HCA Healthcare (HCA)の財務
NYSE · Healthcare · Medical - Care Facilities · 従業員320,000人 · CEO Samuel N. Hazen
- 株価
- $473.19 -1.02%
- 時価総額
- $1020億
- 企業価値
- $1540億
- 前回の決算
- Q3 '26 2026-10-29提出
- 次回の決算
- 2027-01-26 EPS予想 $8.15
売上高(TTM)$787億+5.8% 前年比直近4四半期、棒グラフ=各四半期
営業利益率(TTM)15.3%-0.3 pt 前年比営業利益 $121億
純利益(TTM)$67.8億+6.8% 前年比税引後、営業外損益を含む
フリーキャッシュフロー(TTM)$59.7億-26.2% 前年比設備投資 $52億
希薄化後EPS(TTM)$30.18+16.7% 前年比直近4四半期の合計
ネットキャッシュ-$515億-13.6% 前年比現金 + 短期投資 - 債務
バリュエーションと主要指標
- 時価総額
- $1020億 EV $1540億
- 売上高
- $787億 直近12か月
- 売上成長率
- +5% FY2026年のコンセンサス
- 純利益率
- 8.6% 純利益 / 売上高、TTM
- P/E
- 57.4× 予想 15.8×(FY2026)
- P/S
- 1.3× 株価 / 売上高、TTM
- EV / EBITDA
- 9.7× TTM
- フリーキャッシュフロー
- $59.7億 直近12か月
- 純利益
- $67.8億 直近12か月
- 売上高予想
- $791億 FY2026年のコンセンサス
- 利益
- 2027-01-26 売上高予想 $200億
- 配当
- $3.06 1株当たり、直近12か月
主な要点
報告された数値から算出。各記述にはその根拠となる数値を添えています。
- 前回の決算(2026-10-27):売上高2.7%上回る、EPS 8.6%上回る売上高$198億、予想$193億(+2.7%)。EPS $7.22、予想$6.65(+8.6%)。
- 売上成長が鈍化:前年比3.6%Q3 '26の売上高は$198億、その前の4四半期の平均は7.3%。
- 営業利益率は15.3%(TTM)、前年比-0.3 pt売上高が5.8%増加する中、営業利益は3.8%増加。
- 税引前利益の22.9%が営業外損失で減少税引前利益$98.2億に対し営業利益$121億(TTM)。持分投資の損失などの一時的項目が純利益とEPSを押し下げており、事業の実力は営業利益でより正確に見えます。
- 設備投資は売上高の6.6%(前年は6.4%)直近4四半期の投資額は$52億(前年比+9.6%)。フリーキャッシュフローは$59.7億で、純利益の88.1%。
- 株主還元$98.4億=フリーキャッシュフローの164.8%自社株買い$91.6億(前年は$92.1億)、配当$6.81億、株式報酬$0(TTM)。 フリーキャッシュフローを上回る還元:手元資金または借入で賄っています。
- 希薄化後株式数は1年で10.4%減少Q3 '26の希薄化後株式数は2.17億、1年前は2.42億。
- 純有利子負債 $515億現金 + 短期投資 $9.08億、リース含む債務 $524億。1年前の純有利子負債は$454億。
直近四半期:Q3 '26
2026-09-30終了の四半期。前年同期および決算前のアナリスト・コンセンサスとの比較。
四半期の前年比較
| Q3 '26 | 前年 | 増減 | |
|---|---|---|---|
| 売上高 | $198億 | $192億 | +3.6% |
| 売上総利益率 | 14.9% | 41.8% | -26.9 pt |
| 営業利益 | $29.6億 | $29.7億 | 0.0% |
| 営業利益率 | 14.9% | 15.5% | -0.5 pt |
| 純利益 | $15.8億 | $16.4億 | -3.9% |
| 希薄化後EPS | $7.27 | $6.96 | +4.5% |
| 営業キャッシュフロー | $44.6億 | $44.2億 | +1.0% |
| 設備投資 | $13.6億 | $12.9億 | +5.4% |
| フリーキャッシュフロー | $31億 | $31.3億 | -0.8% |
| R&D | $0 | $0 | – |
| 株式報酬費用 | $0 | $0 | – |
実績 vs コンセンサス
2026-10-27| 実績 | コンセンサス | 対コンセンサス | |
|---|---|---|---|
| 売上高 | $198億 | $193億 | +2.7% |
| EPS(予想ベース) | $7.22 | $6.65 | +8.6% |
2026-10-27発表のQ3 '26決算より：売上高とアナリスト予想ベースのEPS（調整後が多い）。上の財務諸表のEPSとは異なる場合があります。
EPSとコンセンサス
直近8回の決算売上高
収益の源泉を事業別・地域別に四半期ごとに示します。
売上高、営業利益、成長率
四半期事業別売上高
積み上げ、四半期| セグメント | Q3 '26 | 前年比 | 構成比 | TTM | TTM前年比 | 12四半期 |
|---|---|---|---|---|---|---|
| Managed Care And Other Insurers | $95.7億 | +3.3% | 49.7% | $372億 | +1.1% | |
| Managed Medicare | $35.3億 | +6.8% | 18.3% | $139億 | +6.8% | |
| Medicare | $29.3億 | +7.2% | 15.2% | $118億 | +5.3% | |
| Medicaid | $17.7億 | -1.0% | 9.2% | $74.9億 | +29.8% | |
| Managed Medicaid | $9.61億 | +1.3% | 5.0% | $38.6億 | +5.4% | |
| International | $4.92億 | +1.7% | 2.6% | $19.6億 | +7.5% |
地域別売上高
全体に占める割合| セグメント | Q3 '26 | 前年比 | 構成比 | TTM | TTM前年比 | 12四半期 |
|---|---|---|---|---|---|---|
| Atlantic Group | $64.2億 | +4.5% | 33.8% | $266億 | +8.1% | |
| American Group | $68.5億 | +2.4% | 36.0% | $269億 | +2.8% | |
| National Group | $57.4億 | +3.9% | 30.2% | $218億 | +4.3% |
利益率とコスト構造
売上1単位あたり各段階で何が残るか、そしてコストがどこに使われるか。
利益率
四半期売上高に対するコスト比率
四半期キャッシュフローと資本配分
生み出した現金、その使途、そして株主に届く分。
営業キャッシュフロー、設備投資、フリーキャッシュフロー
四半期現金の使途と営業キャッシュフロー
会計年度直近4四半期
キャッシュフロー計算書- 営業キャッシュフロー
- $112億
- 設備投資
- -$52億
- 自社株買い
- -$91.6億
- 配当金
- -$6.81億
- 買収
- -$7.79億
- 債務の純発行
- $57.3億
- 株式報酬費用
- $0
- フリーキャッシュフロー
- $59.7億
- 株主還元 / FCF
- 164.8%
株式数とEPS
四半期、希薄化後貸借対照表
各四半期末の流動性、投資、債務。
現金、投資、債務
四半期末バリュエーションとリターン
現在の倍率を同社の過去5会計年度と比較。アナリストの目標株価と評価。
倍率とリターン
TTMと過去5会計年度| 現在 | 5年平均 | 5年レンジ内の現在位置 | |
|---|---|---|---|
| P/E(TTM) | 57.4× | 13.6× | 11.9× – 16.3× |
| EV / EBITDA | 9.7× | 8.9× | 8.2× – 10.1× |
| EV / 売上高 | 2.0× | 1.9× | 1.7× – 2.1× |
| 株価 / FCF | 17.2× | 15.2× | 13.8× – 16.9× |
| 株価 / 純資産 | -13.0× | – | – |
| FCF利回り | 5.8% | 6.6% | 5.9% – 7.3% |
| 投下資本利益率 | 18.5% | 17.3% | 16.4% – 18.5% |
| 自己資本利益率 | -100.5% | -317.6% | -745.6% – -112.6% |
アナリスト
コンセンサス目標株価 $463.12 (-2.1%)
レンジ $369.00 – $579.00 · 評価 Buy
強い買い0
買い29
中立15
売り2
強い売り0
見通し
今後の会計年度に対するアナリストのコンセンサスと、現在の株価で見た場合の意味合い。
コンセンサス予想
| 会計年度 | 売上高 | 成長率 | EPS | 成長率 | 現在の株価でのP/E | アナリスト(EPS) |
|---|---|---|---|---|---|---|
| FY2026 | $791億 | +4.6% | $30.02 | +5.8% | 15.8× | 14 |
| FY2027 | $816億 | +3.2% | $31.35 | +4.4% | 15.1× | 16 |
| FY2028 | $853億 | +4.5% | $34.92 | +11.4% | 13.6× | 12 |
| FY2029 | $909億 | +6.6% | $39.12 | +12.0% | 12.1× | 9 |
| FY2030 | $963億 | +6.0% | $44.62 | +14.1% | 10.6× | 5 |
財務諸表
損益計算書、貸借対照表、キャッシュフロー計算書の全項目。12四半期と10会計年度を、金額・売上比・成長率で表示。
全報告項目
HCA Healthcare, Inc.が直近の10-Q / 10-K提出書類にタグ付けした全237項目を、SECの公式ラベルと定義とともに掲載。注記(リース、税金、自社株買い、従業員など)も含みます。
| 項目(SECラベル) | 直近四半期 | 前年 | 前年比 | 直近FY | 前FY | 前年比 |
|---|---|---|---|---|---|---|
| Accounts Payable, Current | $51億 | $45.5億 | +12.1% | $46.6億 | $42.8億 | +9.0% |
| Accounts Receivable, after Allowance for Credit Loss, Current | $115億 | $104億 | +10.4% | $109億 | $108億 | +1.1% |
| Accrual for Taxes Other than Income Taxes, Current | $5.04億2025-12-31 | $4.19億 | +20.3% | $5.04億 | $4.19億 | +20.3% |
| Accrued Employee Benefits, Current | $2.16億2025-12-31 | $2.06億 | +4.9% | $2.16億 | $2.06億 | +4.9% |
| Accrued Salaries, Current | $23.7億 | $22.9億 | +3.4% | $25.3億 | $23億 | +9.6% |
| Accumulated Depreciation, Depletion and Amortization, Property, Plant, and Equipment | $374億 | $349億 | +7.0% | $351億 | $331億 | +6.1% |
| Accumulated Other Comprehensive (Income) Loss, Defined Benefit Plan, after Tax | $500万 | -$1300万 | +138.5% | $500万 | -$1300万 | +138.5% |
| Accumulated Other Comprehensive Income (Loss), Foreign Currency Translation Adjustment, Net of Tax | -$3.35億 | -$2.92億 | -14.7% | -$2.99億 | -$3.53億 | +15.3% |
| Accumulated Other Comprehensive Income (Loss), Net of Tax | -$3.5億 | -$3.17億 | -10.4% | -$3.05億 | -$3.87億 | +21.2% |
| Amortization of Debt Issuance Costs | – | – | – | $4400万 | $3500万 | +25.7% |
| Amortization of Debt Issuance Costs and Discounts | $1100万 | $700万 | +57.1% | $4400万 | $3500万 | +25.7% |
| Amortization of Intangible Assets | – | – | – | $1200万 | $1600万 | -25.0% |
| AOCI, Debt Securities, Available-for-sale, Adjustment, after Tax | -$2000万 | -$1200万 | -66.7% | -$1100万 | -$2100万 | +47.6% |
| APIC, Share-based Payment Arrangement, Increase for Cost Recognition | $1.73億 | $1.23億 | +40.7% | – | – | – |
| Assets | $635億 | $597億 | +6.2% | $607億 | $595億 | +2.0% |
| Assets, Current | $162億 | $153億 | +6.1% | $158億 | $164億 | -3.8% |
| Buildings and Improvements, Gross | $237億2025-12-31 | $227億 | +4.6% | $237億 | $227億 | +4.6% |
| Cash and Cash Equivalents, at Carrying Value | $9.08億 | $9.97億 | -8.9% | $10.4億 | $19.3億 | -46.2% |
| Cash, Cash Equivalents, Restricted Cash and Restricted Cash Equivalents | $9.08億 | $9.97億 | -8.9% | $10.4億 | $19.3億 | -46.2% |
| Cash, Cash Equivalents, Restricted Cash and Restricted Cash Equivalents, Period Increase (Decrease), Including Exchange Rate Effect | -$1.05億 | $5800万 | -281.0% | -$8.93億 | $9.98億 | -189.5% |
| Common Stock, Dividends, Per Share, Declared | $0.78 | $0.72 | +8.3% | $2.88 | $2.64 | +9.1% |
| Common Stock, Par or Stated Value Per Share | $0.01 | $0.01 | 0.0% | $0.01 | $0.01 | 0.0% |
| Common Stock, Shares Authorized | 18億 | 18億 | 0.0% | 18億 | 18億 | 0.0% |
| Common Stock, Shares, Outstanding | 2.11億 | 2.3億 | -8.3% | 2.25億 | 2.5億 | -10.2% |
| Common Stock, Value, Outstanding | $200万 | $200万 | 0.0% | $200万 | $300万 | -33.3% |
| Comprehensive Income (Loss), Net of Tax, Attributable to Noncontrolling Interest | $2.7億 | $2.6億 | +3.8% | $9.98億 | $8.97億 | +11.3% |
| Comprehensive Income (Loss), Net of Tax, Attributable to Parent | $15.6億 | $16.4億 | -4.4% | $68.7億 | $58億 | +18.4% |
| Comprehensive Income (Loss), Net of Tax, Including Portion Attributable to Noncontrolling Interest | $18.3億 | $19億 | -3.3% | $78.6億 | $67億 | +17.5% |
| Construction in Progress, Gross | $21.5億2025-12-31 | $18.6億 | +15.4% | $21.5億 | $18.6億 | +15.4% |
| Costs and Expenses | $175億 | $167億 | +4.4% | $658億 | $621億 | +5.9% |
| Current Federal Tax Expense (Benefit) | – | – | – | $15.5億 | $12億 | +29.0% |
| Current Foreign Tax Expense (Benefit) | – | – | – | $1300万 | $2000万 | -35.0% |
| Current State and Local Tax Expense (Benefit) | – | – | – | $2.48億 | $2.12億 | +17.0% |
| Debt Issuance Costs, Net | $4.39億 | $4.16億 | +5.5% | $4.36億 | $3.69億 | +18.2% |
| Debt Issuance Costs, Noncurrent, Net | $4.39億 | $4.16億 | +5.5% | $4.36億 | $3.69億 | +18.2% |
| Debt Securities, Available-for-Sale, Amortized Cost, Maturity, Allocated and Single Maturity Date, after Year 10 | $6800万 | $6000万 | +13.3% | $5700万 | $6500万 | -12.3% |
| Debt Securities, Available-for-Sale, Amortized Cost, Maturity, Allocated and Single Maturity Date, after Year 5 Through 10 | $9100万 | $1.14億 | -20.2% | $1.11億 | $1.47億 | -24.5% |
| Debt Securities, Available-for-Sale, Amortized Cost, Maturity, Allocated and Single Maturity Date, after Year One Through Five | $1.47億 | $1.51億 | -2.6% | $1.45億 | $1.45億 | 0.0% |
| Debt Securities, Available-for-Sale, Amortized Cost, Maturity, Allocated and Single Maturity Date, Year One | $3600万 | $1800万 | +100.0% | $2900万 | $3100万 | -6.5% |
| Debt Securities, Available-for-Sale, Fair Value, Maturity, Allocated and Single Maturity Date, after Year 10 | $6300万 | $5700万 | +10.5% | $5500万 | $6000万 | -8.3% |
| Debt Securities, Available-for-Sale, Fair Value, Maturity, Allocated and Single Maturity Date, after Year 5 Through 10 | $8200万 | $1.07億 | -23.4% | $1.04億 | $1.3億 | -20.0% |
| Debt Securities, Available-for-Sale, Fair Value, Maturity, Allocated and Single Maturity Date, after Year One Through Five | $1.36億 | $1.47億 | -7.5% | $1.4億 | $1.4億 | 0.0% |
| Debt Securities, Available-for-Sale, Fair Value, Maturity, Allocated and Single Maturity Date, Year One | $3600万 | $1700万 | +111.8% | $2900万 | $3100万 | -6.5% |
| Debt Securities, Available-for-sale, Maturity, without Single Maturity Date, Fair Value | $3.17億 | $3.28億 | -3.4% | $3.28億 | $3.61億 | -9.1% |
| Debt Securities, Available-for-sale, Noncurrent | $4.63億 | $5.73億 | -19.2% | $4.85億 | $5.69億 | -14.8% |
| Debt, Current | $80.9億 | $61.1億 | +32.5% | $48.9億 | $47億 | +4.1% |
| Debt, Long-term and Short-term, Combined Amount | $505億 | $445億 | +13.4% | $465億 | $430億 | +8.0% |
| DebtSecuritiesAvailableForSaleAmortizedCostAfterAllowanceForCreditLoss | $3.42億 | $3.43億 | -0.3% | $3.42億 | $3.88億 | -11.9% |
| Deferred Federal Income Tax Expense (Benefit) | – | – | – | $2.01億 | $3.94億 | -49.0% |
| Deferred Foreign Income Tax Expense (Benefit) | – | – | – | $600万 | $700万 | -14.3% |
| Deferred Income Taxes and Tax Credits | -$1.71億 | $4.34億 | -139.4% | $3.1億 | $2200万 | +1,309.1% |
| Deferred State and Local Income Tax Expense (Benefit) | – | – | – | $3100万 | $3100万 | 0.0% |
| Deferred Tax Assets, Net of Valuation Allowance | $19.3億2025-12-31 | $18.7億 | +3.2% | $19.3億 | $18.7億 | +3.2% |
| Deferred Tax Assets, Operating Loss Carryforwards, State and Local | $2400万2025-12-31 | $1.67億 | -85.6% | $2400万 | $1.67億 | -85.6% |
| Deferred Tax Assets, Other | $2.68億2025-12-31 | $2.97億 | -9.8% | $2.68億 | $2.97億 | -9.8% |
| Deferred Tax Assets, Property, Plant and Equipment | $02025-12-31 | $0 | – | $0 | $0 | – |
| Deferred Tax Assets, Tax Deferred Expense, Compensation and Benefits | $3.22億2025-12-31 | $2.85億 | +13.0% | $3.22億 | $2.85億 | +13.0% |
| Deferred Tax Liabilities, Gross | $28.5億2025-12-31 | $25.3億 | +12.6% | $28.5億 | $25.3億 | +12.6% |
| Deferred Tax Liabilities, Other | $10.4億2025-12-31 | $9.32億 | +11.2% | $10.4億 | $9.32億 | +11.2% |
| Deferred Tax Liabilities, Property, Plant and Equipment | $13.6億2025-12-31 | $11.4億 | +19.1% | $13.6億 | $11.4億 | +19.1% |
出典:SEC companyfacts(各10-Q / 10-KのXBRL)。キャッシュフローの四半期値は、10-Qにタグ付けされた累計値から算出。セグメント内訳はディメンション付きでタグ付けされているため、セグメントのセクションに表示しています。
出典
財務諸表、セグメント売上高、指標、予想:Financial Modeling Prep。セグメント利益と全報告項目:SEC EDGAR(XBRL)。 参照した提出書類: 10-Q 2026-09-30, 10-Q 2026-06-30, 10-Q 2026-03-31, 10-K 2025-12-31, 10-Q 2025-09-30, 10-Q 2025-06-30, 10-Q 2025-03-31, 10-K 2024-12-31, 10-Q 2024-09-30
データ基準日 2026-11-01