Finanse Robinhood Markets, Inc. (HOOD)
NASDAQ · Financial Services · Financial - Capital Markets · Pracownicy: 2900 · CEO: Vladimir Tenev
- Cena
- 84,99 $ -7,21%
- Kapitalizacja
- 67,4 mld $
- Wartość przedsiębiorstwa
- 64,3 mld $
- Ostatni raport
- Q3 '26 złożony 2026-10-28
- Następny raport
- 2027-02-09 Prognoza EPS: 0,61 $
Przychody (TTM)5,09 mld $+21,1% rok do rokuOstatnie 4 kwartały; słupki = poszczególne kwartały
Marża operacyjna (TTM)45,7%-1,9 pkt proc. rok do rokuZysk operacyjny: 2,33 mld $
Zysk netto (TTM)1,98 mld $-9,6% rok do rokuPo opodatkowaniu, wraz z zyskami nieoperacyjnymi
Wolne przepływy pieniężne (TTM)2,97 mld $+165,4% rok do rokuCapex: 76 mln $
Rozwodniony EPS (TTM)2,17 $-10,0% rok do rokuSuma ostatnich 4 kwartałów
Gotówka netto3,17 mld $+399,8% rok do rokuGotówka + inwestycje krótkoterminowe - dług
Wycena i kluczowe wskaźniki
- Kapitalizacja
- 67,4 mld $ EV 64,3 mld $
- Przychody
- 5,09 mld $ Ostatnie 12 miesięcy
- Wzrost przychodów
- +19% Konsensus na FY2026
- Marża netto
- 39,0% Zysk netto / przychody, TTM
- P/E
- 38,6× Prognozowany 39,6× (FY2026)
- P/S
- 13,2× Cena / przychody, TTM
- EV / EBITDA
- 27,2× TTM
- Wolne przepływy pieniężne
- 2,97 mld $ Ostatnie 12 miesięcy
- Zysk netto
- 1,98 mld $ Ostatnie 12 miesięcy
- Prognoza przychodów
- 5,33 mld $ Konsensus na FY2026
- Zysk
- 2027-02-09 Prognoza przychodów: 1,52 mld $
- Dywidenda
- – Brak dywidendy
Najważniejsze wnioski
Wyliczone z raportowanych liczb - każde stwierdzenie podaje wartość, na której się opiera.
- Ostatni raport (2026-10-27): przychody poniżej o 1,0%, EPS powyżej o 7,5%Przychody 1,42 mld $ wobec oczekiwanych 1,44 mld $ (-1,0%); EPS 0,60 $ wobec 0,56 $ (+7,5%).
- Wzrost przychodów zwalnia: r/r 12,4%Przychody za Q3 '26: 1,43 mld $, średnia z czterech poprzednich kwartałów: 43,5%.
- Marża operacyjna 45,7% (TTM), zmiana r/r: -1,9 pkt proc.Zysk operacyjny: wzrost 16,3%, przychody: wzrost 21,1%.
- Capex: 1,5% przychodów (rok temu 1,3%)Zainwestowano 76 mln $ w ostatnich 4 kwartałach (+35,7% r/r). Wolne przepływy pieniężne: 2,97 mld $ = 149,7% zysku netto.
- Akcjonariuszom zwrócono 789 mln $ = 26,6% wolnych przepływów pieniężnychSkup akcji: 789 mln $ (rok temu 713 mln $), dywidendy: 0 $, wynagrodzenie w akcjach: 353 mln $ (TTM).
- Liczba akcji rozwodnionych w ciągu roku spadła: 0,8%Akcji rozwodnionych w Q3 '26: 911 mln, rok wcześniej: 918 mln.
- Gotówka netto: 3,17 mld $Gotówka + inwestycje krótkoterminowe: 5,83 mld $, dług z leasingiem: 2,66 mld $; rok temu dług netto: 1,06 mld $.
Ostatni kwartał: Q3 '26
Kwartał zakończony 2026-09-30. W porównaniu z tym samym kwartałem rok wcześniej i z konsensusem analityków sprzed raportu.
Kwartał na tle roku wcześniej
| Q3 '26 | Rok temu | Zmiana | |
|---|---|---|---|
| Przychody | 1,43 mld $ | 1,27 mld $ | +12,4% |
| Marża brutto | 92,7% | 86,7% | +5,9 pkt proc. |
| Zysk operacyjny | 693 mln $ | 635 mln $ | +9,1% |
| Marża operacyjna | 48,4% | 49,8% | -1,4 pkt proc. |
| Zysk netto | 468 mln $ | 556 mln $ | -15,8% |
| Rozwodniony EPS | 0,51 $ | 0,61 $ | -16,4% |
| Przepływy operacyjne | 1,23 mld $ | -1,58 mld $ | +177,7% |
| Capex | 21 mln $ | 12 mln $ | +75,0% |
| Wolne przepływy pieniężne | 1,2 mld $ | -1,59 mld $ | +175,8% |
| R&D | 0 $ | 237 mln $ | -100,0% |
| Wynagrodzenie w akcjach | 80 mln $ | 78 mln $ | +2,6% |
Raport vs konsensus
2026-10-27| Wynik | Konsensus | vs konsensus | |
|---|---|---|---|
| Przychody | 1,42 mld $ | 1,44 mld $ | -1,0% |
| EPS (baza konsensusu) | 0,60 $ | 0,56 $ | +7,5% |
Z raportu z 2026-10-27 za Q3 '26: przychody i EPS szacowany przez analityków (często skorygowany), więc może różnić się od EPS ze sprawozdań powyżej.
EPS vs konsensus
ostatnie 8 raportówPrzychody
Skąd pochodzą pieniądze - według linii biznesowych i regionów, kwartał po kwartale.
Przychody, zysk operacyjny i wzrost
kwartalniePrzychody według linii biznesowych
skumulowane, kwartalnie| Segment | Q3 '26 | r/r | Udział | TTM | TTM r/r | 12 kwartałów |
|---|---|---|---|---|---|---|
| Transaction-Based Revenues | 867 mln $ | +18,8% | 85,9% | – | – | |
| Transaction-based revenues | – | – | – | – | – | |
| Total net interest revenues | – | – | – | – | – | |
| Other revenues | – | – | – | – | – | |
| Other Revenue | 73 mln $ | +114,7% | 7,2% | – | – | |
| Gold Subscription Revenues | 62 mln $ | +31,9% | 6,1% | – | – | |
| Proxy Revenues | 7 mln $ | 0,0% | 0,7% | – | – |
Marże i struktura kosztów
Ile z każdej złotówki przychodów zostaje na kolejnych poziomach - i na co idą koszty.
Marże
kwartalnieKoszty jako % przychodów
kwartalniePrzepływy pieniężne i alokacja kapitału
Wygenerowana gotówka, na co jest wydawana i co trafia do akcjonariuszy.
Przepływy operacyjne, capex, wolne przepływy pieniężne
kwartalnieWykorzystanie gotówki a przepływy operacyjne
lata obrotoweOstatnie 4 kwartały
rachunek przepływów pieniężnych- Przepływy operacyjne
- 3,05 mld $
- Capex
- -76 mln $
- Skup akcji
- -789 mln $
- Dywidendy
- 0 $
- Przejęcia
- -154 mln $
- Dług netto zaciągnięty
- 2,93 mld $
- Wynagrodzenie w akcjach
- 353 mln $
- Wolne przepływy pieniężne
- 2,97 mld $
- Zwrócone akcjonariuszom / FCF
- 26,6%
Liczba akcji i EPS
kwartalnie, rozwodnionyBilans
Płynność, inwestycje i dług na koniec każdego kwartału.
Gotówka, inwestycje i dług
końce kwartałówWycena i zwroty
Dzisiejsze wskaźniki na tle ostatnich pięciu lat obrotowych spółki; cele i rekomendacje analityków.
Wskaźniki i zwroty
TTM vs 5 lat obrotowych| Teraz | Średnia 5 lat | Gdzie dziś jest wskaźnik w zakresie 5-letnim | |
|---|---|---|---|
| P/E (TTM) | 38,6× | 38,3× 2 z 5 lat | 23,3× – 53,3× |
| EV / EBITDA | 27,2× | 40,6× 2 z 5 lat | 31,8× – 49,5× |
| EV / przychody | 12,6× | 10,1× | 1,9× – 24,1× |
| Cena / FCF | 22,7× | 36,6× 2 z 5 lat | 9,8× – 63,4× |
| Cena / wartość księgowa | 7,6× | 4,0× | 1,0× – 11,0× |
| Rentowność FCF | 4,4% | -1,6% | -12,7% – 10,2% |
| Zwrot z zainwestowanego kapitału | 14,9% | -3,0% | -14,8% – 8,9% |
| Zwrot z kapitału własnego | 20,9% | -7,0% | -50,6% – 20,6% |
Analitycy
Cel konsensusu 134,40 $ (+58,1%)
zakres 100,00 $ – 170,00 $ · rekomendacja Buy
Zdecydowanie kupuj0
Kupuj21
Trzymaj5
Sprzedaj2
Zdecydowanie sprzedaj0
Perspektywy
Konsensus analityków na najbliższe lata obrotowe i co oznacza przy dzisiejszej cenie.
Prognozy konsensusu
| Rok obrotowy | Przychody | Wzrost | EPS | Wzrost | P/E przy dzisiejszej cenie | Analitycy (EPS) |
|---|---|---|---|---|---|---|
| FY2026 | 5,33 mld $ | +19,2% | 2,14 $ | +4,6% | 39,6× | 16 |
| FY2027 | 6,89 mld $ | +29,2% | 3,02 $ | +40,7% | 28,2× | 21 |
| FY2028 | 8,07 mld $ | +17,0% | 3,62 $ | +20,1% | 23,5× | 18 |
| FY2029 | 9,72 mld $ | +20,5% | 4,31 $ | +19,1% | 19,7× | 9 |
| FY2030 | 9,04 mld $ | -7,0% | 3,82 $ | -11,4% | 22,2× | 8 |
Sprawozdania finansowe
Każda pozycja rachunku zysków i strat, bilansu i rachunku przepływów pieniężnych - 12 kwartałów i 10 lat obrotowych, jako wartości, % przychodów lub wzrost.
Wszystkie pozycje raportu
Wszystkie pozycje (285), które Robinhood Markets, Inc. oznaczyła w ostatnich raportach 10-Q / 10-K, z oficjalną nazwą i definicją SEC - w tym noty (leasing, podatki, skup akcji, pracownicy, ...).
| Pozycja (nazwa SEC) | Ostatni kwartał | Rok temu | r/r | Ost. FY | Popr. FY | r/r |
|---|---|---|---|---|---|---|
| Accelerated Share Repurchase Program, Adjustment | 1,1 mld $2026-03-31 | – | – | – | – | – |
| Accounts Payable and Accrued Liabilities, Current | 658 mln $ | 399 mln $ | +64,9% | 463 mln $ | 397 mln $ | +16,6% |
| Accounts Receivable, Credit Loss Expense (Reversal) | 71 mln $ | 26 mln $ | +173,1% | 114 mln $ | 76 mln $ | +50,0% |
| Accumulated Depreciation, Depletion and Amortization, Property, Plant, and Equipment | 214 mln $2025-12-31 | 154 mln $ | +39,0% | 214 mln $ | 154 mln $ | +39,0% |
| Accumulated Other Comprehensive Income (Loss), Net of Tax | -9 mln $ | 7 mln $ | -228,6% | 8 mln $ | -1 mln $ | +900,0% |
| Additional Paid in Capital | 10,8 mld $ | 11,3 mld $ | -4,7% | 11,3 mld $ | 12 mld $ | -6,0% |
| Advertising Expense | – | – | – | 274 mln $ | 179 mln $ | +53,1% |
| Amortization of Intangible Assets | 9 mln $ | 6 mln $ | +50,0% | 23 mln $ | 20 mln $ | +15,0% |
| Antidilutive Securities Excluded from Computation of Earnings Per Share, Amount | 13 mln | 0 | – | 24,4 tys. | 24,8 mln | -99,9% |
| APIC, Share-based Payment Arrangement, Increase for Cost Recognition | 85 mln $ | 84 mln $ | +1,2% | 328 mln $ | 330 mln $ | -0,6% |
| AssetAcquisitionConsiderationTransferred | 0 $2025-09-30 | 0 $ | – | 3 mln $2024-12-31 | 0 $ | – |
| Assets | 58,3 mld $ | 41,5 mld $ | +40,6% | 38,1 mld $ | 26,2 mld $ | +45,6% |
| Assets, Current | 56,3 mld $ | 40 mld $ | +40,8% | 36,3 mld $ | 25,1 mld $ | +44,6% |
| Assets, Fair Value Disclosure | 11,6 mld $ | – | – | – | – | – |
| Capitalized Computer Software, Amortization | – | – | – | 49 mln $ | 43 mln $ | +14,0% |
| Capitalized Contract Cost, Impairment Loss | – | – | – | 0 $ | 0 $ | – |
| Cash and Cash Equivalents, at Carrying Value | 5,83 mld $ | 4,33 mld $ | +34,6% | 4,26 mld $ | 4,33 mld $ | -1,6% |
| Cash and Securities Segregated under Federal and Other Regulations | 13,4 mld $ | 8,44 mld $ | +59,2% | 5,75 mld $ | 4,72 mld $ | +21,7% |
| Cash Segregated under Other Regulations | 8,88 mld $ | 6,85 mld $ | +29,6% | 5,55 mld $ | 4,33 mld $ | +28,2% |
| Cash, Cash Equivalents, Restricted Cash and Restricted Cash Equivalents | 14,8 mld $ | 11,3 mld $ | +30,9% | 9,89 mld $ | 8,7 mld $ | +13,8% |
| Cash, Cash Equivalents, Restricted Cash and Restricted Cash Equivalents, Period Increase (Decrease), Including Exchange Rate Effect | 1,08 mld $ | -1,72 mld $ | +162,7% | 1,2 mld $ | -651 mln $ | +284,0% |
| Comprehensive Income (Loss), Net of Tax, Attributable to Noncontrolling Interest | 8 mln $ | 0 $ | – | 0 $ | 0 $ | – |
| Comprehensive Income (Loss), Net of Tax, Attributable to Parent | 469 mln $ | 556 mln $ | -15,6% | 1,89 mld $ | 1,41 mld $ | +33,9% |
| Comprehensive Income (Loss), Net of Tax, Including Portion Attributable to Noncontrolling Interest | 477 mln $ | 556 mln $ | -14,2% | 1,89 mld $ | 1,41 mld $ | +33,9% |
| Contract with Customer, Asset, before Allowance for Credit Loss | 291 mln $ | 223 mln $ | +30,5% | 185 mln $ | 294 mln $ | -37,1% |
| Contract with Customer, Liability | 80 mln $ | 57 mln $ | +40,4% | 57 mln $ | 11 mln $ | +418,2% |
| Contract with Customer, Liability, Current | 18,5 mld $ | 12,3 mld $ | +50,0% | 12 mld $ | 7,45 mld $ | +60,9% |
| Contract with Customer, Receivable, after Allowance for Credit Loss, Current | 23,6 mld $ | 14,4 mld $ | +64,0% | 18 mld $ | 8,24 mld $ | +118,4% |
| Convertible Debt, Noncurrent | 2,17 mld $2026-06-30 | – | – | – | – | – |
| CryptoAssetFairValue | 37,9 mld $ | 51,8 mld $ | -26,8% | 38,2 mld $ | 35,2 mld $ | +8,5% |
| Current Federal Tax Expense (Benefit) | – | – | – | 22 mln $ | 16 mln $ | +37,5% |
| Current Foreign Tax Expense (Benefit) | – | – | – | 4 mln $ | 0 $ | – |
| Current Income Tax Expense (Benefit) | – | – | – | 44 mln $ | 22 mln $ | +100,0% |
| Current State and Local Tax Expense (Benefit) | – | – | – | 18 mln $ | 6 mln $ | +200,0% |
| Debt Securities, Held-to-maturity, Accumulated Unrecognized Gain | 0 $2025-09-30 | 1 mln $ | -100,0% | 1 mln $2024-12-31 | 0 $ | – |
| Debt Securities, Held-to-maturity, Accumulated Unrecognized Loss | 0 $2025-09-30 | 1 mln $ | -100,0% | 0 $2024-12-31 | 1 mln $ | -100,0% |
| Debt Securities, Held-to-maturity, Allowance for Credit Loss | 0 $2025-09-30 | 0 $ | – | 0 $2024-12-31 | 0 $ | – |
| Debt Securities, Held-to-maturity, Fair Value | 53 mln $2025-09-30 | 527 mln $ | -89,9% | 399 mln $2024-12-31 | 485 mln $ | -17,7% |
| Debt Securities, Held-to-Maturity, Fair Value, Maturity, Allocated and Single Maturity Date, Year One | 53 mln $2025-09-30 | 527 mln $ | -89,9% | 399 mln $2024-12-31 | 412 mln $ | -3,2% |
| DebtSecuritiesHeldToMaturityAmortizedCostExcludingAccruedInterestAfterAllowanceForCreditLossMaturityAllocatedAndSingleMaturityDateYearOne | 53 mln $2025-09-30 | 527 mln $ | -89,9% | 398 mln $2024-12-31 | 413 mln $ | -3,6% |
| DebtSecuritiesHeldToMaturityExcludingAccruedInterestAfterAllowanceForCreditLossCurrent | 0 $2025-12-31 | 398 mln $ | -100,0% | 0 $ | 398 mln $ | -100,0% |
| DebtSecuritiesHeldToMaturityExcludingAccruedInterestNonaccrualNoAllowance | 53 mln $2025-09-30 | 527 mln $ | -89,9% | 398 mln $2024-12-31 | 486 mln $ | -18,1% |
| Deconsolidation, Gain (Loss), Amount | 1 mln $ | 0 $ | – | – | – | – |
| Deferred Costs, Current | 226 mln $ | 161 mln $ | +40,4% | 185 mln $ | 100 mln $ | +85,0% |
| Deferred Costs, Noncurrent | 578 mln $ | 360 mln $ | +60,6% | 428 mln $ | 195 mln $ | +119,5% |
| Deferred Federal Income Tax Expense (Benefit) | – | – | – | 173 mln $ | -333 mln $ | +152,0% |
| Deferred Foreign Income Tax Expense (Benefit) | – | – | – | -12 mln $ | 0 $ | – |
| Deferred Income Tax Expense (Benefit) | 61 mln $ | 0 $ | – | 181 mln $ | -369 mln $ | +149,1% |
| Deferred State and Local Income Tax Expense (Benefit) | – | – | – | 20 mln $ | -36 mln $ | +155,6% |
| Deferred Tax Assets, Gross | 515 mln $2025-12-31 | 563 mln $ | -8,5% | 515 mln $ | 563 mln $ | -8,5% |
| Deferred Tax Assets, Net | 179 mln $2025-12-31 | 371 mln $ | -51,8% | 179 mln $ | 371 mln $ | -51,8% |
| Deferred Tax Assets, Operating Loss Carryforwards | 40 mln $2025-12-31 | 29 mln $ | +37,9% | 40 mln $ | 29 mln $ | +37,9% |
| Deferred Tax Assets, Other | 41 mln $2025-12-31 | 31 mln $ | +32,3% | 41 mln $ | 31 mln $ | +32,3% |
| Deferred Tax Assets, Tax Credit Carryforwards | 193 mln $2025-12-31 | 174 mln $ | +10,9% | 193 mln $ | 174 mln $ | +10,9% |
| Deferred Tax Assets, Tax Deferred Expense, Compensation and Benefits, Share-based Compensation Cost | 10 mln $2025-12-31 | 16 mln $ | -37,5% | 10 mln $ | 16 mln $ | -37,5% |
| Deferred Tax Assets, Tax Deferred Expense, Reserves and Accruals, Accrued Liabilities | 29 mln $2025-12-31 | 16 mln $ | +81,3% | 29 mln $ | 16 mln $ | +81,3% |
| Deferred Tax Assets, Valuation Allowance | 105 mln $2025-12-31 | 88 mln $ | +19,3% | 105 mln $ | 88 mln $ | +19,3% |
| Deferred Tax Liabilities, Gross | 231 mln $2025-12-31 | 104 mln $ | +122,1% | 231 mln $ | 104 mln $ | +122,1% |
| Deferred Tax Liabilities, Leasing Arrangements | 43 mln $2025-12-31 | 24 mln $ | +79,2% | 43 mln $ | 24 mln $ | +79,2% |
| Deferred Tax Liabilities, Other | 4 mln $2025-12-31 | 0 $ | – | 4 mln $ | 0 $ | – |
Źródło: SEC companyfacts (XBRL każdego 10-Q / 10-K). Kwartalne przepływy pieniężne są wyliczone z danych narastających od początku roku, oznaczonych w 10-Q. Podziały na segmenty są oznaczone wymiarami i pokazane w sekcji o segmentach.
Źródła
Sprawozdania, przychody segmentów, wskaźniki, prognozy: Financial Modeling Prep. Zyski segmentów i wszystkie raportowane pozycje: SEC EDGAR (XBRL). Przeczytane raporty: 10-Q 2026-09-30, 10-Q 2026-06-30, 10-Q 2026-03-31, 10-K 2025-12-31, 10-Q 2025-09-30, 10-Q 2025-06-30, 10-Q 2025-03-31, 10-K 2024-12-31, 10-Q 2024-09-30
Dane na 2026-11-01