American Airlines Group Inc. (AAL)の財務
NASDAQ · Industrials · Airlines, Airports & Air Services · 従業員141,100人 · CEO Robert D. Isom Jr.
- 株価
- $12.60 -1.41%
- 時価総額
- $83.5億
- 企業価値
- $435億
- 前回の決算
- Q3 '26 2026-10-22提出
- 次回の決算
- 2027-01-26 EPS予想 -$0.73
売上高(TTM)$610億+12.3% 前年比直近4四半期、棒グラフ=各四半期
営業利益率(TTM)1.6%-2.4 pt 前年比営業利益 $9.72億
純利益(TTM)-$4.81億-179.9% 前年比税引後、営業外損益を含む
フリーキャッシュフロー(TTM)-$9100万-110.3% 前年比設備投資 $43.6億
希薄化後EPS(TTM)-$0.73-186.9% 前年比直近4四半期の合計
ネットキャッシュ-$280億+4.2% 前年比現金 + 短期投資 - 債務
バリュエーションと主要指標
- 時価総額
- $83.5億 EV $435億
- 売上高
- $610億 直近12か月
- 売上成長率
- +17% FY2026年のコンセンサス
- 純利益率
- -0.8% 純利益 / 売上高、TTM
- P/E
- -17.3× 予想 -10.2×(FY2026)
- P/S
- 0.1× 株価 / 売上高、TTM
- EV / EBITDA
- 13.6× TTM
- フリーキャッシュフロー
- -$9100万 直近12か月
- 純利益
- -$4.81億 直近12か月
- 売上高予想
- $638億 FY2026年のコンセンサス
- 利益
- 2027-01-26 売上高予想 $169億
- 配当
- – 無配
主な要点
報告された数値から算出。各記述にはその根拠となる数値を添えています。
- 前回の決算(2026-10-22):売上高0.5%上回る、EPS 22.4%上回る売上高$163億、予想$162億(+0.5%)。EPS -$0.28、予想-$0.36(+22.4%)。
- 売上成長が加速:前年比19.3%Q3 '26の売上高は$163億、その前の4四半期の平均は7.5%。
- 営業利益率は1.6%(TTM)、前年比-2.4 pt売上高が12.3%増加する中、営業利益は-54.8%増加。
- 設備投資は売上高の7.1%(前年は5.3%)直近4四半期の投資額は$43.6億(前年比+50.8%)。フリーキャッシュフローは-$9100万。
- 希薄化後株式数は1年で0.4%増加Q3 '26の希薄化後株式数は6.63億、1年前は6.6億。
- 純有利子負債 $280億現金 + 短期投資 $82.9億、リース含む債務 $363億。1年前の純有利子負債は$292億。
直近四半期:Q3 '26
2026-09-30終了の四半期。前年同期および決算前のアナリスト・コンセンサスとの比較。
四半期の前年比較
| Q3 '26 | 前年 | 増減 | |
|---|---|---|---|
| 売上高 | $163億 | $137億 | +19.3% |
| 売上総利益率 | 19.2% | 17.3% | +1.9 pt |
| 営業利益 | $1.15億 | $1.51億 | -23.8% |
| 営業利益率 | 0.7% | 1.1% | -0.4 pt |
| 純利益 | -$2.69億 | -$1.14億 | -136.0% |
| 希薄化後EPS | -$0.41 | -$0.17 | -141.2% |
| 営業キャッシュフロー | -$1.53億 | -$4600万 | -232.6% |
| 設備投資 | $11億 | $8.26億 | +32.6% |
| フリーキャッシュフロー | -$12.5億 | -$8.72億 | -43.1% |
| R&D | $0 | $0 | – |
| 株式報酬費用 | $0 | $0 | – |
実績 vs コンセンサス
2026-10-22| 実績 | コンセンサス | 対コンセンサス | |
|---|---|---|---|
| 売上高 | $163億 | $162億 | +0.5% |
| EPS(予想ベース) | -$0.28 | -$0.36 | +22.4% |
2026-10-22発表のQ3 '26決算より：売上高とアナリスト予想ベースのEPS（調整後が多い）。上の財務諸表のEPSとは異なる場合があります。
EPSとコンセンサス
直近8回の決算売上高
収益の源泉を事業別・地域別に四半期ごとに示します。
売上高、営業利益、成長率
四半期事業別売上高
積み上げ、四半期| セグメント | Q3 '26 | 前年比 | 構成比 | TTM | TTM前年比 | 12四半期 |
|---|---|---|---|---|---|---|
| Passenger Travel | $138億 | +20.7% | 45.7% | $736億 | – | |
| Passenger | $149億 | +19.5% | 49.5% | $553億 | +11.9% | |
| Product and Service, Other | $11.6億 | +15.2% | 3.9% | $47.3億 | +16.0% | |
| Cargo and Freight | $2.74億 | +29.2% | 0.9% | $9.88億 | +18.8% |
地域別売上高
全体に占める割合| セグメント | Q3 '26 | 前年比 | 構成比 | TTM | TTM前年比 | 12四半期 |
|---|---|---|---|---|---|---|
| Domestic Destination | $105億 | +20.2% | 70.4% | $394億 | +12.4% | |
| Atlantic Destination | $24.4億 | +15.6% | 16.4% | $73.2億 | +12.8% | |
| Latin America Destination | $16.2億 | +20.7% | 10.9% | $69.6億 | +7.7% | |
| Pacific Destination | $3.55億 | +18.7% | 2.4% | $16億 | +15.5% |
利益率とコスト構造
売上1単位あたり各段階で何が残るか、そしてコストがどこに使われるか。
利益率
四半期売上高に対するコスト比率
四半期キャッシュフローと資本配分
生み出した現金、その使途、そして株主に届く分。
営業キャッシュフロー、設備投資、フリーキャッシュフロー
四半期現金の使途と営業キャッシュフロー
会計年度直近4四半期
キャッシュフロー計算書- 営業キャッシュフロー
- $42.7億
- 設備投資
- -$43.6億
- 自社株買い
- $0
- 配当金
- $0
- 買収
- $0
- 債務の純発行
- $4.13億
- 株式報酬費用
- $0
- フリーキャッシュフロー
- -$9100万
- 株主還元 / FCF
- 0.0%
株式数とEPS
四半期、希薄化後貸借対照表
各四半期末の流動性、投資、債務。
現金、投資、債務
四半期末バリュエーションとリターン
現在の倍率を同社の過去5会計年度と比較。アナリストの目標株価と評価。
倍率とリターン
TTMと過去5会計年度| 現在 | 5年平均 | 5年レンジ内の現在位置 | |
|---|---|---|---|
| P/E(TTM) | -17.3× | 44.5× 5年中4年 | 10.9× – 90.2× |
| EV / EBITDA | 13.6× | 15.3× | 8.9× – 36.2× |
| EV / 売上高 | 0.7× | 1.1× | 0.8× – 1.9× |
| 株価 / FCF | -91.7× | 13.2× 5年中3年 | 7.4× – 23.3× |
| 株価 / 純資産 | -2.0× | – | – |
| FCF利回り | -1.1% | 3.6% | -6.7% – 13.4% |
| 投下資本利益率 | 2.0% | 2.4% | -1.6% – 4.8% |
| 自己資本利益率 | 12.0% | -3.0% | -21.3% – 27.2% |
アナリスト
コンセンサス目標株価 $17.58 (+39.5%)
レンジ $11.00 – $25.00 · 評価 Buy
強い買い0
買い18
中立17
売り3
強い売り0
見通し
今後の会計年度に対するアナリストのコンセンサスと、現在の株価で見た場合の意味合い。
コンセンサス予想
| 会計年度 | 売上高 | 成長率 | EPS | 成長率 | 現在の株価でのP/E | アナリスト(EPS) |
|---|---|---|---|---|---|---|
| FY2026 | $638億 | +16.8% | -$1.23 | -826.3% | -10.2× | 13 |
| FY2027 | $681億 | +6.8% | $0.97 | +178.7% | 13.0× | 13 |
| FY2028 | $708億 | +4.0% | $3.19 | +227.9% | 4.0× | 7 |
| FY2029 | $749億 | +5.7% | $3.82 | +19.8% | 3.3× | 2 |
| FY2030 | $804億 | +7.5% | $4.45 | +16.6% | 2.8× | 4 |
財務諸表
損益計算書、貸借対照表、キャッシュフロー計算書の全項目。12四半期と10会計年度を、金額・売上比・成長率で表示。
全報告項目
American Airlines Group Inc.が直近の10-Q / 10-K提出書類にタグ付けした全206項目を、SECの公式ラベルと定義とともに掲載。注記(リース、税金、自社株買い、従業員など)も含みます。
| 項目(SECラベル) | 直近四半期 | 前年 | 前年比 | 直近FY | 前FY | 前年比 |
|---|---|---|---|---|---|---|
| Accounts Payable, Current | $36.4億 | $31.3億 | +16.2% | $28.4億 | $24.6億 | +15.7% |
| Accounts Receivable, after Allowance for Credit Loss, Current | $18.9億 | $20.6億 | -8.0% | $20.8億 | $20.1億 | +3.4% |
| Accumulated Other Comprehensive Income (Loss), Net of Tax | -$43.6億 | -$45.3億 | +3.8% | -$43.9億 | -$45.7億 | +3.9% |
| Additional Paid in Capital, Common Stock | $74.2億 | $73.7億 | +0.7% | $73.9億 | $74.2億 | -0.5% |
| Aircraft Maintenance, Materials, and Repairs | $10.3億 | $9.27億 | +10.8% | $38.4億 | $37.9億 | +1.3% |
| Aircraft Rental | $3.08億 | $3.03億 | +1.7% | $12.2億 | $12.4億 | -1.8% |
| Airline Related Inventory, Net | $31.1億 | $27.8億 | +11.9% | $27.9億 | $26.4億 | +5.8% |
| Airline, Capacity Purchase Arrangements | $14.4億 | $13.3億 | +7.8% | $54.5億 | $50.4億 | +8.1% |
| AOCI Tax, Attributable to Parent | $16.7億 | $16.2億 | +3.2% | $16.6億 | $16.1億 | +3.2% |
| APIC, Share-based Payment Arrangement, Increase for Cost Recognition | $2200万 | $2300万 | -4.3% | $6000万 | $9200万 | -34.8% |
| Assets | $642億 | $637億 | +0.9% | $618億 | $618億 | 0.0% |
| Assets, Current | $143億 | $151億 | -5.3% | $122億 | $132億 | -7.2% |
| Assets, Fair Value Disclosure | $75.7億 | – | – | $58.3億 | $70.7億 | -17.6% |
| Capital Expenditures Incurred but Not yet Paid | – | – | – | $7000万 | $1.52億 | -53.9% |
| Cash | $10.3億 | $8.33億 | +23.4% | $9.54億 | $8.04億 | +18.7% |
| Cash, Cash Equivalents, Restricted Cash and Restricted Cash Equivalents | $11.5億 | $9.31億 | +23.1% | $10.6億 | $9.02億 | +17.1% |
| Cash, Cash Equivalents, Restricted Cash and Restricted Cash Equivalents, Period Increase (Decrease), Including Exchange Rate Effect | $1.44億 | $0 | – | $1.54億 | $2.21億 | -30.3% |
| Common Stock, Par or Stated Value Per Share | $0.01 | $0.01 | 0.0% | $0.01 | $0.01 | 0.0% |
| Common Stock, Shares Authorized | 17.5億 | 17.5億 | 0.0% | 17.5億 | 17.5億 | 0.0% |
| Common Stock, Shares, Issued | 6.62億 | 6.6億 | +0.3% | 6.6億 | 6.58億 | +0.4% |
| Common Stock, Shares, Outstanding | 6.62億 | 6.6億 | +0.3% | 6.6億 | 6.58億 | +0.4% |
| Common Stock, Value, Issued | $700万 | $700万 | 0.0% | $700万 | $700万 | 0.0% |
| Comprehensive Income (Loss), Net of Tax, Attributable to Parent | $8600万 | $6.16億 | -86.0% | $2.87億 | $11.8億 | -75.6% |
| Contract with Customer, Liability | $211億 | $187億 | +12.9% | $177億 | $168億 | +5.4% |
| Contract with Customer, Liability, Noncurrent | $72.2億 | $68.1億 | +6.1% | $68.4億 | $65億 | +5.2% |
| Costs and Expenses | $163億 | $133億 | +22.9% | $532億 | $516億 | +3.0% |
| Debt Instrument, Unamortized Discount (Premium) and Debt Issuance Costs, Net | $3.32億 | $3.32億 | 0.0% | $3.14億 | $3.05億 | +3.0% |
| Debt Securities, Available-for-sale, Current | $67.4億 | $77.4億 | -12.9% | $48.8億 | $61.8億 | -21.0% |
| Debt, Long-term and Short-term, Combined Amount | $286億 | – | – | $286億 | $301億 | -5.1% |
| Deferred Federal Income Tax Expense (Benefit) | – | – | – | $7200万 | $2.85億 | -74.7% |
| Deferred Income Tax Assets, Net | $24.2億 | $24.1億 | +0.2% | $23.7億 | $24.9億 | -4.7% |
| Deferred Income Tax Expense (Benefit) | – | – | – | $7900万 | $3.08億 | -74.4% |
| Deferred State and Local Income Tax Expense (Benefit) | – | – | – | $700万 | $2300万 | -69.6% |
| Deferred Tax Assets, Frequent Flier Liability | $19.5億2025-12-31 | $18億 | +8.3% | $19.5億 | $18億 | +8.3% |
| Deferred Tax Assets, Gross | $86.9億2025-12-31 | $90.3億 | -3.7% | $86.9億 | $90.3億 | -3.7% |
| Deferred Tax Assets, Net | $23.6億2025-12-31 | $24.8億 | -4.7% | $23.6億 | $24.8億 | -4.7% |
| Deferred Tax Assets, Net of Valuation Allowance | $86.7億2025-12-31 | $90億 | -3.7% | $86.7億 | $90億 | -3.7% |
| Deferred Tax Assets, Other | $6.76億2025-12-31 | $7.75億 | -12.8% | $6.76億 | $7.75億 | -12.8% |
| Deferred Tax Assets, Tax Deferred Expense, Compensation and Benefits, Pensions | $1.09億2025-12-31 | $2.34億 | -53.4% | $1.09億 | $2.34億 | -53.4% |
| Deferred Tax Assets, Tax Deferred Expense, Compensation and Benefits, Postretirement Benefits | $2.6億2025-12-31 | $2.7億 | -3.7% | $2.6億 | $2.7億 | -3.7% |
| Deferred Tax Assets, Tax Deferred Expense, Reserves and Accruals, Deferred Rent | $3700万2025-12-31 | $6000万 | -38.3% | $3700万 | $6000万 | -38.3% |
| Deferred Tax Assets, Valuation Allowance | $2200万2025-12-31 | $2200万 | 0.0% | $2200万 | $2200万 | 0.0% |
| Deferred Tax Liabilities, Gross | $63.1億2025-12-31 | $65.3億 | -3.3% | $63.1億 | $65.3億 | -3.3% |
| Deferred Tax Liabilities, Leasing Arrangements | $15.9億2025-12-31 | $16.6億 | -3.7% | $15.9億 | $16.6億 | -3.7% |
| Deferred Tax Liabilities, Other | $1.74億2025-12-31 | $2.52億 | -31.0% | $1.74億 | $2.52億 | -31.0% |
| Defined Contribution Plan, Cost | – | – | – | $16億 | $14億 | +14.3% |
| Deposits on Flight Equipment | $5.71億 | $9.76億 | -41.5% | $6.56億 | $10.1億 | -35.2% |
| Depreciation, Depletion and Amortization | – | – | – | $22億 | $22億 | 0.0% |
| Depreciation, Depletion and Amortization, Nonproduction | $4.78億 | $4.76億 | +0.4% | $18.9億 | $19.3億 | -1.9% |
| Earnings Per Share, Basic | $0.11 | $0.91 | -87.9% | $0.17 | $1.29 | -86.8% |
| Earnings Per Share, Diluted | $0.11 | $0.91 | -87.9% | $0.17 | $1.24 | -86.3% |
| Effective Income Tax Rate Reconciliation at Federal Statutory Income Tax Rate, Amount | – | – | – | $4000万 | $2.42億 | -83.5% |
| Effective Income Tax Rate Reconciliation, at Federal Statutory Income Tax Rate, Percent | – | – | – | 21.0% | 21.0% | 0.0% |
| Effective Income Tax Rate Reconciliation, Nondeductible Expense, Other, Amount | – | – | – | $0 | $1100万 | -100.0% |
| Effective Income Tax Rate Reconciliation, Nondeductible Expense, Other, Percent | – | – | – | 0.0% | 0.9% | -100.0% |
| Effective Income Tax Rate Reconciliation, Other Adjustments, Amount | – | – | – | -$600万 | $0 | – |
| Effective Income Tax Rate Reconciliation, Other Adjustments, Percent | – | – | – | -3.3% | 0.0% | – |
| Effective Income Tax Rate Reconciliation, Percent | – | – | – | 41.2% | 26.7% | +54.3% |
| Effective Income Tax Rate Reconciliation, State and Local Income Taxes, Amount | – | – | – | $700万 | $2100万 | -66.7% |
| Effective Income Tax Rate Reconciliation, State and Local Income Taxes, Percent | – | – | – | 3.0% | 1.8% | +66.7% |
出典:SEC companyfacts(各10-Q / 10-KのXBRL)。キャッシュフローの四半期値は、10-Qにタグ付けされた累計値から算出。セグメント内訳はディメンション付きでタグ付けされているため、セグメントのセクションに表示しています。
出典
財務諸表、セグメント売上高、指標、予想は企業の提出書類から標準化。セグメント利益と全報告項目:SEC EDGAR(XBRL)。 参照した提出書類: 10-Q 2026-09-30, 10-Q 2026-06-30, 10-Q 2026-03-31, 10-K 2025-12-31, 10-Q 2025-09-30, 10-Q 2025-06-30, 10-Q 2025-03-31, 10-K 2024-12-31, 10-Q 2024-09-30
データ基準日 2026-11-02