Données financières Freedom Holding Corp. (FRHC)
NASDAQ · Financial Services · Financial - Conglomerates · 12 100 salariés · PDG Timur Ruslanovich Turlov
- Cours
- $165,36 -1,1 %
- Capitalisation
- 10,4 Md $
- Valeur d'entreprise
- 11,9 Md $ Données au 2026-11-12
- Dernier rapport
- Q1 '27 déposé le 2026-08-10
- Prochain rapport
- 2027-02-15
Chiffre d'affaires (TTM)2,33 Md $+13,6 % vs un an plus tôt4 derniers trimestres ; barres = chaque trimestre
Marge d'exploitation (TTM)30,7 %+1,4 pts vs un an plus tôtRésultat d'exploitation 716 M $
Résultat net (TTM)155 M $+91,7 % vs un an plus tôtAprès impôt, gains hors exploitation inclus
Flux de trésorerie disponible (TTM)-815 M $-167,6 % vs un an plus tôtCapex 247 M $
BPA dilué (TTM)2,53 $+88,8 % vs un an plus tôtSomme des 4 derniers trimestres
Trésorerie nette2,75 Md $+195,7 % vs un an plus tôtTrésorerie + placements à court terme - dette
Valorisation et chiffres clés
- Capitalisation
- 10,4 Md $ Mis à jour il y a 55m
- Chiffre d'affaires
- 2,33 Md $ 12 derniers mois
- Croissance du CA
- -66 % Consensus FY2028
- Marge nette
- 6,6 % Résultat net / CA, TTM
- P/E
- 63,7× Prévisionnel 26,3× (FY2028)
- P/S
- 4,5× Cours / CA, TTM
- EV / EBITDA
- 14,5× TTM
- Flux de trésorerie disponible
- -815 M $ 12 derniers mois
- Résultat net
- 155 M $ 12 derniers mois
- CA estimé
- 751 M $ Consensus FY2028
- Résultats
- 2027-02-15 CA estimé 124 M $ · Mis à jour il y a 55m
- Dividende
- 1,33 $ Par versement · 2002-09-03
Points clés
Calculés à partir des chiffres publiés - chaque constat indique le chiffre sur lequel il repose.
- Dernier rapport (2026-08-10) : chiffre d'affaires au-dessus de 480,7 %, BPA en dessous de 40,2 %Chiffre d'affaires 721 M $ vs 124 M $ attendu (+480,7 %) ; BPA 0,52 $ vs 0,87 $ (-40,2 %).
- La croissance du chiffre d'affaires accélère : 37,3 % sur un anChiffre d'affaires Q1 '27 : 721 M $, contre une moyenne de 8,9 % sur les quatre trimestres précédents.
- Marge d'exploitation 30,7 % (TTM), +1,4 pts sur un anLe résultat d'exploitation a progressé de 19,0 %, le chiffre d'affaires de 13,6 %.
- 216,3 % du résultat avant impôt est absorbé par des pertes hors exploitationRésultat avant impôt 226 M $ vs résultat d'exploitation 716 M $ (TTM). Les pertes sur participations et autres éléments exceptionnels réduisent le résultat net et le BPA - le résultat d'exploitation mesure mieux l'activité.
- Capex : 10,6 % du chiffre d'affaires (un an plus tôt 5,0 %)247 M $ investis sur les 4 derniers trimestres (+142,4 % sur un an). Flux de trésorerie disponible -815 M $ = -527,3 % du résultat net.
- Nombre d'actions diluées en hausse de 0,4 % sur un an61,3 M actions diluées au Q1 '27, 61,1 M un an plus tôt.
- Trésorerie nette 2,75 Md $Trésorerie + placements à court terme 5,53 Md $, dette locations incl. 2,79 Md $ ; un an plus tôt trésorerie nette 929 M $.
Dernier trimestre : Q1 '27
Trimestre clos le 2026-06-30. Comparé au même trimestre un an plus tôt et au consensus des analystes avant la publication.
Trimestre vs un an plus tôt
| Q1 '27 | Il y a 1 an | Variation | |
|---|---|---|---|
| Chiffre d'affaires | 721 M $ | 525 M $ | +37,3 % |
| Marge brute | 51,3 % | 48,1 % | +3,1 pts |
| Résultat d'exploitation | 207 M $ | 145 M $ | +42,2 % |
| Marge d'exploitation | 28,7 % | 27,7 % | +1,0 pts |
| Résultat net | 31,7 M $ | 30,4 M $ | +4,2 % |
| BPA dilué | 0,52 $ | 0,50 $ | +4,0 % |
| Flux de trésorerie d'exploitation | -342 M $ | 481 M $ | -171,0 % |
| Capex | 79,1 M $ | 30,8 M $ | +157,1 % |
| Flux de trésorerie disponible | -421 M $ | 450 M $ | -193,5 % |
| R&D | 0 $ | 0 $ | – |
| Rémunération en actions | 23,2 M $ | 23,1 M $ | +0,8 % |
Publié vs consensus
2026-08-10| Réel | Consensus | vs consensus | |
|---|---|---|---|
| Chiffre d'affaires | 721 M $ | 124 M $ | +480,7 % |
| BPA (base consensus) | 0,52 $ | 0,87 $ | -40,2 % |
Publication du 2026-08-10 pour Q1 '27 : chiffre d'affaires et BPA estimé par les analystes (souvent ajusté), qui peut donc différer du BPA des comptes ci-dessus.
BPA vs consensus
8 derniers rapportsChiffre d'affaires
D'où vient l'argent - par ligne d'activité et par région, trimestre après trimestre.
Chiffre d'affaires, résultat d'exploitation et croissance
trimestrielChiffre d'affaires par ligne d'activité
empilé, trimestriel| Segment | Q1 '27 | vs N-1 | Part des lignes listées | TTM | TTM vs N-1 | 12 trimestres |
|---|---|---|---|---|---|---|
| Brokerage Segment | 283 M $ | +60,3 % | 38,6 % | 938 M $ | +30,5 % | |
| Banking Segment | 225 M $ | +54,0 % | 30,7 % | 768 M $ | +36,9 % | |
| Insurance Segment | 151 M $ | -13,3 % | 20,6 % | 475 M $ | -33,1 % | |
| Other Segment | 73,9 M $ | +100,2 % | 10,1 % | 210 M $ | +46,1 % |
Chiffre d'affaires par région
part des régions listées| Segment | Q1 '27 | vs N-1 | Part des lignes listées | TTM | TTM vs N-1 | 12 trimestres |
|---|---|---|---|---|---|---|
| KAZAKHSTAN | 612 M $ | +32,6 % | 83,6 % | 1,99 Md $ | – | |
| ARMENIA | 65,2 M $ | +49,2 % | 8,9 % | 203 M $ | – | |
| CYPRUS | 47,9 M $ | +134,1 % | 6,5 % | 182 M $ | – | |
| United States | 2,34 M $ | -59,6 % | 0,3 % | 9,73 M $ | – | |
| Other Countries | 4,98 M $ | +154,2 % | 0,7 % | 17 M $ | – |
Marges et structure des coûts
Ce qu'il reste de chaque unité de chiffre d'affaires à chaque niveau - et où vont les coûts.
Marges
trimestrielCoûts en % du CA
trimestrielFlux de trésorerie et allocation du capital
La trésorerie générée, à quoi elle sert et ce qui revient aux actionnaires.
Flux d'exploitation, capex, flux disponible
trimestrielEmplois de trésorerie vs flux d'exploitation
exercices4 derniers trimestres
tableau des flux de trésorerie- Flux de trésorerie d'exploitation
- -568 M $
- Capex
- -247 M $
- Rachats d'actions
- 0 $
- Dividendes
- 0 $
- Acquisitions
- -23,6 M $
- Dette nette émise
- 1,55 Md $
- Rémunération en actions
- 184 M $
- Flux de trésorerie disponible
- -815 M $
- Reversé aux actionnaires / FCF
- 0,0 %
Nombre d'actions et BPA
trimestriel, diluéBilan
Liquidités, placements et dette à chaque clôture trimestrielle.
Trésorerie, placements et dette
clôtures trimestriellesValorisation et rendements
Multiples actuels face aux cinq derniers exercices de l'entreprise ; objectifs et recommandations des analystes.
Multiples et rendements
TTM vs 5 exercices| Actuel | Moy. 5 ans | Position actuelle dans la fourchette à 5 ans | |
|---|---|---|---|
| P/E (TTM) | 63,7× | 39,2× | 11,0× – 92,4× |
| EV / EBITDA | 14,5× | 11,0× | 7,0× – 13,5× |
| EV / CA | 5,1× | 5,1× | 4,0× – 6,6× |
| Cours / FCF | -12,8× | 5,0× 1 ans sur 5 | 5,0× – 5,0× |
| Cours / valeur comptable | 6,5× | 5,5× | 3,5× – 6,5× |
| Rendement FCF | -7,8 % | -8,4 % | -26,8 % – 20,2 % |
| Rentabilité du capital investi | 11,4 % | 14,9 % | 9,6 % – 25,4 % |
| Rentabilité des capitaux propres | 11,0 % | 23,4 % | 7,0 % – 41,1 % |
Analystes
Objectif de cours du consensus 180,00 $ (+9,9 %)
fourchette 180,00 $ – 180,00 $
Achat fort0
Achat0
Conserver0
Vente0
Vente forte0
Perspectives
Consensus des analystes pour les prochains exercices et ce qu'il implique au cours actuel.
Estimations du consensus
| Exercice | Chiffre d'affaires | Croissance | BPA | Croissance | P/E au cours actuel | Analystes (BPA) |
|---|---|---|---|---|---|---|
| FY2028 | 751 M $ | -65,7 % | 6,29 $ | +150,6 % | 26,3× | 1 |
| FY2029 | 644 M $ | -14,2 % | 4,35 $ | -30,8 % | 38,0× | 1 |
| FY2030 | 650 M $ | +0,9 % | 4,50 $ | +3,4 % | 36,7× | 1 |
États financiers
Chaque ligne du compte de résultat, du bilan et du tableau des flux de trésorerie - 12 trimestres et 10 exercices, en valeurs, en % du CA ou en croissance.
Chaque ligne publiée
Les 269 chiffres que Freedom Holding Corp. a balisés dans ses derniers 10-Q / 10-K, avec le libellé officiel de la SEC et sa définition - notes comprises (locations, impôts, rachats, effectifs, ...).
| Ligne (libellé SEC) | Dernier trimestre | Il y a 1 an | vs N-1 | Dernier ex. | Ex. préc. | vs N-1 |
|---|---|---|---|---|---|---|
| 10 k $ | – | – | 187 k $ | -328 k $ | +157,0 % | |
| – | – | – | 4,16 M $ | 4,75 M $ | -12,3 % | |
| – | – | – | 2,11 M $ | 25 M $ | -91,6 % | |
| – | – | – | 79,2 M $ | 28,9 M $ | +173,8 % | |
| 404 M $ | – | – | 333 M $ | 216 M $ | +54,2 % | |
| -2,19 M $ | – | – | -1,87 M $ | 888 k $ | -310,8 % | |
| -9,68 M $ | – | – | 28,6 M $ | 18,7 M $ | +53,1 % | |
| 47,9 M $ | – | – | 24,2 M $ | 9,79 M $ | +146,9 % | |
| 76,3 M $ | – | – | 131 M $ | 130 M $ | +1,1 % | |
| 5,49 M $ | – | – | 4,99 M $ | 4,79 M $ | +4,1 % | |
| -410 k $ | – | – | -377 k $ | 149 k $ | -353,0 % | |
| 659 k $ | – | – | 558 k $ | 449 k $ | +24,3 % | |
| 74,2 M $ | – | – | 130 M $ | 129 M $ | +0,2 % | |
| 73,8 M $ | – | – | 130 M $ | 129 M $ | +0,7 % | |
| Accounts Receivable, Allowance for Credit Loss | 20,8 M $ | 16,9 M $ | +22,9 % | 20 M $ | 19,3 M $ | +3,7 % |
| Accrued Employee Benefits | 20,8 M $2026-03-31 | 17,3 M $ | +20,0 % | 20,8 M $ | 17,3 M $ | +20,0 % |
| Amortissements cumulés des immobilisations corporelles | 59,6 M $2026-03-31 | 25,2 M $ | +136,2 % | 59,6 M $ | 25,2 M $ | +136,2 % |
| Autres éléments du résultat global cumulés | -66,1 M $ | -157 M $ | +57,8 % | -56,9 M $ | -100 M $ | +43,3 % |
| Additional Paid in Capital | 338 M $ | 270 M $ | +25,4 % | 315 M $ | 247 M $ | +27,6 % |
| Amortization of Acquisition Costs | 2,26 M $ | 70 M $ | -96,8 % | 128 M $ | 210 M $ | -39,1 % |
| Amortissement des immobilisations incorporelles | – | – | – | 8,19 M $ | 5,02 M $ | +63,2 % |
| Total de l'actif | 14 Md $ | 9,69 Md $ | +45,0 % | 13,2 Md $ | 9,92 Md $ | +32,7 % |
| Banking Regulation, Total Capital, Actual | 3,27 Md $ | 1,7 Md $ | +93,2 % | 3,21 Md $ | 1,62 Md $ | +97,4 % |
| Banking Regulation, Total Risk-Based Capital, Capital Adequacy, Minimum | 542 M $ | 451 M $ | +20,0 % | 518 M $ | 441 M $ | +17,5 % |
| Banking Regulation, Total Risk-Based Capital, Excess, Actual | 2,73 Md $ | 1,24 Md $ | +119,7 % | 2,69 Md $ | 1,18 Md $ | +127,3 % |
| Brokerage Commissions Revenue | 8,85 M $ | 5,93 M $ | +49,2 % | 22,8 M $ | 28,7 M $ | -20,7 % |
| Cash Acquired from Acquisition | 2,44 M $ | 7,68 M $ | -68,2 % | 7,63 M $ | 93 k $ | +8 105,4 % |
| Trésorerie et équivalents | 1,35 Md $ | 568 M $ | +137,9 % | 966 M $ | 837 M $ | +15,4 % |
| Cash Divested from Deconsolidation | 0 $ | 55 k $ | -100,0 % | – | – | – |
| Trésorerie, équivalents et trésorerie soumise à restrictions | 2,82 Md $ | 1,67 Md $ | +69,2 % | 2,21 Md $ | 1,64 Md $ | +34,5 % |
| Cash, Cash Equivalents, Restricted Cash and Restricted Cash Equivalents, Period Increase (Decrease), Including Exchange Rate Effect | 612 M $ | 24,1 M $ | +2 439,1 % | 568 M $ | 637 M $ | -10,9 % |
| Commitments and Contingencies | 0 $ | 0 $ | – | 0 $ | 0 $ | – |
| Common Stock, Par or Stated Value Per Share | 0,00 $ | 0,00 $ | 0,0 % | 0,00 $ | 0,00 $ | 0,0 % |
| Actions ordinaires autorisées | 500 M | 500 M | 0,0 % | 500 M | 500 M | 0,0 % |
| Actions ordinaires émises | 61,4 M | 61,2 M | +0,4 % | 61,3 M | 61 M | +0,5 % |
| Actions ordinaires en circulation | 61,4 M | 61,2 M | +0,4 % | 61,3 M | 61 M | +0,5 % |
| Actions ordinaires, valeur émise | 61 k $ | 61 k $ | 0,0 % | 61 k $ | 61 k $ | 0,0 % |
| Comprehensive Income (Loss), Net of Tax, Attributable to Noncontrolling Interest | 0 $ | 0 $ | – | 0 $ | -129 k $ | +100,0 % |
| Résultat global | 22,5 M $ | -2,12 M $ | +1 160,8 % | 197 M $ | -16 M $ | +1 332,8 % |
| Comprehensive Income (Loss), Net of Tax, Including Portion Attributable to Noncontrolling Interest | 22,5 M $ | -2,12 M $ | +1 160,8 % | 197 M $ | -16,1 M $ | +1 322,9 % |
| Contract with Customer, Liability | 7,05 Md $ | 4,45 Md $ | +58,5 % | 7,1 Md $ | 4,3 Md $ | +65,0 % |
| Coût des biens et services vendus | 35,2 M $ | 13,9 M $ | +153,5 % | 79,6 M $ | 31,3 M $ | +154,6 % |
| Costs and Expenses | 692 M $ | 477 M $ | +45,2 % | 1,97 Md $ | 1,9 Md $ | +3,5 % |
| Current Federal Tax Expense (Benefit) | – | – | – | 922 k $ | 4,05 M $ | -77,3 % |
| Current Foreign Tax Expense (Benefit) | – | – | – | 84,1 M $ | 44,3 M $ | +89,7 % |
| Current Income Tax Expense (Benefit) | – | – | – | 85 M $ | 48,4 M $ | +75,7 % |
| Current Year Claims and Claims Adjustment Expense | 21,8 M $ | 49,2 M $ | -55,8 % | 80,1 M $ | 80,5 M $ | -0,5 % |
| Debt Securities | 4,18 Md $ | 2,8 Md $ | +49,6 % | 3,34 Md $ | 2,81 Md $ | +18,8 % |
| Debt Securities, Available-for-sale | 687 M $ | 492 M $ | +39,6 % | 574 M $ | 474 M $ | +21,2 % |
| Debt Securities, Available-for-sale, Allowance for Credit Loss | 495 k $ | 360 k $ | +37,5 % | 376 k $ | 406 k $ | -7,4 % |
| Debt Securities, Available-for-sale, Amortized Cost | 686 M $ | 497 M $ | +38,0 % | 571 M $ | 477 M $ | +19,6 % |
| Debt Securities, Available-for-Sale, Fair Value, Maturity, Allocated and Single Maturity Date, after Year 10 | 6,78 M $ | 12,9 M $ | -47,5 % | 6,65 M $ | 24,8 M $ | -73,2 % |
| Debt Securities, Available-for-Sale, Fair Value, Maturity, Allocated and Single Maturity Date, after Year 5 Through 10 | 223 M $ | 39,1 M $ | +471,5 % | 240 M $ | 38,4 M $ | +523,9 % |
| Debt Securities, Available-for-Sale, Fair Value, Maturity, Allocated and Single Maturity Date, after Year One Through Five | 353 M $ | 299 M $ | +18,2 % | 284 M $ | 258 M $ | +10,0 % |
| Debt Securities, Available-for-Sale, Fair Value, Maturity, Allocated and Single Maturity Date, Year One | 104 M $ | 141 M $ | -26,6 % | 43,1 M $ | 152 M $ | -71,6 % |
| Debt Securities, Available-for-sale, Realized Gain (Loss) | 238 k $ | -174 k $ | +236,8 % | 4,94 M $ | -681 k $ | +825,0 % |
| Debt Securities, Held-to-maturity, Accumulated Unrecognized Gain | 14,9 M $ | 5,07 M $ | +194,6 % | 26,4 M $ | 332 k $ | +7 858,7 % |
| Debt Securities, Held-to-maturity, Accumulated Unrecognized Loss | 4,46 M $ | 606 k $ | +636,3 % | 6,18 M $ | 1,24 M $ | +398,5 % |
| Debt Securities, Held-to-maturity, Allowance for Credit Loss | 285 k $ | – | – | – | – | – |
| Debt Securities, Held-to-Maturity, Amortized Cost, Maturity, Allocated and Single Maturity Date, after Year 10 | 176 M $ | 68,7 M $ | +155,5 % | 95,5 M $ | 53,9 M $ | +77,1 % |
Source : SEC companyfacts (XBRL de chaque 10-Q / 10-K). Les trimestres de flux de trésorerie sont déduits des cumuls depuis le début de l'exercice balisés dans les 10-Q. Les ventilations par segment sont balisées avec des dimensions et figurent plutôt dans la section des segments.
Sources
Les états financiers, le CA par segment, les indicateurs et les estimations sont standardisés à partir des dépôts de l'entreprise. Résultat par segment et chaque ligne publiée : SEC EDGAR (XBRL). Dépôts lus : 10-Q 2026-06-30, 10-K 2026-03-31, 10-Q 2025-12-31, 10-Q 2025-09-30, 10-Q 2025-06-30, 10-K 2025-03-31, 10-Q 2024-12-31, 10-Q 2024-09-30, 10-Q 2024-06-30
Données au 2026-11-12