Finanças de Charter Communications, Inc. (CHTR)
NASDAQ · Communication Services · Telecommunications Services · 91.900 funcionários · CEO Christopher L. Winfrey
- Preço
- $ 111,49 +2,28%
- Valor de mercado
- $ 15 bi
- Enterprise value
- $ 111 bi
- Último relatório
- Q2 '26 arquivado em 2026-07-24
- Próximo relatório
- 2026-11-06 LPA est. $ 9,50
Receita (TTM)$ 54,4 bi-1,5% vs um ano atrásÚltimos 4 trimestres; barras = cada trimestre
Margem operacional (TTM)24,0%-0,5 p.p. vs um ano atrásLucro operacional $ 13 bi
Lucro líquido (TTM)$ 4,92 bi-6,5% vs um ano atrásApós impostos, incl. ganhos não operacionais
Fluxo de caixa livre (TTM)$ 4,36 bi+1,3% vs um ano atrásCapex $ 12,1 bi
LPA diluído (TTM)$ 38,51+5,5% vs um ano atrásSoma dos últimos 4 trimestres
Caixa líquido-$ 96,2 bi-0,5% vs um ano atrásCaixa + investimentos de curto prazo - dívida
Valuation e números-chave
- Valor de mercado
- $ 15 bi EV $ 111 bi
- Receita
- $ 54,4 bi Últimos 12 meses
- Crescimento da receita
- -1% Consenso FY2026
- Margem líquida
- 9,1% Lucro líquido / receita, TTM
- P/E
- 2,9× Projetado 2,7× (FY2026)
- P/S
- 0,3× Preço / receita, TTM
- EV / EBITDA
- 5,2× TTM
- Fluxo de caixa livre
- $ 4,36 bi Últimos 12 meses
- Lucro líquido
- $ 4,92 bi Últimos 12 meses
- Receita estimada
- $ 54,2 bi Consenso FY2026
- Resultado
- 2026-11-06 Receita est. $ 13,5 bi
- Dividendo
- – Sem dividendo
Principais pontos
Calculados a partir dos números reportados - cada ponto mostra o número em que se baseia.
- Último relatório (2026-07-24): receita em linha, LPA superou em 6,8%Receita $ 13,5 bi vs $ 13,5 bi esperados (+0,1%); LPA $ 10,66 vs $ 9,98 (+6,8%).
- Crescimento da receita estável: -1,7% em relação ao ano anteriorReceita de Q2 '26: $ 13,5 bi, contra uma média de -0,9% nos quatro trimestres anteriores.
- Margem operacional 24,0% (TTM), -0,5 p.p. em relação a um ano atrásO lucro operacional cresceu -3,6% e a receita -1,5%.
- 73,4% do lucro antes dos impostos é consumido por perdas não operacionaisLucro antes dos impostos $ 7,52 bi vs lucro operacional $ 13 bi (TTM). Perdas com participações e outros itens pontuais reduzem o lucro líquido e o LPA - o lucro operacional mede melhor o negócio.
- Capex: 22,3% da receita (um ano atrás 19,7%)$ 12,1 bi investidos nos últimos 4 trimestres (+11,1% em relação ao ano anterior). Fluxo de caixa livre $ 4,36 bi = 88,5% do lucro líquido.
- $ 4,76 bi devolvidos aos acionistas = 109,2% do fluxo de caixa livreRecompras $ 4,76 bi (um ano antes $ 2,59 bi), dividendos $ 0, remuneração em ações $ 635 mi (TTM). Mais que o fluxo de caixa livre: pago com caixa ou dívida.
- Ações diluídas em queda de 14,4% em um ano121 mi ações diluídas em Q2 '26, 142 mi um ano antes.
- Dívida líquida $ 96,2 biCaixa + investimentos de curto prazo $ 509 mi, dívida incl. arrendamentos $ 96,7 bi; um ano atrás, dívida líquida $ 95,7 bi.
Último trimestre: Q2 '26
Trimestre encerrado em 2026-06-30. Comparado ao mesmo trimestre do ano anterior e ao consenso dos analistas antes do relatório.
Trimestre vs um ano atrás
| Q2 '26 | 1 ano atrás | Variação | |
|---|---|---|---|
| Receita | $ 13,5 bi | $ 13,8 bi | -1,7% |
| Margem bruta | 45,4% | 46,4% | -1,0 p.p. |
| Lucro operacional | $ 3,18 bi | $ 3,36 bi | -5,4% |
| Margem operacional | 23,5% | 24,4% | -0,9 p.p. |
| Lucro líquido | $ 1,29 bi | $ 1,3 bi | -0,7% |
| LPA diluído | $ 10,66 | $ 9,18 | +16,1% |
| Fluxo de caixa operacional | $ 3,93 bi | $ 3,6 bi | +9,0% |
| Capex | $ 2,87 bi | $ 2,87 bi | -0,1% |
| Fluxo de caixa livre | $ 1,05 bi | $ 726 mi | +45,2% |
| R&D | $ 0 | $ 0 | – |
| Remuneração em ações | $ 138 mi | $ 157 mi | -12,1% |
Divulgado vs consenso
2026-07-24| Real | Consenso | vs consenso | |
|---|---|---|---|
| Receita | $ 13,5 bi | $ 13,5 bi | +0,1% |
| LPA (base do consenso) | $ 10,66 | $ 9,98 | +6,8% |
Do relatório de 2026-07-24 para Q2 '26: receita e o LPA estimado pelos analistas (muitas vezes ajustado), que pode diferir do LPA das demonstrações acima.
LPA vs consenso
últimos 8 relatóriosReceita
De onde vem o dinheiro - por linha de negócio e por região, trimestre a trimestre.
Receita, lucro operacional e crescimento
trimestralReceita por linha de negócio
empilhado, trimestral| Segmento | Q2 '26 | a/a | Part. | TTM | TTM a/a | 12 trimestres |
|---|---|---|---|---|---|---|
| Residential Product Line | – | – | – | – | – | |
| Residential Internet Product Line | – | – | – | – | – | |
| Internet | $ 5,78 bi | – | 42,7% | – | – | |
| Residential Video Product Line | – | – | – | – | – | |
| Video | $ 3,15 bi | – | 23,3% | – | – | |
| Commercial Product Line | – | – | – | – | – | |
| Small business | $ 1,1 bi | – | 8,2% | – | – | |
| Mobile service | $ 1,1 bi | – | 8,1% | – | – | |
| Other | $ 894 mi | – | 6,6% | – | – | |
| Mid-market & large business | $ 761 mi | – | 5,6% | – | – | |
| Advertising sales | $ 416 mi | +12,1% | 3,1% | $ 1,53 bi | -10,1% | |
| Residential Voice Product Line | – | – | – | – | – | |
| Voice | $ 331 mi | – | 2,4% | – | – |
Margens e estrutura de custos
Quanto sobra de cada unidade de receita em cada nível - e para onde vão os custos.
Margens
trimestralCustos em % da receita
trimestralFluxo de caixa e alocação de capital
O caixa gerado, no que é gasto e o que chega aos acionistas.
Fluxo operacional, capex, fluxo de caixa livre
trimestralUsos do caixa vs fluxo operacional
exercíciosÚltimos 4 trimestres
demonstração do fluxo de caixa- Fluxo de caixa operacional
- $ 16,5 bi
- Capex
- -$ 12,1 bi
- Recompras
- -$ 4,76 bi
- Dividendos
- $ 0
- Aquisições
- -$ 121 mi
- Dívida líquida emitida
- $ 104 mi
- Remuneração em ações
- $ 635 mi
- Fluxo de caixa livre
- $ 4,36 bi
- Devolvido aos acionistas / FCF
- 109,2%
Quantidade de ações e LPA
trimestral, diluídoBalanço patrimonial
Liquidez, investimentos e dívida ao fim de cada trimestre.
Caixa, investimentos e dívida
fins de trimestreValuation e retornos
Múltiplos de hoje contra os últimos cinco exercícios da própria empresa; preços-alvo e recomendações de analistas.
Múltiplos e retornos
TTM vs 5 exercícios| Agora | Média 5 anos | Onde hoje se encaixa na faixa de 5 anos | |
|---|---|---|---|
| P/E (TTM) | 2,9× | 12,9× | 5,7× – 25,7× |
| EV / EBITDA | 5,2× | 7,6× | 5,9× – 10,7× |
| EV / Receita | 2,0× | 2,9× | 2,3× – 4,1× |
| Preço / FCF | 3,4× | 12,3× | 6,4× – 16,6× |
| Preço / Valor patrimonial | 0,8× | 4,9× | 1,8× – 8,5× |
| Rendimento de FCF | 29,0% | 9,3% | 6,0% – 15,7% |
| Retorno sobre o capital investido | 6,9% | 7,1% | 6,8% – 7,4% |
| Retorno sobre o patrimônio | 30,4% | 38,7% | 31,1% – 55,4% |
Analistas
Preço-alvo de consenso $ 156,56 (+40,4%)
faixa $ 101,00 – $ 380,00 · recomendação Buy
Compra forte0
Compra26
Manter25
Venda5
Venda forte0
Perspectivas
Consenso dos analistas para os próximos exercícios e o que ele implica ao preço de hoje.
Estimativas de consenso
| Exercício | Receita | Crescimento | LPA | Crescimento | P/E ao preço de hoje | Analistas (LPA) |
|---|---|---|---|---|---|---|
| FY2026 | $ 54,2 bi | -1,0% | $ 40,69 | +12,4% | 2,7× | 5 |
| FY2027 | $ 53,7 bi | -1,1% | $ 43,46 | +6,8% | 2,6× | 5 |
| FY2028 | $ 53,5 bi | -0,2% | $ 49,22 | +13,3% | 2,3× | 2 |
| FY2029 | $ 54,5 bi | +1,8% | $ 52,42 | +6,5% | 2,1× | 1 |
| FY2030 | $ 55 bi | +0,9% | $ 67,23 | +28,3% | 1,7× | 1 |
Demonstrações financeiras
Cada linha da demonstração de resultados, do balanço patrimonial e da demonstração do fluxo de caixa - 12 trimestres e 10 exercícios, em valores, em % da receita ou em crescimento.
Cada linha reportada
Todos os 251 números que Charter Communications, Inc. marcou em seus 10-Q / 10-K recentes, com o rótulo oficial da SEC e a definição - incluindo as notas (arrendamentos, impostos, recompras, funcionários, ...).
| Linha (rótulo SEC) | Último trimestre | 1 ano atrás | a/a | Último ex. | Ex. anterior | a/a |
|---|---|---|---|---|---|---|
| Accounts Payable and Accrued Liabilities, Current | $ 12,8 bi | $ 12 bi | +6,4% | $ 12,6 bi | $ 11,7 bi | +7,4% |
| Accounts Payable, Trade, Current | $ 1,07 bi | $ 967 mi | +10,2% | $ 1,03 bi | $ 880 mi | +17,5% |
| Accounts Receivable, after Allowance for Credit Loss, Current | $ 3,65 bi | $ 3,55 bi | +2,9% | $ 3,68 bi | $ 3,1 bi | +18,8% |
| Accounts Receivable, Allowance for Credit Loss, Current | $ 238 mi | $ 233 mi | +2,1% | $ 219 mi | $ 204 mi | +7,4% |
| Accounts Receivable, Allowance for Credit Loss, Writeoff | – | – | – | $ 731 mi | $ 826 mi | -11,5% |
| Accounts Receivable, Credit Loss Expense (Reversal) | – | – | – | $ 746 mi | $ 762 mi | -2,1% |
| Accumulated Depreciation, Depletion and Amortization, Property, Plant, and Equipment | $ 42 bi | $ 40,7 bi | +3,1% | $ 41,5 bi | $ 39,4 bi | +5,3% |
| Additional Paid in Capital, Common Stock | $ 21,8 bi | $ 23,7 bi | -8,2% | $ 21,4 bi | $ 23,3 bi | -8,1% |
| Amortization of Debt Discount (Premium) | $ 6 mi | $ 7 mi | -14,3% | $ 29 mi | $ 34 mi | -14,7% |
| Amortization of Intangible Assets | – | – | – | $ 585 mi | $ 838 mi | -30,2% |
| Antidilutive Securities Excluded from Computation of Earnings Per Share, Amount | 16 mi | 16 mi | 0,0% | 16 mi | 17 mi | -5,9% |
| APIC, Share-based Payment Arrangement, Increase for Cost Recognition | $ 138 mi | $ 157 mi | -12,1% | $ 673 mi | $ 651 mi | +3,4% |
| Assets | $ 156 bi | $ 152 bi | +2,7% | $ 154 bi | $ 150 bi | +2,8% |
| Assets, Current | $ 4,97 bi | $ 4,81 bi | +3,3% | $ 5,14 bi | $ 4,23 bi | +21,5% |
| Business Combination, Acquisition Related Costs | $ 8 mi | $ 43 mi | -81,4% | $ 129 mi | $ 0 | – |
| Business Combination, Integration Related Costs | $ 65 mi | $ 0 | – | $ 19 mi | $ 0 | – |
| Business Combination, Recognized Identifiable Assets Acquired and Liabilities Assumed, Noncurrent Liabilities, Long-term Debt | $ 12,4 bi | $ 12,6 bi | -1,6% | $ 12,6 bi | – | – |
| Capitalized Contract Cost, Net | $ 765 mi2025-12-31 | $ 701 mi | +9,1% | $ 765 mi | $ 701 mi | +9,1% |
| Cash and Cash Equivalents, at Carrying Value | $ 509 mi | $ 606 mi | -16,0% | $ 477 mi | $ 459 mi | +3,9% |
| Cash, Cash Equivalents, Restricted Cash and Restricted Cash Equivalents | $ 599 mi | $ 649 mi | -7,7% | $ 598 mi | $ 506 mi | +18,2% |
| Cash, Cash Equivalents, Restricted Cash and Restricted Cash Equivalents, Period Increase (Decrease), Including Exchange Rate Effect | -$ 23 mi | -$ 217 mi | +89,4% | $ 92 mi | -$ 203 mi | +145,3% |
| Contract with Customer, Asset, Allowance for Credit Loss, Noncurrent | $ 117 mi2025-12-31 | $ 99 mi | +18,2% | $ 117 mi | $ 99 mi | +18,2% |
| Contract with Customer, Liability, Current | $ 422 mi2025-12-31 | $ 456 mi | -7,5% | $ 422 mi | $ 456 mi | -7,5% |
| Contract with Customer, Receivable, after Allowance for Credit Loss, Current | $ 1,28 bi2025-12-31 | $ 967 mi | +32,0% | $ 1,28 bi | $ 967 mi | +32,0% |
| Contract with Customer, Receivable, after Allowance for Credit Loss, Noncurrent | $ 1,11 bi2025-12-31 | $ 980 mi | +13,7% | $ 1,11 bi | $ 980 mi | +13,7% |
| Contractual Obligation | $ 17,1 bi2025-12-31 | $ 10,8 bi | +58,7% | $ 17,1 bi | $ 10,8 bi | +58,7% |
| Contractual Obligation, to be Paid, after Year Five | $ 4,28 bi2025-12-31 | $ 4,95 bi | -13,5% | $ 4,28 bi | $ 4,95 bi | -13,5% |
| Contractual Obligation, to be Paid, Year Five | $ 1,07 bi2025-12-31 | $ 655 mi | +63,7% | $ 1,07 bi | $ 655 mi | +63,7% |
| Contractual Obligation, to be Paid, Year Four | $ 1,05 bi2025-12-31 | $ 728 mi | +43,7% | $ 1,05 bi | $ 728 mi | +43,7% |
| Contractual Obligation, to be Paid, Year One | $ 4,5 bi2025-12-31 | $ 2 bi | +125,7% | $ 4,5 bi | $ 2 bi | +125,7% |
| Contractual Obligation, to be Paid, Year Three | $ 2,76 bi2025-12-31 | $ 1,12 bi | +146,4% | $ 2,76 bi | $ 1,12 bi | +146,4% |
| Contractual Obligation, to be Paid, Year Two | $ 3,46 bi2025-12-31 | $ 1,34 bi | +157,7% | $ 3,46 bi | $ 1,34 bi | +157,7% |
| Costs and Expenses | $ 10,5 bi | $ 10,5 bi | -0,2% | $ 41,9 bi | $ 42 bi | -0,2% |
| Current Federal Tax Expense (Benefit) | – | – | – | $ 358 mi | $ 1,38 bi | -74,0% |
| Current Income Tax Expense (Benefit) | – | – | – | $ 679 mi | $ 1,74 bi | -60,9% |
| Current State and Local Tax Expense (Benefit) | – | – | – | $ 321 mi | $ 357 mi | -10,1% |
| Debt Instrument, Face Amount | $ 93,8 bi | $ 94,3 bi | -0,4% | $ 94,6 bi | $ 93,8 bi | +0,9% |
| Debt, Weighted Average Interest Rate | 5,1%2025-12-31 | 5,2% | -1,9% | 5,1% | 5,2% | -1,9% |
| Deferred Federal Income Tax Expense (Benefit) | – | – | – | $ 943 mi | -$ 69 mi | +1.466,7% |
| Deferred Income Tax Expense (Benefit) | $ 203 mi | -$ 53 mi | +483,0% | $ 1,01 bi | -$ 87 mi | +1.264,4% |
| Deferred Income Tax Liabilities, Net | $ 20,2 bi | $ 18,8 bi | +7,9% | $ 19,8 bi | $ 18,8 bi | +5,3% |
| Deferred Revenue, Current | $ 428 mi | $ 457 mi | -6,3% | $ 422 mi | $ 456 mi | -7,5% |
| Deferred State and Local Income Tax Expense (Benefit) | – | – | – | $ 70 mi | -$ 18 mi | +488,9% |
| Deferred Tax Assets, Gross | $ 1,3 bi2025-12-31 | $ 1,18 bi | +10,4% | $ 1,3 bi | $ 1,18 bi | +10,4% |
| Deferred Tax Assets, Net of Valuation Allowance | $ 1,28 bi2025-12-31 | $ 1,16 bi | +10,5% | $ 1,28 bi | $ 1,16 bi | +10,5% |
| Deferred Tax Assets, Operating Loss Carryforwards | $ 397 mi2025-12-31 | $ 642 mi | -38,2% | $ 397 mi | $ 642 mi | -38,2% |
| Deferred Tax Assets, Other | $ 902 mi2025-12-31 | $ 535 mi | +68,6% | $ 902 mi | $ 535 mi | +68,6% |
| Deferred Tax Assets, Valuation Allowance | $ 15 mi2025-12-31 | $ 15 mi | 0,0% | $ 15 mi | $ 15 mi | 0,0% |
| Deferred Tax Liabilities, Gross | $ 21,1 bi2025-12-31 | $ 20 bi | +5,6% | $ 21,1 bi | $ 20 bi | +5,6% |
| Deferred Tax Liabilities, Investments | $ 21,1 bi2025-12-31 | $ 20 bi | +5,6% | $ 21,1 bi | $ 20 bi | +5,6% |
| Deferred Tax Liabilities, Net | $ 19,8 bi2025-12-31 | $ 18,8 bi | +5,3% | $ 19,8 bi | $ 18,8 bi | +5,3% |
| Deferred Tax Liabilities, Other | $ 4 mi2025-12-31 | $ 8 mi | -50,0% | $ 4 mi | $ 8 mi | -50,0% |
| Defined Benefit Plan, Accumulated Benefit Obligation | $ 17 mi2025-12-31 | $ 2,21 bi | -99,2% | $ 17 mi | $ 2,21 bi | -99,2% |
| Defined Benefit Plan, Amortization of Gain (Loss) | – | – | – | $ 3 mi | -$ 28 mi | +110,7% |
| Defined Benefit Plan, Assumptions Used Calculating Benefit Obligation, Discount Rate | – | – | – | 5,1%2024-12-31 | 4,7% | +9,2% |
| Defined Benefit Plan, Assumptions Used Calculating Net Periodic Benefit Cost, Discount Rate | – | – | – | 5,1% | 4,7% | +9,2% |
| Defined Benefit Plan, Assumptions Used Calculating Net Periodic Benefit Cost, Expected Long-term Rate of Return on Plan Assets | – | – | – | 5,0% | 5,0% | 0,0% |
| Defined Benefit Plan, Benefit Obligation | $ 17 mi2025-12-31 | $ 2,21 bi | -99,2% | $ 17 mi | $ 2,21 bi | -99,2% |
| Defined Benefit Plan, Benefit Obligation, (Increase) Decrease for Settlement | – | – | – | $ 924 mi | $ 127 mi | +627,6% |
| Defined Benefit Plan, Benefit Obligation, Actuarial Gain (Loss) | – | – | – | $ 38 mi | -$ 141 mi | +127,0% |
Fonte: SEC companyfacts (XBRL de cada 10-Q / 10-K). Os trimestres do fluxo de caixa são derivados dos valores acumulados no ano que o 10-Q marca. Aberturas por segmento são marcadas com dimensões e aparecem na seção de segmentos.
Fontes
Demonstrações, receita por segmento, métricas e estimativas são padronizadas a partir dos relatórios da empresa. Lucro por segmento e cada linha reportada: SEC EDGAR (XBRL). Relatórios lidos: 10-Q 2026-06-30, 10-Q 2026-03-31, 10-K 2025-12-31, 10-Q 2025-09-30, 10-Q 2025-06-30, 10-Q 2025-03-31, 10-K 2024-12-31, 10-Q 2024-09-30, 10-Q 2024-06-30
Dados de 2026-11-02