Circle Internet Group, Inc. (CRCL)の財務
NYSE · Financial Services · Financial - Capital Markets · 従業員1,100人 · CEO Jeremy D. Allaire
- 株価
- $72.54 -9.31%
- 時価総額
- $184億
- 企業価値
- $167億
- 前回の決算
- Q2 '26 2026-08-05提出
- 次回の決算
- 2026-11-04 EPS予想 $0.37
売上高(TTM)$29.1億+37.2% 前年比直近4四半期、棒グラフ=各四半期
営業利益率(TTM)8.2%+16.1 pt 前年比営業利益 $2.39億
純利益(TTM)$4.51億+231.5% 前年比税引後、営業外損益を含む
フリーキャッシュフロー(TTM)$7.77億+53.5% 前年比設備投資 $0
希薄化後EPS(TTM)$1.88+172.1% 前年比直近4四半期の合計
ネットキャッシュ$17.3億+89.7% 前年比現金 + 短期投資 - 債務
バリュエーションと主要指標
- 時価総額
- $184億 EV $167億
- 売上高
- $29.1億 直近12か月
- 売上成長率
- +10% FY2026年のコンセンサス
- 純利益率
- 15.5% 純利益 / 売上高、TTM
- P/E
- 38.4× 予想 64.8×(FY2026)
- P/S
- 6.3× 株価 / 売上高、TTM
- EV / EBITDA
- 33.4× TTM
- フリーキャッシュフロー
- $7.77億 直近12か月
- 純利益
- $4.51億 直近12か月
- 売上高予想
- $30.3億 FY2026年のコンセンサス
- 利益
- 2026-11-04 売上高予想 $7.88億
- 配当
- – 無配
主な要点
報告された数値から算出。各記述にはその根拠となる数値を添えています。
- 前回の決算(2026-08-05):売上高1.7%下回る、EPS 10.6%上回る売上高$7.01億、予想$7.13億(-1.7%)。EPS $0.18、予想$0.16(+10.6%)。
- 売上成長が鈍化:前年比6.6%Q2 '26の売上高は$7.01億、その前の4四半期の平均は54.0%。
- 営業利益率は8.2%(TTM)、前年比+16.1 pt売上高が37.2%増加する中、営業利益は241.9%増加。
- 税引前利益の40.7%は営業外収益税引前利益$4.02億に対し営業利益$2.39億(TTM)。持分投資の利益などの一時的項目が純利益とEPSを押し上げており、事業の実力は営業利益でより正確に見えます。
- 設備投資は売上高の0.0%(前年は0.8%)直近4四半期の投資額は$0(前年比-100.0%)。フリーキャッシュフローは$7.77億で、純利益の172.2%。
- 希薄化後株式数は1年で149.9%増加Q2 '26の希薄化後株式数は2.69億、1年前は1.08億。
- ネットキャッシュ $17.3億現金 + 短期投資 $17.3億、リース含む債務 $0。1年前のネットキャッシュは$9.13億。
直近四半期:Q2 '26
2026-06-30終了の四半期。前年同期および決算前のアナリスト・コンセンサスとの比較。
四半期の前年比較
| Q2 '26 | 前年 | 増減 | |
|---|---|---|---|
| 売上高 | $7.01億 | $6.58億 | +6.6% |
| 売上総利益率 | 17.8% | -38.3% | +56.1 pt |
| 営業利益 | $4590万 | -$3.26億 | +114.1% |
| 営業利益率 | 6.5% | -49.5% | +56.0 pt |
| 純利益 | $4820万 | -$4.82億 | +110.0% |
| 希薄化後EPS | $0.18 | -$4.48 | +104.0% |
| 営業キャッシュフロー | $5.17億 | $2.47億 | +109.4% |
| 設備投資 | -$1560万 | -$1170万 | -33.6% |
| フリーキャッシュフロー | $5.33億 | $2.59億 | +106.0% |
| R&D | $0 | $0 | – |
| 株式報酬費用 | $5360万 | $4.35億 | -87.7% |
実績 vs コンセンサス
2026-08-05| 実績 | コンセンサス | 対コンセンサス | |
|---|---|---|---|
| 売上高 | $7.01億 | $7.13億 | -1.7% |
| EPS(予想ベース) | $0.18 | $0.16 | +10.6% |
2026-08-05発表のQ2 '26決算より：売上高とアナリスト予想ベースのEPS（調整後が多い）。上の財務諸表のEPSとは異なる場合があります。
EPSとコンセンサス
直近8回の決算売上高
収益の源泉を事業別・地域別に四半期ごとに示します。
売上高、営業利益、成長率
四半期事業別売上高
積み上げ、四半期| セグメント | Q2 '26 | 前年比 | 構成比 | TTM | TTM前年比 | 12四半期 |
|---|---|---|---|---|---|---|
| Reserve income | $6.68億 | – | 95.2% | – | – | |
| Subscription and services | $2820万 | – | 4.0% | – | – | |
| Subscription and Services Revenue | – | – | – | – | – | |
| Transaction revenue | $533万 | – | 0.8% | – | – | |
| Transaction Services | – | – | – | – | – | |
| Other Services | – | – | – | – | – | |
| Other | $9.6万 | – | 0.0% | – | – |
利益率とコスト構造
売上1単位あたり各段階で何が残るか、そしてコストがどこに使われるか。
利益率
四半期売上高に対するコスト比率
四半期キャッシュフローと資本配分
生み出した現金、その使途、そして株主に届く分。
営業キャッシュフロー、設備投資、フリーキャッシュフロー
四半期現金の使途と営業キャッシュフロー
会計年度直近4四半期
キャッシュフロー計算書- 営業キャッシュフロー
- $7.77億
- 設備投資
- $0
- 自社株買い
- $0
- 配当金
- $0
- 買収
- $0
- 債務の純発行
- $0
- 株式報酬費用
- $2.24億
- フリーキャッシュフロー
- $7.77億
- 株主還元 / FCF
- -0.0%
株式数とEPS
四半期、希薄化後貸借対照表
各四半期末の流動性、投資、債務。
現金、投資、債務
四半期末バリュエーションとリターン
現在の倍率を同社の過去5会計年度と比較。アナリストの目標株価と評価。
倍率とリターン
TTMと過去5会計年度| 現在 | 5年平均 | 5年レンジ内の現在位置 | |
|---|---|---|---|
| P/E(TTM) | 38.4× | 8.2× 5年中2年 | 5.5× – 10.8× |
| EV / EBITDA | 33.4× | 18.0× 5年中3年 | 3.2× – 47.3× |
| EV / 売上高 | 5.7× | 8.3× 5年中4年 | 0.6× – 25.2× |
| 株価 / FCF | 23.7× | 18.5× 5年中3年 | 5.5× – 36.3× |
| 株価 / 純資産 | 5.1× | 3.7× 5年中4年 | 1.6× – 5.8× |
| FCF利回り | 4.2% | 2.9% | -7.3% – 18.1% |
| 投下資本利益率 | 6.7% | -0.7% | -19.5% – 14.7% |
| 自己資本利益率 | 13.6% | 16.5% | -87.5% – 78.8% |
アナリスト
コンセンサス目標株価 $94.29 (+30.0%)
レンジ $37.00 – $150.00 · 評価 Buy
強い買い0
買い8
中立5
売り2
強い売り0
見通し
今後の会計年度に対するアナリストのコンセンサスと、現在の株価で見た場合の意味合い。
コンセンサス予想
| 会計年度 | 売上高 | 成長率 | EPS | 成長率 | 現在の株価でのP/E | アナリスト(EPS) |
|---|---|---|---|---|---|---|
| FY2026 | $30.3億 | +10.3% | $1.12 | +486.2% | 64.8× | 17 |
| FY2027 | $38.3億 | +26.4% | $1.45 | +29.5% | 50.0× | 16 |
| FY2028 | $47.4億 | +23.9% | $2.11 | +45.6% | 34.4× | 16 |
財務諸表
損益計算書、貸借対照表、キャッシュフロー計算書の全項目。12四半期と10会計年度を、金額・売上比・成長率で表示。
全報告項目
Circle Internet Groupが直近の10-Q / 10-K提出書類にタグ付けした全289項目を、SECの公式ラベルと定義とともに掲載。注記(リース、税金、自社株買い、従業員など)も含みます。
| 項目(SECラベル) | 直近四半期 | 前年 | 前年比 | 直近FY | 前FY | 前年比 |
|---|---|---|---|---|---|---|
| $370万 | $574万 | -35.5% | – | – | – | |
| Accounts Payable and Accrued Liabilities, Current | $4.19億 | $4.12億 | +1.7% | $3.61億 | $2.87億 | +25.6% |
| Accounts Payable, Other, Current | $2070万 | $1040万 | +98.5% | $2030万 | $912万 | +123.1% |
| Accounts Receivable, after Allowance for Credit Loss, Current | $1.05億 | $1320万 | +697.8% | $6290万 | $642万 | +879.5% |
| Accretion (Amortization) of Discounts and Premiums, Investments | $02025-12-31 | $8.5万 | -100.0% | $0 | $227万 | -100.0% |
| Accrued Income Taxes, Current | $350万 | $385万 | -9.1% | $163万 | $67.8万 | +140.7% |
| Accrued Liabilities, Current | $1.16億 | $6680万 | +73.9% | $1.14億 | $7030万 | +62.5% |
| Accumulated Depreciation, Depletion and Amortization, Property, Plant, and Equipment | $922万 | $544万 | +69.6% | $724万 | $478万 | +51.4% |
| Accumulated Other Comprehensive Income (Loss), Net of Tax | $645万 | $1540万 | -58.0% | $1450万 | $364万 | +298.3% |
| Additional Paid in Capital | $46.9億 | $40億 | +17.4% | $46.1億 | $17.9億 | +157.1% |
| Adjustment of Warrants Granted for Services | $450万 | $450万 | 0.0% | $2360万 | $0 | – |
| Adjustments to Additional Paid in Capital, Warrant Issued | $823万2025-09-30 | – | – | $2360万 | – | – |
| Amortization of Intangible Assets | $2890万 | $1360万 | +112.0% | $7370万 | $4900万 | +50.4% |
| Antidilutive Securities Excluded from Computation of Earnings Per Share, Amount | 76.6万 | 4070万 | -98.1% | 3180万 | 1.4億 | -77.3% |
| APIC, Share-based Payment Arrangement, Increase for Cost Recognition | $6740万 | $1450万 | +365.4% | $1.66億 | $6360万 | +161.5% |
| Assets | $772億 | $642億 | +20.3% | $787億 | $458億 | +71.7% |
| Assets, Current | $762億 | $633億 | +20.3% | $778億 | $452億 | +72.3% |
| Capital Expenditures Incurred but Not yet Paid | $0 | $0 | – | – | – | – |
| Cash and Cash Equivalents, at Carrying Value | $17.3億 | $11.2億 | +54.7% | $15.3億 | $7.51億 | +103.2% |
| Cash, Cash Equivalents, Restricted Cash and Restricted Cash Equivalents | $758億 | $631億 | +20.2% | $774億 | $450億 | +72.2% |
| Cash, Cash Equivalents, Restricted Cash and Restricted Cash Equivalents, Period Increase (Decrease), Including Exchange Rate Effect | -$34.1億 | $18.1億 | -288.9% | $325億 | $200億 | +62.5% |
| Common Stock, Capital Shares Reserved for Future Issuance | 6380万2025-12-31 | 1.93億 | -66.9% | 6380万 | 1.93億 | -66.9% |
| Comprehensive Income (Loss), Net of Tax, Attributable to Parent | $4630万 | -$4.72億 | +109.8% | -$5860万 | $1.54億 | -138.0% |
| Contract with Customer, Liability | $2.46億 | $851万 | +2,794.1% | $1150万 | $1340万 | -14.0% |
| Contract with Customer, Liability, Revenue Recognized | $761万2026-03-31 | $985万 | -22.7% | $1340万 | $250万 | +435.8% |
| Conversion of Stock, Amount Converted | $0 | $0 | – | $8900万 | $1500万 | +494.7% |
| Convertible Debt, Noncurrent | $02025-12-31 | $4070万 | -100.0% | $0 | $4070万 | -100.0% |
| Convertible Notes Payable, Current | $0 | $2.06億 | -100.0% | $3680万 | $0 | – |
| CryptoAssetAddition | – | – | – | $3760万 | $1230万 | +204.5% |
| CryptoAssetCost | $8470万 | $3070万 | +175.6% | $5590万 | $1980万 | +182.8% |
| CryptoAssetFairValue | $1.07億 | $3510万 | +203.4% | $8650万 | $3130万 | +176.1% |
| CryptoAssetFairValueRestricted | $160万 | $240万 | -33.3% | $150万 | – | – |
| CryptoAssetPaymentForService | – | – | – | $60.5万 | $1010万 | -94.0% |
| CryptoAssetRealizedAndUnrealizedGainLossOperating | $69.8万 | $69.3万 | +0.7% | -$529万 | $425万 | -224.5% |
| CryptoAssetRealizedAndUnrealizedGainOperating | – | – | – | $4420万 | $1350万 | +228.1% |
| CryptoAssetRealizedAndUnrealizedLossOperating | – | – | – | $2600万 | $259万 | +903.6% |
| CryptoAssetRealizedGainLossNonoperating | -$358万2026-03-31 | -$826万 | +56.7% | $2380万 | $856万 | +178.2% |
| CryptoAssetRealizedGainLossOperating | -$7.9万 | $7000 | -1,228.6% | $5.5万 | $338万 | -98.4% |
| CryptoAssetUnrealizedGainLossOperating | $77.7万 | $68.6万 | +13.3% | -$535万 | $251万 | -313.5% |
| Current Federal Tax Expense (Benefit) | – | – | – | -$3280万 | $5760万 | -156.9% |
| Current Foreign Tax Expense (Benefit) | – | – | – | $240万 | $54.2万 | +342.8% |
| Current Income Tax Expense (Benefit) | – | – | – | -$3110万 | $6840万 | -145.5% |
| Current State and Local Tax Expense (Benefit) | – | – | – | -$69.8万 | $1020万 | -106.8% |
| Debt Securities, Available-for-sale, Unrealized Gain (Loss) | $02025-12-31 | $13.4万 | -100.0% | $0 | $22.4万 | -100.0% |
| Deferred Federal Income Tax Expense (Benefit) | – | – | – | $230万 | $763万 | -69.9% |
| Deferred Foreign Income Tax Expense (Benefit) | – | – | – | -$288万 | -$1080万 | +73.3% |
| Deferred Income Tax Assets, Net | $1140万 | $1750万 | -35.0% | $1110万 | $1020万 | +8.7% |
| Deferred Income Tax Expense (Benefit) | $20.2万2025-12-31 | -$38.8万 | +152.1% | -$227万 | -$381万 | +40.3% |
| Deferred Income Tax Liabilities, Net | $2850万 | $3180万 | -10.4% | $2870万 | $2960万 | -2.9% |
| Deferred Offering Costs | $02025-12-31 | $424万 | -100.0% | $0 | $424万 | -100.0% |
| Deferred State and Local Income Tax Expense (Benefit) | – | – | – | -$169万 | -$65.2万 | -159.4% |
| Deferred Tax Assets, Capital Loss Carryforwards | $783万2025-12-31 | $576万 | +35.9% | $783万 | $576万 | +35.9% |
| Deferred Tax Assets, Charitable Contribution Carryforwards | $480万2025-12-31 | $0 | – | $480万 | $0 | – |
| Deferred Tax Assets, Gross | $2.25億2025-12-31 | $8110万 | +177.2% | $2.25億 | $8110万 | +177.2% |
| Deferred Tax Assets, Net of Valuation Allowance | $6660万2025-12-31 | $5000万 | +33.1% | $6660万 | $5000万 | +33.1% |
| Deferred Tax Assets, Operating Loss Carryforwards | $1.17億2025-12-31 | $1300万 | +803.5% | $1.17億 | $1300万 | +803.5% |
| Deferred Tax Assets, Other | $208万2025-12-31 | $39.5万 | +426.1% | $208万 | $39.5万 | +426.1% |
| Deferred Tax Assets, Tax Credit Carryforwards | $1170万2025-12-31 | $142万 | +722.4% | $1170万 | $142万 | +722.4% |
| Deferred Tax Assets, Tax Credit Carryforwards, Research | $842万2025-12-31 | $1830万 | -53.9% | $842万 | $1830万 | -53.9% |
| Deferred Tax Assets, Tax Deferred Expense, Compensation and Benefits, Share-based Compensation Cost | $5980万2025-12-31 | $2570万 | +132.4% | $5980万 | $2570万 | +132.4% |
出典:SEC companyfacts(各10-Q / 10-KのXBRL)。キャッシュフローの四半期値は、10-Qにタグ付けされた累計値から算出。セグメント内訳はディメンション付きでタグ付けされているため、セグメントのセクションに表示しています。
出典
財務諸表、セグメント売上高、指標、予想は企業の提出書類から標準化。セグメント利益と全報告項目:SEC EDGAR(XBRL)。 参照した提出書類: 10-Q 2026-06-30, 10-Q 2026-03-31, 10-K 2025-12-31, 10-Q 2025-09-30, 10-Q 2025-06-30
データ基準日 2026-11-02