Dell Technologies Inc. (DELL) 재무
NYSE · Technology · Computer Hardware · 직원 97,000명 · CEO Michael Saul Dell
- 주가
- $424.16 -10.80%
- 시가총액
- $2700억
- 기업가치
- $2930억
- 최근 실적
- Q2 '27 2026-09-08 제출
- 다음 실적
- 2026-11-24 EPS 추정 $6.56
매출(TTM)$1510억+49.2% 전년 대비최근 4개 분기, 막대 = 각 분기
영업이익률(TTM)9.6%+2.8 %p 전년 대비영업이익 $144억
순이익(TTM)$114억+137.3% 전년 대비세후, 영업외손익 포함
잉여현금흐름(TTM)$85.6억+76.1% 전년 대비설비투자 $35.9억
희석 EPS(TTM)$17.23+153.4% 전년 대비최근 4개 분기 합계
순현금-$229억-8.1% 전년 대비현금 + 단기투자 - 차입금
밸류에이션 및 주요 지표
- 시가총액
- $2700억 EV $2930억
- 매출
- $1510억 최근 12개월
- 매출 성장률
- +71% FY2027년 컨센서스
- 순이익률
- 7.5% 순이익 / 매출, TTM
- P/E
- 24.3× 선행 16.4×(FY2027)
- P/S
- 1.8× 주가 / 매출, TTM
- EV / EBITDA
- 15.9× TTM
- 잉여현금흐름
- $85.6억 최근 12개월
- 순이익
- $114억 최근 12개월
- 매출 추정
- $1950억 FY2027년 컨센서스
- 이익
- 2026-11-24 매출 추정 $492억
- 배당
- $2.42 주당, 최근 12개월
핵심 요약
보고된 수치로 산출했으며, 모든 문장에 근거 수치를 함께 표시합니다.
- 최근 실적(2026-09-01): 매출 4.6% 상회, EPS 43.4% 상회매출 $470억, 예상 $449억(+4.6%). EPS $7.04, 예상 $4.91(+43.4%).
- 매출 성장 가속: 전년비 57.7%Q2 '27 매출 $470억, 직전 4개 분기 평균은 39.4%.
- 영업이익률 9.6%(TTM), 전년 대비 +2.8 %p매출이 49.2% 늘어나는 동안 영업이익은 111.4% 증가.
- 설비투자는 매출의 2.4%(전년 2.6%)최근 4개 분기 투자액 $35.9억(전년비 +37.3%). 잉여현금흐름 $85.6억, 순이익의 75.2%.
- 주주환원 $97.3억 = 잉여현금흐름의 113.6%자사주 매입 $81.6억(전년 $44.8억), 배당 $15.7억, 주식보상 $5.43억(TTM). 잉여현금흐름을 초과: 보유 현금 또는 차입으로 충당.
- 희석 주식 수 1년간 7.1% 감소Q2 '27 희석 주식 수 6.52억, 1년 전 7.02억.
- 순차입금 $229억현금 + 단기투자 $116억, 리스 포함 차입금 $345억. 1년 전 순차입금 $212억.
직전 분기: Q2 '27
2026-07-31 종료 분기. 전년 동기 및 실적 발표 전 애널리스트 컨센서스와 비교.
분기 전년 대비
| Q2 '27 | 전년 | 증감 | |
|---|---|---|---|
| 매출 | $470억 | $298억 | +57.7% |
| 매출총이익률 | 20.9% | 18.3% | +2.6 %p |
| 영업이익 | $54.7억 | $17.7억 | +208.6% |
| 영업이익률 | 11.6% | 6.0% | +5.7 %p |
| 순이익 | $41.3억 | $11.6억 | +255.1% |
| 희석 EPS | $6.34 | $1.70 | +272.9% |
| 영업활동 현금흐름 | $22.3억 | $25.4억 | -12.5% |
| 설비투자 | $12.4억 | $6.75억 | +83.6% |
| 잉여현금흐름 | $9.86억 | $18.7억 | -47.2% |
| R&D | $11.1억 | $7.85억 | +41.3% |
| 주식보상비용 | $0 | $1.79억 | -100.0% |
발표 vs 컨센서스
2026-09-01| 실제 | 컨센서스 | 컨센서스 대비 | |
|---|---|---|---|
| 매출 | $470억 | $449억 | +4.6% |
| EPS(컨센서스 기준) | $7.04 | $4.91 | +43.4% |
2026-09-01 발표 Q2 '27 실적 기준: 매출과 애널리스트 추정 기준 EPS(대개 조정 EPS)로, 위 재무제표의 EPS와 다를 수 있습니다.
EPS 대 컨센서스
최근 8회 실적매출
수익이 어디서 나오는지를 사업별, 지역별로 분기마다 보여줍니다.
매출, 영업이익, 성장률
분기사업별 매출
누적, 분기| 부문 | Q2 '27 | 전년비 | 비중 | TTM | TTM 전년비 | 12개 분기 |
|---|---|---|---|---|---|---|
| Other Segments | $468억 | +59.8% | 99.7% | $1500억 | +5.6% | |
| Corporate, Non-Segment | $1.55억 | -67.2% | 0.3% | $10.8억 | – |
부문별 이익
각 10-Q / 10-K의 부문 주석에서 읽은 보고 부문별 영업이익(대부분의 데이터 제공처가 빠뜨리는 이익 내역).
Q2 '27 부문
| 부문 | 매출 | 전년비 | 영업이익 | 전년비 | 이익률 | 전년 이익률 | TTM 영업이익 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Infrastructure Solutions Group | – | – | $47.8억 | +225.2% | – | – | $125억 |
| Client Solutions | – | – | $11.4억 | +42.2% | – | – | $36.9억 |
| All other segments | – | – | – | – | – | – | – |
| Corporate (unallocated) | – | – | $600만 | -45.5% | – | – | $3700만 |
부문별 영업이익
분기부문별 영업이익률
분기4분기는 산출값입니다. 10-K의 연간 수치에서 10-Q의 세 분기를 뺀 값입니다.
이익률과 비용 구조
매출 한 단위에서 단계별로 얼마가 남는지, 그리고 비용이 어디에 쓰이는지.
이익률
분기매출 대비 비용 비율
분기현금흐름과 자본 배분
창출한 현금, 그 용도, 그리고 주주에게 돌아가는 몫.
영업활동 현금흐름, 설비투자, 잉여현금흐름
분기현금 사용처와 영업활동 현금흐름
회계연도최근 4개 분기
현금흐름표- 영업활동 현금흐름
- $122억
- 설비투자
- -$35.9억
- 자사주 매입
- -$81.6억
- 배당금
- -$15.7억
- 인수
- -$8400만
- 순차입금 발행
- $56.8억
- 주식보상비용
- $5.43억
- 잉여현금흐름
- $85.6억
- 주주환원 / FCF
- 113.6%
주식 수와 EPS
분기, 희석재무상태표
각 분기말의 유동성, 투자, 차입금.
현금, 투자, 차입금
분기말밸류에이션과 수익률
현재 배수를 회사 자체의 최근 5개 회계연도와 비교. 애널리스트 목표주가와 투자의견.
배수와 수익률
TTM 대 5개 회계연도| 현재 | 5년 평균 | 5년 범위에서의 현재 위치 | |
|---|---|---|---|
| P/E(TTM) | 24.3× | 13.5× | 7.7× – 18.3× |
| EV / EBITDA | 15.9× | 7.8× | 5.0× – 9.7× |
| EV / 매출 | 1.9× | 0.8× | 0.5× – 1.0× |
| 주가 / FCF | 31.5× | 23.8× | 5.7× – 55.2× |
| 주가 / 장부가치 | -191.7× | – | – |
| FCF 수익률 | 3.2% | 8.5% | 1.8% – 17.5% |
| 투하자본이익률 | 22.8% | 11.9% | 9.2% – 15.0% |
| 자기자본이익률 | -574.6% | -222.1% | -330.1% – -78.2% |
애널리스트
컨센서스 목표주가 $564.65 (+33.1%)
범위 $289.00 – $735.00 · 투자의견 Buy
적극 매수0
매수24
중립19
매도2
적극 매도0
전망
향후 회계연도에 대한 애널리스트 컨센서스와 현재 주가에서의 함의.
컨센서스 추정치
| 회계연도 | 매출 | 성장률 | EPS | 성장률 | 현재 주가 기준 P/E | 애널리스트(EPS) |
|---|---|---|---|---|---|---|
| FY2027 | $1950억 | +71.4% | $25.91 | +198.5% | 16.4× | 15 |
| FY2028 | $2350억 | +20.9% | $30.99 | +19.6% | 13.7× | 8 |
| FY2029 | $2640억 | +12.1% | $35.39 | +14.2% | 12.0× | 5 |
| FY2030 | $2980억 | +13.2% | $45.78 | +29.4% | 9.3× | 3 |
재무제표
손익계산서, 재무상태표, 현금흐름표의 모든 항목. 12개 분기와 10개 회계연도를 금액, 매출 대비 비율, 성장률로 표시.
전체 보고 항목
Dell Technologies Inc.이(가) 최근 10-Q / 10-K 제출 서류에 태그한 324개 전 항목을 SEC 공식 라벨과 정의와 함께 제공합니다. 주석(리스, 세금, 자사주 매입, 직원 등)도 포함.
| 항목(SEC 라벨) | 최근 분기 | 전년 | 전년비 | 최근 FY | 직전 FY | 전년비 |
|---|---|---|---|---|---|---|
| Accounts Payable, Current | $497억 | $275억 | +81.1% | $336억 | $208억 | +61.4% |
| Accounts Receivable, after Allowance for Credit Loss, Current | $229억 | $150억 | +52.6% | $176억 | $103억 | +70.8% |
| Accounts Receivable, Allowance for Credit Loss | $5600만 | $8300만 | -32.5% | $7700만 | $6300만 | +22.2% |
| Accrued Liabilities, Current | $107억 | $64.9억 | +65.6% | $83.2억 | $66억 | +26.0% |
| Accumulated Depreciation, Depletion and Amortization, Property, Plant, and Equipment | $87.5억 | $85.6억 | +2.3% | $81.7억 | $77.6억 | +5.2% |
| Accumulated Other Comprehensive Income (Loss), Net of Tax | -$7.59억 | -$7.1억 | -6.9% | -$7.19억 | -$9.39억 | +23.4% |
| Advertising Expense | – | – | – | $7억 | $8억 | -12.5% |
| Amortization of Intangible Assets | $1억 | $1억 | 0.0% | $5억 | $7억 | -28.6% |
| Antidilutive Securities Excluded from Computation of Earnings Per Share, Amount | 0 | 0 | – | 100만 | 0 | – |
| APIC, Share-based Payment Arrangement, Increase for Cost Recognition | $1.84억 | $1.79억 | +2.8% | $7.23억 | $7.85억 | -7.9% |
| Assets | $1270억 | $892억 | +42.9% | $1010억 | $797억 | +27.0% |
| Assets, Current | $805억 | $455억 | +77.0% | $576억 | $362억 | +59.0% |
| Assets, Fair Value Disclosure | $74.4억 | $48.2억 | +54.2% | $82.9억 | $8.81억 | +840.9% |
| Capitalized Computer Software, Amortization | – | – | – | $2.9억 | $3.25억 | -10.8% |
| Capitalized Computer Software, Net | $5.26억2026-01-30 | $6.23억 | -15.6% | $5.26억 | $6.23억 | -15.6% |
| Cash and Cash Equivalents, at Carrying Value | $116억 | $81.5억 | +42.0% | $115억 | $36.3억 | +217.3% |
| Cash, Cash Equivalents, Restricted Cash and Restricted Cash Equivalents, Including Disposal Group and Discontinued Operations | $117억 | $82.9억 | +41.6% | $117억 | $38.2억 | +206.5% |
| CashCashEquivalentsRestrictedCashAndRestrictedCashEquivalentsPeriodIncreaseDecreaseIncludingExchangeRateEffectDisposalGroupIncludingDiscontinuedOperations | -$1600만 | $4.38억 | -103.7% | $78.9억 | -$36.9억 | +313.9% |
| Common Stock, Dividends, Per Share, Declared | $0.63 | $0.53 | +20.0% | $2.10 | $1.78 | +18.0% |
| Common Stock, Par or Stated Value Per Share | $0.01 | $0.01 | 0.0% | $0.01 | $0.01 | 0.0% |
| Common Stock, Shares Authorized | 88억 | 88억 | 0.0% | 88억 | 88억 | 0.0% |
| Common Stock, Shares, Issued | 8.52억 | 8.43억 | +1.1% | 8.44억 | 8.34억 | +1.2% |
| Common Stock, Shares, Outstanding | 6.4억 | 6.75억 | -5.2% | 6.52억 | 6.96억 | -6.3% |
| Common Stocks, Including Additional Paid in Capital | $92.8억 | $91.3억 | +1.6% | $94.6억 | $91.2억 | +3.7% |
| Comprehensive Income (Loss), Net of Tax, Attributable to Parent | $40.8억 | $13.8억 | +195.9% | $61.5억 | $44.5억 | +38.1% |
| Comprehensive Income (Loss), Net of Tax, Including Portion Attributable to Noncontrolling Interest | $21.9억2026-01-30 | $14.1억 | +55.3% | $61.5억 | $44.4억 | +38.6% |
| Contract with Customer, Liability | $297억 | $262억 | +13.5% | $269억 | $260억 | +3.7% |
| Contract with Customer, Liability, Current | $148억 | $138억 | +7.3% | $133억 | $137억 | -2.5% |
| Contract with Customer, Liability, Noncurrent | $150억 | $124억 | +20.4% | $136억 | $123억 | +10.6% |
| Contract with Customer, Liability, Revenue Recognized | $50.1억 | $51.1억 | -2.1% | $201억 | $212억 | -5.3% |
| Contractual Obligation, to be Paid, Remainder of Fiscal Year | $224억 | – | – | – | – | – |
| Cost of Goods Sold, Sales-type Lease | $32.4억 | $1.78억 | +1,722.5% | $7.98억 | $17억 | -53.1% |
| Cost of Revenue | $371억 | $243억 | +52.7% | $908억 | $743억 | +22.2% |
| Current Federal Tax Expense (Benefit) | – | – | – | $2.99억 | -$8400만 | +456.0% |
| Current Foreign Tax Expense (Benefit) | – | – | – | $9.24억 | $7.85억 | +17.7% |
| Current Income Tax Expense (Benefit) | – | – | – | $13.9억 | $6.8억 | +104.0% |
| Current State and Local Tax Expense (Benefit) | – | – | – | $1.64억 | -$2100만 | +881.0% |
| Debt Instrument, Unamortized Discount (Premium) and Debt Issuance Costs, Net | $2.81억 | – | – | $2.28억2024-02-02 | $2.79억 | -18.3% |
| Debt Instrument, Unamortized Discount (Premium), Net | $1.09억2026-05-01 | $1.13억 | -3.5% | $1.12억 | $1.1억 | +1.8% |
| Debt Issuance Costs, Net | $1.43억2026-05-01 | $1.37억 | +4.4% | $1.48억 | $1.11억 | +33.3% |
| Debt Securities, Available-for-sale | $8200만 | $700만 | +1,071.4% | $7700만 | $800만 | +862.5% |
| Debt Securities, Available-for-sale, Accumulated Gross Unrealized Gain, before Tax | $300만2026-01-30 | $2400만 | -87.5% | $300만 | $2400만 | -87.5% |
| Debt Securities, Available-for-sale, Accumulated Gross Unrealized Loss, before Tax | $4500만2026-01-30 | $2700만 | +66.7% | $4500만 | $2700만 | +66.7% |
| Debt Securities, Available-for-sale, Amortized Cost | $1.19억2026-01-30 | $1100만 | +981.8% | $1.19억 | $1100만 | +981.8% |
| Debt Securities, Held-to-maturity | $8.32억2026-01-30 | $7.39억 | +12.6% | $8.32억 | $7.39억 | +12.6% |
| Debt Securities, Held-to-maturity, Accumulated Unrecognized Gain | $18억 | $10.3억 | +74.8% | $10.7억 | $10.1억 | +6.1% |
| Debt Securities, Held-to-maturity, Accumulated Unrecognized Loss | $3억 | $2.84억 | +5.6% | $2.63억 | $2.61억 | +0.8% |
| Debt Securities, Held-to-maturity, Fair Value | $25.8억 | $15.8억 | +64.0% | $16.4억 | $14.9억 | +10.3% |
| Debt, Current | $84.8억 | $71.5억 | +18.5% | $79.9억 | $52억 | +53.5% |
| DebtSecuritiesAvailableForSaleAndHeldToMaturityAmortizedCostBeforeAllowanceForCreditLoss | $9.51억2026-01-30 | $7.5억 | +26.8% | $9.51억 | $7.5억 | +26.8% |
| DebtSecuritiesAvailableForSaleAndHeldToMaturityCumulativeUnrecognizedGain | $10.7억2026-01-30 | $10.3억 | +4.0% | $10.7억 | $10.3억 | +4.0% |
| DebtSecuritiesAvailableForSaleAndHeldToMaturityCumulativeUnrecognizedLoss | $3.08억2026-01-30 | $2.88억 | +6.9% | $3.08억 | $2.88억 | +6.9% |
| DebtSecuritiesAvailableForSaleAndHeldToMaturityFairValue | $26.7억 | $15.8억 | +68.4% | $17.2억 | $15억 | +14.8% |
| Deferred Compensation Plan Assets | $2.69억2026-05-01 | $2.38억 | +13.0% | $2.74억 | $2.44억 | +12.3% |
| Deferred Costs, Current | $25.3억2026-01-30 | $41.3억 | -38.7% | $25.3억 | $41.3억 | -38.7% |
| Deferred Federal Income Tax Expense (Benefit) | – | – | – | -$5100만 | -$2.2억 | +76.8% |
| Deferred Foreign Income Tax Expense (Benefit) | – | – | – | -$1900만 | $2400만 | -179.2% |
| Deferred Income Tax Expense (Benefit) | – | – | – | -$6000만 | -$2.08억 | +71.2% |
| Deferred Income Taxes and Tax Credits | -$2200만 | $1.29억 | -117.1% | -$6000만 | -$2.08억 | +71.2% |
| Deferred State and Local Income Tax Expense (Benefit) | – | – | – | $1000만 | -$1200만 | +183.3% |
출처: SEC companyfacts(모든 10-Q / 10-K의 XBRL). 현금흐름 분기 수치는 10-Q에 태그된 누적 수치에서 산출합니다. 부문별 내역은 차원(dimension)과 함께 태그되므로 부문 섹션에 따로 표시됩니다.
출처
재무제표, 부문 매출, 지표, 추정치: Financial Modeling Prep. 부문별 이익과 전체 보고 항목: SEC EDGAR(XBRL). 참조한 제출 서류: 10-Q 2026-07-31, 10-Q 2026-05-01, 10-K 2026-01-30, 10-Q 2025-10-31, 10-Q 2025-08-01, 10-Q 2025-05-02, 10-K 2025-01-31, 10-Q 2024-11-01, 10-Q 2024-08-02
데이터 기준일 2026-11-01