Finanzas de HIVE Digital Technologies Ltd. (HIVE)
NASDAQ · Technology · Information Technology Services · 29 empleados · CEO Aydin Kilic
- Precio
- 1,91 $ -7,73 %
- Capitalización
- 524 M $
- Valor empresa
- 690 M $
- Último informe
- Q1 '27 presentado el 2026-08-14
- Próximo informe
- 2026-11-13
Ingresos (TTM)329 M $+156,0 % vs hace un añoÚltimos 4 trimestres; barras = cada trimestre
Margen operativo (TTM)-60,7 %-84,6 pp vs hace un añoResultado operativo -200 M $
Beneficio neto (TTM)-323 M $-1222,1 % vs hace un añoTras impuestos, incl. ganancias no operativas
Flujo de caja libre (TTM)-125 M $+30,2 % vs hace un añoCapex 181 M $
BPA diluido (TTM)-1,38 $-1193,5 % vs hace un añoSuma de los últimos 4 trimestres
Caja neta-144 M $-895,4 % vs hace un añoEfectivo + inversiones a corto plazo - deuda
Valoración y cifras clave
- Capitalización
- 524 M $ EV 690 M $
- Ingresos
- 329 M $ Últimos 12 meses
- Crecimiento de ingresos
- +21 % Consenso FY2027
- Margen neto
- -98,0 % Beneficio neto / ingresos, TTM
- P/E
- -1,4× Previsto -2,1× (FY2027)
- P/S
- 1,6× Precio / ventas, TTM
- EV / EBITDA
- 77,2× TTM
- Flujo de caja libre
- -125 M $ Últimos 12 meses
- Beneficio neto
- -323 M $ Últimos 12 meses
- Ingresos estimados
- 359 M $ Consenso FY2027
- Resultados
- 2026-11-13
- Dividendo
- – Sin dividendo
Conclusiones clave
Calculadas a partir de las cifras reportadas - cada conclusión indica la cifra en la que se basa.
- El crecimiento de ingresos se frena: 69,1 % interanualIngresos de Q1 '27: 77,1 M $, frente a una media de 168,9 % en los cuatro trimestres anteriores.
- Margen operativo -60,7 % (TTM), -84,6 pp frente a hace un añoEl resultado operativo creció -749,2 % y los ingresos 156,0 %.
- Capex: 54,9 % de los ingresos (hace un año 161,9 %)181 M $ invertidos en los últimos 4 trimestres (-13,2 % frente al año anterior). Flujo de caja libre -125 M $.
- Acciones diluidas: 38,1 % más en un año266 M acciones diluidas en Q1 '27, 193 M un año antes.
- Deuda neta 144 M $Efectivo + inversiones a corto plazo 230 M $, deuda incl. arrendamientos 374 M $; hace un año caja neta 18,1 M $.
Último trimestre: Q1 '27
Trimestre cerrado el 2026-06-30. Comparado con el mismo trimestre del año anterior y con el consenso de analistas previo al informe.
Trimestre vs hace un año
| Q1 '27 | Hace 1 año | Cambio | |
|---|---|---|---|
| Ingresos | 77,1 M $ | 45,6 M $ | +69,1 % |
| Margen bruto | -37,3 % | 34,7 % | -72,0 pp |
| Resultado operativo | -44,4 M $ | 35,7 M $ | -224,6 % |
| Margen operativo | -57,6 % | 78,2 % | -135,8 pp |
| Beneficio neto | -139 M $ | 35 M $ | -497,8 % |
| BPA diluido | -0,54 $ | 0,18 $ | -400,0 % |
| Flujo de caja operativo | 4,06 M $ | 10,2 M $ | -60,3 % |
| Capex | 49,7 M $ | 47,4 M $ | +4,9 % |
| Flujo de caja libre | -45,6 M $ | -37,1 M $ | -22,9 % |
| R&D | 0 $ | 0 $ | – |
| Remuneración en acciones | 7,08 M $ | 5,75 M $ | +23,2 % |
Ingresos
De dónde viene el dinero - por línea de negocio y por región, trimestre a trimestre.
Ingresos, resultado operativo y crecimiento
trimestralIngresos por línea de negocio
apilado, trimestral| Segmento | Q1 '20 | a/a | Peso | TTM | TTM a/a | 12 trimestres |
|---|---|---|---|---|---|---|
| Software Subscriptions and Services | – | – | – | – | – | |
| Subscription and Support | – | – | – | – | – | |
| Product | 24,7 M $ | – | 65,1 % | – | – | |
| Service | 13,3 M $ | – | 34,9 % | – | – |
Ingresos por región
peso sobre el total| Segmento | Q1 '20 | a/a | Peso | TTM | TTM a/a | 12 trimestres |
|---|---|---|---|---|---|---|
| Americas | 24,1 M $ | +3,1 % | 63,4 % | 159 M $ | -2,3 % | |
| EMEA | 11,3 M $ | -10,8 % | 29,7 % | 85,1 M $ | +6,8 % | |
| Asia Pacific | 2,61 M $ | -40,9 % | 6,9 % | 21,9 M $ | -5,7 % |
Márgenes y estructura de costes
Cuánto queda de cada unidad de ingresos en cada nivel - y a dónde van los costes.
Márgenes
trimestralCostes como % de ingresos
trimestralFlujo de caja y asignación de capital
El efectivo generado, en qué se gasta y qué llega a los accionistas.
Flujo operativo, capex, flujo de caja libre
trimestralUsos del efectivo vs flujo operativo
ejerciciosÚltimos 4 trimestres
estado de flujos de efectivo- Flujo de caja operativo
- 56,2 M $
- Capex
- -181 M $
- Recompras
- 0 $
- Dividendos
- 0 $
- Adquisiciones
- 0 $
- Deuda neta emitida
- 176 M $
- Remuneración en acciones
- 26,8 M $
- Flujo de caja libre
- -125 M $
- Devuelto a accionistas / FCF
- 0,0 %
Número de acciones y BPA
trimestral, diluidoBalance
Liquidez, inversiones y deuda en cada cierre trimestral.
Efectivo, inversiones y deuda
cierres trimestralesValoración y rentabilidades
Múltiplos actuales frente a los últimos cinco ejercicios de la propia empresa; precios objetivo y recomendaciones de analistas.
Múltiplos y rentabilidades
TTM vs 5 ejercicios| Ahora | Media 5 años | Dónde está hoy dentro del rango de 5 años | |
|---|---|---|---|
| P/E (TTM) | -1,4× | 11,0× 2 de 5 años | 10,4× – 11,6× |
| EV / EBITDA | 77,2× | 8,4× 4 de 5 años | 3,3× – 17,5× |
| EV / Ventas | 2,1× | 2,7× | 1,6× – 4,1× |
| Precio / FCF | -4,2× | 139,6× 1 de 5 años | 139,6× – 139,6× |
| Precio / Valor contable | 1,2× | 1,3× | 0,4× – 2,1× |
| Rentabilidad FCF | -23,8 % | -29,7 % | -85,0 % – 0,7 % |
| Rentabilidad del capital invertido | -25,1 % | 7,3 % | -19,9 % – 32,4 % |
| Rentabilidad sobre patrimonio | -60,4 % | -31,4 % | -158,8 % – 20,5 % |
Analistas
Precio objetivo de consenso 7,00 $ (+266,5 %)
rango 5,50 $ – 8,00 $ · recomendación Buy
Compra fuerte0
Comprar8
Mantener2
Vender0
Venta fuerte0
Perspectivas
Consenso de analistas para los próximos ejercicios y lo que implica al precio actual.
Estimaciones de consenso
| Ejercicio | Ingresos | Crecimiento | BPA | Crecimiento | P/E al precio actual | Analistas (BPA) |
|---|---|---|---|---|---|---|
| FY2027 | 359 M $ | +20,5 % | -0,92 $ | -39,2 % | -2,1× | 2 |
| FY2028 | 524 M $ | +45,9 % | -0,32 $ | +64,9 % | -5,9× | 2 |
Estados financieros
Cada línea de la cuenta de resultados, el balance y el estado de flujos de efectivo - 12 trimestres y 10 ejercicios, en valores, en % de ingresos o en crecimiento.
Cada línea reportada
Las 171 cifras que HIVE Digital Technologies Ltd. etiquetó en sus 10-Q / 10-K recientes, con la etiqueta oficial de la SEC y su definición - incluidas las notas (arrendamientos, impuestos, recompras, empleados, ...).
| Línea (etiqueta SEC) | Último trimestre | Hace 1 año | a/a | Último ej. | Ej. anterior | a/a |
|---|---|---|---|---|---|---|
| 765 mil $ | 17,3 M $ | -95,6 % | 10,7 M $ | -3,68 M $ | +391,2 % | |
| Accounts and Other Receivables, Net, Current | 17,7 M $2026-03-31 | 18,4 M $ | -3,5 % | 17,7 M $ | 18,4 M $ | -3,5 % |
| Accounts Payable and Accrued Liabilities, Current | 118 M $ | – | – | 27 M $ | 15,4 M $ | +75,9 % |
| Accounts Payable, Current | 12,8 M $ | – | – | 10,7 M $ | 11,7 M $ | -8,4 % |
| Accounts Receivable, after Allowance for Credit Loss | 20,9 M $ | – | – | – | – | – |
| Accounts Receivable, after Allowance for Credit Loss, Current | 18,9 M $ | – | – | – | – | – |
| Accounts Receivable, after Allowance for Credit Loss, Noncurrent | 2,05 M $ | – | – | 2,15 M $ | 6,6 M $ | -67,5 % |
| Accounts Receivable, before Allowance for Credit Loss | 25,8 M $ | – | – | 22,7 M $ | 25 M $ | -9,3 % |
| Accrued Liabilities, Current | 15,9 M $ | – | – | 12,8 M $ | 2,25 M $ | +467,7 % |
| Accumulated Depreciation, Depletion and Amortization, Property, Plant, and Equipment | 423 M $ | – | – | 376 M $ | 215 M $ | +75,4 % |
| Accumulated Other Comprehensive Income (Loss), Net of Tax | 6,76 M $ | – | – | 7,62 M $ | 6,29 M $ | +21,1 % |
| Additional Paid in Capital | 981 M $ | – | – | 944 M $ | 717 M $ | +31,7 % |
| Adjustments to Additional Paid in Capital, Stock Issued, Issuance Costs | 156 mil $ | 145 mil $ | +7,6 % | 426 mil $ | 512 mil $ | -16,8 % |
| Advertising Expense | 611 mil $ | 514 mil $ | +18,9 % | 2,57 M $ | 2,16 M $ | +19,2 % |
| Assets | 925 M $ | – | – | 639 M $ | 532 M $ | +20,2 % |
| Assets, Current | 280 M $ | – | – | 59,8 M $ | 242 M $ | -75,2 % |
| Cash and Cash Equivalents, at Carrying Value | 208 M $ | – | – | 23,1 M $ | 23,4 M $ | -1,1 % |
| Cash, Cash Equivalents, Restricted Cash and Restricted Cash Equivalents | 208 M $ | 24,6 M $ | +745,7 % | 23,1 M $ | 23,4 M $ | -1,1 % |
| Cash, Cash Equivalents, Restricted Cash and Restricted Cash Equivalents, Period Increase (Decrease), Including Exchange Rate Effect | 185 M $ | 1,23 M $ | +14.983,7 % | -262 mil $ | 13,7 M $ | -101,9 % |
| Class of Warrant or Right, Outstanding | 2,88 M | – | – | 2,88 M | 2,88 M | 0,0 % |
| Common Stock, Value, Issued | 0 $ | – | – | 0 $ | 0 $ | – |
| Comprehensive Income (Loss), Net of Tax, Attributable to Parent | -144 M $ | 36,9 M $ | -489,9 % | -147 M $ | -3,03 M $ | -4749,0 % |
| Convertible Debt, Current | 0 $2026-03-31 | 1,87 M $ | -100,0 % | 0 $ | 1,87 M $ | -100,0 % |
| Convertible Debt, Noncurrent | 235 M $ | – | – | – | – | – |
| Cost, Depreciation | 53,7 M $ | 22 M $ | +143,9 % | 170 M $ | 64,5 M $ | +164,3 % |
| Cost, Maintenance | 53,9 M $ | 29 M $ | +85,9 % | – | – | – |
| CryptoAssetFairValue | 11,2 M $ | – | – | 10,8 M $ | 181 M $ | -94,0 % |
| Current Income Tax Expense (Benefit) | – | – | – | 6,78 M $ | 4,23 M $ | +60,1 % |
| Customer Advances and Deposits | 2,2 M $ | – | – | 2,2 M $ | 0 $ | – |
| Deferred Income Tax Expense (Benefit) | – | – | – | -2,91 M $ | 375 mil $ | -876,5 % |
| Deferred Income Tax Liabilities, Net | 21 mil $ | – | – | 295 mil $ | 3,21 M $ | -90,8 % |
| Deferred Tax Assets, Capital Loss Carryforwards | 3,24 M $2026-03-31 | 40 mil $ | +7997,5 % | 3,24 M $ | 40 mil $ | +7997,5 % |
| Deferred Tax Assets, Goodwill and Intangible Assets | 474 mil $2026-03-31 | 292 mil $ | +62,3 % | 474 mil $ | 292 mil $ | +62,3 % |
| Deferred Tax Assets, Gross | 45,7 M $2026-03-31 | 26,4 M $ | +73,1 % | 45,7 M $ | 26,4 M $ | +73,1 % |
| Deferred Tax Assets, Investments | 950 mil $2026-03-31 | 0 $ | – | 950 mil $ | 0 $ | – |
| Deferred Tax Assets, Net of Valuation Allowance | 16,6 M $2026-03-31 | 10 M $ | +65,3 % | 16,6 M $ | 10 M $ | +65,3 % |
| Deferred Tax Assets, Property, Plant and Equipment | 4,29 M $2026-03-31 | 2,03 M $ | +111,0 % | 4,29 M $ | 2,03 M $ | +111,0 % |
| Deferred Tax Assets, Valuation Allowance | 29,2 M $2026-03-31 | 16,4 M $ | +77,9 % | 29,2 M $ | 16,4 M $ | +77,9 % |
| Deferred Tax Liabilities, Derivatives | 0 $2026-03-31 | 351 mil $ | -100,0 % | 0 $ | 351 mil $ | -100,0 % |
| Deferred Tax Liabilities, Gross | 16,9 M $2026-03-31 | 13,2 M $ | +27,5 % | 16,9 M $ | 13,2 M $ | +27,5 % |
| Deferred Tax Liabilities, Leasing Arrangements | 0 $2026-03-31 | 1,18 M $ | -100,0 % | 0 $ | 1,18 M $ | -100,0 % |
| Deferred Tax Liabilities, Net | 295 mil $2026-03-31 | 3,21 M $ | -90,8 % | 295 mil $ | 3,21 M $ | -90,8 % |
| Deferred Tax Liabilities, Property, Plant and Equipment | 5,42 M $2026-03-31 | 9,58 M $ | -43,4 % | 5,42 M $ | 9,58 M $ | -43,4 % |
| Deposit Assets | 83 M $ | – | – | 53,6 M $ | 74,9 M $ | -28,5 % |
| Depreciation | 53,7 M $ | 22 M $ | +143,9 % | 170 M $ | 64,5 M $ | +164,3 % |
| Derivative Asset, Current | 31 M $ | – | – | 606 mil $ | 1,3 M $ | -53,4 % |
| Derivative, Gain (Loss) on Derivative, Net | -7,06 M $ | 16,4 M $ | -143,0 % | -22,7 M $ | 3,65 M $ | -721,7 % |
| Earnings Per Share, Basic | -0,54 $ | 0,19 $ | -384,2 % | -0,66 $ | -0,02 $ | -3200,0 % |
| Earnings Per Share, Diluted | -0,54 $ | 0,18 $ | -400,0 % | -0,66 $ | -0,02 $ | -3200,0 % |
| Effect of Exchange Rate on Cash, Cash Equivalents, Restricted Cash and Restricted Cash Equivalents, Including Disposal Group and Discontinued Operations | 425 mil $ | 102 mil $ | +316,7 % | 425 mil $ | 102 mil $ | +316,7 % |
| Effective Income Tax Rate Reconciliation at Federal Statutory Income Tax Rate, Amount | – | – | – | -39 M $ | 435 mil $ | -9074,0 % |
| Effective Income Tax Rate Reconciliation, at Federal Statutory Income Tax Rate, Percent | – | – | – | 27,0 % | 27,0 % | 0,0 % |
| Effective Income Tax Rate Reconciliation, Change in Deferred Tax Assets Valuation Allowance, Amount | – | – | – | 15,4 M $ | -5,83 M $ | +364,7 % |
| Effective Income Tax Rate Reconciliation, Foreign Income Tax Rate Differential, Amount | – | – | – | 28 M $ | 8,8 M $ | +218,3 % |
| Effective Income Tax Rate Reconciliation, Nondeductible Expense, Amount | – | – | – | 10,9 M $ | 2,39 M $ | +355,8 % |
| Effective Income Tax Rate Reconciliation, Other Adjustments, Amount | – | – | – | -5,85 M $ | -1,52 M $ | -285,6 % |
| Effective Income Tax Rate Reconciliation, Prior Year Income Taxes, Amount | – | – | – | -5,7 M $ | 606 mil $ | -1039,9 % |
| Effective Income Tax Rate Reconciliation, Repatriation of Foreign Earnings, Amount | – | – | – | 99 mil $ | -272 mil $ | +136,4 % |
| Equity Method Investments | 458 mil $ | – | – | 463 mil $ | 429 mil $ | +7,9 % |
| Finance Lease, Liability | 27,7 M $ | – | – | 29,9 M $ | 0 $ | – |
Fuente: SEC companyfacts (XBRL de cada 10-Q / 10-K). Los trimestres del flujo de caja se derivan de las cifras acumuladas del año que etiquetan los 10-Q. Los desgloses por segmento se etiquetan con dimensiones y se muestran en la sección de segmentos.
Fuentes
Los estados financieros, los ingresos por segmento, las métricas y las estimaciones se estandarizan a partir de los informes de la empresa. Beneficio por segmento y cada línea reportada: SEC EDGAR (XBRL). Informes leídos: 10-Q 2026-06-30, 10-K 2026-03-31
Datos a 2026-11-02