Estado de flujos de efectivo de Microsoft Corporation (MSFT)
NASDAQ · Technology · Software - Infrastructure · 223.000 empleados · CEO Satya Nadella
- Precio
- 521,91 $ -1,55 %
- Capitalización
- 3,88 B $
- Valor empresa
- 3,99 B $
- Último informe
- Q1 '27 presentado el 2026-10-28
- Próximo informe
- 2027-01-27 BPA est. 4,85 $
En Q1 '27, Microsoft Corporation (MSFT) generó 58 mil M $ de flujo de caja operativo, invirtió 39,4 mil M $ en capex y retuvo 18,6 mil M $ de flujo de caja libre. En los últimos cuatro trimestres el flujo de caja libre fue 60 mil M $.
Flujos de efectivo
| Flujos de efectivo | Tendencia | Q2 '24 | Q3 '24 | Q4 '24 | Q1 '25 | Q2 '25 | Q3 '25 | Q4 '25 | Q1 '26 | Q2 '26 | Q3 '26 | Q4 '26 | Q1 '27 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Operativas | |||||||||||||
| Beneficio neto | 21,9 mil M $ | 21,9 mil M $ | 22 mil M $ | 24,7 mil M $ | 24,1 mil M $ | 25,8 mil M $ | 27,2 mil M $ | 27,7 mil M $ | 38,5 mil M $ | 31,8 mil M $ | 35,8 mil M $ | 36,6 mil M $ | |
| Depreciación y amortización | 5960 M $ | 6030 M $ | 6380 M $ | 7380 M $ | 6830 M $ | 8740 M $ | 11,2 mil M $ | 13,1 mil M $ | 9200 M $ | 10,2 mil M $ | 11 mil M $ | 11,7 mil M $ | |
| Remuneración en acciones | 2830 M $ | 2700 M $ | 2700 M $ | 2830 M $ | 3090 M $ | 2980 M $ | 3070 M $ | 2980 M $ | 3220 M $ | 3080 M $ | 3120 M $ | 3130 M $ | |
| Impuesto diferido | -1700 M $ | -1320 M $ | -1150 M $ | -1430 M $ | -1160 M $ | -2240 M $ | -2220 M $ | 2490 M $ | 4450 M $ | 2600 M $ | 4650 M $ | 4610 M $ | |
| Variación del capital circulante | -10,3 mil M $ | 2520 M $ | 7180 M $ | 856 M $ | -11,6 mil M $ | 2040 M $ | 3300 M $ | -218 M $ | -9630 M $ | 331 M $ | 4620 M $ | 2120 M $ | |
| Otras partidas sin efecto en caja | 198 M $ | 49 M $ | 44 M $ | -125 M $ | 976 M $ | -298 M $ | 56 M $ | -1010 M $ | -9930 M $ | -1280 M $ | -3740 M $ | -231 M $ | |
| Flujo de caja operativo | 18,9 mil M $ | 31,9 mil M $ | 37,2 mil M $ | 34,2 mil M $ | 22,3 mil M $ | 37 mil M $ | 42,6 mil M $ | 45,1 mil M $ | 35,8 mil M $ | 46,7 mil M $ | 55,4 mil M $ | 58 mil M $ | |
| Inversión | |||||||||||||
| Inversión en activos fijos (capex) | -9740 M $ | -11 mil M $ | -13,9 mil M $ | -14,9 mil M $ | -15,8 mil M $ | -16,7 mil M $ | -17,1 mil M $ | -19,4 mil M $ | -29,9 mil M $ | -30,9 mil M $ | -35,8 mil M $ | -39,4 mil M $ | |
| Adquisiciones | -65 mil M $ | -1580 M $ | -1340 M $ | -1850 M $ | -1410 M $ | -981 M $ | -1740 M $ | -578 M $ | -455 M $ | -258 M $ | -452 M $ | -397 M $ | |
| Compras de inversiones | -4260 M $ | -2180 M $ | -2830 M $ | -1620 M $ | -2050 M $ | -4470 M $ | -21,6 mil M $ | -17,7 mil M $ | -9850 M $ | -12 mil M $ | -18,8 mil M $ | -5390 M $ | |
| Ventas / vencimientos de inversiones | 5750 M $ | 5290 M $ | 3580 M $ | 4100 M $ | 5160 M $ | 8880 M $ | 7240 M $ | 9290 M $ | 18,1 mil M $ | 18,3 mil M $ | 10,7 mil M $ | 16,1 mil M $ | |
| Otras inversiones | 1350 M $ | -1280 M $ | -382 M $ | -913 M $ | -16 M $ | 604 M $ | 2640 M $ | -6210 M $ | -637 M $ | -2600 M $ | -10,4 mil M $ | -12,9 mil M $ | |
| Flujo de caja de inversión | -71,9 mil M $ | -10,7 mil M $ | -14,8 mil M $ | -15,2 mil M $ | -14,1 mil M $ | -12,7 mil M $ | -30,6 mil M $ | -34,6 mil M $ | -22,7 mil M $ | -27,4 mil M $ | -54,8 mil M $ | -42 mil M $ | |
| Financiación | |||||||||||||
| Deuda neta emitida / amortizada | -633 M $ | -9050 M $ | -14 mil M $ | -6710 M $ | 0 $ | -2250 M $ | 8960 M $ | 0 $ | -3000 M $ | 0 $ | 0 $ | -4850 M $ | |
| Recompra de acciones | -4000 M $ | -4210 M $ | -4210 M $ | -4110 M $ | -4990 M $ | -4780 M $ | -4550 M $ | -5650 M $ | -7420 M $ | -4630 M $ | -4580 M $ | -4380 M $ | |
| Dividendos | -5570 M $ | -5570 M $ | -5570 M $ | -5570 M $ | -6170 M $ | -6170 M $ | -6170 M $ | -6170 M $ | -6760 M $ | -6760 M $ | -6760 M $ | -6760 M $ | |
| Otra financiación (incl. impuestos de acciones consolidadas) | -201 M $ | -498 M $ | -303 M $ | -889 M $ | -343 M $ | -382 M $ | -9640 M $ | -669 M $ | -699 M $ | -509 M $ | -962 M $ | -1250 M $ | |
| Flujo de caja de financiación | -10,1 mil M $ | -18,8 mil M $ | -23,6 mil M $ | -16,6 mil M $ | -11,2 mil M $ | -13 mil M $ | -10,8 mil M $ | -11,8 mil M $ | -17,6 mil M $ | -11,4 mil M $ | -11,8 mil M $ | -16,6 mil M $ | |
| Resumen | |||||||||||||
| Efecto de divisas en el efectivo | 72 M $ | -80 M $ | -103 M $ | 122 M $ | -294 M $ | 52 M $ | 183 M $ | -92 M $ | 11 M $ | -114 M $ | -1 M $ | -49 M $ | |
| Variación neta del efectivo | -63,1 mil M $ | 2330 M $ | -1320 M $ | 2530 M $ | -3360 M $ | 11,3 mil M $ | 1410 M $ | -1390 M $ | -4550 M $ | 7810 M $ | -11,2 mil M $ | -654 M $ | |
| Flujo de caja libre (FCO - capex) | 9120 M $ | 21 mil M $ | 23,3 mil M $ | 19,3 mil M $ | 6490 M $ | 20,3 mil M $ | 25,6 mil M $ | 25,7 mil M $ | 5880 M $ | 15,8 mil M $ | 19,6 mil M $ | 18,6 mil M $ | |
| Flujos de efectivo | Tendencia | FY17 | FY18 | FY19 | FY20 | FY21 | FY22 | FY23 | FY24 | FY25 | FY26 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Operativas | |||||||||||
| Beneficio neto | 25,5 mil M $ | 16,6 mil M $ | 39,2 mil M $ | 44,3 mil M $ | 61,3 mil M $ | 72,7 mil M $ | 72,4 mil M $ | 88,1 mil M $ | 102 mil M $ | 134 mil M $ | |
| Depreciación y amortización | 8780 M $ | 10,3 mil M $ | 11,7 mil M $ | 12,8 mil M $ | 11,7 mil M $ | 14,5 mil M $ | 13,9 mil M $ | 22,3 mil M $ | 34,2 mil M $ | 38,5 mil M $ | |
| Remuneración en acciones | 3270 M $ | 3940 M $ | 4650 M $ | 5290 M $ | 6120 M $ | 7500 M $ | 9610 M $ | 10,7 mil M $ | 12 mil M $ | 12,4 mil M $ | |
| Impuesto diferido | -829 M $ | -5140 M $ | -6460 M $ | 11 M $ | -150 M $ | -5700 M $ | -6060 M $ | -4740 M $ | -7060 M $ | 14,2 mil M $ | |
| Variación del capital circulante | 4880 M $ | 20,5 mil M $ | 3870 M $ | -1480 M $ | -936 M $ | 446 M $ | -2390 M $ | 1820 M $ | -5350 M $ | -4900 M $ | |
| Otras partidas sin efecto en caja | -2070 M $ | -2210 M $ | -792 M $ | -219 M $ | -1250 M $ | -409 M $ | 196 M $ | 305 M $ | 609 M $ | -11 mil M $ | |
| Flujo de caja operativo | 39,5 mil M $ | 43,9 mil M $ | 52,2 mil M $ | 60,7 mil M $ | 76,7 mil M $ | 89 mil M $ | 87,6 mil M $ | 119 mil M $ | 136 mil M $ | 183 mil M $ | |
| Inversión | |||||||||||
| Inversión en activos fijos (capex) | -8130 M $ | -11,6 mil M $ | -13,9 mil M $ | -15,4 mil M $ | -20,6 mil M $ | -23,9 mil M $ | -28,1 mil M $ | -44,5 mil M $ | -64,6 mil M $ | -116 mil M $ | |
| Adquisiciones | -25,9 mil M $ | -888 M $ | -2390 M $ | -2520 M $ | -8910 M $ | -22 mil M $ | -1670 M $ | -69,1 mil M $ | -5980 M $ | -1740 M $ | |
| Compras de inversiones | -177 mil M $ | -137 mil M $ | -57,7 mil M $ | -77,2 mil M $ | -62,9 mil M $ | -26,5 mil M $ | -37,7 mil M $ | -17,7 mil M $ | -29,8 mil M $ | -58,4 mil M $ | |
| Ventas / vencimientos de inversiones | 164 mil M $ | 144 mil M $ | 58,2 mil M $ | 84,2 mil M $ | 65,8 mil M $ | 44,9 mil M $ | 47,9 mil M $ | 35,7 mil M $ | 25,4 mil M $ | 56,4 mil M $ | |
| Otras inversiones | -197 M $ | -98 M $ | 0 $ | -1240 M $ | -922 M $ | -2830 M $ | -3120 M $ | -1300 M $ | 2320 M $ | -19,9 mil M $ | |
| Flujo de caja de inversión | -46,8 mil M $ | -6060 M $ | -15,8 mil M $ | -12,2 mil M $ | -27,6 mil M $ | -30,3 mil M $ | -22,7 mil M $ | -97 mil M $ | -72,6 mil M $ | -140 mil M $ | |
| Financiación | |||||||||||
| Deuda neta emitida / amortizada | 31,5 mil M $ | -10,2 mil M $ | -4000 M $ | -5520 M $ | -3750 M $ | -9020 M $ | -2750 M $ | 575 M $ | -8960 M $ | -3000 M $ | |
| Recompra de acciones | -11,8 mil M $ | -10,7 mil M $ | -19,5 mil M $ | -23 mil M $ | -27,4 mil M $ | -32,7 mil M $ | -22,2 mil M $ | -17,3 mil M $ | -18,4 mil M $ | -22,3 mil M $ | |
| Dividendos | -11,8 mil M $ | -12,7 mil M $ | -13,8 mil M $ | -15,1 mil M $ | -16,5 mil M $ | -18,1 mil M $ | -19,8 mil M $ | -21,8 mil M $ | -24,1 mil M $ | -26,4 mil M $ | |
| Otra financiación (incl. impuestos de acciones consolidadas) | -190 M $ | -971 M $ | -675 M $ | -3750 M $ | -2520 M $ | -863 M $ | -1010 M $ | -1310 M $ | -2290 M $ | -2840 M $ | |
| Flujo de caja de financiación | 8410 M $ | -33,6 mil M $ | -36,9 mil M $ | -46 mil M $ | -48,5 mil M $ | -58,9 mil M $ | -43,9 mil M $ | -37,8 mil M $ | -51,7 mil M $ | -52,5 mil M $ | |
| Resumen | |||||||||||
| Efecto de divisas en el efectivo | 19 M $ | 50 M $ | -115 M $ | -201 M $ | -29 M $ | -141 M $ | -194 M $ | -210 M $ | 63 M $ | -196 M $ | |
| Variación neta del efectivo | 1150 M $ | 4280 M $ | -590 M $ | 2220 M $ | 648 M $ | -293 M $ | 20,8 mil M $ | -16,4 mil M $ | 11,9 mil M $ | -9310 M $ | |
| Flujo de caja libre (FCO - capex) | 31,4 mil M $ | 32,3 mil M $ | 38,3 mil M $ | 45,2 mil M $ | 56,1 mil M $ | 65,1 mil M $ | 59,5 mil M $ | 74,1 mil M $ | 71,6 mil M $ | 67 mil M $ | |
Estandarizado por Financial Modeling Prep a partir de los informes de la empresa; las salidas de caja y los costes conservan el signo del proveedor. Pasa el cursor por un periodo para ver su fecha de cierre. Importes en USD.
Flujo operativo, capex, flujo de caja libre
trimestralUsos del efectivo vs flujo operativo
ejerciciosNúmero de acciones y BPA
trimestral, diluidoLos otros estados
Fuentes
Estados financieros, ingresos por segmento, métricas, estimaciones: Financial Modeling Prep. Beneficio por segmento y cada línea reportada: SEC EDGAR (XBRL). Informes leídos: 10-Q 2026-09-30, 10-K 2026-06-30, 10-Q 2026-03-31, 10-Q 2025-12-31, 10-Q 2025-09-30, 10-K 2025-06-30, 10-Q 2025-03-31, 10-Q 2024-12-31, 10-Q 2024-09-30
Datos a 2026-11-01