Applied Optoelectronics, Inc. (AAOI)の財務
NASDAQ · Technology · Communication Equipment · 従業員4,691人 · CEO Chih-Hsiang Lin
- 株価
- $69.05 -12.80%
- 時価総額
- $58.6億
- 企業価値
- $56.3億
- 前回の決算
- Q2 '26 2026-08-06提出
- 次回の決算
- 2026-11-05 EPS予想 $0.14
売上高(TTM)$5.96億+61.8% 前年比直近4四半期、棒グラフ=各四半期
営業利益率(TTM)-11.3%+1.7 pt 前年比営業利益 -$6740万
純利益(TTM)-$5700万+63.4% 前年比税引後、営業外損益を含む
フリーキャッシュフロー(TTM)-$4.13億-69.4% 前年比設備投資 $2.81億
希薄化後EPS(TTM)-$0.78+76.8% 前年比直近4四半期の合計
ネットキャッシュ$2.35億+260.5% 前年比現金 + 短期投資 - 債務
バリュエーションと主要指標
- 時価総額
- $58.6億 EV $56.3億
- 売上高
- $5.96億 直近12か月
- 売上成長率
- +130% FY2026年のコンセンサス
- 純利益率
- -9.6% 純利益 / 売上高、TTM
- P/E
- -88.7× 予想 93.3×(FY2026)
- P/S
- 9.8× 株価 / 売上高、TTM
- EV / EBITDA
- -224.7× TTM
- フリーキャッシュフロー
- -$4.13億 直近12か月
- 純利益
- -$5700万 直近12か月
- 売上高予想
- $10.5億 FY2026年のコンセンサス
- 利益
- 2026-11-05 売上高予想 $2.68億
- 配当
- – 無配
主な要点
報告された数値から算出。各記述にはその根拠となる数値を添えています。
- 前回の決算(2026-08-06):売上高0.8%上回る、EPS 296.6%上回る売上高$1.92億、予想$1.9億(+0.8%)。EPS $0.06、予想$0.02(+296.6%)。
- 売上成長が加速:前年比86.4%Q2 '26の売上高は$1.92億、その前の4四半期の平均は76.3%。
- 営業利益率は-11.3%(TTM)、前年比+1.7 pt売上高が61.8%増加する中、営業利益は-40.6%増加。
- 設備投資は売上高の47.2%(前年は24.0%)直近4四半期の投資額は$2.81億(前年比+218.0%)。フリーキャッシュフローは-$4.13億。
- 希薄化後株式数は1年で43.7%増加Q2 '26の希薄化後株式数は8160万、1年前は5680万。
- ネットキャッシュ $2.35億現金 + 短期投資 $5億、リース含む債務 $2.65億。1年前の純有利子負債は$1.47億。
直近四半期:Q2 '26
2026-06-30終了の四半期。前年同期および決算前のアナリスト・コンセンサスとの比較。
四半期の前年比較
| Q2 '26 | 前年 | 増減 | |
|---|---|---|---|
| 売上高 | $1.92億 | $1.03億 | +86.4% |
| 売上総利益率 | 27.7% | 30.3% | -2.5 pt |
| 営業利益 | -$2470万 | -$1600万 | -54.8% |
| 営業利益率 | -12.9% | -15.5% | +2.6 pt |
| 純利益 | -$2280万 | -$910万 | -150.4% |
| 希薄化後EPS | -$0.28 | -$0.16 | -75.0% |
| 営業キャッシュフロー | $1160万 | -$6550万 | +117.7% |
| 設備投資 | $2.77億 | $2550万 | +986.8% |
| フリーキャッシュフロー | -$2.65億 | -$9100万 | -191.7% |
| R&D | $3490万 | $2060万 | +69.2% |
| 株式報酬費用 | $486万 | $316万 | +53.7% |
実績 vs コンセンサス
2026-08-06| 実績 | コンセンサス | 対コンセンサス | |
|---|---|---|---|
| 売上高 | $1.92億 | $1.9億 | +0.8% |
| EPS(予想ベース) | $0.06 | $0.02 | +296.6% |
2026-08-06発表のQ2 '26決算より：売上高とアナリスト予想ベースのEPS（調整後が多い）。上の財務諸表のEPSとは異なる場合があります。
EPSとコンセンサス
直近8回の決算売上高
収益の源泉を事業別・地域別に四半期ごとに示します。
売上高、営業利益、成長率
四半期事業別売上高
積み上げ、四半期| セグメント | Q2 '26 | 前年比 | 構成比 | TTM | TTM前年比 | 12四半期 |
|---|---|---|---|---|---|---|
| Data Center | $1.08億 | +140.4% | 56.1% | $3.08億 | +56.8% | |
| CATV | $8060万 | +43.8% | 42.0% | $2.72億 | +36.4% | |
| Telecom | $341万 | +75.8% | 1.8% | $1480万 | +9.1% | |
| Product and Service, Other | $27.1万 | +34.2% | 0.1% | – | – |
地域別売上高
全体に占める割合| セグメント | Q2 '26 | 前年比 | 構成比 | TTM | TTM前年比 | 12四半期 |
|---|---|---|---|---|---|---|
| TAIWAN | $1.08億 | +174.5% | 56.5% | $2.53億 | +38.0% | |
| CHINA | $8220万 | +31.1% | 42.8% | $3.23億 | +83.0% | |
| United States | $134万 | +66.7% | 0.7% | $1960万 | +139.6% |
利益率とコスト構造
売上1単位あたり各段階で何が残るか、そしてコストがどこに使われるか。
利益率
四半期売上高に対するコスト比率
四半期キャッシュフローと資本配分
生み出した現金、その使途、そして株主に届く分。
営業キャッシュフロー、設備投資、フリーキャッシュフロー
四半期現金の使途と営業キャッシュフロー
会計年度直近4四半期
キャッシュフロー計算書- 営業キャッシュフロー
- -$1.32億
- 設備投資
- -$2.81億
- 自社株買い
- $0
- 配当金
- $0
- 買収
- $0
- 債務の純発行
- $3530万
- 株式報酬費用
- -$1680万
- フリーキャッシュフロー
- -$4.13億
- 株主還元 / FCF
- 0.0%
株式数とEPS
四半期、希薄化後貸借対照表
各四半期末の流動性、投資、債務。
現金、投資、債務
四半期末バリュエーションとリターン
現在の倍率を同社の過去5会計年度と比較。アナリストの目標株価と評価。
倍率とリターン
TTMと過去5会計年度| 現在 | 5年平均 | 5年レンジ内の現在位置 | |
|---|---|---|---|
| P/E(TTM) | -88.7× | – | – |
| EV / EBITDA | -224.7× | – | – |
| EV / 売上高 | 9.4× | 3.3× | 0.8× – 6.6× |
| 株価 / FCF | -14.2× | – | – |
| 株価 / 純資産 | 3.4× | 2.6× | 0.3× – 6.7× |
| FCF利回り | -7.0% | -15.6% | -34.7% – -2.9% |
| 投下資本利益率 | -3.1% | -13.1% | -17.3% – -4.7% |
| 自己資本利益率 | -5.6% | -34.0% | -81.5% – -5.2% |
アナリスト
コンセンサス目標株価 $184.00 (+166.5%)
レンジ $178.00 – $190.00 · 評価 Buy
強い買い0
買い7
中立6
売り3
強い売り0
見通し
今後の会計年度に対するアナリストのコンセンサスと、現在の株価で見た場合の意味合い。
コンセンサス予想
| 会計年度 | 売上高 | 成長率 | EPS | 成長率 | 現在の株価でのP/E | アナリスト(EPS) |
|---|---|---|---|---|---|---|
| FY2026 | $10.5億 | +130.2% | $0.74 | +215.7% | 93.3× | 3 |
| FY2027 | $29.6億 | +182.3% | $5.55 | +650.0% | 12.4× | 3 |
| FY2028 | $51.1億 | +72.7% | $10.67 | +92.2% | 6.5× | 1 |
財務諸表
損益計算書、貸借対照表、キャッシュフロー計算書の全項目。12四半期と10会計年度を、金額・売上比・成長率で表示。
全報告項目
Applied Optoelectronics, Inc.が直近の10-Q / 10-K提出書類にタグ付けした全225項目を、SECの公式ラベルと定義とともに掲載。注記(リース、税金、自社株買い、従業員など)も含みます。
| 項目(SECラベル) | 直近四半期 | 前年 | 前年比 | 直近FY | 前FY | 前年比 |
|---|---|---|---|---|---|---|
| Accounts Payable, Current | $2.86億 | $1.33億 | +115.2% | $1.44億 | $1.05億 | +37.1% |
| Accounts Receivable, after Allowance for Credit Loss | $3.14億 | $2.12億 | +48.5% | – | – | – |
| Accounts Receivable, after Allowance for Credit Loss, Current | $3.14億 | $2.11億 | +48.5% | $2.44億 | $1.17億 | +109.2% |
| Accounts Receivable, Credit Loss Expense (Reversal) | $4.1万 | $1000 | +4,000.0% | $4000 | -$2000 | +300.0% |
| Accrual for Taxes Other than Income Taxes, Current | $526万 | – | – | $27万2013-12-31 | $16.7万 | +61.7% |
| Accrued Employee Benefits, Current | $607万 | $385万 | +57.4% | $551万 | $401万 | +37.2% |
| Accrued Income Taxes, Current | $96.5万 | – | – | $97.4万2016-12-31 | – | – |
| Accrued Liabilities for Commissions, Expense and Taxes | $128万 | $109万 | +17.8% | $138万 | $76.8万 | +79.8% |
| Accrued Liabilities, Current | $4690万 | $2770万 | +69.5% | $4250万 | $2210万 | +92.3% |
| Accrued Professional Fees, Current | $45.3万 | $66万 | -31.4% | $58.1万 | $40.6万 | +43.1% |
| Accrued Salaries, Current | $2420万 | $1600万 | +51.4% | $2840万 | $1310万 | +116.1% |
| Accumulated Depreciation, Depletion and Amortization, Property, Plant, and Equipment | $2.33億2025-12-31 | $2.05億 | +13.9% | $2.33億 | $2.05億 | +13.9% |
| Accumulated Other Comprehensive Income (Loss), Net of Tax | $240万 | $111万 | +115.5% | -$61.7万 | -$255万 | +75.8% |
| Additional Paid in Capital | $21.9億 | $8.94億 | +145.3% | $12.2億 | $6.83億 | +79.2% |
| Adjustments to Additional Paid in Capital, Warrant Issued | $97.2万 | $4.4万 | +2,109.1% | $1740万 | – | – |
| Advertising Expense | – | – | – | $190万 | $110万 | +72.7% |
| Amortization of Intangible Assets | $10万 | $20万 | -50.0% | $40万 | $40万 | 0.0% |
| Antidilutive Securities Excluded from Computation of Earnings Per Share, Amount | 671万 | 658万 | +1.9% | 536万 | 793万 | -32.4% |
| APIC, Share-based Payment Arrangement, Increase for Cost Recognition | $486万 | $316万 | +53.7% | $1170万 | $1200万 | -2.4% |
| Asset Impairment Charges | – | – | – | $0 | $0 | – |
| Assets | $23億 | $7.97億 | +188.8% | $11.7億 | $5.47億 | +113.6% |
| Assets, Current | $11.9億 | $4.58億 | +159.6% | $6.76億 | $3.01億 | +124.3% |
| Cash and Cash Equivalents, at Carrying Value | $5億 | $6470万 | +672.4% | $2.06億 | $6740万 | +205.7% |
| Cash Collateral for Borrowed Securities | $690万 | $2250万 | -69.3% | $870万 | $850万 | +2.4% |
| Cash, Cash Equivalents, Restricted Cash and Restricted Cash Equivalents | $5.09億 | $8720万 | +483.5% | $2.16億 | $7910万 | +173.0% |
| Cash, Cash Equivalents, Restricted Cash and Restricted Cash Equivalents, Including Disposal Group and Discontinued Operations | $5.09億 | $8720万 | +483.5% | $2.16億 | $7910万 | +173.0% |
| Cash, Cash Equivalents, Restricted Cash and Restricted Cash Equivalents, Period Increase (Decrease), Including Exchange Rate Effect | $5940万 | $2040万 | +191.3% | $1.37億 | $2400万 | +469.6% |
| Cash, Uninsured Amount | $1.91億2025-12-31 | $5010万 | +280.2% | $1.91億 | $5010万 | +280.2% |
| Common Stock, Par or Stated Value Per Share | $0.00 | $0.00 | 0.0% | $0.00 | $0.00 | 0.0% |
| Common Stock, Shares Authorized | 1.2億 | 1.2億 | 0.0% | 1.2億 | 8000万 | +50.0% |
| Common Stock, Shares, Issued | 8440万 | 6190万 | +36.3% | 7500万 | 4940万 | +51.8% |
| Common Stock, Shares, Outstanding | 8440万 | 6190万 | +36.3% | 7500万 | 4940万 | +51.8% |
| Common Stock, Value, Issued | $8.4万 | $6.2万 | +35.5% | $7.5万 | $4.9万 | +53.1% |
| Comprehensive Income (Loss), Net of Tax, Attributable to Parent | -$2020万 | -$523万 | -285.8% | -$3630万 | -$1.9億 | +80.9% |
| Contract with Customer, Liability | $02025-09-30 | $144万 | -100.0% | $02024-12-31 | $180万 | -100.0% |
| Convertible Notes Payable | $1.29億 | $13.4万 | +96,320.7% | $1.3億 | $1.34億 | -3.5% |
| Convertible Notes Payable, Noncurrent | $1.29億 | $1.34億 | -3.6% | $1.3億 | $1.34億 | -3.5% |
| Cost of Goods and Services Sold | $1.39億 | $7180万 | +93.2% | $3.19億 | $1.88億 | +70.0% |
| Current Federal Tax Expense (Benefit) | – | – | – | $0 | $0 | – |
| Current Foreign Tax Expense (Benefit) | – | – | – | $0 | $0 | – |
| Current Income Tax Expense (Benefit) | – | – | – | $2000 | $2000 | 0.0% |
| Current State and Local Tax Expense (Benefit) | – | – | – | $2000 | $2000 | 0.0% |
| Debt Instrument, Unamortized Premium | $838万2025-12-31 | $1040万 | -19.6% | $838万 | $1040万 | -19.6% |
| Debt Instrument, Unused Borrowing Capacity, Amount | $1.07億 | $3120万 | +241.3% | $6070万 | $2480万 | +144.8% |
| Debt Issuance Costs, Net | $02025-12-31 | $0 | – | $0 | $0 | – |
| Deferred Federal Income Tax Expense (Benefit) | – | – | – | $0 | $0 | – |
| Deferred Foreign Income Tax Expense (Benefit) | – | – | – | -$848万 | $0 | – |
| Deferred Income Tax Assets, Net | $647万 | – | – | $02020-12-31 | $729万 | -100.0% |
| Deferred Income Tax Expense (Benefit) | – | – | – | -$848万 | $0 | – |
| Deferred State and Local Income Tax Expense (Benefit) | – | – | – | $0 | $0 | – |
| Deferred Tax Asset, Interest Carryforward | $559万2025-12-31 | $447万 | +25.1% | $559万 | $447万 | +25.1% |
| Deferred Tax Assets, Gross | $1.12億2025-12-31 | $1.04億 | +8.0% | $1.12億 | $1.04億 | +8.0% |
| Deferred Tax Assets, in Process Research and Development | $1490万2025-12-31 | $1250万 | +18.9% | $1490万 | $1250万 | +18.9% |
| Deferred Tax Assets, Inventory | $326万2025-12-31 | $370万 | -11.9% | $326万 | $370万 | -11.9% |
| Deferred Tax Assets, Net | $762万2025-12-31 | $0 | – | $762万 | $0 | – |
| Deferred Tax Assets, Net of Valuation Allowance | $1610万2025-12-31 | $858万 | +87.9% | $1610万 | $858万 | +87.9% |
| Deferred Tax Assets, Operating Loss Carryforwards | $7930万2025-12-31 | $5980万 | +32.6% | $7930万 | $5980万 | +32.6% |
| Deferred Tax Assets, Other | $139万2025-12-31 | $99.5万 | +39.8% | $139万 | $99.5万 | +39.8% |
| Deferred Tax Assets, Tax Credit Carryforwards, Foreign | $460万2025-12-31 | $460万 | 0.0% | $460万 | $460万 | 0.0% |
| Deferred Tax Assets, Tax Deferred Expense, Compensation and Benefits | $172万2025-12-31 | $133万 | +29.4% | $172万 | $133万 | +29.4% |
出典:SEC companyfacts(各10-Q / 10-KのXBRL)。キャッシュフローの四半期値は、10-Qにタグ付けされた累計値から算出。セグメント内訳はディメンション付きでタグ付けされているため、セグメントのセクションに表示しています。
出典
財務諸表、セグメント売上高、指標、予想は企業の提出書類から標準化。セグメント利益と全報告項目:SEC EDGAR(XBRL)。 参照した提出書類: 10-Q 2026-06-30, 10-Q 2026-03-31, 10-K 2025-12-31, 10-Q 2025-09-30, 10-Q 2025-06-30, 10-Q 2025-03-31, 10-K 2024-12-31, 10-Q 2024-09-30, 10-Q 2024-06-30
データ基準日 2026-11-02