Finanse Arm Holdings plc (ARM)

NASDAQ · Technology · Semiconductors · Pracownicy: 9584 · CEO: Rene Anthony Andrada Haas

Cena: 205,97 $ -9,97%
Kapitalizacja: 219 mld $
Wartość przedsiębiorstwa: 217 mld $
Ostatni raport: Q1 '27 złożony 2026-07-29
Następny raport: 2026-11-04 Prognoza EPS: 0,48 $

Przychody (TTM)5,16 mld $+25,1% rok do rokuOstatnie 4 kwartały; słupki = poszczególne kwartały

Marża operacyjna (TTM)17,3%-1,0 pkt proc. rok do rokuZysk operacyjny: 892 mln $

Zysk netto (TTM)1,04 mld $+49,4% rok do rokuPo opodatkowaniu, wraz z zyskami nieoperacyjnymi

Wolne przepływy pieniężne (TTM)1,47 mld $+124,4% rok do rokuCapex: 620 mln $

Rozwodniony EPS (TTM)0,97 $+47,0% rok do rokuSuma ostatnich 4 kwartałów

Gotówka netto3,4 mld $+35,6% rok do rokuGotówka + inwestycje krótkoterminowe - dług

Wycena i kluczowe wskaźniki

Kapitalizacja: 219 mld $
Przychody: 5,16 mld $
Wzrost przychodów: +24%
Marża netto: 20,2%
P/E: 212,3×
P/S: 42,5×
EV / EBITDA: 157,7×
Wolne przepływy pieniężne: 1,47 mld $
Zysk netto: 1,04 mld $
Prognoza przychodów: 6,09 mld $
Zysk: 2026-11-04
Dywidenda: –

Najważniejsze wnioski

Wyliczone z raportowanych liczb - każde stwierdzenie podaje wartość, na której się opiera.

Ostatni raport (2026-07-29): przychody powyżej o 2,1%, EPS powyżej o 12,5%Przychody 1,29 mld $ wobec oczekiwanych 1,26 mld $ (+2,1%); EPS 0,45 $ wobec 0,40 $ (+12,5%).
Wzrost przychodów stabilny: r/r 22,4%Przychody za Q1 '27: 1,29 mld $, średnia z czterech poprzednich kwartałów: 23,3%.
Marża operacyjna 17,3% (TTM), zmiana r/r: -1,0 pkt proc.Zysk operacyjny: wzrost 18,0%, przychody: wzrost 25,1%.
Część nieoperacyjna zysku przed opodatkowaniem: 29,4%Zysk przed opodatkowaniem 1,26 mld $, zysk operacyjny 892 mln $ (TTM). Zyski z udziałów kapitałowych i inne zdarzenia jednorazowe podnoszą zysk netto i EPS - zysk operacyjny lepiej oddaje kondycję biznesu.
Capex: 12,0% przychodów (rok temu 8,8%)Zainwestowano 620 mln $ w ostatnich 4 kwartałach (+71,3% r/r). Wolne przepływy pieniężne: 1,47 mld $ = 141,2% zysku netto.
Akcjonariuszom zwrócono 202 mln $ = 13,7% wolnych przepływów pieniężnychSkup akcji: 202 mln $ (rok temu 85 mln $), dywidendy: 0 $, wynagrodzenie w akcjach: 1,15 mld $ (TTM).
Liczba akcji rozwodnionych w ciągu roku wzrosła: 1,2%Akcji rozwodnionych w Q1 '27: 1,08 mld, rok wcześniej: 1,07 mld.
Gotówka netto: 3,4 mld $Gotówka + inwestycje krótkoterminowe: 3,89 mld $, dług z leasingiem: 485 mln $; rok temu gotówka netto: 2,51 mld $.

Ostatni kwartał: Q1 '27

Kwartał zakończony 2026-06-30. W porównaniu z tym samym kwartałem rok wcześniej i z konsensusem analityków sprzed raportu.

Kwartał na tle roku wcześniej

	Q1 '27	Rok temu	Zmiana
Przychody	1,29 mld $	1,05 mld $	+22,4%
Marża brutto	97,2%	94,3%	+2,9 pkt proc.
Zysk operacyjny	98 mln $	107 mln $	-8,4%
Marża operacyjna	7,6%	10,2%	-2,6 pkt proc.
Zysk netto	270 mln $	130 mln $	+107,7%
Rozwodniony EPS	0,25 $	0,12 $	+108,3%
Przepływy operacyjne	902 mln $	332 mln $	+171,7%
Capex	208 mln $	161 mln $	+29,2%
Wolne przepływy pieniężne	694 mln $	171 mln $	+305,8%
R&D	838 mln $	654 mln $	+28,1%
Wynagrodzenie w akcjach	343 mln $	241 mln $	+42,3%

Raport vs konsensus

2026-07-29

	Wynik	Konsensus	vs konsensus
Przychody	1,29 mld $	1,26 mld $	+2,1%
EPS (baza konsensusu)	0,45 $	0,40 $	+12,5%

Z raportu z 2026-07-29 za Q1 '27: przychody i EPS szacowany przez analityków (często skorygowany), więc może różnić się od EPS ze sprawozdań powyżej.

EPS vs konsensus

ostatnie 8 raportów

Przychody

Skąd pochodzą pieniądze - według linii biznesowych i regionów, kwartał po kwartale.

Przychody, zysk operacyjny i wzrost

kwartalnie

Marże i struktura kosztów

Ile z każdej złotówki przychodów zostaje na kolejnych poziomach - i na co idą koszty.

Marże

kwartalnie

Koszty jako % przychodów

kwartalnie

Przepływy pieniężne i alokacja kapitału

Wygenerowana gotówka, na co jest wydawana i co trafia do akcjonariuszy.

Przepływy operacyjne, capex, wolne przepływy pieniężne

kwartalnie

Wykorzystanie gotówki a przepływy operacyjne

lata obrotowe

Ostatnie 4 kwartały

rachunek przepływów pieniężnych

Przepływy operacyjne: 2,09 mld $
Capex: -620 mln $
Skup akcji: -202 mln $
Dywidendy: 0 $
Przejęcia: 45 mln $
Dług netto zaciągnięty: 0 $
Wynagrodzenie w akcjach: 1,15 mld $
Wolne przepływy pieniężne: 1,47 mld $
Zwrócone akcjonariuszom / FCF: 13,7%

Liczba akcji i EPS

kwartalnie, rozwodniony

Bilans

Płynność, inwestycje i dług na koniec każdego kwartału.

Gotówka, inwestycje i dług

końce kwartałów

Wycena i zwroty

Dzisiejsze wskaźniki na tle ostatnich pięciu lat obrotowych spółki; cele i rekomendacje analityków.

Wskaźniki i zwroty

TTM vs 5 lat obrotowych

	Teraz	Średnia 5 lat	Gdzie dziś jest wskaźnik w zakresie 5-letnim
P/E (TTM)	212,3×	195,0×	112,5× – 423,0×
EV / EBITDA	157,7×	162,9× 4 z 5 lat	72,5× – 344,1×
EV / przychody	42,0×	30,6× 4 z 5 lat	22,8× – 39,8×
Cena / FCF	148,7×	238,2×	96,5× – 629,9×
Cena / wartość księgowa	25,4×	18,9× 4 z 5 lat	15,4× – 24,6×
Rentowność FCF	0,7%	0,6%	0,2% – 1,0%
Zwrot z zainwestowanego kapitału	7,3%	5,7%	0,0% – 10,3%
Zwrot z kapitału własnego	13,0%	8,2%	0,0% – 12,9%

Analitycy

Cel konsensusu 375,92 $ (+82,5%)
zakres 250,00 $ – 641,00 $ · rekomendacja Buy

Zdecydowanie kupuj0

Kupuj19

Trzymaj6

Sprzedaj2

Zdecydowanie sprzedaj0

Perspektywy

Konsensus analityków na najbliższe lata obrotowe i co oznacza przy dzisiejszej cenie.

Prognozy konsensusu

Rok obrotowy	Przychody	Wzrost	EPS	Wzrost	P/E przy dzisiejszej cenie	Analitycy (EPS)
FY2027	6,09 mld $	+23,8%	2,21 $	+159,4%	93,4×	19
FY2028	8,3 mld $	+36,4%	3,02 $	+37,0%	68,2×	24
FY2029	10,8 mld $	+30,3%	3,92 $	+29,8%	52,5×	11
FY2030	16,4 mld $	+51,5%	6,34 $	+61,9%	32,5×	11
FY2031	27,3 mld $	+66,6%	10,05 $	+58,4%	20,5×	18

Sprawozdania finansowe

Każda pozycja rachunku zysków i strat, bilansu i rachunku przepływów pieniężnych - 12 kwartałów i 10 lat obrotowych, jako wartości, % przychodów lub wzrost.

Rachunek zysków i stratPrzychody, koszty, zysk operacyjny, zysk netto i EPSOtwórz BilansGotówka, inwestycje, aktywa, dług, zobowiązania i kapitałOtwórzPrzepływy pieniężnePrzepływy operacyjne, capex, wolne przepływy pieniężne, skup akcji i dywidendyOtwórz

Źródła

Sprawozdania, przychody segmentów, wskaźniki i prognozy: Financial Modeling Prep.

Dane na 2026-11-01