البيانات المالية لـ Enphase Energy, Inc. (ENPH)
NASDAQ · Energy · Solar · 2,872 موظف · الرئيس التنفيذي Badrinarayanan Kothandaraman
- السعر
- 25.65 US$ -0.81%
- القيمة السوقية
- 3.39 مليار US$
- قيمة المنشأة
- 3.59 مليار US$
- آخر تقرير
- Q3 '26 قُدّم في 2026-10-27
- التقرير القادم
- 2027-02-02 EPS المتوقع 0.31 US$
الإيرادات (TTM)1.21 مليار US$-19.9% مقارنة بالعام الماضيآخر 4 أرباع؛ الأعمدة = كل ربع
الهامش التشغيلي (TTM)4.1%-8.4 ن.م مقارنة بالعام الماضيالدخل التشغيلي 50.1 مليون US$
صافي الدخل (TTM)90.8 مليون US$-53.6% مقارنة بالعام الماضيبعد الضريبة، شاملاً الأرباح غير التشغيلية
التدفق النقدي الحر (TTM)135 مليون US$-37.7% مقارنة بالعام الماضيالنفقات الرأسمالية 55.5 مليون US$
EPS المخفّض (TTM)0.67 US$-54.1% مقارنة بالعام الماضيمجموع آخر 4 أرباع
صافي النقد359 مليون US$+46.8% مقارنة بالعام الماضيالنقد + الاستثمارات قصيرة الأجل - الدين
التقييم والأرقام الرئيسية
- القيمة السوقية
- 3.39 مليار US$ EV 3.59 مليار US$
- الإيرادات
- 1.21 مليار US$ آخر 12 شهرًا
- نمو الإيرادات
- -24% إجماع FY2026
- هامش الربح
- 7.5% صافي الدخل / الإيرادات، TTM
- P/E
- 37.2× المستقبلي 15.1× (FY2026)
- P/S
- 2.8× السعر / المبيعات، TTM
- EV / EBITDA
- 25.7× TTM
- التدفق النقدي الحر
- 135 مليون US$ آخر 12 شهرًا
- صافي الدخل
- 90.8 مليون US$ آخر 12 شهرًا
- الإيرادات المتوقعة
- 1.12 مليار US$ إجماع FY2026
- الأرباح
- 2027-02-02 الإيرادات المتوقعة 250 مليون US$
- توزيعات الأرباح
- – لا توزيعات
أبرز النقاط
محسوبة من الأرقام المُبلَّغ عنها - كل استنتاج مرفق بالرقم الذي يستند إليه.
- آخر تقرير (2026-10-27): الإيرادات أدنى بمقدار 3.7%، EPS أدنى بمقدار 19.6%الإيرادات 293 مليون US$ مقابل 305 مليون US$ المتوقعة (-3.7%)؛ EPS 0.41 US$ مقابل 0.51 US$ (-19.6%).
- نمو الإيرادات يتباطأ: -28.5% على أساس سنويإيرادات Q3 '26 بلغت 293 مليون US$، مقابل متوسط -10.7% للأرباع الأربعة السابقة.
- الهامش التشغيلي 4.1% (TTM)، -8.4 ن.م مقارنة بالعام الماضينما الدخل التشغيلي بنسبة -73.6% بينما نمت الإيرادات بنسبة -19.9%.
- 39.7% من الربح قبل الضريبة غير تشغيليالدخل قبل الضريبة 83.2 مليون US$ مقابل الدخل التشغيلي 50.1 مليون US$ (TTM). أرباح الحصص في الأسهم والبنود غير المتكررة الأخرى ترفع صافي الدخل وEPS - والدخل التشغيلي هو المقياس الأنقى لأداء النشاط.
- النفقات الرأسمالية 4.6% من الإيرادات (قبل عام 2.6%)تم استثمار 55.5 مليون US$ في آخر 4 أرباع (+42.4% مقارنة بالعام السابق). التدفق النقدي الحر 135 مليون US$ = 149.1% من صافي الدخل.
- أُعيد 18.7 مليون US$ إلى المساهمين = 13.8% من التدفق النقدي الحرإعادة الشراء 18.7 مليون US$ (قبل عام 331 مليون US$)، التوزيعات 0 US$، التعويضات بالأسهم 189 مليون US$ (TTM).
- عدد الأسهم المخفّض ارتفع 1.7% خلال عام135 مليون سهم مخفّض في Q3 '26، مقابل 133 مليون قبل عام.
- صافي النقد 359 مليون US$النقد + الاستثمارات قصيرة الأجل 932 مليون US$، الدين شاملاً الإيجارات 573 مليون US$؛ قبل عام كان صافي النقد 244 مليون US$.
- Reportable Segment: الإيرادات -28.5%، الهامش 2.2% (كان 16.1%)أسرع القطاعات المُبلَّغ عنها نموًا في Q3 '26: الدخل التشغيلي 6.47 مليون US$ على إيرادات 293 مليون US$ (من إيضاح القطاعات في الإيداع).
آخر ربع: Q3 '26
الربع المنتهي في 2026-09-30. مقارنةً بالربع نفسه من العام السابق وبإجماع المحللين قبل التقرير.
الربع مقابل العام الماضي
| Q3 '26 | قبل عام | التغير | |
|---|---|---|---|
| الإيرادات | 293 مليون US$ | 410 مليون US$ | -28.5% |
| هامش الربح الإجمالي | 43.3% | 47.8% | -4.5 ن.م |
| الدخل التشغيلي | 6.47 مليون US$ | 66.2 مليون US$ | -90.2% |
| الهامش التشغيلي | 2.2% | 16.1% | -13.9 ن.م |
| صافي الدخل | 23.4 مليون US$ | 66.6 مليون US$ | -64.9% |
| EPS المخفّض | 0.17 US$ | 0.50 US$ | -66.0% |
| التدفق النقدي التشغيلي | 90 ألف US$ | 13.9 مليون US$ | -99.4% |
| النفقات الرأسمالية | 11.5 مليون US$ | 8.03 مليون US$ | +42.7% |
| التدفق النقدي الحر | -11.4 مليون US$ | 5.89 مليون US$ | -293.2% |
| R&D | 45.2 مليون US$ | 47.3 مليون US$ | -4.4% |
| التعويضات بالأسهم | 43 مليون US$ | 51.5 مليون US$ | -16.4% |
المُعلن مقابل الإجماع
2026-10-27| الفعلي | الإجماع | مقابل الإجماع | |
|---|---|---|---|
| الإيرادات | 293 مليون US$ | 305 مليون US$ | -3.7% |
| EPS (أساس التقديرات) | 0.41 US$ | 0.51 US$ | -19.6% |
من تقرير 2026-10-27 عن Q3 '26: الإيرادات وEPS الذي يقدّره المحللون (غالبًا معدّل)، لذا قد يختلف عن EPS في القوائم أعلاه.
EPS مقابل الإجماع
آخر 8 تقاريرالإيرادات
مصدر الأموال - حسب خط الأعمال وحسب المنطقة، ربعًا بربع.
الإيرادات والدخل التشغيلي والنمو
ربع سنويالإيرادات حسب خط الأعمال
متراكم، ربع سنوي| القطاع | Q3 '26 | سنوي | الحصة | TTM | TTM سنوي | 12 ربعًا |
|---|---|---|---|---|---|---|
| Reportable Segment | 293 مليون US$ | -28.5% | 100.0% | 1.57 مليار US$ | – |
الإيرادات حسب المنطقة
الحصة من الإجمالي| القطاع | Q3 '26 | سنوي | الحصة | TTM | TTM سنوي | 12 ربعًا |
|---|---|---|---|---|---|---|
| United States | 233 مليون US$ | -33.3% | 79.6% | 1.27 مليار US$ | – | |
| International | 59.8 مليون US$ | -1.0% | 20.4% | 305 مليون US$ | – |
أرباح القطاعات
الدخل التشغيلي لكل قطاع مُبلَّغ عنه، مقروءًا من إيضاح القطاعات في كل 10-Q / 10-K (توزيع الأرباح الذي تُغفله معظم مصادر البيانات).
القطاعات في Q3 '26
| القطاع | الإيرادات | سنوي | الدخل التشغيلي | سنوي | الهامش | الهامش قبل عام | الدخل التشغيلي TTM |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Reportable Segment | 293 مليون US$ | -28.5% | 6.47 مليون US$ | -90.2% | 2.2% | 16.1% | 50.8 مليون US$ |
الدخل التشغيلي حسب القطاع
ربع سنويالهامش التشغيلي للقطاعات
ربع سنويالأرباع الرابعة مشتقة: يُبلغ 10-K عن السنة كاملة، مطروحًا منها الأرباع الثلاثة في 10-Q.
الهوامش وهيكل التكاليف
كم يتبقى من كل وحدة إيراد عند كل مستوى - وأين تذهب التكاليف.
الهوامش
ربع سنويالتكاليف كنسبة من الإيرادات
ربع سنويالتدفق النقدي وتوزيع رأس المال
النقد المتولد، وأوجه إنفاقه، وما يصل إلى المساهمين.
التدفق النقدي التشغيلي والنفقات الرأسمالية والتدفق النقدي الحر
ربع سنوياستخدامات النقد مقابل التدفق النقدي التشغيلي
سنوات ماليةآخر 4 أرباع
قائمة التدفقات النقدية- التدفق النقدي التشغيلي
- 191 مليون US$
- النفقات الرأسمالية
- -55.5 مليون US$
- إعادة الشراء
- -18.7 مليون US$
- التوزيعات
- 0 US$
- عمليات الاستحواذ
- 0 US$
- صافي الدين المصدر
- -633 مليون US$
- التعويضات بالأسهم
- 189 مليون US$
- التدفق النقدي الحر
- 135 مليون US$
- المُعاد للمساهمين / FCF
- 13.8%
عدد الأسهم وEPS
ربع سنوي، مخفّضالميزانية العمومية
السيولة والاستثمارات والدين في نهاية كل ربع.
النقد والاستثمارات والدين
نهايات الأرباعالتقييم والعوائد
مضاعفات اليوم مقابل آخر خمس سنوات مالية للشركة نفسها؛ مستهدفات المحللين وتصنيفاتهم.
المضاعفات والعوائد
TTM مقابل 5 سنوات مالية| الآن | متوسط 5 سنوات | موقع اليوم ضمن نطاق 5 سنوات | |
|---|---|---|---|
| P/E (TTM) | 37.2× | 82.8× | 24.5× – 167.8× |
| EV / EBITDA | 25.7× | 60.4× | 21.6× – 129.2× |
| EV / المبيعات | 3.0× | 10.7× | 3.4× – 18.4× |
| السعر / FCF | 25.1× | 45.4× | 19.3× – 81.9× |
| السعر / القيمة الدفترية | 2.7× | 26.8× | 3.9× – 57.0× |
| عائد FCF | 4.0% | 2.8% | 1.2% – 5.2% |
| العائد على رأس المال المستثمر | 2.1% | 9.7% | 2.4% – 15.5% |
| العائد على حقوق الملكية | 7.9% | 30.9% | 12.3% – 48.1% |
المحللون
السعر المستهدف بالإجماع 35.65 US$ (+39.0%)
النطاق 16.00 US$ – 56.00 US$ · التصنيف Hold
شراء قوي0
شراء22
احتفاظ29
بيع5
بيع قوي0
التوقعات
إجماع المحللين للسنوات المالية القادمة وما يعنيه عند السعر الحالي.
تقديرات الإجماع
| السنة المالية | الإيرادات | النمو | EPS | النمو | P/E عند سعر اليوم | المحللون (EPS) |
|---|---|---|---|---|---|---|
| FY2026 | 1.12 مليار US$ | -24.0% | 1.70 US$ | +31.6% | 15.1× | 13 |
| FY2027 | 1.02 مليار US$ | -8.6% | 1.39 US$ | -18.1% | 18.5× | 15 |
| FY2028 | 1.19 مليار US$ | +16.3% | 1.87 US$ | +34.3% | 13.7× | 11 |
| FY2029 | 1.31 مليار US$ | +9.8% | 2.53 US$ | +35.7% | 10.1× | 4 |
| FY2030 | 1.4 مليار US$ | +7.1% | 2.52 US$ | -0.5% | 10.2× | 4 |
القوائم المالية
كل بند في قائمة الدخل والميزانية العمومية وقائمة التدفقات النقدية - 12 ربعًا و10 سنوات مالية، كقيم أو كنسبة من الإيرادات أو كنمو.
كل بند مُبلَّغ عنه
جميع الأرقام البالغ عددها 259 التي وسمتها Enphase Energy, Inc. في إيداعات 10-Q / 10-K الأخيرة، مع تسمية SEC الرسمية وتعريفها - بما في ذلك الإيضاحات (الإيجارات، الضرائب، إعادة الشراء، الموظفون، ...).
| البند (تسمية SEC) | آخر ربع | قبل عام | سنوي | آخر سنة مالية | السنة المالية السابقة | سنوي |
|---|---|---|---|---|---|---|
| Accounts Payable, Current | 101 مليون US$ | 189 مليون US$ | -46.6% | 203 مليون US$ | 90 مليون US$ | +125.5% |
| Accounts Receivable, after Allowance for Credit Loss, Current | 250 مليون US$ | 266 مليون US$ | -5.9% | 230 مليون US$ | 224 مليون US$ | +2.7% |
| Accounts Receivable, after Allowance for Credit Loss, Noncurrent | 71.6 مليون US$ | 15.3 مليون US$ | +368.3% | – | – | – |
| Accounts Receivable, Allowance for Credit Loss | 580 ألف US$2025-12-31 | 7.79 مليون US$ | -92.6% | 580 ألف US$ | 7.79 مليون US$ | -92.6% |
| Accounts Receivable, Allowance for Credit Loss, Current | 1.26 مليون US$ | 654 ألف US$ | +93.3% | 580 ألف US$ | 7.79 مليون US$ | -92.6% |
| Accounts Receivable, Allowance for Credit Loss, Writeoff | – | – | – | 6.2 مليون US$ | – | – |
| Accounts Receivable, Credit Loss Expense (Reversal) | 577 ألف US$ | -30 ألف US$ | +2,023.3% | -126 ألف US$ | 6.68 مليون US$ | -101.9% |
| Accretion (Amortization) of Discounts and Premiums, Investments | 268 ألف US$ | 765 ألف US$ | -65.0% | -1.05 مليون US$ | 8.6 مليون US$ | -112.2% |
| Accrued Income Taxes, Current | 3.22 مليون US$ | 248 ألف US$ | +1,198.8% | 4.92 مليون US$ | 3.54 مليون US$ | +39.0% |
| Accrued Liabilities, Current | 162 مليون US$ | 208 مليون US$ | -22.1% | 217 مليون US$ | 197 مليون US$ | +10.4% |
| Accrued Marketing Costs, Current | 50.3 مليون US$ | 89.2 مليون US$ | -43.5% | 79.6 مليون US$ | 96.3 مليون US$ | -17.4% |
| Accumulated Depreciation, Depletion and Amortization, Property, Plant, and Equipment | 234 مليون US$2025-12-31 | 183 مليون US$ | +27.6% | 234 مليون US$ | 183 مليون US$ | +27.6% |
| Accumulated Other Comprehensive Income (Loss), Net of Tax | -11.1 مليون US$ | 3.32 مليون US$ | -435.1% | 1.75 مليون US$ | -6.35 مليون US$ | +127.6% |
| Additional Paid in Capital | 1.4 مليار US$ | 1.23 مليار US$ | +13.8% | 1.29 مليار US$ | 1.08 مليار US$ | +18.9% |
| Adjustments to Additional Paid in Capital, Convertible Debt with Conversion Feature | – | – | – | 5 مليون US$2023-12-31 | – | – |
| Advertising Expense | – | – | – | 2.7 مليون US$ | 1.7 مليون US$ | +58.8% |
| Amortization of Debt Issuance Costs and Discounts | 327 ألف US$ | 829 ألف US$ | -60.6% | 4.16 مليون US$ | 8.65 مليون US$ | -51.9% |
| Amortization of Intangible Assets | 4.47 مليون US$ | 5.05 مليون US$ | -11.4% | 20.2 مليون US$ | 22.6 مليون US$ | -10.6% |
| Antidilutive Securities Excluded from Computation of Earnings Per Share, Amount | 4.57 مليون | 56.2 مليون | -91.9% | 8.83 مليون | 12.6 مليون | -29.9% |
| APIC, Share-based Payment Arrangement, Increase for Cost Recognition | – | – | – | 214 مليون US$ | 211 مليون US$ | +1.3% |
| Asset Impairment Charges | 43 ألف US$ | 0 US$ | – | 3.11 مليون US$ | 28.8 مليون US$ | -89.2% |
| Assets | 2.88 مليار US$ | 3.32 مليار US$ | -13.4% | 3.51 مليار US$ | 3.25 مليار US$ | +8.0% |
| Assets, Current | 1.88 مليار US$ | 2.39 مليار US$ | -21.3% | 2.61 مليار US$ | 2.33 مليار US$ | +12.0% |
| Capital Expenditures Incurred but Not yet Paid | -851 ألف US$ | 392 ألف US$ | -317.1% | 15.6 مليون US$ | 11.2 مليون US$ | +39.2% |
| Capitalized Computer Software, Net | 17.5 مليون US$2025-12-31 | 22.6 مليون US$ | -22.6% | 17.5 مليون US$ | 22.6 مليون US$ | -22.6% |
| Capitalized Contract Cost, Impairment Loss | 0 US$ | 0 US$ | – | 0 US$ | 0 US$ | – |
| Cash and Cash Equivalents, at Carrying Value | 380 مليون US$ | 402 مليون US$ | -5.3% | 474 مليون US$ | 369 مليون US$ | +28.5% |
| Cash, Cash Equivalents, Restricted Cash and Restricted Cash Equivalents | 380 مليون US$ | 402 مليون US$ | -5.3% | 474 مليون US$ | 464 مليون US$ | +2.2% |
| Cash, Cash Equivalents, Restricted Cash and Restricted Cash Equivalents, Period Increase (Decrease), Including Exchange Rate Effect | -149 مليون US$ | 31.3 مليون US$ | -575.2% | 10.2 مليون US$ | 175 مليون US$ | -94.2% |
| Common Stock, Par or Stated Value Per Share | 0.00 US$ | 0.00 US$ | 0.0% | 0.00 US$ | 0.00 US$ | 0.0% |
| Common Stock, Shares Authorized | 300 مليون | 300 مليون | 0.0% | 300 مليون | 300 مليون | 0.0% |
| Common Stock, Shares, Issued | 132 مليون | 131 مليون | +1.1% | 131 مليون | 132 مليون | -1.0% |
| Common Stock, Shares, Outstanding | 132 مليون | 131 مليون | +1.1% | 131 مليون | 132 مليون | -1.0% |
| Common Stock, Value, Issued | 1 ألف US$ | 1 ألف US$ | 0.0% | 1 ألف US$ | 1 ألف US$ | 0.0% |
| Comprehensive Income (Loss), Net of Tax, Attributable to Parent | 19.9 مليون US$ | 64.6 مليون US$ | -69.2% | 180 مليون US$ | 98.3 مليون US$ | +83.4% |
| Contract with Customer, Asset, after Allowance for Credit Loss | 177 مليون US$ | 147 مليون US$ | +20.4% | 151 مليون US$ | 153 مليون US$ | -1.3% |
| Contract with Customer, Asset, after Allowance for Credit Loss, Current | 35.4 مليون US$ | 34.7 مليون US$ | +2.2% | 36 مليون US$ | 42 مليون US$ | -14.3% |
| Contract with Customer, Asset, after Allowance for Credit Loss, Noncurrent | 142 مليون US$ | 112 مليون US$ | +26.1% | 115 مليون US$ | 111 مليون US$ | +3.7% |
| Contract with Customer, Liability | 526 مليون US$ | 457 مليون US$ | +15.0% | 518 مليون US$ | 579 مليون US$ | -10.5% |
| Contract with Customer, Liability, Current | 171 مليون US$ | 111 مليون US$ | +53.0% | 181 مليون US$ | 237 مليون US$ | -23.9% |
| Contract with Customer, Liability, Noncurrent | 355 مليون US$ | 346 مليون US$ | +2.7% | 338 مليون US$ | 342 مليون US$ | -1.2% |
| Contract with Customer, Liability, Revenue Recognized | 82.2 مليون US$ | 27.4 مليون US$ | +199.6% | 233 مليون US$ | 126 مليون US$ | +85.1% |
| Cost of Revenue | 166 مليون US$ | 214 مليون US$ | -22.4% | 786 مليون US$ | 701 مليون US$ | +12.1% |
| Current Federal Tax Expense (Benefit) | – | – | – | 7.23 مليون US$ | 61.3 مليون US$ | -88.2% |
| Current Foreign Tax Expense (Benefit) | – | – | – | 11 مليون US$ | 11.1 مليون US$ | -1.6% |
| Current Income Tax Expense (Benefit) | – | – | – | 19.2 مليون US$ | 78.7 مليون US$ | -75.6% |
| Current State and Local Tax Expense (Benefit) | – | – | – | 986 ألف US$ | 6.32 مليون US$ | -84.4% |
| Debt Securities, Available-for-Sale, Accrued Interest, after Allowance for Credit Loss | 9.7 مليون US$2025-12-31 | 10.1 مليون US$ | -4.0% | 9.7 مليون US$ | 10.1 مليون US$ | -4.0% |
| Debt Securities, Available-for-sale, Accumulated Gross Unrealized Gain, before Tax | 31 ألف US$ | 3.08 مليون US$ | -99.0% | 3.21 مليون US$ | 2.45 مليون US$ | +30.8% |
| Debt Securities, Available-for-sale, Accumulated Gross Unrealized Loss, before Tax | 3.39 مليون US$ | 157 ألف US$ | +2,060.5% | 11 ألف US$ | 2.35 مليون US$ | -99.5% |
| Debt Securities, Available-for-Sale, Amortized Cost, Maturity, Allocated and Single Maturity Date, Year One | 376 مليون US$ | 813 مليون US$ | -53.8% | 943 مليون US$ | 1.1 مليار US$ | -13.9% |
| Debt Securities, Available-for-Sale, Fair Value, Maturity, Allocated and Single Maturity Date, Year One | 375 مليون US$ | 814 مليون US$ | -53.9% | 945 مليون US$ | 1.1 مليار US$ | -13.9% |
| Debt Securities, Gain (Loss) | -27.2 مليون US$ | -3.17 مليون US$ | -757.5% | -9.56 مليون US$ | 1.97 مليون US$ | -586.2% |
| DebtSecuritiesAvailableForSaleAmortizedCostExcludingAccruedInterestAfterAllowanceForCreditLoss | 625 مليون US$ | 1.23 مليار US$ | -49.3% | 1.27 مليار US$ | 1.54 مليار US$ | -17.7% |
| DebtSecuritiesAvailableForSaleExcludingAccruedInterest | 621 مليون US$ | 1.24 مليار US$ | -49.7% | 1.27 مليار US$ | 1.54 مليار US$ | -17.5% |
| Deferred Federal Income Tax Expense (Benefit) | – | – | – | 4.58 مليون US$ | -58.6 مليون US$ | +107.8% |
| Deferred Foreign Income Tax Expense (Benefit) | – | – | – | 2.3 مليون US$ | 1.91 مليون US$ | +20.4% |
| Deferred Income Tax Assets, Net | 322 مليون US$ | 321 مليون US$ | +0.2% | 306 مليون US$ | 316 مليون US$ | -2.9% |
| Deferred Income Tax Expense (Benefit) | – | – | – | 13.5 مليون US$ | -61.2 مليون US$ | +122.1% |
| Deferred Income Taxes and Tax Credits | -28.6 مليون US$ | -1.83 مليون US$ | -1,463.8% | 6.08 مليون US$ | -58.3 مليون US$ | +110.4% |
المصدر: SEC companyfacts (XBRL لكل 10-Q / 10-K). أرباع التدفق النقدي مشتقة من الأرقام التراكمية منذ بداية السنة التي يوسمها 10-Q. تفصيلات القطاعات موسومة بأبعاد وتُعرض في قسم القطاعات.
المصادر
القوائم والإيرادات حسب القطاع والمقاييس والتقديرات موحَّدة من إيداعات الشركة. أرباح القطاعات وكل بند مُبلَّغ عنه: SEC EDGAR (XBRL). الإيداعات المقروءة: 10-Q 2026-09-30, 10-Q 2026-06-30, 10-Q 2026-03-31, 10-K 2025-12-31, 10-Q 2025-09-30, 10-Q 2025-06-30, 10-Q 2025-03-31, 10-K 2024-12-31, 10-Q 2024-09-30
البيانات حتى 2026-11-02