Howmet Aerospace (HWM)の財務
NYSE · Industrials · Aerospace & Defense · 従業員25,430人 · CEO John C. Plant
- 株価
- $199.36 -3.20%
- 時価総額
- $795億
- 企業価値
- $834億
- 前回の決算
- Q3 '26 2026-10-29提出
- 次回の決算
- 2027-02-11 EPS予想 $1.45
売上高(TTM)$97.3億+22.0% 前年比直近4四半期、棒グラフ=各四半期
営業利益率(TTM)29.0%+3.8 pt 前年比営業利益 $28.2億
純利益(TTM)$20.5億+41.6% 前年比税引後、営業外損益を含む
フリーキャッシュフロー(TTM)$19.3億+82.4% 前年比設備投資 $4.69億
希薄化後EPS(TTM)$5.11+43.5% 前年比直近4四半期の合計
ネットキャッシュ-$39.4億-40.1% 前年比現金 + 短期投資 - 債務
バリュエーションと主要指標
- 時価総額
- $795億 EV $834億
- 売上高
- $97.3億 直近12か月
- 売上成長率
- +24% FY2026年のコンセンサス
- 純利益率
- 21.1% 純利益 / 売上高、TTM
- P/E
- 38.9× 予想 36.5×(FY2026)
- P/S
- 8.2× 株価 / 売上高、TTM
- EV / EBITDA
- 27.7× TTM
- フリーキャッシュフロー
- $19.3億 直近12か月
- 純利益
- $20.5億 直近12か月
- 売上高予想
- $103億 FY2026年のコンセンサス
- 利益
- 2027-02-11 売上高予想 $27.4億
- 配当
- $0.50 1株当たり、直近12か月
主な要点
報告された数値から算出。各記述にはその根拠となる数値を添えています。
- 前回の決算(2026-10-29):売上高4.3%上回る、EPS 6.6%上回る売上高$27億、予想$25.9億(+4.3%)。EPS $1.46、予想$1.37(+6.6%)。
- 売上成長が加速:前年比29.4%Q3 '26の売上高は$27億、その前の4四半期の平均は17.9%。
- 営業利益率は29.0%(TTM)、前年比+3.8 pt売上高が22.0%増加する中、営業利益は40.2%増加。
- 税引前利益の12.4%が営業外損失で減少税引前利益$25.1億に対し営業利益$28.2億(TTM)。持分投資の損失などの一時的項目が純利益とEPSを押し下げており、事業の実力は営業利益でより正確に見えます。
- 設備投資は売上高の4.8%(前年は8.2%)直近4四半期の投資額は$4.69億(前年比-28.1%)。フリーキャッシュフローは$19.3億で、純利益の94.0%。
- 株主還元$15.6億=フリーキャッシュフローの80.7%自社株買い$13.6億(前年は$6.9億)、配当$2.03億、株式報酬$9400万(TTM)。
- 希薄化後株式数は1年で1.2%減少Q3 '26の希薄化後株式数は4億、1年前は4.05億。
- 純有利子負債 $39.4億現金 + 短期投資 $5.07億、リース含む債務 $44.4億。1年前の純有利子負債は$28.1億。
直近四半期:Q3 '26
2026-09-30終了の四半期。前年同期および決算前のアナリスト・コンセンサスとの比較。
四半期の前年比較
| Q3 '26 | 前年 | 増減 | |
|---|---|---|---|
| 売上高 | $27億 | $20.9億 | +29.4% |
| 売上総利益率 | 37.1% | 31.2% | +5.9 pt |
| 営業利益 | $7.77億 | $5.42億 | +43.4% |
| 営業利益率 | 28.7% | 25.9% | +2.8 pt |
| 純利益 | $5.67億 | $3.85億 | +47.3% |
| 希薄化後EPS | $1.42 | $0.95 | +49.5% |
| 営業キャッシュフロー | $7.09億 | $5.31億 | +33.5% |
| 設備投資 | $1.47億 | $3.29億 | -55.3% |
| フリーキャッシュフロー | $5.62億 | $2.02億 | +178.2% |
| R&D | $1100万 | $1000万 | +10.0% |
| 株式報酬費用 | $2300万 | $2000万 | +15.0% |
実績 vs コンセンサス
2026-10-29| 実績 | コンセンサス | 対コンセンサス | |
|---|---|---|---|
| 売上高 | $27億 | $25.9億 | +4.3% |
| EPS(予想ベース) | $1.46 | $1.37 | +6.6% |
2026-10-29発表のQ3 '26決算より：売上高とアナリスト予想ベースのEPS（調整後が多い）。上の財務諸表のEPSとは異なる場合があります。
EPSとコンセンサス
直近8回の決算売上高
収益の源泉を事業別・地域別に四半期ごとに示します。
売上高、営業利益、成長率
四半期事業別売上高
積み上げ、四半期| セグメント | Q3 '26 | 前年比 | 構成比 | TTM | TTM前年比 | 12四半期 |
|---|---|---|---|---|---|---|
| Engine Products Segment | $14.5億 | +31.4% | 69.8% | – | – | |
| Engine Products | – | – | – | – | – | |
| Fastening Systems | $6.3億 | +40.6% | 30.2% | $21.5億 | +26.7% | |
| Forged Wheels | – | – | – | – | – | |
| Engineered Structures | – | – | – | – | – |
利益率とコスト構造
売上1単位あたり各段階で何が残るか、そしてコストがどこに使われるか。
利益率
四半期売上高に対するコスト比率
四半期キャッシュフローと資本配分
生み出した現金、その使途、そして株主に届く分。
営業キャッシュフロー、設備投資、フリーキャッシュフロー
四半期現金の使途と営業キャッシュフロー
会計年度直近4四半期
キャッシュフロー計算書- 営業キャッシュフロー
- $24億
- 設備投資
- -$4.69億
- 自社株買い
- -$13.6億
- 配当金
- -$2.03億
- 買収
- -$19.3億
- 債務の純発行
- $8.24億
- 株式報酬費用
- $9400万
- フリーキャッシュフロー
- $19.3億
- 株主還元 / FCF
- 80.7%
株式数とEPS
四半期、希薄化後貸借対照表
各四半期末の流動性、投資、債務。
現金、投資、債務
四半期末バリュエーションとリターン
現在の倍率を同社の過去5会計年度と比較。アナリストの目標株価と評価。
倍率とリターン
TTMと過去5会計年度| 現在 | 5年平均 | 5年レンジ内の現在位置 | |
|---|---|---|---|
| P/E(TTM) | 38.9× | 42.2× | 29.3× – 55.0× |
| EV / EBITDA | 27.7× | 23.4× | 17.4× – 35.7× |
| EV / 売上高 | 8.6× | 5.5× | 3.5× – 10.3× |
| 株価 / FCF | 41.2× | 44.3× | 30.4× – 57.9× |
| 株価 / 純資産 | 13.8× | 7.9× | 3.9× – 15.5× |
| FCF利回り | 2.4% | 2.4% | 1.7% – 3.3% |
| 投下資本利益率 | 20.1% | 12.1% | 7.7% – 17.5% |
| 自己資本利益率 | 36.7% | 18.6% | 7.4% – 28.2% |
アナリスト
コンセンサス目標株価 $328.10 (+64.6%)
レンジ $290.00 – $370.00 · 評価 Buy
強い買い0
買い21
中立3
売り1
強い売り0
見通し
今後の会計年度に対するアナリストのコンセンサスと、現在の株価で見た場合の意味合い。
コンセンサス予想
| 会計年度 | 売上高 | 成長率 | EPS | 成長率 | 現在の株価でのP/E | アナリスト(EPS) |
|---|---|---|---|---|---|---|
| FY2026 | $103億 | +24.3% | $5.46 | +47.1% | 36.5× | 12 |
| FY2027 | $117億 | +13.8% | $6.61 | +21.1% | 30.2× | 13 |
| FY2028 | $131億 | +12.1% | $7.87 | +19.1% | 25.3× | 15 |
| FY2029 | $146億 | +11.2% | $8.89 | +13.0% | 22.4× | 9 |
| FY2030 | $154億 | +6.0% | $9.86 | +10.9% | 20.2× | 6 |
財務諸表
損益計算書、貸借対照表、キャッシュフロー計算書の全項目。12四半期と10会計年度を、金額・売上比・成長率で表示。
全報告項目
Howmet Aerospace Inc.が直近の10-Q / 10-K提出書類にタグ付けした全299項目を、SECの公式ラベルと定義とともに掲載。注記(リース、税金、自社株買い、従業員など)も含みます。
| 項目(SECラベル) | 直近四半期 | 前年 | 前年比 | 直近FY | 前FY | 前年比 |
|---|---|---|---|---|---|---|
| Accounts Payable, Current | $9.69億 | $9.57億 | +1.3% | $8.45億 | $9.48億 | -10.9% |
| Accounts Receivable, after Allowance for Credit Loss, Current | $11.2億 | $8.84億 | +26.2% | $7.79億 | $6.89億 | +13.1% |
| Accounts Receivable, Allowance for Credit Loss, Current | $0 | $0 | – | $0 | $0 | – |
| Accrual for Environmental Loss Contingencies | $1800万 | $1700万 | +5.9% | $1600万 | $1900万 | -15.8% |
| Accrual for Environmental Loss Contingencies, Payments | $100万 | $100万 | 0.0% | $500万 | $200万 | +150.0% |
| Accrued Environmental Loss Contingencies, Current | $800万 | $700万 | +14.3% | $700万 | $1000万 | -30.0% |
| Accumulated Other Comprehensive Income (Loss), Net of Tax | -$17億 | -$17.5億 | +3.4% | -$16.7億 | -$18.8億 | +10.9% |
| Additional Paid in Capital | $14.4億 | $27.2億 | -47.1% | $25.3億 | $32.1億 | -21.1% |
| Amortization of Intangible Assets | – | – | – | $3200万 | $3300万 | -3.0% |
| APIC, Share-based Payment Arrangement, Increase for Cost Recognition | $2300万 | $2000万 | +15.0% | $7300万 | $6300万 | +15.9% |
| Asset Impairment Charges | – | – | – | $0 | $200万 | -100.0% |
| Assets | $133億 | $112億 | +18.8% | $112億 | $105億 | +6.3% |
| Assets, Current | $41.2億 | $38.2億 | +7.7% | $37.8億 | $33.6億 | +12.4% |
| Capital Expenditures Incurred but Not yet Paid | $3200万 | -$1300万 | +346.2% | $6800万 | $9700万 | -29.9% |
| Cash and Cash Equivalents, at Carrying Value | $5.07億 | $6.59億 | -23.1% | $7.42億 | $5.64億 | +31.6% |
| Cash, Cash Equivalents, Restricted Cash and Restricted Cash Equivalents | $5.08億 | $6.6億 | -23.0% | $7.43億 | $5.65億 | +31.5% |
| Cash, Cash Equivalents, Restricted Cash and Restricted Cash Equivalents, Period Increase (Decrease), Including Exchange Rate Effect | -$5600万 | $1.14億 | -149.1% | $1.78億 | -$4500万 | +495.6% |
| Commercial Paper | $02025-12-31 | $0 | – | $0 | $0 | – |
| Common Stock, Capital Shares Reserved for Future Issuance | 4700万2025-12-31 | 2400万 | +95.8% | 4700万 | 2400万 | +95.8% |
| Common Stock, Dividends, Per Share, Cash Paid | $0.122025-12-31 | $0.08 | +50.0% | $0.44 | $0.26 | +69.2% |
| Common Stock, Dividends, Per Share, Declared | $0.14 | $0.24 | -41.7% | $0.44 | $0.26 | +69.2% |
| Common Stock, Par or Stated Value Per Share | $1.002025-12-31 | $1.00 | 0.0% | $1.00 | $1.00 | 0.0% |
| Common Stock, Shares Authorized | 6億2025-12-31 | 6億 | 0.0% | 6億 | 6億 | 0.0% |
| Common Stock, Shares, Issued | 4.02億2025-12-31 | 4.05億 | -0.9% | 4.02億 | 4.05億 | -0.9% |
| Common Stock, Shares, Outstanding | 3.98億 | 4.03億 | -1.2% | 4.02億 | 4.05億 | -0.8% |
| Common Stock, Value, Issued | $3.98億 | $4.03億 | -1.2% | $4.02億 | $4.05億 | -0.7% |
| Comprehensive Income (Loss), Net of Tax, Attributable to Parent | $5.69億 | $3.8億 | +49.7% | $17.1億 | $11.1億 | +54.7% |
| Contract with Customer, Liability | $2.53億2025-12-31 | $6000万 | +321.7% | $2.53億 | $6000万 | +321.7% |
| Contract with Customer, Liability, Current | $1.47億2025-12-31 | – | – | $1.47億 | – | – |
| Contract with Customer, Liability, Noncurrent | $1.06億2025-12-31 | – | – | $1.06億 | – | – |
| Cost of Goods and Service, Excluding Depreciation, Depletion, and Amortization | $17億 | $13.7億 | +24.5% | $54.3億 | $51.2億 | +6.1% |
| Current Federal Tax Expense (Benefit) | – | – | – | $1.81億 | $7000万 | +158.6% |
| Current Foreign Tax Expense (Benefit) | – | – | – | $1.16億 | $9800万 | +18.4% |
| Current Income Tax Expense (Benefit) | – | – | – | $3.15億 | $1.72億 | +83.1% |
| Current State and Local Tax Expense (Benefit) | – | – | – | $1800万 | $400万 | +350.0% |
| Debt Securities, Available-for-sale, Sold at Par Value | $02025-12-31 | – | – | $1000万 | $0 | – |
| Debt, Current | $3.91億 | – | – | – | – | – |
| Debt, Long-term and Short-term, Combined Amount | $44.4億 | – | – | – | – | – |
| DebtSecuritiesHeldToMaturityFairValueCurrent | $400万2025-09-30 | – | – | – | – | – |
| DebtSecuritiesHeldToMaturityFairValueNoncurrent | $200万2025-09-30 | – | – | – | – | – |
| Deferred Compensation Arrangement with Individual, Compensation Expense | $0 | $400万 | -100.0% | $1500万 | $1500万 | 0.0% |
| Deferred Credits and Other Liabilities, Noncurrent | $7.25億 | $5.74億 | +26.3% | $6.12億 | $4.28億 | +43.0% |
| Deferred Federal Income Tax Expense (Benefit) | – | – | – | $3400万 | $4300万 | -20.9% |
| Deferred Foreign Income Tax Expense (Benefit) | – | – | – | -$1500万 | $1700万 | -188.2% |
| Deferred Income Tax Assets, Net | $4800万 | $3100万 | +54.8% | $4000万 | $3500万 | +14.3% |
| Deferred Income Tax Expense (Benefit) | – | – | – | $1700万 | $5600万 | -69.6% |
| Deferred Income Taxes and Tax Credits | $3900万 | $6300万 | -38.1% | $1700万 | $5500万 | -69.1% |
| Deferred Revenue | $3.97億 | – | – | $1.25億2010-12-31 | $1.32億 | -5.3% |
| Deferred Revenue, Current | $2.04億 | – | – | $1.47億 | $6000万 | +145.0% |
| Deferred Revenue, Noncurrent | $1.93億 | – | – | $8400万2015-12-31 | $9300万 | -9.7% |
| Deferred State and Local Income Tax Expense (Benefit) | – | – | – | -$200万 | -$400万 | +50.0% |
| Deferred Tax Assets, Deferred Income | $5200万2025-12-31 | $4600万 | +13.0% | $5200万 | $4600万 | +13.0% |
| Deferred Tax Assets, Derivative Instruments | $900万2025-12-31 | $0 | – | $900万 | $0 | – |
| Deferred Tax Assets, Gross | $24.2億2025-12-31 | $24.3億 | -0.5% | $24.2億 | $24.3億 | -0.5% |
| Deferred Tax Assets, in Process Research and Development | $6300万2025-12-31 | $7300万 | -13.7% | $6300万 | $7300万 | -13.7% |
| Deferred Tax Assets, Net of Valuation Allowance | $6.7億2025-12-31 | $7.27億 | -7.8% | $6.7億 | $7.27億 | -7.8% |
| Deferred Tax Assets, Operating Loss Carryforwards | $19.5億2025-12-31 | $19.4億 | +0.5% | $19.5億 | $19.4億 | +0.5% |
| Deferred Tax Assets, Other | $700万2025-12-31 | $1100万 | -36.4% | $700万 | $1100万 | -36.4% |
| Deferred Tax Assets, Property, Plant and Equipment | $400万2025-12-31 | $800万 | -50.0% | $400万 | $800万 | -50.0% |
| Deferred Tax Assets, Tax Credit Carryforwards | $9800万2025-12-31 | $1.1億 | -10.9% | $9800万 | $1.1億 | -10.9% |
出典:SEC companyfacts(各10-Q / 10-KのXBRL)。キャッシュフローの四半期値は、10-Qにタグ付けされた累計値から算出。セグメント内訳はディメンション付きでタグ付けされているため、セグメントのセクションに表示しています。
出典
財務諸表、セグメント売上高、指標、予想:Financial Modeling Prep。セグメント利益と全報告項目:SEC EDGAR(XBRL)。 参照した提出書類: 10-Q 2026-09-30, 10-Q 2026-06-30, 10-Q 2026-03-31, 10-K 2025-12-31, 10-Q 2025-09-30, 10-Q 2025-06-30, 10-Q 2025-03-31, 10-K 2024-12-31, 10-Q 2024-09-30
データ基準日 2026-11-01