period Increase (Decrease), Including Exchange Rate Effect | 7,65 mld $ | -341 mln $ | +2341,9% | 20,5 mld $ | 332 mln $ | +6075,6% |
| Common Stock, Dividends, Per Share, Cash Paid | 0,50 $ | 0,50 $ | 0,0% | 2,00 $ | 1,70 $ | +17,6% |
| Common Stock, Par or Stated Value Per Share | 0,01 $ | 0,01 $ | 0,0% | 0,01 $ | 0,01 $ | 0,0% |
| Common Stock, Shares Authorized | 11 mld | 11 mld | 0,0% | 11 mld | 11 mld | 0,0% |
| Common Stock, Shares, Outstanding | 3,02 mld | 2,84 mld | +6,4% | 2,88 mld | 2,81 mld | +2,6% |
| Common Stocks, Including Additional Paid in Capital | 64,3 mld $ | 39,4 mld $ | +63,3% | 43,2 mld $ | 37,1 mld $ | +16,5% |
| Comprehensive Income (Loss), Net of Tax, Attributable to Parent | 4,75 mld $ | 2,93 mld $ | +62,1% | 16,9 mld $ | 12,7 mld $ | +32,9% |
| Construction in Progress, Gross | 48,5 mld $ | – | – | 40 mld $ | 16,5 mld $ | +142,1% |
| Contract with Customer, Liability | 30,8 mld $ | 13,4 mld $ | +130,4% | 15,4 mld $ | 10,7 mld $ | +43,4% |
| Contract with Customer, Liability, Current | 14,7 mld $ | 12,1 mld $ | +21,4% | 9,92 mld $ | 9,39 mld $ | +5,6% |
| Contract with Customer, Liability, Noncurrent | 16,1 mld $ | 1,26 mld $ | +1174,0% | 5,48 mld $ | 1,35 mld $ | +307,1% |
| Contract with Customer, Liability, Revenue Recognized | 4 mld $ | 4 mld $ | 0,0% | 9,4 mld $2025-05-31 | 9,3 mld $ | +1,1% |
| Costs and Expenses | 12,6 mld $ | 10,6 mld $ | +18,5% | 46,8 mld $ | 39,7 mld $ | +17,7% |
| Current Federal Tax Expense (Benefit) | – | – | – | 1,07 mld $ | 1,17 mld $ | -8,5% |
| Current Foreign Tax Expense (Benefit) | – | – | – | 2,01 mld $ | 1,99 mld $ | +1,0% |
| Current Income Tax Expense (Benefit) | – | – | – | 3,38 mld $ | 3,35 mld $ | +0,9% |
| Current State and Local Tax Expense (Benefit) | – | – | – | 307 mln $ | 196 mln $ | +56,6% |
| Debt Instrument, Face Amount | 130 mld $2026-05-31 | 92,9 mld $ | +40,0% | 130 mld $ | 92,9 mld $ | +40,0% |
| Debt Instrument, Unamortized Discount (Premium) and Debt Issuance Costs, Net | 564 mln $2026-05-31 | 348 mln $ | +62,1% | 564 mln $ | 348 mln $ | +62,1% |
| Debt Securities, Available-for-sale, Current | 708 mln $ | 560 mln $ | +26,4% | 605 mln $ | 417 mln $ | +45,1% |
| Debt, Current | 7,2 mld $2026-05-31 | 7,27 mld $ | -1,0% | 7,2 mld $ | 7,27 mld $ | -1,0% |
| Debt, Long-term and Short-term, Combined Amount | 130 mld $2026-05-31 | 92,6 mld $ | +39,9% | 130 mld $ | 92,6 mld $ | +39,9% |
| Deferred Federal Income Tax Expense (Benefit) | – | – | – | -1,78 mld $ | -2,21 mld $ | +19,2% |
| Deferred Foreign Income Tax Expense (Benefit) | – | – | – | 1,02 mld $ | 773 mln $ | +31,7% |
| Deferred Income Tax Assets, Net | 11,6 mld $ | 11,7 mld $ | -0,9% | 11,5 mld $ | 11,9 mld $ | -2,8% |
| Deferred Income Tax Expense (Benefit) | -73 mln $ | 515 mln $ | -114,2% | -917 mln $ | -1,64 mld $ | +44,0% |
| Deferred Income Tax Liabilities, Net | 322 mln $2026-05-31 | 1,63 mld $ | -80,2% | 322 mln $ | 1,63 mld $ | -80,2% |
| Deferred State and Local Income Tax Expense (Benefit) | – | – | – | -152 mln $ | -202 mln $ | +24,8% |
| Deferred Tax Assets, Deferred Income | 970 mln $2026-05-31 | 894 mln $ | +8,5% | 970 mln $ | 894 mln $ | +8,5% |
| Deferred Tax Assets, Gross | 31,8 mld $2026-05-31 | 23,8 mld $ | +33,3% | 31,8 mld $ | 23,8 mld $ | +33,3% |
| Deferred Tax Assets, in Process Research and Development | 5,78 mld $2026-05-31 | 4,15 mld $ | +39,3% | 5,78 mld $ | 4,15 mld $ | +39,3% |
| Deferred Tax Assets, Net | 11,3 mld $ | 9,8 mld $ | +15,3% | 11,2 mld $ | 10,2 mld $ | +9,5% |
| Deferred Tax Assets, Net of Valuation Allowance | 29,3 mld $2026-05-31 | 21,9 mld $ | +33,9% | 29,3 mld $ | 21,9 mld $ | +33,9% |
| Deferred Tax Assets, Tax Deferred Expense, Compensation and Benefits | 1,01 mld $2026-05-31 | 1,07 mld $ | -5,8% | 1,01 mld $ | 1,07 mld $ | -5,8% |
| Deferred Tax Assets, Tax Deferred Expense, Reserves and Accruals, Accrued Liabilities | 1,2 mld $2026-05-31 | 790 mln $ | +51,3% | 1,2 mld $ | 790 mln $ | +51,3% |
| Deferred Tax Assets, Valuation Allowance | 2,48 mld $2026-05-31 | 1,96 mld $ | +26,6% | 2,48 mld $ | 1,96 mld $ | +26,6% |
| Deferred Tax Expense from Stock Options Exercised | – | – | – | 4 mld $ | 2,1 mld $ | +90,5% |
Źródło: SEC companyfacts (XBRL każdego 10-Q / 10-K). Kwartalne przepływy pieniężne są wyliczone z danych narastających od początku roku, oznaczonych w 10-Q. Podziały na segmenty są oznaczone wymiarami i pokazane w sekcji o segmentach.
Źródła
Sprawozdania, przychody segmentów, wskaźniki, prognozy: Financial Modeling Prep. Zyski segmentów i wszystkie raportowane pozycje: SEC EDGAR (XBRL). Przeczytane raporty: 10-Q 2026-08-31, 10-K 2026-05-31, 10-Q 2026-02-28, 10-Q 2025-11-30, 10-Q 2025-08-31, 10-K 2025-05-31, 10-Q 2025-02-28, 10-Q 2024-11-30, 10-Q 2024-08-31
Dane na 2026-11-01