PerpEquities

Hilton Worldwide (HLT)の財務

NYSE · Consumer Cyclical · Travel Lodging · 従業員182,000人 · CEO Christopher J. Nassetta

株価
$357.03 +0.03%
時価総額
$794億
企業価値
$926億
前回の決算
Q3 '26 2026-10-27提出
次回の決算
2027-02-10 EPS予想 $2.43
売上高(TTM)$127億+8.1% 前年比直近4四半期、棒グラフ=各四半期
営業利益率(TTM)24.0%+2.0 pt 前年比営業利益 $30.5億
純利益(TTM)$17億+2.1% 前年比税引後、営業外損益を含む
フリーキャッシュフロー(TTM)$19.3億-17.8% 前年比設備投資 $8400万
希薄化後EPS(TTM)$7.41+7.5% 前年比直近4四半期の合計
ネットキャッシュ-$132億-16.9% 前年比現金 + 短期投資 - 債務

バリュエーションと主要指標

時価総額
$794億
EV $926億
売上高
$127億
直近12か月
売上成長率
+8%
FY2026年のコンセンサス
純利益率
13.4%
純利益 / 売上高、TTM
P/E
47.7×
予想 39.1×(FY2026)
P/S
6.3×
株価 / 売上高、TTM
EV / EBITDA
29.0×
TTM
フリーキャッシュフロー
$19.3億
直近12か月
純利益
$17億
直近12か月
売上高予想
$130億
FY2026年のコンセンサス
利益
2027-02-10
売上高予想 $33.5億
配当
$0.60
1株当たり、直近12か月

主な要点

報告された数値から算出。各記述にはその根拠となる数値を添えています。

  • 前回の決算(2026-10-27):売上高1.4%下回る、EPS 3.4%上回る売上高$33.3億、予想$33.7億(-1.4%)。EPS $2.45、予想$2.37(+3.4%)。
  • 売上成長が鈍化:前年比6.6%Q3 '26の売上高は$33.3億、その前の4四半期の平均は8.8%。
  • 営業利益率は24.0%(TTM)、前年比+2.0 pt売上高が8.1%増加する中、営業利益は18.1%増加。
  • 税引前利益の29.7%が営業外損失で減少税引前利益$23.5億に対し営業利益$30.5億(TTM)。持分投資の損失などの一時的項目が純利益とEPSを押し下げており、事業の実力は営業利益でより正確に見えます。
  • 設備投資は売上高の0.7%(前年は1.4%)直近4四半期の投資額は$8400万(前年比-47.8%)。フリーキャッシュフローは$19.3億で、純利益の113.5%。
  • 株主還元$35.5億=フリーキャッシュフローの183.9%自社株買い$34.1億(前年は$31.7億)、配当$1.38億、株式報酬$2億(TTM)。 フリーキャッシュフローを上回る還元:手元資金または借入で賄っています。
  • 希薄化後株式数は1年で5.8%減少Q3 '26の希薄化後株式数は2.26億、1年前は2.4億。
  • 純有利子負債 $132億現金 + 短期投資 $7.74億、リース含む債務 $140億。1年前の純有利子負債は$113億。

直近四半期:Q3 '26

2026-09-30終了の四半期。前年同期および決算前のアナリスト・コンセンサスとの比較。

四半期の前年比較

Q3 '26前年増減
売上高$33.3億$31.2億+6.6%
売上総利益率33.2%30.2%+3.0 pt
営業利益$9.09億$7.77億+17.0%
営業利益率27.3%24.9%+2.4 pt
純利益$5.36億$4.2億+27.6%
希薄化後EPS$2.37$1.77+33.9%
営業キャッシュフロー$7.21億$8.16億-11.6%
設備投資$3200万$5000万-36.0%
フリーキャッシュフロー$6.89億$7.66億-10.1%
R&D$0$0–
株式報酬費用$5900万$4400万+34.1%

実績 vs コンセンサス

2026-10-27
実績コンセンサス対コンセンサス
売上高$33.3億$33.7億-1.4%
EPS(予想ベース)$2.45$2.37+3.4%

2026-10-27発表のQ3 '26決算より：売上高とアナリスト予想ベースのEPS（調整後が多い）。上の財務諸表のEPSとは異なる場合があります。

EPSとコンセンサス

直近8回の決算

売上高

収益の源泉を事業別・地域別に四半期ごとに示します。

売上高、営業利益、成長率

四半期

事業別売上高

積み上げ、四半期
セグメントQ3 '26前年比構成比TTMTTM前年比12四半期
Reimbursement Revenue$19.7億+7.1%65.1%$75.1億-12.2%
Management and Franchise$8.15億+10.3%27.0%$29.9億-13.1%
Management Service, Base$9600万+3.2%3.2%$3.88億-14.3%
Management Service, Incentive$7100万+9.2%2.4%$3.17億-13.4%
Hotel, Other$7200万+12.5%2.4%$2.75億-11.6%

セグメント利益

各10-Q / 10-Kのセグメント注記から読み取った、報告セグメントごとの営業利益(多くのデータ提供元が省く利益内訳)。

Q3 '24のセグメント

セグメント売上高前年比営業利益前年比利益率前年の利益率TTM営業利益
Management And Franchise––$8.73億––––
Ownership––$3300万––––

セグメント別営業利益

四半期

セグメント別営業利益率

四半期

利益率とコスト構造

売上1単位あたり各段階で何が残るか、そしてコストがどこに使われるか。

利益率

四半期

売上高に対するコスト比率

四半期

キャッシュフローと資本配分

生み出した現金、その使途、そして株主に届く分。

営業キャッシュフロー、設備投資、フリーキャッシュフロー

四半期

現金の使途と営業キャッシュフロー

会計年度

直近4四半期

キャッシュフロー計算書
営業キャッシュフロー
$20.1億
設備投資
-$8400万
自社株買い
-$34.1億
配当金
-$1.38億
買収
-$300万
債務の純発行
$14.7億
株式報酬費用
$2億
フリーキャッシュフロー
$19.3億
株主還元 / FCF
183.9%

株式数とEPS

四半期、希薄化後

貸借対照表

各四半期末の流動性、投資、債務。

現金、投資、債務

四半期末

バリュエーションとリターン

現在の倍率を同社の過去5会計年度と比較。アナリストの目標株価と評価。

倍率とリターン

TTMと過去5会計年度
現在5年平均5年レンジ内の現在位置
P/E(TTM)47.7×52.4×27.7× – 106.1×
EV / EBITDA29.0×29.1×18.7× – 45.3×
EV / 売上高7.3×6.5×4.9× – 9.0×
株価 / FCF41.2×313.9×22.0× – 1,450.7×
株価 / 純資産-12.1×––
FCF利回り2.4%2.8%0.1% – 4.5%
投下資本利益率18.1%12.6%5.8% – 16.4%
自己資本利益率-28.1%-56.1%-113.9% – -27.0%

アナリスト

コンセンサス目標株価 $371.40 (+4.0%)
レンジ $316.00 – $421.00 · 評価 Buy

強い買い0
買い29
中立20
売り0
強い売り0

見通し

今後の会計年度に対するアナリストのコンセンサスと、現在の株価で見た場合の意味合い。

コンセンサス予想

会計年度売上高成長率EPS成長率現在の株価でのP/Eアナリスト(EPS)
FY2026$130億+7.8%$9.12+49.0%39.1×14
FY2027$141億+8.8%$10.39+13.9%34.4×18
FY2028$153億+8.4%$11.99+15.4%29.8×10
FY2029$164億+7.2%$14.05+17.2%25.4×4
FY2030$173億+5.6%$16.23+15.4%22.0×4

財務諸表

損益計算書、貸借対照表、キャッシュフロー計算書の全項目。12四半期と10会計年度を、金額・売上比・成長率で表示。

損益計算書売上高、費用、営業利益、純利益、EPS開く貸借対照表現金、投資、資産、債務、負債、純資産開くキャッシュフロー営業キャッシュフロー、設備投資、フリーキャッシュフロー、自社株買い、配当開く

全報告項目

Hilton Worldwide Holdings Inc.が直近の10-Q / 10-K提出書類にタグ付けした全251項目を、SECの公式ラベルと定義とともに掲載。注記(リース、税金、自社株買い、従業員など)も含みます。

項目(SECラベル)直近四半期前年前年比直近FY前FY前年比
Accounts Payable and Accrued Liabilities, Current$24.5億$26億-5.7%$23.4億$21.2億+10.0%
Accounts Payable, Current$3.76億2025-12-31$4.09億-8.1%$3.76億$4.09億-8.1%
Accounts Receivable, after Allowance for Credit Loss, Current$18億$16.5億+9.0%$16.9億$15.8億+6.8%
Accounts Receivable, Allowance for Credit Loss, Current$1.75億$1.6億+9.4%$1.63億$1.45億+12.4%
Accumulated Depreciation, Depletion and Amortization, Property, Plant, and Equipment$4.86億2025-12-31$4.99億-2.6%$4.86億$4.99億-2.6%
Accumulated Other Comprehensive Income (Loss), Net of Tax-$7.39億-$7.13億-3.6%-$7.29億-$7.82億+6.8%
Additional Paid in Capital$114億$112億+1.6%$113億$111億+1.3%
Amortization of Acquisition Costs$1600万$1500万+6.7%$5700万$5000万+14.0%
Amortization of Debt Issuance Costs and Discounts–––$1900万$1700万+11.8%
Amortization of Intangible Assets$1600万$1500万+6.7%$2.88億2017-12-31$3.12億-7.7%
Asset Impairment Charges–––$0$0–
Assets$168億$166億+1.0%$168億$165億+1.5%
Assets, Current$31.1億$31.2億-0.2%$30億$32.7億-8.4%
Assets, Noncurrent$137億$135億+1.2%$138億$133億+4.0%
Buildings and Improvements, Gross$3.94億2025-12-31$3.68億+7.1%$3.94億$3.68億+7.1%
Cash and Cash Equivalents, at Carrying Value$7.74億$10.6億-26.8%$9.18億$13億-29.4%
Cash, Cash Equivalents, Restricted Cash and Restricted Cash Equivalents$8.3億$11.3億-26.3%$9.7億$13.8億-29.5%
Cash, Cash Equivalents, Restricted Cash and Restricted Cash Equivalents, Period Increase (Decrease), Including Exchange Rate Effect-$2.34億$6.78億-134.5%-$4.06億$5.01億-181.0%
Common Stock, Capital Shares Reserved for Future Issuance910万2025-12-31970万-6.2%910万970万-6.2%
Common Stock, Dividends, Per Share, Declared$0.15$0.150.0%$0.60$0.600.0%
Common Stock, Par or Stated Value Per Share$0.01$0.010.0%$0.01$0.010.0%
Common Stock, Shares Authorized100億100億0.0%100億100億0.0%
Common Stock, Shares, Outstanding2.23億2.33億-4.3%2.3億2.42億-4.7%
Common Stock, Value, Outstanding$300万$300万0.0%$300万$300万0.0%
Comprehensive Income (Loss), Net of Tax, Attributable to Noncontrolling Interest$100万$0–$400万$300万+33.3%
Comprehensive Income (Loss), Net of Tax, Attributable to Parent$5.44億$4.12億+32.0%$15.1億$14.8億+1.8%
Comprehensive Income (Loss), Net of Tax, Including Portion Attributable to Noncontrolling Interest$5.45億$4.12億+32.3%$15.1億$14.9億+1.8%
Construction in Progress, Gross$5700万2025-12-31$6500万-12.3%$5700万$6500万-12.3%
Contract with Customer, Liability$24.5億$19.8億+24.1%$23.5億$18.3億+28.7%
Contract with Customer, Liability, Revenue Recognized$2.37億$1.8億+31.7%-$5.7億-$4.18億-36.4%
Costs and Expenses$24.2億$23.4億+3.1%$93.5億$88.1億+6.1%
Current Federal Tax Expense (Benefit)–––$3.29億$3.57億-7.8%
Current Foreign Tax Expense (Benefit)–––$1.19億$5200万+128.8%
Current Income Tax Expense (Benefit)–––$5.47億$4.91億+11.4%
Current State and Local Tax Expense (Benefit)–––$9900万$8200万+20.7%
Debt Instrument, Unamortized Discount (Premium) and Debt Issuance Costs, Net-$9600万-$8800万-9.1%-$9600万-$8500万-12.9%
Deferred Compensation Arrangement with Individual, Allocated Share-based Compensation Expense$5900万$4400万+34.1%$1.7億$1.76億-3.4%
Deferred Federal Income Tax Expense (Benefit)–––-$800万-$5100万+84.3%
Deferred Foreign Income Tax Expense (Benefit)–––$7400万-$1.81億+140.9%
Deferred Income Tax Expense (Benefit)-$200万$4800万-104.2%$6400万-$2.47億+125.9%
Deferred Income Taxes and Other Assets, Noncurrent$2.02億$3.18億-36.5%$2.52億$3.18億-20.8%
Deferred Revenue, Current$8.28億$6.37億+30.0%$8.58億$6.64億+29.2%
Deferred Revenue, Noncurrent$17.2億$14.2億+21.4%$16.5億$13億+26.8%
Deferred State and Local Income Tax Expense (Benefit)–––-$200万-$1500万+86.7%
Deferred Tax Assets, Deferred Income$7.53億2025-12-31$6.59億+14.3%$7.53億$6.59億+14.3%
Deferred Tax Assets, Gross$27.1億2025-12-31$26億+4.2%$27.1億$26億+4.2%
Deferred Tax Assets, Net of Valuation Allowance$14.8億2025-12-31$14億+5.6%$14.8億$14億+5.6%
Deferred Tax Assets, Operating Loss Carryforwards$4.93億2025-12-31$5.25億-6.1%$4.93億$5.25億-6.1%
Deferred Tax Assets, Operating Loss Carryforwards, Not Subject to Expiration$4.61億2025-12-31$4.98億-7.4%$4.61億$4.98億-7.4%
Deferred Tax Assets, Operating Loss Carryforwards, State and Local$4.93億2025-12-31$5.25億-6.1%$4.93億$5.25億-6.1%
Deferred Tax Assets, Operating Loss Carryforwards, Subject to Expiration$3200万2025-12-31$2700万+18.5%$3200万$2700万+18.5%
Deferred Tax Assets, Other$1.4億2025-12-31$1.27億+10.2%$1.4億$1.27億+10.2%
Deferred Tax Assets, Tax Credit Carryforwards, Foreign$7900万2025-12-31$7000万+12.9%$7900万$7000万+12.9%
Deferred Tax Assets, Tax Deferred Expense, Compensation and Benefits, Employee Compensation$1.15億2025-12-31$1.18億-2.5%$1.15億$1.18億-2.5%
Deferred Tax Assets, Tax Deferred Expense, Reserves and Accruals, Deferred Rent$3.37億2025-12-31$2.82億+19.5%$3.37億$2.82億+19.5%
Deferred Tax Assets, Tax Deferred Expense, Reserves and Accruals, Other$5100万2025-12-31$5700万-10.5%$5100万$5700万-10.5%
Deferred Tax Assets, Valuation Allowance$12.3億2025-12-31$12億+2.5%$12.3億$12億+2.5%
Deferred Tax Liabilities, Deferred Expense$2.44億$3.35億-27.2%$3.22億$3.22億0.0%
Deferred Tax Liabilities, Gross$15.5億2025-12-31$14.1億+10.3%$15.5億$14.1億+10.3%
Deferred Tax Liabilities, Net$7000万2025-12-31$400万+1,650.0%$7000万$400万+1,650.0%

出典:SEC companyfacts(各10-Q / 10-KのXBRL)。キャッシュフローの四半期値は、10-Qにタグ付けされた累計値から算出。セグメント内訳はディメンション付きでタグ付けされているため、セグメントのセクションに表示しています。

出典

財務諸表、セグメント売上高、指標、予想:Financial Modeling Prep。セグメント利益と全報告項目:SEC EDGAR(XBRL)。 参照した提出書類: 10-Q 2026-09-30, 10-Q 2026-06-30, 10-Q 2026-03-31, 10-K 2025-12-31, 10-Q 2025-09-30, 10-Q 2025-06-30, 10-Q 2025-03-31, 10-K 2024-12-31, 10-Q 2024-09-30

データ基準日 2026-11-01