Estado de flujos de efectivo de Z.ai (Zhipu AI) (ZHIPU)
HKSE · Technology · Software - Application · 981 empleados · CEO Peng Zhang
- Precio
- 476,60 HKD -1,45 %
- Capitalización
- 232 mil M HKD
- Valor empresa
- 195 mil M CNY
- Último informe
- Q2 '26 presentado el 2026-06-30
- Próximo informe
- 2027-03-03
En Q2 '26, Z.ai (Zhipu AI) (ZHIPU) generó -3350 M CNY de flujo de caja operativo, invirtió 581 M CNY en capex y retuvo -3930 M CNY de flujo de caja libre. En los últimos cuatro trimestres el flujo de caja libre fue -5330 M CNY.
Flujos de efectivo
| Flujos de efectivo | Tendencia | Q1 '24 | Q2 '24 | Q3 '24 | Q4 '24 | Q1 '25 | Q2 '25 | Q3 '25 | Q4 '25 | Q1 '26 | Q2 '26 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Operativas | |||||||||||
| Beneficio neto | -618 M CNY | -1250 M CNY | -860 M CNY | -860 M CNY | -1180 M CNY | -2300 M CNY | -1170 M CNY | -2310 M CNY | -1040 M CNY | -1040 M CNY | |
| Depreciación y amortización | 67,8 M CNY | 618 M CNY | 72,2 M CNY | 72,2 M CNY | 17,6 M CNY | 1140 M CNY | 71 M CNY | 140 M CNY | 18,2 M CNY | 0 CNY | |
| Remuneración en acciones | 2,11 M CNY | 0 CNY | 9,68 M CNY | 9,68 M CNY | 79,4 M CNY | 0 CNY | 200 M CNY | 0 CNY | 42,9 M CNY | 42,9 M CNY | |
| Variación del capital circulante | -148 M CNY | -104 M CNY | -63 M CNY | -63 M CNY | 0 CNY | 273 M CNY | -147 M CNY | 427 M CNY | 0 CNY | 0 CNY | |
| Otras partidas sin efecto en caja | 198 M CNY | -270 M CNY | 217 M CNY | 217 M CNY | 1080 M CNY | -404 M CNY | 590 M CNY | 798 M CNY | 975 M CNY | -2360 M CNY | |
| Flujo de caja operativo | -497 M CNY | -1000 M CNY | -625 M CNY | -625 M CNY | 0 CNY | -1300 M CNY | -459 M CNY | -943 M CNY | 0 CNY | -3350 M CNY | |
| Inversión | |||||||||||
| Inversión en activos fijos (capex) | -49,2 M CNY | -105 M CNY | -13,8 M CNY | -13,8 M CNY | 0 CNY | -23,4 M CNY | 625 mil CNY | 364 mil CNY | 0 CNY | -581 M CNY | |
| Adquisiciones | -1,5 M CNY | -3,03 M CNY | 0 CNY | 0 CNY | 0 CNY | 4,9 mil CNY | 0 CNY | 41,4 mil CNY | 0 CNY | -74 M CNY | |
| Compras de inversiones | 0 CNY | -213 M CNY | 0 CNY | 0 CNY | 0 CNY | -564 M CNY | 0 CNY | -5190 M CNY | 0 CNY | -49,5 M CNY | |
| Ventas / vencimientos de inversiones | 0 CNY | 182 M CNY | 0 CNY | 0 CNY | 0 CNY | 41,7 M CNY | 0 CNY | 5360 M CNY | 0 CNY | 0 CNY | |
| Otras inversiones | -18,7 M CNY | 0 CNY | 58,9 M CNY | 58,9 M CNY | 0 CNY | 0 CNY | 89,6 M CNY | 0 CNY | 0 CNY | 8,22 M CNY | |
| Flujo de caja de inversión | -69,4 M CNY | -140 M CNY | 45,1 M CNY | 45,1 M CNY | 0 CNY | -545 M CNY | 90,2 M CNY | 167 M CNY | 0 CNY | -697 M CNY | |
| Financiación | |||||||||||
| Deuda neta emitida / amortizada | 0 CNY | 0 CNY | 0 CNY | 0 CNY | 0 CNY | 684 M CNY | 0 CNY | 0 CNY | 0 CNY | 1520 M CNY | |
| Otra financiación (incl. impuestos de acciones consolidadas) | 408 M CNY | 823 M CNY | 1250 M CNY | 1250 M CNY | 0 CNY | 1440 M CNY | 225 M CNY | 497 M CNY | 0 CNY | -143 M CNY | |
| Flujo de caja de financiación | 408 M CNY | 823 M CNY | 1250 M CNY | 1250 M CNY | 0 CNY | 2120 M CNY | 225 M CNY | 497 M CNY | 0 CNY | 5740 M CNY | |
| Resumen | |||||||||||
| Efecto de divisas en el efectivo | 1,5 mil CNY | 320 M CNY | 196 mil CNY | 196 mil CNY | 0 CNY | 2280 M CNY | -3,76 M CNY | 24,2 M CNY | 0 CNY | -3880 M CNY | |
| Variación neta del efectivo | 0 CNY | 0 CNY | -932 M CNY | 0 CNY | 0 CNY | 2560 M CNY | 0 CNY | -255 M CNY | 0 CNY | -2190 M CNY | |
| Flujo de caja libre (FCO - capex) | -547 M CNY | -1100 M CNY | -639 M CNY | -639 M CNY | 0 CNY | -1310 M CNY | -459 M CNY | -942 M CNY | 0 CNY | -3930 M CNY | |
| Intereses pagados | 5,92 M CNY | 0 CNY | 10,4 M CNY | 10,4 M CNY | 0 CNY | 0 CNY | 8,7 M CNY | 0 CNY | 0 CNY | 0 CNY | |
| Flujos de efectivo | Tendencia | FY22 | FY23 | FY24 | FY25 |
|---|---|---|---|---|---|
| Operativas | |||||
| Beneficio neto | -144 M CNY | -788 M CNY | -2960 M CNY | -4580 M CNY | |
| Depreciación y amortización | 20 M CNY | 68,9 M CNY | 280 M CNY | 274 M CNY | |
| Remuneración en acciones | 1,02 M CNY | 5,5 M CNY | 23,6 M CNY | 0 CNY | |
| Variación del capital circulante | 9,89 M CNY | -96,1 M CNY | -26 mil CNY | 689 M CNY | |
| Otras partidas sin efecto en caja | 44,5 M CNY | 162 M CNY | 410 M CNY | 1380 M CNY | |
| Flujo de caja operativo | -68,2 M CNY | -648 M CNY | -2240 M CNY | -2230 M CNY | |
| Inversión | |||||
| Inversión en activos fijos (capex) | -31,7 M CNY | -507 M CNY | -126 M CNY | -22,5 M CNY | |
| Adquisiciones | 0 CNY | -74,6 M CNY | -173 M CNY | 45,8 mil CNY | |
| Compras de inversiones | -1050 M CNY | -1250 M CNY | -219 M CNY | -5690 M CNY | |
| Ventas / vencimientos de inversiones | 1120 M CNY | 1040 M CNY | 361 M CNY | 5350 M CNY | |
| Otras inversiones | 7 mil CNY | -1,81 M CNY | 108 M CNY | 0 CNY | |
| Flujo de caja de inversión | 32,9 M CNY | -785 M CNY | -48,6 M CNY | -366 M CNY | |
| Financiación | |||||
| Deuda neta emitida / amortizada | 0 CNY | 0 CNY | 267 M CNY | 2800 M CNY | |
| Otra financiación (incl. impuestos de acciones consolidadas) | -16,8 M CNY | -53,7 M CNY | 25,3 M CNY | -207 M CNY | |
| Flujo de caja de financiación | 191 M CNY | 2460 M CNY | 3310 M CNY | 2600 M CNY | |
| Resumen | |||||
| Efecto de divisas en el efectivo | 0 CNY | 186 mil CNY | 394 mil CNY | 95,7 M CNY | |
| Variación neta del efectivo | 156 M CNY | 1030 M CNY | 1020 M CNY | 91 M CNY | |
| Flujo de caja libre (FCO - capex) | -99,9 M CNY | -1160 M CNY | -2380 M CNY | -2250 M CNY | |
Estandarizado a partir de los informes de la empresa; las salidas de caja y los costes conservan el signo del proveedor. Pasa el cursor por un periodo para ver su fecha de cierre. Importes en CNY.
Flujo operativo, capex, flujo de caja libre
trimestralUsos del efectivo vs flujo operativo
ejerciciosNúmero de acciones y BPA
trimestral, diluidoLos otros estados
Fuentes
Los estados financieros, los ingresos por segmento, las métricas y las estimaciones se estandarizan a partir de los informes de la empresa.
Datos a 2026-11-02 · Importes en CNY tal como se reportan; precio y capitalización en HKD.