McKesson Corporation (MCK)の財務
NYSE · Healthcare · Medical - Distribution · 従業員42,300人 · CEO Brian S. Tyler
- 株価
- $994.58 +1.40%
- 時価総額
- $1160億
- 企業価値
- $1220億
- 前回の決算
- Q1 '27 2026-08-05提出
- 次回の決算
- 2026-11-04 EPS予想 $10.72
売上高(TTM)$4110億+8.8% 前年比直近4四半期、棒グラフ=各四半期
営業利益率(TTM)1.6%+0.5 pt 前年比営業利益 $66.5億
純利益(TTM)$45.9億+45.1% 前年比税引後、営業外損益を含む
フリーキャッシュフロー(TTM)$61.9億+9.2% 前年比設備投資 $6.68億
希薄化後EPS(TTM)$37.37+49.1% 前年比直近4四半期の合計
ネットキャッシュ-$65.4億+13.0% 前年比現金 + 短期投資 - 債務
バリュエーションと主要指標
- 時価総額
- $1160億 EV $1220億
- 売上高
- $4110億 直近12か月
- 売上成長率
- +7% FY2027年のコンセンサス
- 純利益率
- 1.1% 純利益 / 売上高、TTM
- P/E
- 26.5× 予想 22.3×(FY2027)
- P/S
- 0.3× 株価 / 売上高、TTM
- EV / EBITDA
- 16.7× TTM
- フリーキャッシュフロー
- $61.9億 直近12か月
- 純利益
- $45.9億 直近12か月
- 売上高予想
- $4320億 FY2027年のコンセンサス
- 利益
- 2026-11-04 売上高予想 $1100億
- 配当
- $3.40 1株当たり、直近12か月
主な要点
報告された数値から算出。各記述にはその根拠となる数値を添えています。
- 前回の決算(2026-08-05):売上高1.4%上回る、EPS 3.9%上回る売上高$1050億、予想$1040億(+1.4%)。EPS $9.93、予想$9.56(+3.9%)。
- 売上成長が鈍化:前年比7.7%Q1 '27の売上高は$1050億、その前の4四半期の平均は12.7%。
- 営業利益率は1.6%(TTM)、前年比+0.5 pt売上高が8.8%増加する中、営業利益は62.1%増加。
- 設備投資は売上高の0.2%(前年は0.2%)直近4四半期の投資額は$6.68億(前年比-24.2%)。フリーキャッシュフローは$61.9億で、純利益の134.7%。
- 株主還元$56.9億=フリーキャッシュフローの92.0%自社株買い$53億(前年は$32億)、配当$3.93億、株式報酬$0(TTM)。
- 希薄化後株式数は1年で5.0%減少Q1 '27の希薄化後株式数は1.19億、1年前は1.26億。
- 純有利子負債 $65.4億現金 + 短期投資 $51.6億、リース含む債務 $117億。1年前の純有利子負債は$75.2億。
直近四半期:Q1 '27
2026-06-30終了の四半期。前年同期および決算前のアナリスト・コンセンサスとの比較。
四半期の前年比較
| Q1 '27 | 前年 | 増減 | |
|---|---|---|---|
| 売上高 | $1050億 | $978億 | +7.7% |
| 売上総利益率 | 3.5% | 3.4% | +0.1 pt |
| 営業利益 | $13.2億 | $10.4億 | +27.3% |
| 営業利益率 | 1.3% | 1.1% | +0.2 pt |
| 純利益 | $6.14億 | $7.84億 | -21.7% |
| 希薄化後EPS | $5.15 | $6.25 | -17.6% |
| 営業キャッシュフロー | -$2.2億 | -$9.18億 | +76.0% |
| 設備投資 | $1.12億 | $1.89億 | -40.7% |
| フリーキャッシュフロー | -$3.32億 | -$11.1億 | +70.0% |
| R&D | $0 | $0 | – |
| 株式報酬費用 | $0 | $0 | – |
実績 vs コンセンサス
2026-08-05| 実績 | コンセンサス | 対コンセンサス | |
|---|---|---|---|
| 売上高 | $1050億 | $1040億 | +1.4% |
| EPS(予想ベース) | $9.93 | $9.56 | +3.9% |
2026-08-05発表のQ1 '27決算より：売上高とアナリスト予想ベースのEPS（調整後が多い）。上の財務諸表のEPSとは異なる場合があります。
EPSとコンセンサス
直近8回の決算売上高
収益の源泉を事業別・地域別に四半期ごとに示します。
売上高、営業利益、成長率
四半期事業別売上高
積み上げ、四半期| セグメント | Q1 '27 | 前年比 | 構成比 | TTM | TTM前年比 | 12四半期 |
|---|---|---|---|---|---|---|
| North American Pharmaceutical Segment | $868億 | – | 82.3% | $4230億 | – | |
| Oncology And Multispecialty Segment | $142億 | – | 13.5% | $626億 | – | |
| Medical-Surgical Solutions Segment | $28.2億 | +4.4% | 2.7% | $116億 | +1.5% | |
| Prescription Technology Solutions Segment | $15.7億 | – | 1.5% | $73.7億 | – | |
| Segment Reporting, Reconciling Item, Excluding Corporate Nonsegment | – | – | – | – | – |
地域別売上高
全体に占める割合| セグメント | Q1 '27 | 前年比 | 構成比 | TTM | TTM前年比 | 12四半期 |
|---|---|---|---|---|---|---|
| United States | $471億 | +1.7% | 84.6% | $1940億 | +7.7% | |
| International Segment | $85.5億 | -9.1% | 15.4% | $375億 | -0.6% |
セグメント利益
各10-Q / 10-Kのセグメント注記から読み取った、報告セグメントごとの営業利益(多くのデータ提供元が省く利益内訳)。
Q3 '25のセグメント
| セグメント | 売上高 | 前年比 | 営業利益 | 前年比 | 利益率 | 前年の利益率 | TTM営業利益 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| US Pharmaceutical Segment | $871億 | – | $8.54億 | – | 1.0% | – | – |
| International Segment | $38.6億 | – | $1.11億 | – | 2.9% | – | – |
| Medical Surgical Solutions Segment | $29.5億 | – | $2.69億 | – | 9.1% | – | – |
| Prescription Technology Solutions Segment | $13.7億 | – | $2.19億 | – | 16.0% | – | – |
セグメント別営業利益
四半期セグメント別営業利益率
四半期利益率とコスト構造
売上1単位あたり各段階で何が残るか、そしてコストがどこに使われるか。
利益率
四半期売上高に対するコスト比率
四半期キャッシュフローと資本配分
生み出した現金、その使途、そして株主に届く分。
営業キャッシュフロー、設備投資、フリーキャッシュフロー
四半期現金の使途と営業キャッシュフロー
会計年度直近4四半期
キャッシュフロー計算書- 営業キャッシュフロー
- $68.5億
- 設備投資
- -$6.68億
- 自社株買い
- -$53億
- 配当金
- -$3.93億
- 買収
- $6.09億
- 債務の純発行
- $18.6億
- 株式報酬費用
- $0
- フリーキャッシュフロー
- $61.9億
- 株主還元 / FCF
- 92.0%
株式数とEPS
四半期、希薄化後貸借対照表
各四半期末の流動性、投資、債務。
現金、投資、債務
四半期末バリュエーションとリターン
現在の倍率を同社の過去5会計年度と比較。アナリストの目標株価と評価。
倍率とリターン
TTMと過去5会計年度| 現在 | 5年平均 | 5年レンジ内の現在位置 | |
|---|---|---|---|
| P/E(TTM) | 26.5× | 25.7× | 14.1× – 41.9× |
| EV / EBITDA | 16.7× | 15.1× | 9.6× – 17.7× |
| EV / 売上高 | 0.3× | 0.2× | 0.2× – 0.3× |
| 株価 / FCF | 18.7× | 15.8× | 10.9× – 19.8× |
| 株価 / 純資産 | -27.8× | – | – |
| FCF利回り | 5.3% | 6.7% | 5.1% – 9.2% |
| 投下資本利益率 | 27.9% | 22.1% | 11.5% – 31.5% |
| 自己資本利益率 | -194.4% | -154.2% | -219.2% – -49.0% |
アナリスト
コンセンサス目標株価 $983.13 (-1.2%)
レンジ $845.00 – $1,200.00 · 評価 Buy
強い買い1
買い24
中立6
売り0
強い売り0
見通し
今後の会計年度に対するアナリストのコンセンサスと、現在の株価で見た場合の意味合い。
コンセンサス予想
| 会計年度 | 売上高 | 成長率 | EPS | 成長率 | 現在の株価でのP/E | アナリスト(EPS) |
|---|---|---|---|---|---|---|
| FY2027 | $4320億 | +7.1% | $44.65 | +16.3% | 22.3× | 9 |
| FY2028 | $4610億 | +6.8% | $50.62 | +13.4% | 19.6× | 9 |
| FY2029 | $4950億 | +7.2% | $57.93 | +14.4% | 17.2× | 3 |
| FY2030 | $5150億 | +4.2% | $66.48 | +14.8% | 15.0× | 1 |
| FY2031 | $5600億 | +8.7% | $80.34 | +20.8% | 12.4× | 1 |
財務諸表
損益計算書、貸借対照表、キャッシュフロー計算書の全項目。12四半期と10会計年度を、金額・売上比・成長率で表示。
全報告項目
McKesson Corporationが直近の10-Q / 10-K提出書類にタグ付けした全282項目を、SECの公式ラベルと定義とともに掲載。注記(リース、税金、自社株買い、従業員など)も含みます。
| 項目(SECラベル) | 直近四半期 | 前年 | 前年比 | 直近FY | 前FY | 前年比 |
|---|---|---|---|---|---|---|
| – | – | – | -$3000万 | – | – | |
| – | – | – | -0.5% | – | – | |
| – | – | – | $8.39億 | – | – | |
| – | – | – | $1.31億 | – | – | |
| Accounts Payable, Current | $637億 | $579億 | +10.1% | $600億 | $553億 | +8.4% |
| Accounts Receivable, Allowance for Credit Loss | $1.94億2026-03-31 | $4.5億 | -56.9% | $1.94億 | $4.5億 | -56.9% |
| Accounts Receivable, Allowance for Credit Loss, Current | $2.59億2026-03-31 | $5億 | -48.2% | $2.59億 | $5億 | -48.2% |
| Accounts Receivable, before Allowance for Credit Loss, Current | $282億2026-03-31 | $261億 | +8.0% | $282億 | $261億 | +8.0% |
| Accounts Receivable, Credit Loss Expense (Reversal) | $4500万 | $1.96億 | -77.0% | $1億 | -$1.3億 | +176.9% |
| Accrued Liabilities, Current | $50.4億 | $49.2億 | +2.3% | $54.9億 | $48.3億 | +13.8% |
| Accumulated Depreciation, Depletion and Amortization, Property, Plant, and Equipment | $26.1億2026-03-31 | $25.3億 | +3.4% | $26.1億 | $25.3億 | +3.4% |
| Accumulated Other Comprehensive Income (Loss), Net of Tax | -$7.49億 | -$8.98億 | +16.6% | -$7.45億 | -$9.32億 | +20.1% |
| Additional Paid in Capital | $85.9億 | $84.5億 | +1.6% | $82.8億 | $83.7億 | -1.1% |
| Amortization | $1.26億 | $9500万 | +32.6% | $4.73億 | $3.94億 | +20.1% |
| Amortization of Intangible Assets | $7400万 | $5000万 | +48.0% | $2.76億 | $2.26億 | +22.1% |
| Antidilutive Securities Excluded from Computation of Earnings Per Share, Amount | 100万2025-12-31 | 100万 | 0.0% | 100万2025-03-31 | 100万 | 0.0% |
| APIC, Share-based Payment Arrangement, Increase for Cost Recognition | $6700万 | $5500万 | +21.8% | $2.47億 | $2.26億 | +9.3% |
| Asset Impairment Charges | – | – | – | $0 | $0 | – |
| Assets | $883億 | $813億 | +8.6% | $823億 | $751億 | +9.6% |
| Assets, Current | $628億 | $568億 | +10.6% | $572億 | $554億 | +3.3% |
| Buildings and Improvements, Gross | $14.5億2026-03-31 | $14.3億 | +1.3% | $14.5億 | $14.3億 | +1.3% |
| Business Exit Costs | $5700万 | $4100万 | +39.0% | $1.91億 | $1.08億 | +76.9% |
| Capitalized Computer Software, Accumulated Amortization | $7.5億2026-03-31 | $6.57億 | +14.2% | $7.5億 | $6.57億 | +14.2% |
| Capitalized Computer Software, Amortization | – | – | – | $1.64億 | $1.35億 | +21.5% |
| Capitalized Computer Software, Net | $7.64億2026-03-31 | $6.81億 | +12.2% | $7.64億 | $6.81億 | +12.2% |
| Cash and Cash Equivalents, at Carrying Value | $51.6億 | $24.2億 | +113.6% | $39.8億 | $56.9億 | -30.2% |
| Cash, Cash Equivalents, Restricted Cash and Restricted Cash Equivalents | $52.6億 | $26.8億 | +95.9% | $40.7億 | $59.6億 | -31.7% |
| Cash, Cash Equivalents, Restricted Cash and Restricted Cash Equivalents, Period Increase (Decrease), Including Exchange Rate Effect | $11.9億 | -$32.7億 | +136.3% | -$18.9億 | $13.7億 | -237.7% |
| Common Stock, Dividends, Per Share, Declared | $0.82 | $0.71 | +15.5% | $3.17 | $2.75 | +15.3% |
| Common Stock, Par or Stated Value Per Share | $0.01 | $0.01 | 0.0% | $0.01 | $0.01 | 0.0% |
| Common Stock, Shares Authorized | 8億 | 8億 | 0.0% | 8億 | 8億 | 0.0% |
| Common Stock, Shares, Issued | 2.8億 | 2.8億 | 0.0% | 2.8億 | 2.79億 | +0.4% |
| Common Stock, Value, Issued | $300万 | $300万 | 0.0% | $300万 | $300万 | 0.0% |
| Comprehensive Income (Loss), Net of Tax, Attributable to Noncontrolling Interest | $4.18億 | $4700万 | +789.4% | $3.37億 | $1.86億 | +81.2% |
| Comprehensive Income (Loss), Net of Tax, Attributable to Parent | $6.1億 | $8.18億 | -25.4% | $49.5億 | $32.4億 | +52.6% |
| Comprehensive Income (Loss), Net of Tax, Including Portion Attributable to Noncontrolling Interest | $10.3億 | $8.65億 | +18.8% | $52.9億 | $34.3億 | +54.1% |
| Construction in Progress, Gross | $5.78億2026-03-31 | $7.22億 | -19.9% | $5.78億 | $7.22億 | -19.9% |
| Contract with Customer, Liability | $3.66億2026-03-31 | $3.54億 | +3.4% | $3.66億 | $3.54億 | +3.4% |
| Cost of Goods and Services Sold | $1020億 | $945億 | +7.6% | $3890億 | $3460億 | +12.5% |
| Current Federal Tax Expense (Benefit) | – | – | – | $4.37億 | $5.52億 | -20.8% |
| Current Foreign Tax Expense (Benefit) | – | – | – | $2.18億 | $2.54億 | -14.2% |
| Current Income Tax Expense (Benefit) | – | – | – | $8.72億 | $9.88億 | -11.7% |
| Current State and Local Tax Expense (Benefit) | – | – | – | $2.17億 | $1.82億 | +19.2% |
| Debt and Lease Obligation | $97億 | $78億 | +24.4% | $65億 | $57億 | +14.0% |
| Deferred Federal Income Tax Expense (Benefit) | – | – | – | $2.48億 | $1.02億 | +143.1% |
| Deferred Foreign Income Tax Expense (Benefit) | $4400万2026-03-31 | – | – | -$7500万 | -$2.17億 | +65.4% |
| Deferred Income Tax Assets, Net | $4.32億2026-03-31 | $3.67億 | +17.7% | $4.32億 | $3.67億 | +17.7% |
| Deferred Income Tax Expense (Benefit) | – | – | – | $2.3億 | -$1.1億 | +309.1% |
| Deferred Income Tax Liabilities, Net | $13.6億 | $9.87億 | +38.1% | $13.3億 | $10.3億 | +29.3% |
| Deferred State and Local Income Tax Expense (Benefit) | – | – | – | $5700万 | $500万 | +1,040.0% |
| Deferred Tax Assets, Gross | $26.4億2026-03-31 | $26.1億 | +1.3% | $26.4億 | $26.1億 | +1.3% |
| Deferred Tax Assets, Net of Valuation Allowance | $18.8億2026-03-31 | $19.7億 | -4.6% | $18.8億 | $19.7億 | -4.6% |
| Deferred Tax Assets, Other | $1.94億2026-03-31 | $2.36億 | -17.8% | $1.94億 | $2.36億 | -17.8% |
| Deferred Tax Assets, Tax Credit Carryforwards | $9.96億2026-03-31 | $8.47億 | +17.6% | $9.96億 | $8.47億 | +17.6% |
| Deferred Tax Assets, Tax Deferred Expense, Compensation and Benefits | $3.33億2026-03-31 | $2.87億 | +16.0% | $3.33億 | $2.87億 | +16.0% |
| Deferred Tax Assets, Tax Deferred Expense, Reserves and Accruals, Allowance for Doubtful Accounts | $6900万2026-03-31 | $1.36億 | -49.3% | $6900万 | $1.36億 | -49.3% |
| Deferred Tax Assets, Valuation Allowance | $7.69億2026-03-31 | $6.44億 | +19.4% | $7.69億 | $6.44億 | +19.4% |
| Deferred Tax Liabilities, Gross | $27.7億2026-03-31 | $26.3億 | +5.6% | $27.7億 | $26.3億 | +5.6% |
| Deferred Tax Liabilities, Inventory | $20.1億2026-03-31 | $21.4億 | -6.1% | $20.1億 | $21.4億 | -6.1% |
| Deferred Tax Liabilities, Net | $8.98億2026-03-31 | $6.62億 | +35.6% | $8.98億 | $6.62億 | +35.6% |
出典:SEC companyfacts(各10-Q / 10-KのXBRL)。キャッシュフローの四半期値は、10-Qにタグ付けされた累計値から算出。セグメント内訳はディメンション付きでタグ付けされているため、セグメントのセクションに表示しています。
出典
財務諸表、セグメント売上高、指標、予想:Financial Modeling Prep。セグメント利益と全報告項目:SEC EDGAR(XBRL)。 参照した提出書類: 10-Q 2026-06-30, 10-K 2026-03-31, 10-Q 2025-12-31, 10-Q 2025-09-30, 10-Q 2025-06-30, 10-K 2025-03-31, 10-Q 2024-12-31, 10-Q 2024-09-30, 10-Q 2024-06-30
データ基準日 2026-11-01