BOE Technology Group Co., Ltd. (BOETECH)の財務
SHZ · Technology · Hardware, Equipment & Parts · 従業員109,895人 · CEO Qiang Feng
- 株価
- 元 4.34 -2.69%
- 時価総額
- 元 1610億
- 企業価値
- 元 2400億
- 前回の決算
- Q3 '26 2026-09-30提出
- 次回の決算
- 2027-04-06 EPS予想 元 0.04
売上高(TTM)元 2020億-3.5% 前年比直近4四半期、棒グラフ=各四半期
営業利益率(TTM)2.6%-0.9 pt 前年比営業利益 元 53.1億
純利益(TTM)元 55.1億-16.8% 前年比税引後、営業外損益を含む
フリーキャッシュフロー(TTM)元 140億+34.7% 前年比設備投資 元 314億
希薄化後EPS(TTM)元 0.15-15.6% 前年比直近4四半期の合計
ネットキャッシュ-元 746億-4.3% 前年比現金 + 短期投資 - 債務
バリュエーションと主要指標
- 時価総額
- 元 1610億 EV 元 2400億
- 売上高
- 元 2020億 直近12か月
- 売上成長率
- +8% FY2026年のコンセンサス
- 純利益率
- 2.7% 純利益 / 売上高、TTM
- P/E
- 29.1× 予想 18.7×(FY2026)
- P/S
- 0.8× 株価 / 売上高、TTM
- EV / EBITDA
- 8.0× TTM
- フリーキャッシュフロー
- 元 140億 直近12か月
- 純利益
- 元 55.1億 直近12か月
- 売上高予想
- 元 2210億 FY2026年のコンセンサス
- 利益
- 2027-04-06 売上高予想 元 543億
- 配当
- 元 0.06 1株当たり、直近12か月
主な要点
報告された数値から算出。各記述にはその根拠となる数値を添えています。
- 前回の決算(2026-10-30):売上高4.3%下回る、EPS 142.8%下回る売上高元 487億、予想元 509億(-4.3%)。EPS -元 0.03、予想元 0.06(-142.8%)。
- 売上成長が鈍化:前年比-8.6%Q3 '26の売上高は元 487億、その前の4四半期の平均は0.3%。
- 営業利益率は2.6%(TTM)、前年比-0.9 pt売上高が-3.5%増加する中、営業利益は-28.4%増加。
- 税引前利益の20.2%は営業外収益税引前利益元 66.5億に対し営業利益元 53.1億(TTM)。持分投資の利益などの一時的項目が純利益とEPSを押し上げており、事業の実力は営業利益でより正確に見えます。
- 設備投資は売上高の15.6%(前年は19.4%)直近4四半期の投資額は元 314億(前年比-22.5%)。フリーキャッシュフローは元 140億で、純利益の255.0%。
- 株主還元元 47.4億=フリーキャッシュフローの33.8%自社株買い元 0(前年は元 10億)、配当元 47.4億、株式報酬元 7030万(TTM)。
- 希薄化後株式数は1年で8.8%増加Q3 '26の希薄化後株式数は369億、1年前は339億。
- 純有利子負債 元 746億現金 + 短期投資 元 683億、リース含む債務 元 1430億。1年前の純有利子負債は元 715億。
直近四半期:Q3 '26
2026-09-30終了の四半期。前年同期および決算前のアナリスト・コンセンサスとの比較。
四半期の前年比較
| Q3 '26 | 前年 | 増減 | |
|---|---|---|---|
| 売上高 | 元 487億 | 元 533億 | -8.6% |
| 売上総利益率 | 15.8% | 14.4% | +1.3 pt |
| 営業利益 | 元 6.75億 | 元 10.5億 | -35.9% |
| 営業利益率 | 1.4% | 2.0% | -0.6 pt |
| 純利益 | -元 9.96億 | 元 13.5億 | -173.6% |
| 希薄化後EPS | -元 0.03 | 元 0.04 | -167.5% |
| 営業キャッシュフロー | 元 96.9億 | 元 144億 | -32.5% |
| 設備投資 | 元 68億 | 元 87億 | -21.9% |
| フリーキャッシュフロー | 元 28.9億 | 元 56.7億 | -49.0% |
| R&D | 元 37.4億 | 元 35.1億 | +6.3% |
| 株式報酬費用 | 元 0 | 元 0 | – |
実績 vs コンセンサス
2026-10-30| 実績 | コンセンサス | 対コンセンサス | |
|---|---|---|---|
| 売上高 | 元 487億 | 元 509億 | -4.3% |
| EPS(予想ベース) | -元 0.03 | 元 0.06 | -142.8% |
2026-10-30発表のQ3 '26決算より：売上高とアナリスト予想ベースのEPS（調整後が多い）。上の財務諸表のEPSとは異なる場合があります。
EPSとコンセンサス
直近8回の決算売上高
収益の源泉を事業別・地域別に四半期ごとに示します。
売上高、営業利益、成長率
四半期利益率とコスト構造
売上1単位あたり各段階で何が残るか、そしてコストがどこに使われるか。
利益率
四半期売上高に対するコスト比率
四半期キャッシュフローと資本配分
生み出した現金、その使途、そして株主に届く分。
営業キャッシュフロー、設備投資、フリーキャッシュフロー
四半期現金の使途と営業キャッシュフロー
会計年度直近4四半期
キャッシュフロー計算書- 営業キャッシュフロー
- 元 455億
- 設備投資
- -元 314億
- 自社株買い
- 元 0
- 配当金
- -元 47.4億
- 買収
- -元 1.46億
- 債務の純発行
- -元 34.6億
- 株式報酬費用
- 元 7030万
- フリーキャッシュフロー
- 元 140億
- 株主還元 / FCF
- 33.8%
株式数とEPS
四半期、希薄化後貸借対照表
各四半期末の流動性、投資、債務。
現金、投資、債務
四半期末バリュエーションとリターン
現在の倍率を同社の過去5会計年度と比較。アナリストの目標株価と評価。
倍率とリターン
TTMと過去5会計年度| 現在 | 5年平均 | 5年レンジ内の現在位置 | |
|---|---|---|---|
| P/E(TTM) | 29.1× | 28.0× | 7.1× – 57.3× |
| EV / EBITDA | 8.0× | 5.0× | 3.0× – 7.2× |
| EV / 売上高 | 1.2× | 1.0× | 1.0× – 1.1× |
| 株価 / FCF | 11.4× | 11.3× | 6.8× – 17.7× |
| 株価 / 純資産 | 1.2× | 1.1× | 0.9× – 1.3× |
| FCF利回り | 8.7% | 9.7% | 5.7% – 14.8% |
| 投下資本利益率 | 0.9% | 2.4% | 0.1% – 8.8% |
| 自己資本利益率 | 4.1% | 6.8% | 2.0% – 18.1% |
見通し
今後の会計年度に対するアナリストのコンセンサスと、現在の株価で見た場合の意味合い。
コンセンサス予想
| 会計年度 | 売上高 | 成長率 | EPS | 成長率 | 現在の株価でのP/E | アナリスト(EPS) |
|---|---|---|---|---|---|---|
| FY2026 | 元 2210億 | +7.9% | 元 0.23 | +45.0% | 18.7× | 1 |
| FY2027 | 元 2400億 | +8.5% | 元 0.33 | +40.5% | 13.3× | 1 |
| FY2028 | 元 2600億 | +8.7% | 元 0.45 | +37.3% | 9.7× | 1 |
財務諸表
損益計算書、貸借対照表、キャッシュフロー計算書の全項目。12四半期と10会計年度を、金額・売上比・成長率で表示。
出典
財務諸表、セグメント売上高、指標、予想は企業の提出書類から標準化。
データ基準日 2026-11-02