Rachunek przepływów pieniężnych Microsoft Corporation (MSFT)
NASDAQ · Technology · Software - Infrastructure · Pracownicy: 223 000 · CEO: Satya Nadella
- Cena
- 521,91 $ -1,55%
- Kapitalizacja
- 3,88 bln $
- Wartość przedsiębiorstwa
- 3,99 bln $
- Ostatni raport
- Q1 '27 złożony 2026-10-28
- Następny raport
- 2027-01-27 Prognoza EPS: 4,85 $
W Q1 '27 Microsoft Corporation (MSFT): przepływy operacyjne 58 mld $, nakłady inwestycyjne 39,4 mld $, wolne przepływy pieniężne 18,6 mld $. W ostatnich czterech kwartałach wolne przepływy pieniężne wyniosły 60 mld $.
Przepływy pieniężne
| Przepływy pieniężne | Trend | Q2 '24 | Q3 '24 | Q4 '24 | Q1 '25 | Q2 '25 | Q3 '25 | Q4 '25 | Q1 '26 | Q2 '26 | Q3 '26 | Q4 '26 | Q1 '27 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Działalność operacyjna | |||||||||||||
| Zysk netto | 21,9 mld $ | 21,9 mld $ | 22 mld $ | 24,7 mld $ | 24,1 mld $ | 25,8 mld $ | 27,2 mld $ | 27,7 mld $ | 38,5 mld $ | 31,8 mld $ | 35,8 mld $ | 36,6 mld $ | |
| Amortyzacja | 5,96 mld $ | 6,03 mld $ | 6,38 mld $ | 7,38 mld $ | 6,83 mld $ | 8,74 mld $ | 11,2 mld $ | 13,1 mld $ | 9,2 mld $ | 10,2 mld $ | 11 mld $ | 11,7 mld $ | |
| Wynagrodzenie w akcjach | 2,83 mld $ | 2,7 mld $ | 2,7 mld $ | 2,83 mld $ | 3,09 mld $ | 2,98 mld $ | 3,07 mld $ | 2,98 mld $ | 3,22 mld $ | 3,08 mld $ | 3,12 mld $ | 3,13 mld $ | |
| Odroczony podatek dochodowy | -1,7 mld $ | -1,32 mld $ | -1,15 mld $ | -1,43 mld $ | -1,16 mld $ | -2,24 mld $ | -2,22 mld $ | 2,49 mld $ | 4,45 mld $ | 2,6 mld $ | 4,65 mld $ | 4,61 mld $ | |
| Zmiana kapitału obrotowego | -10,3 mld $ | 2,52 mld $ | 7,18 mld $ | 856 mln $ | -11,6 mld $ | 2,04 mld $ | 3,3 mld $ | -218 mln $ | -9,63 mld $ | 331 mln $ | 4,62 mld $ | 2,12 mld $ | |
| Pozostałe pozycje niepieniężne | 198 mln $ | 49 mln $ | 44 mln $ | -125 mln $ | 976 mln $ | -298 mln $ | 56 mln $ | -1,01 mld $ | -9,93 mld $ | -1,28 mld $ | -3,74 mld $ | -231 mln $ | |
| Przepływy z działalności operacyjnej | 18,9 mld $ | 31,9 mld $ | 37,2 mld $ | 34,2 mld $ | 22,3 mld $ | 37 mld $ | 42,6 mld $ | 45,1 mld $ | 35,8 mld $ | 46,7 mld $ | 55,4 mld $ | 58 mld $ | |
| Działalność inwestycyjna | |||||||||||||
| Nakłady inwestycyjne | -9,74 mld $ | -11 mld $ | -13,9 mld $ | -14,9 mld $ | -15,8 mld $ | -16,7 mld $ | -17,1 mld $ | -19,4 mld $ | -29,9 mld $ | -30,9 mld $ | -35,8 mld $ | -39,4 mld $ | |
| Przejęcia | -65 mld $ | -1,58 mld $ | -1,34 mld $ | -1,85 mld $ | -1,41 mld $ | -981 mln $ | -1,74 mld $ | -578 mln $ | -455 mln $ | -258 mln $ | -452 mln $ | -397 mln $ | |
| Zakup inwestycji | -4,26 mld $ | -2,18 mld $ | -2,83 mld $ | -1,62 mld $ | -2,05 mld $ | -4,47 mld $ | -21,6 mld $ | -17,7 mld $ | -9,85 mld $ | -12 mld $ | -18,8 mld $ | -5,39 mld $ | |
| Sprzedaż / wykup inwestycji | 5,75 mld $ | 5,29 mld $ | 3,58 mld $ | 4,1 mld $ | 5,16 mld $ | 8,88 mld $ | 7,24 mld $ | 9,29 mld $ | 18,1 mld $ | 18,3 mld $ | 10,7 mld $ | 16,1 mld $ | |
| Pozostała działalność inwestycyjna | 1,35 mld $ | -1,28 mld $ | -382 mln $ | -913 mln $ | -16 mln $ | 604 mln $ | 2,64 mld $ | -6,21 mld $ | -637 mln $ | -2,6 mld $ | -10,4 mld $ | -12,9 mld $ | |
| Przepływy z działalności inwestycyjnej | -71,9 mld $ | -10,7 mld $ | -14,8 mld $ | -15,2 mld $ | -14,1 mld $ | -12,7 mld $ | -30,6 mld $ | -34,6 mld $ | -22,7 mld $ | -27,4 mld $ | -54,8 mld $ | -42 mld $ | |
| Działalność finansowa | |||||||||||||
| Dług netto zaciągnięty / spłacony | -633 mln $ | -9,05 mld $ | -14 mld $ | -6,71 mld $ | 0 $ | -2,25 mld $ | 8,96 mld $ | 0 $ | -3 mld $ | 0 $ | 0 $ | -4,85 mld $ | |
| Skup akcji własnych | -4 mld $ | -4,21 mld $ | -4,21 mld $ | -4,11 mld $ | -4,99 mld $ | -4,78 mld $ | -4,55 mld $ | -5,65 mld $ | -7,42 mld $ | -4,63 mld $ | -4,58 mld $ | -4,38 mld $ | |
| Dywidendy | -5,57 mld $ | -5,57 mld $ | -5,57 mld $ | -5,57 mld $ | -6,17 mld $ | -6,17 mld $ | -6,17 mld $ | -6,17 mld $ | -6,76 mld $ | -6,76 mld $ | -6,76 mld $ | -6,76 mld $ | |
| Pozostała działalność finansowa (w tym podatek od przyznanych akcji) | -201 mln $ | -498 mln $ | -303 mln $ | -889 mln $ | -343 mln $ | -382 mln $ | -9,64 mld $ | -669 mln $ | -699 mln $ | -509 mln $ | -962 mln $ | -1,25 mld $ | |
| Przepływy z działalności finansowej | -10,1 mld $ | -18,8 mld $ | -23,6 mld $ | -16,6 mld $ | -11,2 mld $ | -13 mld $ | -10,8 mld $ | -11,8 mld $ | -17,6 mld $ | -11,4 mld $ | -11,8 mld $ | -16,6 mld $ | |
| Podsumowanie | |||||||||||||
| Wpływ kursów walut na gotówkę | 72 mln $ | -80 mln $ | -103 mln $ | 122 mln $ | -294 mln $ | 52 mln $ | 183 mln $ | -92 mln $ | 11 mln $ | -114 mln $ | -1 mln $ | -49 mln $ | |
| Zmiana netto gotówki | -63,1 mld $ | 2,33 mld $ | -1,32 mld $ | 2,53 mld $ | -3,36 mld $ | 11,3 mld $ | 1,41 mld $ | -1,39 mld $ | -4,55 mld $ | 7,81 mld $ | -11,2 mld $ | -654 mln $ | |
| Wolne przepływy pieniężne (OCF - capex) | 9,12 mld $ | 21 mld $ | 23,3 mld $ | 19,3 mld $ | 6,49 mld $ | 20,3 mld $ | 25,6 mld $ | 25,7 mld $ | 5,88 mld $ | 15,8 mld $ | 19,6 mld $ | 18,6 mld $ | |
| Przepływy pieniężne | Trend | FY17 | FY18 | FY19 | FY20 | FY21 | FY22 | FY23 | FY24 | FY25 | FY26 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Działalność operacyjna | |||||||||||
| Zysk netto | 25,5 mld $ | 16,6 mld $ | 39,2 mld $ | 44,3 mld $ | 61,3 mld $ | 72,7 mld $ | 72,4 mld $ | 88,1 mld $ | 102 mld $ | 134 mld $ | |
| Amortyzacja | 8,78 mld $ | 10,3 mld $ | 11,7 mld $ | 12,8 mld $ | 11,7 mld $ | 14,5 mld $ | 13,9 mld $ | 22,3 mld $ | 34,2 mld $ | 38,5 mld $ | |
| Wynagrodzenie w akcjach | 3,27 mld $ | 3,94 mld $ | 4,65 mld $ | 5,29 mld $ | 6,12 mld $ | 7,5 mld $ | 9,61 mld $ | 10,7 mld $ | 12 mld $ | 12,4 mld $ | |
| Odroczony podatek dochodowy | -829 mln $ | -5,14 mld $ | -6,46 mld $ | 11 mln $ | -150 mln $ | -5,7 mld $ | -6,06 mld $ | -4,74 mld $ | -7,06 mld $ | 14,2 mld $ | |
| Zmiana kapitału obrotowego | 4,88 mld $ | 20,5 mld $ | 3,87 mld $ | -1,48 mld $ | -936 mln $ | 446 mln $ | -2,39 mld $ | 1,82 mld $ | -5,35 mld $ | -4,9 mld $ | |
| Pozostałe pozycje niepieniężne | -2,07 mld $ | -2,21 mld $ | -792 mln $ | -219 mln $ | -1,25 mld $ | -409 mln $ | 196 mln $ | 305 mln $ | 609 mln $ | -11 mld $ | |
| Przepływy z działalności operacyjnej | 39,5 mld $ | 43,9 mld $ | 52,2 mld $ | 60,7 mld $ | 76,7 mld $ | 89 mld $ | 87,6 mld $ | 119 mld $ | 136 mld $ | 183 mld $ | |
| Działalność inwestycyjna | |||||||||||
| Nakłady inwestycyjne | -8,13 mld $ | -11,6 mld $ | -13,9 mld $ | -15,4 mld $ | -20,6 mld $ | -23,9 mld $ | -28,1 mld $ | -44,5 mld $ | -64,6 mld $ | -116 mld $ | |
| Przejęcia | -25,9 mld $ | -888 mln $ | -2,39 mld $ | -2,52 mld $ | -8,91 mld $ | -22 mld $ | -1,67 mld $ | -69,1 mld $ | -5,98 mld $ | -1,74 mld $ | |
| Zakup inwestycji | -177 mld $ | -137 mld $ | -57,7 mld $ | -77,2 mld $ | -62,9 mld $ | -26,5 mld $ | -37,7 mld $ | -17,7 mld $ | -29,8 mld $ | -58,4 mld $ | |
| Sprzedaż / wykup inwestycji | 164 mld $ | 144 mld $ | 58,2 mld $ | 84,2 mld $ | 65,8 mld $ | 44,9 mld $ | 47,9 mld $ | 35,7 mld $ | 25,4 mld $ | 56,4 mld $ | |
| Pozostała działalność inwestycyjna | -197 mln $ | -98 mln $ | 0 $ | -1,24 mld $ | -922 mln $ | -2,83 mld $ | -3,12 mld $ | -1,3 mld $ | 2,32 mld $ | -19,9 mld $ | |
| Przepływy z działalności inwestycyjnej | -46,8 mld $ | -6,06 mld $ | -15,8 mld $ | -12,2 mld $ | -27,6 mld $ | -30,3 mld $ | -22,7 mld $ | -97 mld $ | -72,6 mld $ | -140 mld $ | |
| Działalność finansowa | |||||||||||
| Dług netto zaciągnięty / spłacony | 31,5 mld $ | -10,2 mld $ | -4 mld $ | -5,52 mld $ | -3,75 mld $ | -9,02 mld $ | -2,75 mld $ | 575 mln $ | -8,96 mld $ | -3 mld $ | |
| Skup akcji własnych | -11,8 mld $ | -10,7 mld $ | -19,5 mld $ | -23 mld $ | -27,4 mld $ | -32,7 mld $ | -22,2 mld $ | -17,3 mld $ | -18,4 mld $ | -22,3 mld $ | |
| Dywidendy | -11,8 mld $ | -12,7 mld $ | -13,8 mld $ | -15,1 mld $ | -16,5 mld $ | -18,1 mld $ | -19,8 mld $ | -21,8 mld $ | -24,1 mld $ | -26,4 mld $ | |
| Pozostała działalność finansowa (w tym podatek od przyznanych akcji) | -190 mln $ | -971 mln $ | -675 mln $ | -3,75 mld $ | -2,52 mld $ | -863 mln $ | -1,01 mld $ | -1,31 mld $ | -2,29 mld $ | -2,84 mld $ | |
| Przepływy z działalności finansowej | 8,41 mld $ | -33,6 mld $ | -36,9 mld $ | -46 mld $ | -48,5 mld $ | -58,9 mld $ | -43,9 mld $ | -37,8 mld $ | -51,7 mld $ | -52,5 mld $ | |
| Podsumowanie | |||||||||||
| Wpływ kursów walut na gotówkę | 19 mln $ | 50 mln $ | -115 mln $ | -201 mln $ | -29 mln $ | -141 mln $ | -194 mln $ | -210 mln $ | 63 mln $ | -196 mln $ | |
| Zmiana netto gotówki | 1,15 mld $ | 4,28 mld $ | -590 mln $ | 2,22 mld $ | 648 mln $ | -293 mln $ | 20,8 mld $ | -16,4 mld $ | 11,9 mld $ | -9,31 mld $ | |
| Wolne przepływy pieniężne (OCF - capex) | 31,4 mld $ | 32,3 mld $ | 38,3 mld $ | 45,2 mld $ | 56,1 mld $ | 65,1 mld $ | 59,5 mld $ | 74,1 mld $ | 71,6 mld $ | 67 mld $ | |
Ujednolicone przez Financial Modeling Prep na podstawie raportów spółki; wydatki i koszty zachowują znak podany przez dostawcę. Najedź na okres, aby zobaczyć datę zakończenia. Kwoty w USD.
Przepływy operacyjne, capex, wolne przepływy pieniężne
kwartalnieWykorzystanie gotówki a przepływy operacyjne
lata obrotoweLiczba akcji i EPS
kwartalnie, rozwodnionyPozostałe sprawozdania
Źródła
Sprawozdania, przychody segmentów, wskaźniki, prognozy: Financial Modeling Prep. Zyski segmentów i wszystkie raportowane pozycje: SEC EDGAR (XBRL). Przeczytane raporty: 10-Q 2026-09-30, 10-K 2026-06-30, 10-Q 2026-03-31, 10-Q 2025-12-31, 10-Q 2025-09-30, 10-K 2025-06-30, 10-Q 2025-03-31, 10-Q 2024-12-31, 10-Q 2024-09-30
Dane na 2026-11-01