Finanse Williams Companies (WMB)
NYSE · Energy · Oil & Gas Midstream · Pracownicy: 5987 · CEO: Chad J. Zamarin
- Cena
- 74,35 $ -0,71%
- Kapitalizacja
- 90,9 mld $
- Wartość przedsiębiorstwa
- 122 mld $
- Ostatni raport
- Q2 '26 złożony 2026-08-03
- Następny raport
- 2026-11-02 Prognoza EPS: 0,54 $
Przychody (TTM)12,2 mld $+8,8% rok do rokuOstatnie 4 kwartały; słupki = poszczególne kwartały
Marża operacyjna (TTM)40,3%+8,1 pkt proc. rok do rokuZysk operacyjny: 4,92 mld $
Zysk netto (TTM)3,07 mld $+26,5% rok do rokuPo opodatkowaniu, wraz z zyskami nieoperacyjnymi
Wolne przepływy pieniężne (TTM)-214 mln $-111,9% rok do rokuCapex: 6,21 mld $
Rozwodniony EPS (TTM)2,52 $+26,0% rok do rokuSuma ostatnich 4 kwartałów
Gotówka netto-30,6 mld $-10,6% rok do rokuGotówka + inwestycje krótkoterminowe - dług
Wycena i kluczowe wskaźniki
- Kapitalizacja
- 90,9 mld $ EV 122 mld $
- Przychody
- 12,2 mld $ Ostatnie 12 miesięcy
- Wzrost przychodów
- +4% Konsensus na FY2026
- Marża netto
- 25,2% Zysk netto / przychody, TTM
- P/E
- 29,5× Prognozowany 30,2× (FY2026)
- P/S
- 7,5× Cena / przychody, TTM
- EV / EBITDA
- 15,8× TTM
- Wolne przepływy pieniężne
- -214 mln $ Ostatnie 12 miesięcy
- Zysk netto
- 3,07 mld $ Ostatnie 12 miesięcy
- Prognoza przychodów
- 12,4 mld $ Konsensus na FY2026
- Zysk
- 2026-11-02 Prognoza przychodów: 2,99 mld $
- Dywidenda
- 2,08 $ Na akcję, ostatnie 12 miesięcy
Najważniejsze wnioski
Wyliczone z raportowanych liczb - każde stwierdzenie podaje wartość, na której się opiera.
- Ostatni raport (2026-08-03): przychody powyżej o 7,9%, EPS zgodnie z oczekiwaniamiPrzychody 3,05 mld $ wobec oczekiwanych 2,83 mld $ (+7,9%); EPS 0,50 $ wobec 0,50 $ (-0,4%).
- Wzrost przychodów stabilny: r/r 10,2%Przychody za Q2 '26: 3,05 mld $, średnia z czterech poprzednich kwartałów: 11,2%.
- Marża operacyjna 40,3% (TTM), zmiana r/r: +8,1 pkt proc.Zysk operacyjny: wzrost 36,2%, przychody: wzrost 8,8%.
- Straty nieoperacyjne pochłaniają 16,1% zysku przed opodatkowaniemZysk przed opodatkowaniem 4,24 mld $, zysk operacyjny 4,92 mld $ (TTM). Straty na udziałach kapitałowych i inne zdarzenia jednorazowe obniżają zysk netto i EPS - zysk operacyjny lepiej oddaje kondycję biznesu.
- Capex: 50,9% przychodów (rok temu 31,6%)Zainwestowano 6,21 mld $ w ostatnich 4 kwartałach (+75,4% r/r). Wolne przepływy pieniężne: -214 mln $ = -7,0% zysku netto.
- Liczba akcji rozwodnionych w ciągu roku wzrosła: 0,2%Akcji rozwodnionych w Q2 '26: 1,22 mld, rok wcześniej: 1,22 mld.
- Dług netto: 30,6 mld $Gotówka + inwestycje krótkoterminowe: 203 mln $, dług z leasingiem: 30,8 mld $; rok temu dług netto: 27,7 mld $.
Ostatni kwartał: Q2 '26
Kwartał zakończony 2026-06-30. W porównaniu z tym samym kwartałem rok wcześniej i z konsensusem analityków sprzed raportu.
Kwartał na tle roku wcześniej
| Q2 '26 | Rok temu | Zmiana | |
|---|---|---|---|
| Przychody | 3,05 mld $ | 2,77 mld $ | +10,2% |
| Marża brutto | 83,3% | 38,1% | +45,2 pkt proc. |
| Zysk operacyjny | 1,18 mld $ | 887 mln $ | +33,3% |
| Marża operacyjna | 38,7% | 32,0% | +6,7 pkt proc. |
| Zysk netto | 827 mln $ | 546 mln $ | +51,5% |
| Rozwodniony EPS | 0,68 $ | 0,45 $ | +51,1% |
| Przepływy operacyjne | 1,38 mld $ | 1,45 mld $ | -5,1% |
| Capex | 1,83 mld $ | 972 mln $ | +88,7% |
| Wolne przepływy pieniężne | -458 mln $ | 478 mln $ | -195,8% |
| R&D | 0 $ | 0 $ | – |
| Wynagrodzenie w akcjach | 17 mln $ | 19 mln $ | -10,5% |
Raport vs konsensus
2026-08-03| Wynik | Konsensus | vs konsensus | |
|---|---|---|---|
| Przychody | 3,05 mld $ | 2,83 mld $ | +7,9% |
| EPS (baza konsensusu) | 0,50 $ | 0,50 $ | -0,4% |
Z raportu z 2026-08-03 za Q2 '26: przychody i EPS szacowany przez analityków (często skorygowany), więc może różnić się od EPS ze sprawozdań powyżej.
EPS vs konsensus
ostatnie 8 raportówPrzychody
Skąd pochodzą pieniądze - według linii biznesowych i regionów, kwartał po kwartale.
Przychody, zysk operacyjny i wzrost
kwartalniePrzychody według linii biznesowych
skumulowane, kwartalnie| Segment | Q2 '26 | r/r | Udział | TTM | TTM r/r | 12 kwartałów |
|---|---|---|---|---|---|---|
| Gas & NGL Marketing Services | 638 mln $ | -55,1% | 20,9% | 4,48 mld $ | -41,2% | |
| Transmission, Power & Gulf | 1,39 mld $ | – | 45,4% | – | – | |
| West | 724 mln $ | +7,1% | 23,7% | 2,92 mld $ | +6,4% | |
| Northeast G&P | 547 mln $ | – | 17,9% | – | – | |
| Intersegment Eliminations | -392 mln $ | – | -12,8% | – | – | |
| Other Operating Segment | 151 mln $ | – | 4,9% | – | – |
Przychody według regionów
udział w sumie| Segment | Q2 '26 | r/r | Udział | TTM | TTM r/r | 12 kwartałów |
|---|---|---|---|---|---|---|
| West | 724 mln $ | +7,1% | 100,0% | 3,65 mld $ | – |
Marże i struktura kosztów
Ile z każdej złotówki przychodów zostaje na kolejnych poziomach - i na co idą koszty.
Marże
kwartalnieKoszty jako % przychodów
kwartalniePrzepływy pieniężne i alokacja kapitału
Wygenerowana gotówka, na co jest wydawana i co trafia do akcjonariuszy.
Przepływy operacyjne, capex, wolne przepływy pieniężne
kwartalnieWykorzystanie gotówki a przepływy operacyjne
lata obrotoweOstatnie 4 kwartały
rachunek przepływów pieniężnych- Przepływy operacyjne
- 5,99 mld $
- Capex
- -6,21 mld $
- Skup akcji
- 0 $
- Dywidendy
- -2,51 mld $
- Przejęcia
- 284 mln $
- Dług netto zaciągnięty
- 1,64 mld $
- Wynagrodzenie w akcjach
- -10 mln $
- Wolne przepływy pieniężne
- -214 mln $
- Zwrócone akcjonariuszom / FCF
- -1170,6%
Liczba akcji i EPS
kwartalnie, rozwodnionyBilans
Płynność, inwestycje i dług na koniec każdego kwartału.
Gotówka, inwestycje i dług
końce kwartałówWycena i zwroty
Dzisiejsze wskaźniki na tle ostatnich pięciu lat obrotowych spółki; cele i rekomendacje analityków.
Wskaźniki i zwroty
TTM vs 5 lat obrotowych| Teraz | Średnia 5 lat | Gdzie dziś jest wskaźnik w zakresie 5-letnim | |
|---|---|---|---|
| P/E (TTM) | 29,5× | 22,3× | 13,3× – 29,7× |
| EV / EBITDA | 15,8× | 11,6× | 8,7× – 14,2× |
| EV / przychody | 10,0× | 6,9× | 5,0× – 8,9× |
| Cena / FCF | -425,0× | 28,0× | 11,7× – 73,0× |
| Cena / wartość księgowa | 6,9× | 4,1× | 2,8× – 5,7× |
| Rentowność FCF | -0,2% | 5,6% | 1,4% – 8,5% |
| Zwrot z zainwestowanego kapitału | 6,6% | 5,6% | 4,4% – 6,7% |
| Zwrot z kapitału własnego | 23,9% | 19,0% | 13,3% – 25,6% |
Analitycy
Cel konsensusu 87,45 $ (+17,6%)
zakres 82,00 $ – 103,00 $ · rekomendacja Buy
Zdecydowanie kupuj0
Kupuj27
Trzymaj7
Sprzedaj0
Zdecydowanie sprzedaj0
Perspektywy
Konsensus analityków na najbliższe lata obrotowe i co oznacza przy dzisiejszej cenie.
Prognozy konsensusu
| Rok obrotowy | Przychody | Wzrost | EPS | Wzrost | P/E przy dzisiejszej cenie | Analitycy (EPS) |
|---|---|---|---|---|---|---|
| FY2026 | 12,4 mld $ | +4,0% | 2,46 $ | +14,9% | 30,2× | 11 |
| FY2027 | 14,4 mld $ | +15,5% | 2,63 $ | +6,8% | 28,3× | 12 |
| FY2028 | 16,6 mld $ | +15,5% | 3,07 $ | +16,7% | 24,2× | 11 |
| FY2029 | 18,6 mld $ | +12,4% | 3,53 $ | +15,1% | 21,1× | 4 |
| FY2030 | 22,5 mld $ | +20,8% | 4,49 $ | +27,2% | 16,6× | 4 |
Sprawozdania finansowe
Każda pozycja rachunku zysków i strat, bilansu i rachunku przepływów pieniężnych - 12 kwartałów i 10 lat obrotowych, jako wartości, % przychodów lub wzrost.
Wszystkie pozycje raportu
Wszystkie pozycje (231), które The Williams Companies, Inc. oznaczyła w ostatnich raportach 10-Q / 10-K, z oficjalną nazwą i definicją SEC - w tym noty (leasing, podatki, skup akcji, pracownicy, ...).
| Pozycja (nazwa SEC) | Ostatni kwartał | Rok temu | r/r | Ost. FY | Popr. FY | r/r |
|---|---|---|---|---|---|---|
| Accounts Payable, Current | 2,22 mld $ | 1,41 mld $ | +57,0% | 2,22 mld $ | 1,61 mld $ | +37,9% |
| Accounts Receivable, Allowance for Credit Loss, Current | 1 mln $ | 1 mln $ | 0,0% | 1 mln $ | 1 mln $ | 0,0% |
| Accrual for Environmental Loss Contingencies | 37 mln $ | 42 mln $ | -11,9% | 42 mln $ | 42 mln $ | 0,0% |
| Accumulated Depreciation, Depletion and Amortization, Property, Plant, and Equipment | 20,9 mld $ | 19,6 mld $ | +6,4% | 20 mld $ | 18,7 mld $ | +7,0% |
| Accumulated Other Comprehensive Income (Loss), Net of Tax | 124 mln $ | 77 mln $ | +61,0% | 127 mln $ | 76 mln $ | +67,1% |
| Additional Collateral, Aggregate Fair Value | 60 mln $ | 9 mln $ | +566,7% | 30 mln $ | 6 mln $ | +400,0% |
| Additional Paid in Capital, Common Stock | 24,8 mld $ | 24,6 mld $ | +0,6% | 24,8 mld $ | 24,6 mld $ | +0,6% |
| Asset Retirement Obligation | 2,59 mld $2025-12-31 | 2,64 mld $ | -2,0% | 2,59 mld $ | 2,64 mld $ | -2,0% |
| Asset Retirement Obligation, Accretion Expense | – | – | – | 133 mln $ | 118 mln $ | +12,7% |
| Asset Retirement Obligation, Liabilities Incurred | – | – | – | 23 mln $ | 474 mln $ | -95,1% |
| Asset Retirement Obligation, Liabilities Settled | – | – | – | 110 mln $ | 68 mln $ | +61,8% |
| Asset Retirement Obligation, Revision of Estimate | – | – | – | -57 mln $ | 31 mln $ | -283,9% |
| Assets | 60,6 mld $ | 56,1 mld $ | +8,0% | 58,6 mld $ | 54,5 mld $ | +7,4% |
| Assets, Current | 3,12 mld $ | 3,22 mld $ | -3,0% | 3,24 mld $ | 2,66 mld $ | +21,9% |
| Business Combination, Step Acquisition, Equity Interest in Acquiree, Remeasurement Gain | 0 $2025-12-31 | 0 $ | – | 0 $ | 127 mln $ | -100,0% |
| Capitalized Contract Cost, Amortization | -13 mln $ | 0 $ | – | -17 mln $ | 0 $ | – |
| Cash, Cash Equivalents, Restricted Cash and Restricted Cash Equivalents | 203 mln $ | 903 mln $ | -77,5% | 63 mln $ | 60 mln $ | +5,0% |
| Cash, Cash Equivalents, Restricted Cash and Restricted Cash Equivalents, Period Increase (Decrease), Including Exchange Rate Effect | -747 mln $ | 803 mln $ | -193,0% | 3 mln $ | -2,09 mld $ | +100,1% |
| Collateral Already Posted, Aggregate Fair Value | 245 mln $ | 269 mln $ | -8,9% | 189 mln $ | 288 mln $ | -34,4% |
| Commercial Paper | 475 mln $ | 0 $ | – | 700 mln $ | 455 mln $ | +53,8% |
| Common Stock, Dividends, Per Share, Declared | 0,53 $ | 0,50 $ | +5,0% | 2,00 $ | 1,90 $ | +5,3% |
| Common Stock, Par or Stated Value Per Share | 1,00 $ | 1,00 $ | 0,0% | 1,00 $ | 1,00 $ | 0,0% |
| Common Stock, Shares Authorized | 1,47 mld | 1,47 mld | 0,0% | 1,47 mld | 1,47 mld | 0,0% |
| Common Stock, Shares, Issued | 1,26 mld | 1,26 mld | +0,2% | 1,26 mld | 1,26 mld | +0,2% |
| Common Stock, Value, Issued | 1,26 mld $ | 1,26 mld $ | +0,2% | 1,26 mld $ | 1,26 mld $ | +0,2% |
| Comprehensive Income (Loss), Net of Tax, Attributable to Noncontrolling Interest | 49 mln $ | 37 mln $ | +32,4% | 150 mln $ | 121 mln $ | +24,0% |
| Comprehensive Income (Loss), Net of Tax, Attributable to Parent | 826 mln $ | 547 mln $ | +51,0% | 2,64 mld $ | 2,3 mld $ | +14,7% |
| Comprehensive Income (Loss), Net of Tax, Including Portion Attributable to Noncontrolling Interest | 875 mln $ | 584 mln $ | +49,8% | 2,79 mld $ | 2,42 mld $ | +15,2% |
| Consolidation, Less than Wholly Owned Subsidiary, Parent Ownership Interest, Changes, Net | – | – | – | -40 mln $ | – | – |
| Contract with Customer, Asset, after Allowance for Credit Loss | 113 mln $ | 102 mln $ | +10,8% | 109 mln $ | 98 mln $ | +11,2% |
| Contract with Customer, Asset, Cumulative Catch-up Adjustment to Revenue, Change in Measure of Progress | 20 mln $ | 28 mln $ | -28,6% | 86 mln $ | 170 mln $ | -49,4% |
| Contract with Customer, Asset, Increase (Decrease) for Contract Acquired in Business Combination | 0 $2025-12-31 | 0 $ | – | 0 $ | 36 mln $ | -100,0% |
| Contract with Customer, Asset, Reclassified to Receivable | 6 mln $ | 30 mln $ | -80,0% | 58 mln $ | 144 mln $ | -59,7% |
| Contract with Customer, Liability | 932 mln $ | 1,05 mld $ | -11,6% | 948 mln $ | 1,05 mld $ | -9,4% |
| Contract with Customer, Liability, Cumulative Catch-up Adjustment to Revenue, Change in Measure of Progress | -86 mln $ | -86 mln $ | 0,0% | -198 mln $ | -183 mln $ | -8,2% |
| Contract with Customer, Liability, Increase (Decrease) for Contract Acquired in Business Combination | 0 $ | 23 mln $ | -100,0% | 23 mln $ | 53 mln $ | -56,6% |
| Contract with Customer, Liability, Revenue Recognized | 72 mln $ | 73 mln $ | -1,4% | 307 mln $ | 279 mln $ | +10,0% |
| Costs and Expenses | 1,87 mld $ | 1,84 mld $ | +1,9% | 7,75 mld $ | 7,16 mld $ | +8,2% |
| Current Federal Tax Expense (Benefit) | -6 mln $ | 84 mln $ | -107,1% | 99 mln $ | 125 mln $ | -20,8% |
| Current Income Tax Expense (Benefit) | 3 mln $ | 95 mln $ | -96,8% | 113 mln $ | 134 mln $ | -15,7% |
| Current State and Local Tax Expense (Benefit) | 9 mln $ | 11 mln $ | -18,2% | 14 mln $ | 9 mln $ | +55,6% |
| Debt, Long-term and Short-term, Combined Amount | 28,7 mld $2025-12-31 | 26,5 mld $ | +8,3% | 28,7 mld $ | 26,5 mld $ | +8,3% |
| Deferred Federal Income Tax Expense (Benefit) | 226 mln $ | 63 mln $ | +258,7% | 597 mln $ | 472 mln $ | +26,5% |
| Deferred Income Tax Expense (Benefit) | 257 mln $ | 79 mln $ | +225,3% | 744 mln $ | 506 mln $ | +47,0% |
| Deferred State and Local Income Tax Expense (Benefit) | 31 mln $ | 16 mln $ | +93,8% | 147 mln $ | 34 mln $ | +332,4% |
| Deferred Tax and Other Liabilities, Noncurrent | 5,6 mld $ | 4,56 mld $ | +22,6% | 5,17 mld $ | 4,38 mld $ | +18,1% |
| Deferred Tax Asset, Interest Carryforward | 117 mln $2025-12-31 | 247 mln $ | -52,6% | 117 mln $ | 247 mln $ | -52,6% |
| Deferred Tax Assets, Gross | 1,98 mld $2025-12-31 | 2,14 mld $ | -7,4% | 1,98 mld $ | 2,14 mld $ | -7,4% |
| Deferred Tax Assets, Net of Valuation Allowance | 1,9 mld $2025-12-31 | 2,05 mld $ | -7,3% | 1,9 mld $ | 2,05 mld $ | -7,3% |
| Deferred Tax Assets, Operating Loss Carryforwards, Domestic | 224 mln $2025-12-31 | 325 mln $ | -31,1% | 224 mln $ | 325 mln $ | -31,1% |
| Deferred Tax Assets, Operating Loss Carryforwards, State and Local | 171 mln $2025-12-31 | 224 mln $ | -23,7% | 171 mln $ | 224 mln $ | -23,7% |
| Deferred Tax Assets, Other | 127 mln $2025-12-31 | 92 mln $ | +38,0% | 127 mln $ | 92 mln $ | +38,0% |
| Deferred Tax Assets, Tax Credit Carryforwards, Alternative Minimum Tax | 203 mln $2025-12-31 | 108 mln $ | +88,0% | 203 mln $ | 108 mln $ | +88,0% |
| Deferred Tax Assets, Tax Deferred Expense, Reserves and Accruals, Accrued Liabilities | 1,14 mld $2025-12-31 | 1,15 mld $ | -0,3% | 1,14 mld $ | 1,15 mld $ | -0,3% |
| Deferred Tax Assets, Valuation Allowance | 83 mln $2025-12-31 | 91 mln $ | -8,8% | 83 mln $ | 91 mln $ | -8,8% |
| Deferred Tax Liabilities, Gross | 7,07 mld $2025-12-31 | 6,43 mld $ | +10,0% | 7,07 mld $ | 6,43 mld $ | +10,0% |
| Deferred Tax Liabilities, Investment in Noncontrolled Affiliates | 1,72 mld $2025-12-31 | 1,73 mld $ | -0,9% | 1,72 mld $ | 1,73 mld $ | -0,9% |
| Deferred Tax Liabilities, Net | 5,17 mld $2025-12-31 | 4,38 mld $ | +18,1% | 5,17 mld $ | 4,38 mld $ | +18,1% |
| Deferred Tax Liabilities, Other | 237 mln $2025-12-31 | 193 mln $ | +22,8% | 237 mln $ | 193 mln $ | +22,8% |
| Deferred Tax Liabilities, Property, Plant and Equipment | 5,12 mld $2025-12-31 | 4,5 mld $ | +13,7% | 5,12 mld $ | 4,5 mld $ | +13,7% |
Źródło: SEC companyfacts (XBRL każdego 10-Q / 10-K). Kwartalne przepływy pieniężne są wyliczone z danych narastających od początku roku, oznaczonych w 10-Q. Podziały na segmenty są oznaczone wymiarami i pokazane w sekcji o segmentach.
Źródła
Sprawozdania, przychody segmentów, wskaźniki, prognozy: Financial Modeling Prep. Zyski segmentów i wszystkie raportowane pozycje: SEC EDGAR (XBRL). Przeczytane raporty: 10-Q 2026-06-30, 10-Q 2026-03-31, 10-K 2025-12-31, 10-Q 2025-09-30, 10-Q 2025-06-30, 10-Q 2025-03-31, 10-K 2024-12-31, 10-Q 2024-09-30, 10-Q 2024-06-30
Dane na 2026-11-01