Finanças de Monster Beverage (MNST)

NASDAQ · Consumer Defensive · Beverages - Non-Alcoholic · 6.332 funcionários · CEO Hilton H. Schlosberg

Preço: $ 47,34 +2,14%
Valor de mercado: $ 92,7 bi
Enterprise value: $ 90,5 bi
Último relatório: Q2 '26 arquivado em 2026-08-07
Próximo relatório: 2026-11-05 LPA est. $ 0,30

Receita (TTM)$ 9,22 bi+20,4% vs um ano atrásÚltimos 4 trimestres; barras = cada trimestre

Margem operacional (TTM)29,2%+2,2 p.p. vs um ano atrásLucro operacional $ 2,69 bi

Lucro líquido (TTM)$ 2,13 bi+35,2% vs um ano atrásApós impostos, incl. ganhos não operacionais

Fluxo de caixa livre (TTM)$ 2,1 bi+14,0% vs um ano atrásCapex $ 141 mi

LPA diluído (TTM)$ 1,09+34,8% vs um ano atrásSoma dos últimos 4 trimestres

Caixa líquido$ 3,42 bi+65,0% vs um ano atrásCaixa + investimentos de curto prazo - dívida

Valuation e números-chave

Valor de mercado: $ 92,7 bi
Receita: $ 9,22 bi
Crescimento da receita: +18%
Margem líquida: 23,1%
P/E: 43,4×
P/S: 10,1×
EV / EBITDA: 31,2×
Fluxo de caixa livre: $ 2,1 bi
Lucro líquido: $ 2,13 bi
Receita estimada: $ 9,76 bi
Resultado: 2026-11-05
Dividendo: –

Principais pontos

Calculados a partir dos números reportados - cada ponto mostra o número em que se baseia.

Último relatório (2026-08-06): receita superou em 4,5%, LPA superou em 3,2%Receita $ 2,54 bi vs $ 2,43 bi esperados (+4,5%); LPA $ 0,30 vs $ 0,29 (+3,2%).
Crescimento da receita acelera: 20,2% em relação ao ano anteriorReceita de Q2 '26: $ 2,54 bi, contra uma média de 18,1% nos quatro trimestres anteriores.
Margem operacional 29,2% (TTM), +2,2 p.p. em relação a um ano atrásO lucro operacional cresceu 30,3% e a receita 20,4%.
Capex: 1,5% da receita (um ano atrás 2,8%)$ 141 mi investidos nos últimos 4 trimestres (-34,1% em relação ao ano anterior). Fluxo de caixa livre $ 2,1 bi = 98,6% do lucro líquido.
$ 221 mi devolvidos aos acionistas = 10,5% do fluxo de caixa livreRecompras $ 221 mi (um ano antes $ 554 mi), dividendos $ 0, remuneração em ações $ 136 mi (TTM).
Ações diluídas em alta de 0,5% em um ano1,98 bi ações diluídas em Q2 '26, 1,97 bi um ano antes.
Caixa líquido $ 3,42 biCaixa + investimentos de curto prazo $ 3,42 bi, dívida incl. arrendamentos $ 0; um ano atrás, caixa líquido $ 2,07 bi.

Último trimestre: Q2 '26

Trimestre encerrado em 2026-06-30. Comparado ao mesmo trimestre do ano anterior e ao consenso dos analistas antes do relatório.

Trimestre vs um ano atrás

	Q2 '26	1 ano atrás	Variação
Receita	$ 2,54 bi	$ 2,11 bi	+20,2%
Margem bruta	55,9%	55,7%	+0,2 p.p.
Lucro operacional	$ 740 mi	$ 632 mi	+17,2%
Margem operacional	29,2%	29,9%	-0,7 p.p.
Lucro líquido	$ 585 mi	$ 489 mi	+19,6%
LPA diluído	$ 0,30	$ 0,25	+20,0%
Fluxo de caixa operacional	$ 509 mi	$ 466 mi	+9,3%
Capex	$ 48,4 mi	$ 31,4 mi	+54,2%
Fluxo de caixa livre	$ 461 mi	$ 435 mi	+6,0%
R&D	$ 0	$ 0	–
Remuneração em ações	$ 35,7 mi	$ 33,1 mi	+7,7%

Divulgado vs consenso

2026-08-06

	Real	Consenso	vs consenso
Receita	$ 2,54 bi	$ 2,43 bi	+4,5%
LPA (base do consenso)	$ 0,30	$ 0,29	+3,2%

Do relatório de 2026-08-06 para Q2 '26: receita e o LPA estimado pelos analistas (muitas vezes ajustado), que pode diferir do LPA das demonstrações acima.

LPA vs consenso

últimos 8 relatórios

Receita

De onde vem o dinheiro - por linha de negócio e por região, trimestre a trimestre.

Receita, lucro operacional e crescimento

trimestral

Receita por linha de negócio

empilhado, trimestral

Segmento	Q2 '26	a/a	Part.	TTM	TTM a/a
Monster Energy Drinks	$ 2,36 bi	+21,6%	93,1%	$ 8,56 bi	+21,5%
Strategic Brands	$ 144 mi	+10,6%	5,7%	$ 511 mi	+15,4%
Alcohol Brands	$ 32,2 mi	-15,2%	1,3%	$ 127 mi	-13,9%

Receita por região

participação no total

Segmento	Q2 '26	a/a	Part.	TTM	TTM a/a
U.s. And Canada	$ 1,45 bi	+11,5%	57,2%	$ 5,4 bi	+13,0%
E M E A	$ 633 mi	+27,0%	24,9%	$ 2,24 bi	+35,0%
Latin America And Caribbean	$ 234 mi	+55,8%	9,2%	$ 840 mi	+29,6%
Asia Pacific	$ 219 mi	+35,4%	8,6%	$ 739 mi	+29,4%

Lucro por segmento

Lucro operacional por segmento reportado, lido da nota de segmentos de cada 10-Q / 10-K (a divisão do lucro que a maioria dos feeds de dados omite).

Segmentos em Q2 '26

Segmento	Receita	a/a	Lucro operacional	a/a	Margem	Margem há um ano	Lucro operacional TTM
Monster Energy Drinks Segment	$ 2,36 bi	+21,6%	–	–	–	39,1%	–
Strategic Brands Segment	$ 144 mi	+10,6%	–	–	–	52,2%	–
Alcohol Brands Segment	$ 32,2 mi	-15,2%	–	–	–	-38,5%	–
All other segments	$ 5,43 mi	-15,3%	–	–	–	19,6%	–
Corporate (unallocated)	–	–	–	–	–	–	–

Lucro operacional por segmento

trimestral

Margem operacional por segmento

trimestral

Os quartos trimestres são derivados: o 10-K reporta o ano inteiro, menos os três trimestres dos 10-Q.

Margens e estrutura de custos

Quanto sobra de cada unidade de receita em cada nível - e para onde vão os custos.

Margens

trimestral

Custos em % da receita

trimestral

Fluxo de caixa e alocação de capital

O caixa gerado, no que é gasto e o que chega aos acionistas.

Fluxo operacional, capex, fluxo de caixa livre

trimestral

Usos do caixa vs fluxo operacional

exercícios

Últimos 4 trimestres

demonstração do fluxo de caixa

Fluxo de caixa operacional: $ 2,24 bi
Capex: -$ 141 mi
Recompras: -$ 221 mi
Dividendos: $ 0
Aquisições: $ 1,56 mi
Dívida líquida emitida: -$ 8,91 mi
Remuneração em ações: $ 136 mi
Fluxo de caixa livre: $ 2,1 bi
Devolvido aos acionistas / FCF: 10,5%

Quantidade de ações e LPA

trimestral, diluído

Balanço patrimonial

Liquidez, investimentos e dívida ao fim de cada trimestre.

Caixa, investimentos e dívida

fins de trimestre

Valuation e retornos

Múltiplos de hoje contra os últimos cinco exercícios da própria empresa; preços-alvo e recomendações de analistas.

Múltiplos e retornos

TTM vs 5 exercícios

	Agora	Média 5 anos	Onde hoje se encaixa na faixa de 5 anos
P/E (TTM)	43,4×	38,6×	35,0× – 44,9×
EV / EBITDA	31,2×	27,7×	24,6× – 31,9×
EV / Receita	9,8×	8,2×	6,9× – 8,9×
Preço / FCF	44,2×	47,2×	31,7× – 79,2×
Preço / Valor patrimonial	9,9×	8,1×	7,3× – 9,1×
Rendimento de FCF	2,3%	2,3%	1,3% – 3,2%
Retorno sobre o capital investido	21,3%	19,7%	16,5% – 22,1%
Retorno sobre o patrimônio	25,0%	21,2%	17,0% – 25,3%

Analistas

Preço-alvo de consenso $ 84,68 (+78,9%)
faixa $ 50,00 – $ 104,00 · recomendação Buy

Compra forte1

Compra22

Manter18

Venda3

Venda forte0

Perspectivas

Consenso dos analistas para os próximos exercícios e o que ele implica ao preço de hoje.

Estimativas de consenso

Exercício	Receita	Crescimento	LPA	Crescimento	P/E ao preço de hoje	Analistas (LPA)
FY2026	$ 9,76 bi	+17,7%	$ 1,16	+19,5%	40,9×	10
FY2027	$ 10,7 bi	+9,6%	$ 1,31	+12,9%	36,2×	12
FY2028	$ 11,7 bi	+9,4%	$ 1,48	+12,9%	32,0×	8
FY2029	$ 12,9 bi	+10,1%	$ 1,66	+12,7%	28,4×	5
FY2030	$ 13,5 bi	+4,9%	$ 1,77	+6,2%	26,8×	5

Demonstrações financeiras

Cada linha da demonstração de resultados, do balanço patrimonial e da demonstração do fluxo de caixa - 12 trimestres e 10 exercícios, em valores, em % da receita ou em crescimento.

Demonstração de resultadosReceita, custos, lucro operacional, lucro líquido e LPAAbrir Balanço patrimonialCaixa, investimentos, ativos, dívida, passivos e patrimônio líquidoAbrir Fluxo de caixaFluxo operacional, capex, fluxo de caixa livre, recompras e dividendosAbrir

Cada linha reportada

Todos os 224 números que Monster Beverage Corporation marcou em seus 10-Q / 10-K recentes, com o rótulo oficial da SEC e a definição - incluindo as notas (arrendamentos, impostos, recompras, funcionários, ...).

Linha (rótulo SEC)	Último trimestre	1 ano atrás	a/a	Último ex.	Ex. anterior	a/a
Accounts Payable, Current	$ 754 mi	$ 489 mi	+54,1%	$ 566 mi	$ 467 mi	+21,3%
Accounts Receivable, after Allowance for Credit Loss, Current	$ 1,9 bi	$ 1,52 bi	+24,9%	$ 1,62 bi	$ 1,22 bi	+32,5%
Accrued Income Taxes, Current	$ 58,3 mi	$ 28,1 mi	+107,4%	$ 32,3 mi	$ 4,01 mi	+706,4%
Accrued Liabilities, Current	$ 336 mi	$ 259 mi	+29,6%	$ 306 mi	$ 221 mi	+38,6%
Accumulated Depreciation, Depletion and Amortization, Property, Plant, and Equipment	$ 372 mi	$ 338 mi	+10,0%	$ 339 mi	$ 295 mi	+14,8%
Accumulated Other Comprehensive Income (Loss), Foreign Currency Translation Adjustment, Net of Tax	-$ 108 mi2025-12-31	-$ 270 mi	+60,0%	-$ 108 mi	-$ 270 mi	+60,0%
Accumulated Other Comprehensive Income (Loss), Net of Tax	-$ 113 mi	-$ 91,3 mi	-23,6%	-$ 60,8 mi	-$ 269 mi	+77,4%
Additional Paid in Capital, Common Stock	$ 5,57 bi	$ 5,29 bi	+5,4%	$ 5,43 bi	$ 5,14 bi	+5,6%
Amortization of Intangible Assets	$ 2,7 mi	$ 4,3 mi	-37,2%	$ 19,3 mi	$ 7,5 mi	+157,3%
Antidilutive Securities Excluded from Computation of Earnings Per Share, Amount	900 mil	7,2 mi	-87,5%	6,5 mi	7,8 mi	-16,7%
AOCI, Debt Securities, Available-for-sale, Adjustment, after Tax	$ 1,26 mi2025-12-31	–	–	$ 1,26 mi	–	–
APIC, Share-based Payment Arrangement, Increase for Cost Recognition	$ 35,2 mi	$ 31,8 mi	+10,5%	$ 121 mi	$ 90,9 mi	+33,6%
Assets	$ 11,4 bi	$ 8,73 bi	+30,4%	$ 9,99 bi	$ 7,72 bi	+29,4%
Assets, Current	$ 6,41 bi	$ 4,43 bi	+44,6%	$ 5,36 bi	$ 3,64 bi	+47,2%
Basic Earnings Per Share, Pro Forma	$ 0,30	$ 0,25	+20,0%	–	–	–
Business Combination, Consideration Transferred, Liabilities Incurred	–	–	–	$ 45,4 mi2023-12-31	–	–
Capital Expenditures Incurred but Not yet Paid	$ 700 mil2026-03-31	$ 4 mi	-82,5%	$ 4,7 mi2016-12-31	$ 600 mil	+683,3%
Cash and Cash Equivalents, at Carrying Value	$ 2,19 bi	$ 1,93 bi	+13,8%	$ 2,09 bi	$ 1,53 bi	+36,2%
Cash, Cash Equivalents, Restricted Cash and Restricted Cash Equivalents	$ 2,19 bi	$ 1,93 bi	+13,8%	$ 2,09 bi	$ 1,53 bi	+36,2%
Cash, Cash Equivalents, Restricted Cash and Restricted Cash Equivalents, Period Increase (Decrease), Including Exchange Rate Effect	$ 153 mi	$ 23,5 mi	+549,7%	$ 555 mi	-$ 764 mi	+172,6%
Common Stock, Par or Stated Value Per Share	$ 0,01	$ 0,01	0,0%	$ 0,01	$ 0,01	0,0%
Common Stock, Shares Authorized	5 bi	5 bi	0,0%	5 bi	5 bi	0,0%
Common Stock, Shares, Issued	1,14 bi	1,13 bi	+0,5%	1,13 bi	1,13 bi	+0,6%
Common Stock, Shares, Outstanding	979 mi	976 mi	+0,3%	978 mi	973 mi	+0,5%
Common Stock, Value, Outstanding	$ 5,68 mi	$ 5,65 mi	+0,5%	$ 5,67 mi	$ 5,63 mi	+0,6%
Comprehensive Income (Loss), Net of Tax, Attributable to Parent	$ 541 mi	$ 600 mi	-9,9%	$ 2,11 bi	$ 1,36 bi	+54,9%
Contract with Customer, Liability	$ 199 mi	$ 219 mi	-9,1%	$ 205 mi	$ 225 mi	-8,7%
Contract with Customer, Liability, Current	$ 47,7 mi	$ 49,3 mi	-3,2%	$ 45,3 mi	$ 45,8 mi	-1,1%
Contract with Customer, Liability, Noncurrent	$ 151 mi	$ 170 mi	-10,8%	$ 160 mi	$ 179 mi	-10,6%
Contract with Customer, Liability, Revenue Recognized	$ 10 mi	$ 10 mi	0,0%	$ 40 mi	$ 39,9 mi	+0,3%
Contractual Obligation	$ 747 mi	$ 491 mi	+52,0%	$ 570 mi	$ 475 mi	+20,1%
Contractual Obligation, to be Paid, after Year Five	$ 437 mil2025-12-31	$ 95 mil	+360,0%	$ 437 mil	$ 95 mil	+360,0%
Contractual Obligation, to be Paid, Year Five	$ 10,4 mi2025-12-31	$ 38,2 mi	-72,8%	$ 10,4 mi	$ 38,2 mi	-72,8%
Contractual Obligation, to be Paid, Year Four	$ 48,9 mi2025-12-31	$ 39,7 mi	+23,1%	$ 48,9 mi	$ 39,7 mi	+23,1%
Contractual Obligation, to be Paid, Year One	$ 318 mi2025-12-31	$ 258 mi	+23,3%	$ 318 mi	$ 258 mi	+23,3%
Contractual Obligation, to be Paid, Year Three	$ 75,5 mi2025-12-31	$ 44,3 mi	+70,7%	$ 75,5 mi	$ 44,3 mi	+70,7%
Contractual Obligation, to be Paid, Year Two	$ 117 mi2025-12-31	$ 94,5 mi	+23,8%	$ 117 mi	$ 94,5 mi	+23,8%
Cost of Goods and Services Sold	$ 1,12 bi	$ 935 mi	+19,5%	$ 3,66 bi	$ 3,44 bi	+6,3%
Current Federal Tax Expense (Benefit)	–	–	–	$ 308 mi	$ 274 mi	+12,5%
Current Foreign Tax Expense (Benefit)	–	–	–	$ 203 mi	$ 145 mi	+39,7%
Current Income Tax Expense (Benefit)	–	–	–	$ 573 mi	$ 474 mi	+20,8%
Current State and Local Tax Expense (Benefit)	–	–	–	$ 61,9 mi	$ 55,1 mi	+12,4%
Debt Instrument, Unamortized Discount (Premium) and Debt Issuance Costs, Net	–	–	–	$ 1,05 mi2024-12-31	–	–
Debt Securities, Available-for-sale	$ 2,01 bi	$ 283 mi	+608,8%	$ 1,16 bi	–	–
Debt Securities, Available-for-sale, Accumulated Gross Unrealized Gain, before Tax	$ 1 mil	$ 210 mil	-99,5%	$ 1,26 mi	–	–
Debt Securities, Available-for-sale, Accumulated Gross Unrealized Loss, before Tax	$ 5,92 mi	$ 0	–	$ 0	–	–
Debt Securities, Available-for-sale, Continuous Unrealized Loss Position, 12 Months or Longer, Accumulated Loss	$ 02025-12-31	–	–	$ 0	–	–
Debt Securities, Available-for-sale, Continuous Unrealized Loss Position, Less than 12 Months, Accumulated Loss	$ 5,92 mi	$ 0	–	$ 0	–	–
DebtSecuritiesAvailableForSaleAmortizedCostAfterAllowanceForCreditLoss	$ 2,01 bi	$ 283 mi	+611,4%	$ 1,16 bi	–	–
Deferred Federal Income Tax Expense (Benefit)	–	–	–	$ 304 mil	$ 11,4 mi	-97,3%
Deferred Foreign Income Tax Expense (Benefit)	–	–	–	-$ 1,31 mi	-$ 12,8 mi	+89,8%
Deferred Income Tax Assets, Net	$ 189 mi	$ 185 mi	+2,5%	$ 189 mi	$ 184 mi	+2,4%
Deferred Income Tax Expense (Benefit)	–	–	–	-$ 2,23 mi	-$ 2,28 mi	+1,9%
Deferred State and Local Income Tax Expense (Benefit)	–	–	–	-$ 1,23 mi	-$ 900 mil	-36,4%
Deferred Tax Assets, Deferred Income	$ 48,2 mi2025-12-31	$ 53,8 mi	-10,4%	$ 48,2 mi	$ 53,8 mi	-10,4%
Deferred Tax Assets, Gross	$ 382 mi2025-12-31	$ 364 mi	+4,9%	$ 382 mi	$ 364 mi	+4,9%
Deferred Tax Assets, Inventory	$ 11,3 mi2025-12-31	$ 13,3 mi	-14,5%	$ 11,3 mi	$ 13,3 mi	-14,5%
Deferred Tax Assets, Net	$ 135 mi2025-12-31	$ 137 mi	-1,9%	$ 135 mi	$ 137 mi	-1,9%
Deferred Tax Assets, Operating Loss Carryforwards	$ 25,6 mi2025-12-31	$ 33,2 mi	-22,7%	$ 25,6 mi	$ 33,2 mi	-22,7%
Deferred Tax Assets, Other	$ 81,2 mi2025-12-31	$ 76,6 mi	+6,0%	$ 81,2 mi	$ 76,6 mi	+6,0%

Fonte: SEC companyfacts (XBRL de cada 10-Q / 10-K). Os trimestres do fluxo de caixa são derivados dos valores acumulados no ano que o 10-Q marca. Aberturas por segmento são marcadas com dimensões e aparecem na seção de segmentos.

Fontes

Demonstrações, receita por segmento, métricas, estimativas: Financial Modeling Prep. Lucro por segmento e cada linha reportada: SEC EDGAR (XBRL). Relatórios lidos: 10-Q 2026-06-30, 10-Q 2026-03-31, 10-K 2025-12-31, 10-Q 2025-09-30, 10-Q 2025-06-30, 10-Q 2025-03-31, 10-K 2024-12-31, 10-Q 2024-09-30, 10-Q 2024-06-30

Dados de 2026-11-01