Keuangan Kingboard Holdings Limited (KBHLD)

HKSE · Basic Materials · Chemicals - Specialty · Karyawan: 34.000 · CEO: Chang Wing Yiu

Harga: HK$44,76 +1,68%
Kapitalisasi pasar: HK$50,2 M
Nilai perusahaan: HK$69,7 M
Laporan terakhir: Q2 '26 diajukan 2026-06-30
Laporan berikutnya: 2027-03-22

Pendapatan (TTM)HK$52,9 M+19,4% vs tahun lalu2 semester terakhir; batang = tiap semester

Margin operasional (TTM)14,6%+4,2 poin vs tahun laluLaba operasional: HK$7,75 M

Laba bersih (TTM)HK$4,53 M+67,5% vs tahun laluSetelah pajak, termasuk keuntungan non-operasional

Arus kas bebas (TTM)HK$2,87 M+10,0% vs tahun laluCapex: HK$3,73 M

EPS dilusian (TTM)HK$4,06+66,4% vs tahun laluJumlah 2 semester terakhir

Kas neto-HK$675 jt+94,1% vs tahun laluKas + investasi jangka pendek - utang

Valuasi & angka utama

Kapitalisasi pasar: HK$50,2 M
Pendapatan: HK$52,9 M
Pertumbuhan pendapatan: +31%
Margin laba: 8,6%
P/E: 11,0×
P/S: 0,9×
EV / EBITDA: 6,8×
Arus kas bebas: HK$2,87 M
Laba bersih: HK$4,53 M
Estimasi pendapatan: HK$59,5 M
Laba: 2027-03-22
Dividen: HK$2,20

Poin-poin utama

Dihitung dari angka yang dilaporkan - setiap pernyataan menyertakan angka yang mendasarinya.

Pertumbuhan pendapatan menguat: 34,8% yoyPendapatan Q2 '26: HK$29,1 M, dibandingkan rata-rata 6,9% dalam empat semester sebelumnya.
Margin operasional 14,6% (TTM), dibanding tahun lalu: +4,2 poinLaba operasional tumbuh 67,5%, pendapatan tumbuh 19,4%.
10,0% dari laba sebelum pajak tergerus kerugian non-operasionalLaba sebelum pajak HK$7,04 M vs laba operasional HK$7,75 M (TTM). Kerugian dari kepemilikan saham dan pos sekali-pakai lainnya menekan laba bersih dan EPS - laba operasional adalah ukuran bisnis yang lebih bersih.
Capex: 7,1% dari pendapatan (tahun lalu 9,2%)HK$3,73 M diinvestasikan dalam 2 semester terakhir (-8,3% dibanding setahun lalu). Arus kas bebas HK$2,87 M = 63,4% dari laba bersih.
HK$1,51 M dikembalikan ke pemegang saham = 52,7% dari arus kas bebasBuyback: HK$0 (tahun lalu HK$0), dividen: HK$1,51 M, kompensasi saham: HK$0 (TTM).
Jumlah saham dilusian naik dalam setahun: 1,0%Saham dilusian pada Q2 '26: 1,12 M, setahun sebelumnya: 1,11 M.
Utang neto: HK$675 jtKas + investasi jangka pendek: HK$30,2 M, utang termasuk sewa: HK$30,9 M; tahun lalu utang neto: HK$11,5 M.

Kuartal terakhir: Q2 '26

Kuartal berakhir 2026-06-30. Dibandingkan dengan kuartal yang sama tahun lalu dan konsensus analis sebelum laporan.

Kuartal vs tahun lalu

	Q2 '26	Tahun lalu	Perubahan
Pendapatan	HK$29,1 M	HK$21,6 M	+34,8%
Margin kotor	27,1%	19,6%	+7,5 poin
Laba operasional	HK$5,99 M	HK$2,42 M	+147,3%
Margin operasional	20,6%	11,2%	+9,4 poin
Laba bersih	HK$2,71 M	HK$2,58 M	+5,0%
EPS dilusian	HK$2,42	HK$2,33	+3,9%
Arus kas operasional	HK$2,47 M	HK$606 jt	+308,2%
Capex	HK$0	HK$0	–
Arus kas bebas	HK$2,47 M	HK$606 jt	+308,2%
R&D	HK$0	HK$0	–
Kompensasi berbasis saham	HK$0	HK$0	–

EPS vs konsensus

8 laporan terakhir

Pendapatan

Dari mana uang berasal - menurut lini bisnis dan wilayah, kuartal demi kuartal.

Pendapatan, laba operasional, dan pertumbuhan

kuartalan

Margin & struktur biaya

Berapa bagian dari setiap unit pendapatan yang tersisa di tiap tingkat - dan ke mana biaya mengalir.

Margin

kuartalan

Biaya sebagai % pendapatan

kuartalan

Arus kas & alokasi modal

Kas yang dihasilkan, untuk apa kas itu digunakan, dan apa yang sampai ke pemegang saham.

Arus kas operasional, capex, arus kas bebas

kuartalan

Penggunaan kas vs arus kas operasional

tahun fiskal

2 semester terakhir

laporan arus kas

Arus kas operasional: HK$6,61 M
Capex: -HK$3,73 M
Buyback: HK$0
Dividen: -HK$1,51 M
Akuisisi: HK$487 jt
Utang neto diterbitkan: HK$1,07 M
Kompensasi berbasis saham: HK$0
Arus kas bebas: HK$2,87 M
Dikembalikan ke pemegang saham / FCF: 52,7%

Jumlah saham dan EPS

kuartalan, dilusian

Neraca

Likuiditas, investasi, dan utang pada akhir setiap kuartal.

Kas, investasi, dan utang

akhir kuartal

Valuasi & imbal hasil

Multiple saat ini dibandingkan lima tahun fiskal terakhir perusahaan itu sendiri; target dan peringkat analis.

Multiple dan imbal hasil

TTM vs 5 tahun fiskal

	Sekarang	Rata-rata 5 th	Posisi saat ini dalam rentang 5 tahun
P/E (TTM)	11,0×	8,3×	3,9× – 12,7×
EV / EBITDA	6,8×	5,5×	3,1× – 7,9×
EV / Penjualan	1,3×	1,0×	0,8× – 1,1×
Harga / FCF	17,5×	10,8× 4 dari 5 tahun	5,2× – 17,1×
Harga / Nilai buku	0,6×	0,5×	0,3× – 0,7×
Imbal hasil FCF	5,7%	8,6%	-2,9% – 19,2%
Imbal hasil modal yang diinvestasikan	5,5%	6,5%	3,9% – 13,9%
Imbal hasil ekuitas	6,3%	7,2%	2,7% – 17,1%

Prospek

Konsensus analis untuk tahun fiskal mendatang dan implikasinya pada harga saat ini.

Estimasi konsensus

Tahun fiskal	Pendapatan	Pertumbuhan	EPS	Pertumbuhan	P/E pada harga saat ini	Analis (EPS)
FY2026	HK$59,5 M	+31,0%	HK$8,08	+104,1%	5,5×	2
FY2027	HK$69,4 M	+16,8%	HK$9,06	+12,1%	4,9×	2
FY2028	HK$74,5 M	+7,2%	HK$9,98	+10,2%	4,5×	1

Laporan keuangan

Setiap baris laporan laba rugi, neraca, dan laporan arus kas - 12 kuartal dan 10 tahun fiskal, sebagai nilai, % pendapatan, atau pertumbuhan.

Laporan laba rugiPendapatan, biaya, laba operasional, laba bersih, dan EPSBuka NeracaKas, investasi, aset, utang, liabilitas, dan ekuitasBuka Arus kasArus kas operasional, capex, arus kas bebas, buyback, dan dividenBuka

Sumber

Laporan keuangan, pendapatan segmen, metrik, dan estimasi distandardisasi dari laporan perusahaan.

Data per 2026-11-02