Affirm Holdings, Inc. (AFRM) 재무
NASDAQ · Financial Services · Financial - Credit Services · 직원 2,358명 · CEO Max Rafailovych Levchin
- 주가
- $73.47 -1.83%
- 시가총액
- $219억
- 기업가치
- $293억
- 최근 실적
- Q4 '26 2026-08-27 제출
- 다음 실적
- 2026-11-05
매출(TTM)$41.8억+29.8% 전년 대비최근 4개 분기, 막대 = 각 분기
영업이익률(TTM)15.5%+18.2 %p 전년 대비영업이익 $6.49억
순이익(TTM)$19.3억+3,597.9% 전년 대비세후, 영업외손익 포함
잉여현금흐름(TTM)$9.93억+65.0% 전년 대비설비투자 $2.38억
희석 EPS(TTM)$5.52+4,209.1% 전년 대비최근 4개 분기 합계
순현금-$67.4억-19.8% 전년 대비현금 + 단기투자 - 차입금
밸류에이션 및 주요 지표
- 시가총액
- $219억 EV $293억
- 매출
- $41.8억 최근 12개월
- 매출 성장률
- +39% FY2027년 컨센서스
- 순이익률
- 46.1% 순이익 / 매출, TTM
- P/E
- 12.9× 선행 36.8×(FY2027)
- P/S
- 5.2× 주가 / 매출, TTM
- EV / EBITDA
- 23.5× TTM
- 잉여현금흐름
- $9.93억 최근 12개월
- 순이익
- $19.3억 최근 12개월
- 매출 추정
- $55억 FY2027년 컨센서스
- 이익
- 2026-11-05
- 배당
- – 배당 없음
핵심 요약
보고된 수치로 산출했으며, 모든 문장에 근거 수치를 함께 표시합니다.
- 매출 성장 둔화: 전년비 24.3%Q4 '26 매출 $10.9억, 직전 4개 분기 평균은 32.2%.
- 영업이익률 15.5%(TTM), 전년 대비 +18.2 %p매출이 29.8% 늘어나는 동안 영업이익은 843.4% 증가.
- 세전이익의 31.7%가 영업외손실로 감소세전이익 $4.93억, 영업이익 $6.49억(TTM). 지분투자 손실 등 일회성 항목이 순이익과 EPS를 깎았습니다. 사업의 실력은 영업이익이 더 정확합니다.
- 설비투자는 매출의 5.7%(전년 6.0%)최근 4개 분기 투자액 $2.38억(전년비 +24.0%). 잉여현금흐름 $9.93억, 순이익의 51.5%.
- 주주환원 $1.12억 = 잉여현금흐름의 11.3%자사주 매입 $1.12억(전년 $0), 배당 $0, 주식보상 $1.64억(TTM).
- 희석 주식 수 1년간 2.1% 증가Q4 '26 희석 주식 수 3.5억, 1년 전 3.43억.
- 순차입금 $67.4억현금 + 단기투자 $30.8억, 리스 포함 차입금 $98.2억. 1년 전 순차입금 $56.3억.
직전 분기: Q4 '26
2026-06-30 종료 분기. 전년 동기 및 실적 발표 전 애널리스트 컨센서스와 비교.
분기 전년 대비
| Q4 '26 | 전년 | 증감 | |
|---|---|---|---|
| 매출 | $10.9억 | $8.76억 | +24.3% |
| 매출총이익률 | 69.4% | 67.7% | +1.7 %p |
| 영업이익 | $2.65억 | $5810만 | +356.9% |
| 영업이익률 | 24.3% | 6.6% | +17.7 %p |
| 순이익 | $16.2억 | $6920만 | +2,234.7% |
| 희석 EPS | $4.62 | $0.20 | +2,210.0% |
| 영업활동 현금흐름 | $2.96억 | $7460만 | +297.1% |
| 설비투자 | $6690만 | $5110만 | +30.8% |
| 잉여현금흐름 | $2.29억 | $2350만 | +875.9% |
| R&D | $0 | $0 | – |
| 주식보상비용 | $0 | $6550만 | -100.0% |
매출
수익이 어디서 나오는지를 사업별, 지역별로 분기마다 보여줍니다.
매출, 영업이익, 성장률
분기사업별 매출
누적, 분기| 부문 | Q4 '26 | 전년비 | 비중 | TTM | TTM 전년비 | 12개 분기 |
|---|---|---|---|---|---|---|
| Interest income | – | – | – | – | – | |
| Merchant network revenue | – | – | – | – | – | |
| Merchant Network | $3.02억 | +26.3% | 78.0% | – | – | |
| Gain on sales of loans | – | – | – | – | – | |
| Virtual Card Network | $8520만 | +26.9% | 22.0% | – | – | |
| Card network revenue | – | – | – | – | – | |
| Servicing income | – | – | – | – | – |
지역별 매출
전체 대비 비중| 부문 | Q4 '26 | 전년비 | 비중 | TTM | TTM 전년비 | 12개 분기 |
|---|---|---|---|---|---|---|
| United States | $3.9억 | +11.4% | 97.7% | $14.4억 | +31.5% | |
| CANADA | $912만 | -13.3% | 2.3% | $4470만 | +40.9% | |
| Other Geographical | $4.8만 | – | 0.0% | $17.8만 | – |
이익률과 비용 구조
매출 한 단위에서 단계별로 얼마가 남는지, 그리고 비용이 어디에 쓰이는지.
이익률
분기매출 대비 비용 비율
분기현금흐름과 자본 배분
창출한 현금, 그 용도, 그리고 주주에게 돌아가는 몫.
영업활동 현금흐름, 설비투자, 잉여현금흐름
분기현금 사용처와 영업활동 현금흐름
회계연도최근 4개 분기
현금흐름표- 영업활동 현금흐름
- $12.3억
- 설비투자
- -$2.38억
- 자사주 매입
- -$1.12억
- 배당금
- $0
- 인수
- $0
- 순차입금 발행
- $21.5억
- 주식보상비용
- $1.64억
- 잉여현금흐름
- $9.93억
- 주주환원 / FCF
- 11.3%
주식 수와 EPS
분기, 희석재무상태표
각 분기말의 유동성, 투자, 차입금.
현금, 투자, 차입금
분기말밸류에이션과 수익률
현재 배수를 회사 자체의 최근 5개 회계연도와 비교. 애널리스트 목표주가와 투자의견.
배수와 수익률
TTM 대 5개 회계연도| 현재 | 5년 평균 | 5년 범위에서의 현재 위치 | |
|---|---|---|---|
| P/E(TTM) | 12.9× | 223.1× 5년 중 2년 | 14.2× – 432.1× |
| EV / EBITDA | 23.5× | 34.1× 5년 중 2년 | 27.8× – 40.5× |
| EV / 매출 | 7.0× | 7.2× | 5.7× – 8.9× |
| 주가 / FCF | 22.1× | 32.1× 5년 중 3년 | 27.5× – 37.1× |
| 주가 / 장부가치 | 4.5× | 3.9× | 1.8× – 7.3× |
| FCF 수익률 | 4.5% | 0.3% | -5.4% – 3.6% |
| 투하자본이익률 | 11.6% | -3.8% | -14.8% – 15.6% |
| 자기자본이익률 | 47.9% | -9.6% | -38.9% – 35.2% |
애널리스트
컨센서스 목표주가 $95.50 (+30.0%)
범위 $75.00 – $115.00 · 투자의견 Buy
적극 매수0
매수28
중립10
매도0
적극 매도0
전망
향후 회계연도에 대한 애널리스트 컨센서스와 현재 주가에서의 함의.
컨센서스 추정치
| 회계연도 | 매출 | 성장률 | EPS | 성장률 | 현재 주가 기준 P/E | 애널리스트(EPS) |
|---|---|---|---|---|---|---|
| FY2027 | $55억 | +39.2% | $2.00 | -63.9% | 36.8× | 16 |
| FY2028 | $68.6억 | +24.7% | $2.91 | +45.6% | 25.3× | 14 |
| FY2029 | $85억 | +24.1% | $3.93 | +35.4% | 18.7× | 15 |
| FY2030 | $114억 | +33.5% | $5.56 | +41.4% | 13.2× | 6 |
재무제표
손익계산서, 재무상태표, 현금흐름표의 모든 항목. 12개 분기와 10개 회계연도를 금액, 매출 대비 비율, 성장률로 표시.
전체 보고 항목
Affirm Holdings, Inc.이(가) 최근 10-Q / 10-K 제출 서류에 태그한 315개 전 항목을 SEC 공식 라벨과 정의와 함께 제공합니다. 주석(리스, 세금, 자사주 매입, 직원 등)도 포함.
| 항목(SEC 라벨) | 최근 분기 | 전년 | 전년비 | 최근 FY | 직전 FY | 전년비 |
|---|---|---|---|---|---|---|
| – | – | – | $91만 | – | – | |
| – | – | – | $238만 | – | – | |
| – | – | – | $333만 | – | – | |
| Accounts Payable | $8460만 | $8280만 | +2.2% | $8460만 | $8280만 | +2.2% |
| Accounts Receivable, after Allowance for Credit Loss | $2.84억 | $4.26억 | -33.3% | $2.84억 | $4.26억 | -33.3% |
| Accounts Receivable, Allowance for Credit Loss | $2270만 | $1880만 | +20.7% | $2270만 | $1880만 | +20.7% |
| Accrued Liabilities | $1.19억 | $7280만 | +63.1% | $1.19억 | $7280만 | +63.1% |
| Accrued Liabilities and Other Liabilities | $1.99억 | $1.57억 | +26.8% | $1.99억 | $1.57억 | +26.8% |
| Accumulated Depreciation, Depletion and Amortization, Property, Plant, and Equipment | $7.17억 | $4.55억 | +57.4% | $7.17억 | $4.55억 | +57.4% |
| Accumulated Other Comprehensive Income (Loss), Net of Tax | -$3640만 | -$1510만 | -141.3% | -$3640만 | -$1510만 | -141.3% |
| Additional Paid in Capital | $66.5억 | $61.4억 | +8.2% | $66.5억 | $61.4억 | +8.2% |
| Adjustments to Additional Paid in Capital, Warrant Issued | $4050만2026-03-31 | $3610만 | +12.3% | $1.92억 | $2.72억 | -29.2% |
| Advertising Expense | – | – | – | $4080만 | $3080만 | +32.5% |
| Amortization of Debt Issuance Costs | $743만 | $709만 | +4.8% | $2820만 | $3040만 | -7.1% |
| Amortization of Intangible Assets | $20만 | $0 | – | $20만 | $130만 | -84.6% |
| Antidilutive Securities Excluded from Computation of Earnings Per Share, Amount | -365만 | -3240만 | +88.7% | 979만 | 903만 | +8.5% |
| APIC, Share-based Payment Arrangement, Increase for Cost Recognition | $1.15억2026-03-31 | $1.2억 | -3.7% | $4.85억 | $5억 | -3.1% |
| Assets | $158억 | $112억 | +41.6% | $158억 | $112억 | +41.6% |
| Assets Sold under Agreements to Repurchase, Carrying Amount | $100억 | $78억 | +28.2% | $100억 | $78억 | +28.2% |
| Assets Sold under Agreements to Repurchase, Repurchase Liability | $630만 | $870만 | -27.6% | $630만 | $870만 | -27.6% |
| Assets, Fair Value Disclosure | $12.8억 | $10.1억 | +26.5% | $12.8억 | $10.1억 | +26.5% |
| Cash and Cash Equivalents, at Carrying Value | $16.3억 | $13.5억 | +20.3% | $16.3억 | $13.5억 | +20.3% |
| Cash Flow Hedge Gain (Loss) to be Reclassified within Twelve Months | $80만 | – | – | $150만 | -$30만 | +600.0% |
| Cash, Cash Equivalents, Restricted Cash and Restricted Cash Equivalents | $24.3억 | $17.6억 | +38.5% | $24.3억 | $17.6억 | +38.5% |
| Cash, Cash Equivalents, Restricted Cash and Restricted Cash Equivalents, Period Increase (Decrease), Including Exchange Rate Effect | -$4130만 | $2050만 | -301.6% | $6.77억 | $4.61억 | +46.8% |
| Class of Warrant or Right, Exercise Price of Warrants or Rights | $68.75 | $81.08 | -15.2% | $68.75 | $81.08 | -15.2% |
| Class of Warrant or Right, Outstanding | 1850만 | 1850만 | 0.0% | 1850만 | 1850만 | 0.0% |
| Common Stock, Capital Shares Reserved for Future Issuance | 8900만 | 9300만 | -4.3% | 8900만 | 9300만 | -4.3% |
| Comprehensive Income (Loss), Net of Tax, Attributable to Parent | $16억 | $9870만 | +1,525.3% | $19.1억 | $5870만 | +3,152.3% |
| Continuing Involvement with Transferred Financial Assets, Principal Amount Outstanding | $100억 | $78억 | +28.2% | $100억 | $78억 | +28.2% |
| Contract with Customer, Asset, after Allowance for Credit Loss, Current | $8800만 | $7690만 | +14.4% | $8800만 | $7690만 | +14.4% |
| Contractually Specified Servicing Fee, Late Fee, and Ancillary Fee Earned in Exchange for Servicing Financial Asset | $4610만 | $3390만 | +36.0% | $1.73억 | $1.21억 | +43.5% |
| Convertible Debt | $11.3억 | $11.5억 | -2.0% | $11.3억 | $11.5억 | -2.0% |
| Costs and Expenses | $10.2억 | $8.18억 | +24.5% | $38.4억 | $33.1억 | +16.1% |
| Current Federal Tax Expense (Benefit) | – | – | – | $24.1만 | $157만 | -84.6% |
| Current Foreign Tax Expense (Benefit) | – | – | – | $464만 | $42.5만 | +992.5% |
| Current Income Tax Expense (Benefit) | – | – | – | $1820만 | $217만 | +738.0% |
| Current State and Local Tax Expense (Benefit) | – | – | – | $1330만 | $17.6만 | +7,437.5% |
| Debt Issuance Costs, Net | $5630만 | $4960만 | +13.6% | $5630만 | $4960만 | +13.6% |
| Debt Securities, Available-for-sale, Accumulated Gross Unrealized Gain, before Tax | $185만 | $147만 | +26.2% | $185만 | $147만 | +26.2% |
| Debt Securities, Available-for-sale, Accumulated Gross Unrealized Loss, before Tax | $176만 | $21.7만 | +712.0% | $176만 | $21.7만 | +712.0% |
| Debt Securities, Available-for-sale, Continuous Unrealized Loss Position, 12 Months or Longer | $0 | $1700만 | -100.0% | $0 | $1700만 | -100.0% |
| Debt Securities, Available-for-sale, Continuous Unrealized Loss Position, 12 Months or Longer, Accumulated Loss | $0 | $1.4만 | -100.0% | $0 | $1.4만 | -100.0% |
| Debt Securities, Available-for-sale, Continuous Unrealized Loss Position, Less than 12 Months | $6.88억 | $3.38억 | +103.7% | $6.88억 | $3.38억 | +103.7% |
| Debt Securities, Available-for-sale, Continuous Unrealized Loss Position, Less than 12 Months, Accumulated Loss | $168만 | $16.1만 | +945.3% | $168만 | $16.1만 | +945.3% |
| Debt Securities, Available-for-sale, Maturity, Allocated and Single Maturity Date, Rolling after One Through Five Years, Amortized Cost | $3.25억 | $2.19억 | +48.2% | $3.25억 | $2.19억 | +48.2% |
| Debt Securities, Available-for-sale, Maturity, Allocated and Single Maturity Date, Rolling after One Through Five Years, Fair Value | $3.25억 | $2.19억 | +48.4% | $3.25억 | $2.19억 | +48.4% |
| Debt Securities, Available-for-sale, Maturity, Allocated and Single Maturity Date, Rolling within One Year, Amortized Cost | $6.8억 | $6.73억 | +1.0% | $6.8억 | $6.73억 | +1.0% |
| Debt Securities, Available-for-sale, Maturity, Allocated and Single Maturity Date, Rolling within One Year, Fair Value | $6.8억 | $6.74억 | +0.9% | $6.8억 | $6.74억 | +0.9% |
| Debt Securities, Available-for-sale, Realized Gain (Loss) | $02026-03-31 | – | – | – | – | – |
| Debt Securities, Available-for-sale, Unrealized Loss Position | $6.88억 | $3.55억 | +93.9% | $6.88억 | $3.55억 | +93.9% |
| Debt Securities, Available-for-sale, Unrealized Loss Position, Accumulated Loss | $168만 | $17.5만 | +861.7% | $168만 | $17.5만 | +861.7% |
| Debt Securities, Available-for-sale, Unrealized Loss Position, Number of Positions | 181 security | 67 security | +170.1% | 181 security | 67 security | +170.1% |
| DebtSecuritiesAvailableForSaleAmortizedCostAllowanceForCreditLossExcludingAccruedInterest | $21.8만 | $94.1만 | -76.8% | $21.8만 | $94.1만 | -76.8% |
| DebtSecuritiesAvailableForSaleAmortizedCostExcludingAccruedInterestBeforeAllowanceForCreditLoss | $10억 | $8.92억 | +12.6% | $10억 | $8.92억 | +12.6% |
| DebtSecuritiesAvailableForSaleExcludingAccruedInterest | $10억 | $8.92억 | +12.6% | $10억 | $8.92억 | +12.6% |
| Decrease in Unrecognized Tax Benefits is Reasonably Possible | – | – | – | $02025-06-30 | $0 | – |
| Deferred Federal Income Tax Expense (Benefit) | – | – | – | -$10.2억 | $13.9만 | -732,861.2% |
| Deferred Foreign Income Tax Expense (Benefit) | – | – | – | $478만 | $719만 | -33.5% |
| Deferred Income Tax Assets, Net | $14.7억 | $1390만 | +10,432.2% | $14.7억 | $1390만 | +10,432.2% |
출처: SEC companyfacts(모든 10-Q / 10-K의 XBRL). 현금흐름 분기 수치는 10-Q에 태그된 누적 수치에서 산출합니다. 부문별 내역은 차원(dimension)과 함께 태그되므로 부문 섹션에 따로 표시됩니다.
출처
재무제표, 부문 매출, 지표, 추정치는 기업의 제출 서류를 표준화한 데이터입니다. 부문별 이익과 전체 보고 항목: SEC EDGAR(XBRL). 참조한 제출 서류: 10-K 2026-06-30, 10-Q 2026-03-31, 10-Q 2025-12-31, 10-Q 2025-09-30, 10-K 2025-06-30, 10-Q 2025-03-31, 10-Q 2024-12-31, 10-Q 2024-09-30, 10-K 2024-06-30
데이터 기준일 2026-11-02