PerpEquities

Finanse Zijin Mining Group Co., Ltd. (H shares) (ZIJINMINING)

HKSE · Basic Materials · Gold · Pracownicy: 66 708 · CEO: Lin Hongfu

Cena
27,86 HKD -0,43%
Kapitalizacja
741 mld HKD
Wartość przedsiębiorstwa
822 mld CNY
Ostatni raport
Q3 '26 złożony 2026-09-30
Następny raport
2027-03-22
Przychody (TTM)378 mld CNY+15,4% rok do rokuOstatnie 4 kwartały; słupki = poszczególne kwartały
Marża operacyjna (TTM)31,0%+10,9 pkt proc. rok do rokuZysk operacyjny: 117 mld CNY
Zysk netto (TTM)71,2 mld CNY+56,4% rok do rokuPo opodatkowaniu, wraz z zyskami nieoperacyjnymi
Wolne przepływy pieniężne (TTM)74,6 mld CNY+71,6% rok do rokuCapex: 34,8 mld CNY
Rozwodniony EPS (TTM)2,61 CNY+54,4% rok do rokuSuma ostatnich 4 kwartałów
Gotówka netto-74,5 mld CNY+22,4% rok do rokuGotówka + inwestycje krótkoterminowe - dług

Wycena i kluczowe wskaźniki

Kapitalizacja
741 mld HKD
EV 822 mld CNY
Przychody
378 mld CNY
Ostatnie 12 miesięcy
Wzrost przychodów
+29%
Konsensus na FY2026
Marża netto
18,8%
Zysk netto / przychody, TTM
P/E
10,2×
P/S
1,9×
Cena / przychody, TTM
EV / EBITDA
6,5×
TTM
Wolne przepływy pieniężne
74,6 mld CNY
Ostatnie 12 miesięcy
Zysk netto
71,2 mld CNY
Ostatnie 12 miesięcy
Prognoza przychodów
450 mld CNY
Konsensus na FY2026
Zysk
2027-03-22
Dywidenda
0,92 HKD
Na akcję, ostatnie 12 miesięcy

Najważniejsze wnioski

Wyliczone z raportowanych liczb - każde stwierdzenie podaje wartość, na której się opiera.

  • Wzrost przychodów zwalnia: r/r 3,2%Przychody za Q3 '26: 89,3 mld CNY, średnia z czterech poprzednich kwartałów: 17,4%.
  • Marża operacyjna 31,0% (TTM), zmiana r/r: +10,9 pkt proc.Zysk operacyjny: wzrost 78,1%, przychody: wzrost 15,4%.
  • Capex: 9,2% przychodów (rok temu 6,8%)Zainwestowano 34,8 mld CNY w ostatnich 4 kwartałach (+56,1% r/r). Wolne przepływy pieniężne: 74,6 mld CNY = 104,7% zysku netto.
  • Akcjonariuszom zwrócono 13,9 mld CNY = 18,6% wolnych przepływów pieniężnychSkup akcji: 1,01 mld CNY (rok temu 91,8 mln CNY), dywidendy: 12,8 mld CNY, wynagrodzenie w akcjach: 0 CNY (TTM).
  • Liczba akcji rozwodnionych w ciągu roku wzrosła: 0,7%Akcji rozwodnionych w Q3 '26: 27,3 mld, rok wcześniej: 27,1 mld.
  • Dług netto: 74,5 mld CNYGotówka + inwestycje krótkoterminowe: 103 mld CNY, dług z leasingiem: 178 mld CNY; rok temu dług netto: 95,9 mld CNY.

Ostatni kwartał: Q3 '26

Kwartał zakończony 2026-09-30. W porównaniu z tym samym kwartałem rok wcześniej i z konsensusem analityków sprzed raportu.

Kwartał na tle roku wcześniej

Q3 '26Rok temuZmiana
Przychody89,3 mld CNY86,5 mld CNY+3,2%
Marża brutto39,9%27,2%+12,7 pkt proc.
Zysk operacyjny29 mld CNY17,8 mld CNY+63,4%
Marża operacyjna32,5%20,5%+12,0 pkt proc.
Zysk netto18,4 mld CNY14,6 mld CNY+26,0%
Rozwodniony EPS0,67 CNY0,54 CNY+24,1%
Przepływy operacyjne30,3 mld CNY24,2 mld CNY+25,2%
Capex6,16 mld CNY5,15 mld CNY+19,6%
Wolne przepływy pieniężne24,1 mld CNY19 mld CNY+26,7%
R&D591 mln CNY410 mln CNY+43,9%
Wynagrodzenie w akcjach0 CNY0 CNY–

Przychody

Skąd pochodzą pieniądze - według linii biznesowych i regionów, kwartał po kwartale.

Przychody, zysk operacyjny i wzrost

kwartalnie

Marże i struktura kosztów

Ile z każdej złotówki przychodów zostaje na kolejnych poziomach - i na co idą koszty.

Marże

kwartalnie

Koszty jako % przychodów

kwartalnie

Przepływy pieniężne i alokacja kapitału

Wygenerowana gotówka, na co jest wydawana i co trafia do akcjonariuszy.

Przepływy operacyjne, capex, wolne przepływy pieniężne

kwartalnie

Wykorzystanie gotówki a przepływy operacyjne

lata obrotowe

Ostatnie 4 kwartały

rachunek przepływów pieniężnych
Przepływy operacyjne
109 mld CNY
Capex
-34,8 mld CNY
Skup akcji
-1,01 mld CNY
Dywidendy
-12,8 mld CNY
Przejęcia
4,78 mld CNY
Dług netto zaciągnięty
2,4 mld CNY
Wynagrodzenie w akcjach
0 CNY
Wolne przepływy pieniężne
74,6 mld CNY
Zwrócone akcjonariuszom / FCF
18,6%

Liczba akcji i EPS

kwartalnie, rozwodniony

Bilans

Płynność, inwestycje i dług na koniec każdego kwartału.

Gotówka, inwestycje i dług

końce kwartałów

Wycena i zwroty

Dzisiejsze wskaźniki na tle ostatnich pięciu lat obrotowych spółki; cele i rekomendacje analityków.

Wskaźniki i zwroty

TTM vs 5 lat obrotowych
TerazŚrednia 5 latGdzie dziś jest wskaźnik w zakresie 5-letnim
P/E (TTM)10,2×13,3×11,0× – 16,4×
EV / EBITDA6,5×8,8×7,2× – 10,5×
EV / przychody2,2×1,6×1,1× – 2,7×
Cena / FCF9,9×35,3×14,7× – 63,1×
Cena / wartość księgowa3,5×3,1×2,5× – 4,5×
Rentowność FCF10,1%3,8%1,6% – 6,8%
Zwrot z zainwestowanego kapitału17,8%11,2%9,1% – 14,5%
Zwrot z kapitału własnego36,1%23,1%19,6% – 28,1%

Perspektywy

Konsensus analityków na najbliższe lata obrotowe i co oznacza przy dzisiejszej cenie.

Prognozy konsensusu

Rok obrotowyPrzychodyWzrostEPSWzrostP/E przy dzisiejszej cenieAnalitycy (EPS)
FY2026450 mld CNY+28,9%2,98 CNY+55,9%–4
FY2027495 mld CNY+10,0%3,39 CNY+13,9%–7
FY2028530 mld CNY+7,2%3,84 CNY+13,3%–10

Sprawozdania finansowe

Każda pozycja rachunku zysków i strat, bilansu i rachunku przepływów pieniężnych - 12 kwartałów i 10 lat obrotowych, jako wartości, % przychodów lub wzrost.

Rachunek zysków i stratPrzychody, koszty, zysk operacyjny, zysk netto i EPSOtwórzBilansGotówka, inwestycje, aktywa, dług, zobowiązania i kapitałOtwórzPrzepływy pieniężnePrzepływy operacyjne, capex, wolne przepływy pieniężne, skup akcji i dywidendyOtwórz

Źródła

Sprawozdania, przychody segmentów, wskaźniki i prognozy: Financial Modeling Prep.

Dane na 2026-11-01 · Kwoty w CNY zgodnie z raportem; cena i kapitalizacja w HKD.